财务数据和关键指标变化 - 2023年Q1净利润为1,497.6亿韩元,同比增长2.5% [5] - 2023年Q1 ROE为12.4%,每股收益约15,224韩元,同比增长2% [5] - 2023年Q1营业利润(PPOP)为2,793.8万亿韩元,同比增长36% [5] 各条业务线数据和关键指标变化 - 净利息收入(NII)为2,785.6亿韩元,同比增长5%,但环比下降7% [9] - 净手续费收入为918.4亿韩元,环比增长22% [9] - 其他营业利润为656.1亿韩元,同比和环比均有大幅改善 [10][11] - 非寿险业务承保利润环比增加243亿韩元,净利润同比增长29% [12] 各个市场数据和关键指标变化 - 贷款总额为327万亿韩元,同比下降0.6% [17] - 个人贷款下降2.2%,企业贷款增长1% [17][18] - 集团净利差(NIM)为2.04%,银行NIM为1.79%,均同比有所提升 [19] - 集团不良贷款率为0.43%,略有上升 [20] 公司战略和发展方向及行业竞争 - 推进ESG战略,包括实现2040年内部碳中和、2030年前ESG金融规模达到50万亿韩元等目标 [21][22] - 加强数字化转型,以KB Star Banking为核心,拓展非金融领域平台 [29][30][31] - 面临经济放缓压力,将加强全集团的成本管控 [14] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 受SVB破产和瑞士信贷并购等事件影响,市场存在较大不确定性,但公司凭借稳健的资本实力和多元化业务布局实现了良好业绩 [6] - 预计2023年信贷成本将保持在中30-40bp的水平,不会大幅波动 [48][49] - 证券、外汇和衍生品交易收益在2023年将有较大增长,且相比竞争对手更加稳定 [51][52] 问答环节重要的提问和回答 问题1 **Jae Hyung Lee 提问** 关于KB保险2022年CSM变动情况,以及实际与预期的差异 [37][38] **Oh Byung Joo 回答** KB保险近三年来一直专注于销售高利润的医疗保险产品,CSM规模不断扩大。2023年Q1 CSM为1.12万亿韩元,超出原计划 [40][41][42][43] 问题2 **Kim Jae-woo 提问** 关于2023年信贷成本的指引,以及其他营业收益的变动情况 [45][46] **公司代表回答** 2023年信贷成本预计将维持在中30-40bp水平,不会大幅波动。其他营业收益中的证券、外汇和衍生品交易收益将有较大增长,且相比竞争对手更加稳定 [48][49][51][52] 问题3 **Kim Do-ha 提问** 关于IFRS 9下保险子公司FVPL资产的影响,以及集团的一般性准备金计提 [54][55] **公司代表回答** 2023年Q1保险子公司FVPL资产有41亿韩元的估值收益。集团计提了320亿韩元的一般性准备金,主要针对疫情相关的逆周期缓冲,另外300亿韩元为应对不良贷款上升 [56][57][58]

员工违规事件 - 2021年5月至2022年12月，国民银行一名员工挪用总计149亿韩元[105] LIBOR报价停止计划 - 2021年12月31日后，ICE基准管理机构停止短期美元LIBOR和所有非美元LIBOR代表性报价，计划2023年6月30日后停止所有其他美元LIBOR报价[106] 公司贷款政策与市场风险 - 公司贷款政策一般为按抵押物评估价值的40% - 88%放贷，韩国政府指定监管区域为10% - 60%，2022年韩国房地产市场下行或影响抵押物价值[111] 交易和投资证券组合情况 - 截至2022年12月31日，公司交易和投资证券组合中持有韩国企业和金融机构发行的债务证券账面价值总计513250亿韩元[114] 信托账户特别储备金情况 - 截至2022年12月31日，公司为信托账户提供本金担保的特别储备金为1150亿韩元，2020 - 2022年无从一般银行业务转账弥补担保信托账户不足的情况[116] 存款期限情况 - 截至2022年12月31日，约95.5%的存款期限为一年或以下或可随时支取[119] 资本充足率情况 - 截至2022年12月31日，公司和国民银行需维持的最低普通股一级资本充足率为8.0%、一级资本充足率为9.5%、一级和二级资本充足率合计为11.5%，公司相应比率分别为13.24%、14.86%和16.16%，国民银行相应比率分别为14.50%、14.92%和17.46%[120] 资本比率要求变化 - 2013年12月1日起，韩国银行和银行控股公司需维持普通股一级资本与风险加权资产最低比率为3.5%、一级资本与风险加权资产最低比率为4.5%，2014年1月1日起分别提高至4.0%和5.5%[121] - 自2015年1月1日起，一级和二级资本与风险加权资产的最低比率分别为4.5%和6.0%；2019年1月起需额外2.5%的资本留存缓冲；2022年和2023年公司作为国内系统重要性银行控股公司需额外1.0%的资本要求[123] 韩国央行政策利率调整 - 2015 - 2023年韩国央行政策利率多次调整，2015年降至1.50%，2016年降至1.25%，2018年升至1.75%，2020年降至0.50%，2023年1月升至3.50%[124] 朝鲜导弹测试情况 - 2022年朝鲜增加导弹测试频率，发射超60枚弹道导弹，其中8枚洲际弹道导弹[139] 韩国政府金融支持措施 - 2020年4月韩国政府临时出台措施鼓励银行向中小企业和零售借款人提供金融支持[133] 金融法规相关 - 《金融消费者保护法》2020年3月颁布，公司作为金融工具分销商需遵守更严格的投资者保护措施[129] - 若金融服务委员会认为公司或子公司财务状况不佳，可能采取资本增减、业务转让等措施[134][136] - 加强适用于金融机构的消费者保护法可能限制公司运营灵活性，增加合规成本和潜在责任[128][130] - 根据《金融控股公司法》，单一股东及其关联方一般不得持有超过10.0%的银行控股公司有表决权股票，非金融企业集团公司适用限制从9.0%降至4.0%[147] - 违反《金融控股公司法》持股限制命令，将面临每日最高0.03%账面价值的行政罚款[147] 韩朝关系影响 - 韩朝关系紧张，若紧张局势升级，可能对公司业务、财务状况和ADS市场价值产生重大不利影响[136][137] 韩国经济状况 - 2022年韩国经济因高通胀、利率上升和韩元兑美元贬值面临高度不确定性[138] - 全球金融市场不利状况、油价和大宗商品价格波动及全球经济疲软影响韩国经济，进而影响公司[140] - 韩国失业率从2020年的4.0%降至2021年的3.6%和2022年的2.9%[143] 股东持股情况 - 截至2022年12月31日，韩国国家养老金服务机构持有公司约7.95%的已发行普通股[144] 公司股份存款协议 - 公司同意在存款后已存入股份数量不超过不时确定数量（不少于1亿股）的情况下接受普通股存款[152] 韩国综合股价指数情况 - 2023年4月24日，韩国综合股价指数（KOSPI）为2523.5[157]

财报披露信息 - 2023年3月7日，KB金融集团披露其全资子公司国民银行2022财年审计报告[5] 财务数据关键指标变化 - 资产负债表相关 - 2022年12月31日，公司总资产为51776.9512亿韩元，2021年为48356.4898亿韩元[24] - 2022年12月31日，公司总负债为48404.6253亿韩元，2021年为45067.5985亿韩元[24] - 2022年12月31日，公司总权益为3372.3259亿韩元，2021年为3288.8913亿韩元[24] - 2022年12月31日，现金及金融机构应收款项为2512.7794亿韩元，2021年为2516.4991亿韩元[24] - 2022年12月31日，按摊余成本计量的贷款为37467.1976亿韩元，2021年为36114.4701亿韩元[24] - 2022年12月31日，存款为38174.6749亿韩元，2021年为36314.1416亿韩元[24] - 2022年12月31日，借款为4507.3117亿韩元，2021年为3252.3161亿韩元[24] - 2022年12月31日，留存收益为2583.4192亿韩元，2021年为2366.0721亿韩元[24] - 2022年12月31日，监管信贷损失准备金为2915.162亿韩元，2021年为2534.401亿韩元[24] - 2022年末资本股票为20.21896亿韩元，2021年初为20.21896亿韩元[28] - 2022年末混合证券为8.7385亿韩元，2021年初为5.74523亿韩元[28] - 2022年末留存收益为25.834192亿韩元，2021年初为22.243552亿韩元[28] - 截至2022年12月31日，公司实收资本为202.1896亿韩元[34] 财务数据关键指标变化 - 利润表相关 - 2022年利息收入为153.58701亿韩元，2021年为106.74361亿韩元[26] - 2022年利息支出为60.6768亿韩元，2021年为29.45885亿韩元[26] - 2022年净利润为27.28307亿韩元，2021年为25.38029亿韩元[26] - 2022年调整后信贷损失监管准备金后利润为28.93162亿韩元，2021年为22.10003亿韩元[26] - 2022年综合收益总额为16.00585亿韩元，2021年为32.30331亿韩元[26] - 2022年归属于母公司股东的利润为29.96015亿韩元，2021年为25.90764亿韩元[26] - 2022年归属于非控股股东的利润为 - 2.67708亿韩元，2021年为 - 0.52735亿韩元[26] - 2022年当期利润为272.8307亿韩元，2021年为253.8029亿韩元[30] 财务数据关键指标变化 - 现金流量表相关 - 2022年经营活动产生的净现金流入为614.5644亿韩元，2021年为471.3713亿韩元[30] - 2022年投资活动产生的净现金流出为1600.7227亿韩元，2021年为540.6275亿韩元[30] - 2022年融资活动产生的净现金流入为1015.3071亿韩元，2021年为529.1262亿韩元[30] 财务数据关键指标变化 - 其他 - 2022年其他资产增加1.73382亿韩元，2021年增加46.81486亿韩元[48] - 2022年外币现金及现金等价物汇率变动增加8791.3万韩元，2021年增加8308.3万韩元[48] - 2022年现金及现金等价物期初余额增加161.24306亿韩元，2021年增加113.59737亿韩元[48] - 2022年现金及现金等价物期末余额增加163.85601亿韩元，2021年增加161.24306亿韩元[48] 公司基本信息 - 截至2022年12月31日，公司在首尔设有总部，拥有856家国内分行和9家海外分行[35] 会计准则相关 - 多项韩国国际财务报告准则修订及新准则于2023年1月1日或之后的年度报告期适用，公司预计对合并财务报表无重大影响[52][53][54][55][57][58] 合并财务报表编制基础 - 公司合并财务报表基于历史成本会计模型编制，以韩元作为功能和列报货币[59][60] 合并财务报表编制的会计政策、判断和估计 - 公司在编制合并财务报表时运用会计政策、判断、估计和假设，可能对资产、负债、收入和费用产生重大影响，存在不确定性的估计和假设包括所得税、金融工具公允价值等[61][62][63][64][65][66][67][68] 子公司合并政策 - 子公司是受公司控制的公司，从控制权转移日起完全合并，失去控制权时终止合并，公司采用收购法处理企业合并[71][76] 联营企业投资核算 - 若集团持有被投资单位20%或以上的表决权，通常假定具有重大影响，对联营企业投资初始按成本确认，后续采用权益法核算[80][81] 结构化实体判断 - 结构化实体是表决权等非主导控制因素的实体，公司判断对其是否有权力时考虑多种因素[85] 基金管理与合并 - 公司管理和运营信托资产、集体投资等基金，除有控制权的外不合并[87] 集团内交易抵销 - 集团内交易产生的余额、收入、费用和未实现损益在编制合并财务报表时全额抵销[88] 外币交易折算 - 外币交易初始按交易发生日即期汇率折算为功能货币，期末外币货币性项目按期末即期汇率折算[89] - 除特定情况外，货币性项目结算或折算产生的汇兑差额计入损益，非货币性项目的汇兑差额根据其损益确认情况处理[90] 金融资产和负债计量 - 金融资产和负债初始确认时按公允价值计量，非以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产或负债需加上或减去直接相关交易成本[99] - 金融工具后续按初始分类以摊余成本或公允价值计量[100] - 金融资产分为以公允价值计量且其变动计入当期损益、以公允价值计量且其变动计入其他综合收益和以摊余成本计量三类[98] - 现金及金融机构往来款项按摊余成本计量[117] - 金融负债分为以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债和其他金融负债[187] - 以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融负债按公允价值计量，变动计入损益；其他金融负债按摊余成本计量[189][191] 金融资产和负债终止确认 - 金融资产满足合同现金流量权利到期、转移几乎所有风险和报酬或既未转移也未保留几乎所有风险和报酬且未保留控制时终止确认[111] - 金融负债在合同义务解除、取消或到期时从合并财务报表中终止确认[114] 金融资产和负债抵销 - 金融资产和负债在有合法可执行抵销权且有意净额结算或同时实现资产和结算负债时可抵销[115] 金融资产预期信用损失准备 - 公司对摊余成本和以公允价值计量且其变动计入其他综合收益的金融资产（以公允价值计量且其变动计入当期损益的金融资产除外）确认预期信用损失准备[125] - 若金融工具信用风险自初始确认后未显著增加，按12个月预期信用损失计量损失准备；若显著增加，按整个存续期预期信用损失计量[126] - 公司使用13年以上时间序列数据与关键宏观经济变量的相关性计算预期信用损失[132] - 银行于2022年12月31日考虑潜在信用风险，采用更坏情景和危机情景计量预期信用损失[134] - 摊余成本计量的金融资产预期信用损失按合同现金流与预期现金流差额的现值计量[135] 衍生金融工具 - 集团为交易或管理风险签订多种衍生金融工具合同，包括货币远期、利率互换等[141] - 集团指定部分衍生金融工具为套期工具，包括公允价值套期、现金流量套期和净投资套期[143] - 交易性衍生金融工具按公允价值计量，公允价值变动产生的损益计入当期损益[146] - 符合公允价值套期条件的衍生金融工具，其公允价值变动和被套期项目的公允价值变动计入当期损益或其他综合收益[147] - 符合现金流量套期条件的衍生金融工具，有效部分计入其他综合收益，无效部分计入当期损益[149] - 符合净投资套期条件的衍生金融工具，有效部分计入其他综合收益，无效部分计入当期损益[151] 固定资产计量 - 符合条件的固定资产按成本计量，后续按成本减累计折旧和累计减值损失列报[161] 投资性房地产计量 - 投资性房地产按成本初始计量，后续采用成本模式计量[168] 无形资产摊销 - 工业产权的无形资产摊销年限为5年，软件为4 - 5年，其他为1 - 13年，摊销方法主要为直线法[172] 商誉计量与处理 - 2010年1月1日后企业合并取得的商誉，初始计量为转移对价超过所获可辨认净资产公允价值与承担负债的差额[174] - 企业合并相关的收购成本，除发行债务或权益证券的成本外，在发生和接受服务的期间计入费用[176] - 额外收购非控制性权益作为权益交易处理，不确认额外商誉[177] - 商誉不摊销，按成本减累计减值损失列示，联营企业投资中包含的商誉不单独确认[178] 非金融资产减值测试 - 每个报告期末评估非金融资产是否减值，商誉、使用寿命不确定的无形资产和尚未投入使用的无形资产每年进行减值测试[180] 持有待售资产计量 - 非流动资产或处置组满足一定条件时分类为持有待售，按账面价值和公允价值减出售成本孰低计量[185] 预计负债确认与计量 - 确认预计负债需满足有现时义务、很可能流出资源和能可靠估计金额等条件，按最佳估计数计量[193]

财务数据和关键指标变化 - 2022财年净利润为44.133万亿韩元，与去年持平，但低于市场预期 [34] - 2022年每股收益为11002韩元，同比下降1.2%，普通股ROE为9.9% [35] - 2022年集团信贷成本为43个基点，排除影响后经常性信贷成本为26个基点 [42] - 2022年末国内业务不良贷款覆盖率同比上升7个百分点至216% [43] - 2022年净利息收入为11.3814万亿韩元，同比增长18.9%，第四季度为3.0422万亿韩元，环比增长5% [46] - 2022年净手续费及佣金收入约为3.3万亿韩元，证券业务经纪手续费收入同比下降45%，银行信托和基金销售也有所下降，同比下降0.4% [47] - 2022年投资银行手续费收入同比增长约18%，第四季度净手续费佣金收入为717.9亿韩元，环比下降约12% [48] - 2022年其他经营利润为309.6亿韩元，同比显著下降，第四季度为196.3亿韩元，较去年有大幅改善 [49][50] - 2022年一般及行政费用约为7537.8亿韩元，较上年增加约4.7%，第四季度为2357.7亿韩元，由于季节性因素环比大幅下降 [52] - 2022年第四季度集团信贷损失拨备为1060.7亿韩元，2022年全年为1835.9亿韩元，排除一次性项目后经常性拨备约为1.1万亿韩元 [53] - 2022年集团ROE为9.9% [54] - 2022年末韩元银行贷款为329万亿韩元，同比增长3.1%，企业贷款为163万亿韩元，同比增长9.4%，家庭贷款为166万亿韩元，同比下降约2.4% [55][57] - 2022年第四季度集团和银行净息差分别为1.99%和1.77%，环比提高1个基点，2022年全年分别同比提高13和15个基点 [58] - 2022年集团成本收入比为50.2%，经常性成本收入比稳定在46.7% [59] - 2022年末集团BIS比率为16.16%，CET1比率为13.25% [60] 各条业务线数据和关键指标变化 - 传统借贷和存款业务以及财产保险业务表现强劲，抵消了证券和交易业务的拖累 [41] - 证券业务因股市低迷，交易量下降，经纪手续费收入同比下降45% [47] - 银行信托和基金销售因金融产品销售疲软而下降，导致净手续费及佣金收入同比下降0.4% [47] - 投资银行手续费收入同比增长约18%，进一步扩大了市场主导地位 [48] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司制定了中长期资本管理计划，CET1比率维持目标为13%，将以名义GDP增长率等系统增长为基准，追求灵活的资本配置和资产增长策略 [63][65][66] - 公司将努力提高ROA和PBR，每年至少维持与上一年相同的股息每股收益水平，并逐步提高，若估值持续低迷，将积极实施股票回购和注销 [66][67] - 公司将作为韩国代表性金融机构，平衡股东和利益相关者的利益，实现可持续增长和股东回报的扩大 [68][73] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 预计今年全球宏观不确定性将增加，国内经济衰退信号在消费、投资和出口方面愈发明显，公司对此表示担忧 [36] - 公司采取了更保守的前瞻性标准进行拨备，以应对可能的信贷风险，未来海外业务不会有大规模拨备 [37][39] - 尽管面临挑战，但公司基本面坚实，若排除拨备影响，2022年集团净利润将达到4.971万亿韩元，普通股ROE将达到11.1% [40] - 2023年贷款增长可能低于预期，公司将注重盈利能力和资产质量，而非单纯追求规模增长 [2][3] - 2023年净息差可能难以大幅提升，但由于关键利率上调带来的贷款重新定价，预计同比会有小幅增长 [26] 其他重要信息 - 公司收购了柬埔寨PRASAC银行及其他海外子公司，资产质量良好，盈利积极，未来对公司盈利贡献将更显著 [1] - 董事会批准将股东回报率提高7个百分点至33%，2022年现金股息支付率为26%，并将进行3000亿韩元的股票回购和注销 [44] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 关于股东回报政策的细节，包括总股东回报率目标、股息和股票回购的平衡、股息支付政策变化、股票回购和使用计划 - 公司制定了中长期资本管理计划，目标CET1比率为13%，将根据资产增长、ROE等情况确定股息支付 [81][82] - 2023年假设名义GDP增长率为5%，资产增长5%，ROE为9.9%，无法将支付率提高到50%，公司将通过控制信贷成本、G&A和增加非利息收入来提高ROA和ROE [83][84] - 公司无改变季度股息支付计划的打算，将按2022年的方式进行 [86] - 公司将购买3000亿韩元的库藏股并立即注销，未来将逐步扩大股票回购和注销规模 [87] 问题2: 关于海外子公司的拨备情况、业务运营、何时为集团盈利以及其他海外子公司的情况，以及2023年的指导，包括净息差、贷款增长、信贷成本和底线增长 - 公司于2018年7月收购印尼Bukopin银行股份，目前持股约67%，收购原因是印尼经济增长潜力大、内部需求结构强、金融服务利用率低 [93][94] - 由于新冠疫情，Bukopin银行的营收增长延迟，2021年11月进行了第三方配股增资，目前已进行三轮投资，总投资约7900亿韩元 [97][98] - 公司对Bukopin银行进行了保守拨备，截至2022年末，合并拨备为5700亿韩元，高于不良贷款额，预计2023年不会有更多拨备，2023年将摆脱不良贷款负担 [98][99] - 预计Bukopin银行到2025年可实现盈利，2026年可对ROE产生积极贡献 [102] - 2023年贷款增长可能低于预期，净息差因核心存款下降和利率上升周期结束，难以大幅提升，但由于贷款重新定价，预计同比会有小幅增长 [2][26]

Ta b l e o f C o n t e n t s E x h i b i t 9 9 . 1 K B F i n a n c i a l G r o u p I n c . a n d S u b s i d i a r i e s C o n s o l i d a t e d I n t e r i m F i n a n c i a l S t a t e m e n t s S e p t e m b e r 3 0, 2 0 2 2 a n d 2 0 2 1 ( U n a u d i t e d ) ( Wi t h I n d e p e n d e n t A u d i t o r s' R e v i e w R e p o r t T h e r e o n ) Table of Contents Contents | Independent Auditors' Review Report | Page 1 | | --- | --- | | Consolidated Interim Statements of Financial Position | 3 | | Consol ...

财务数据和关键指标变化 - Q3累计净利润为4.279万亿韩元，同比增长6.8% [3] - 累计净资产收益率（ROE）为12.11%，年化每股收益（EPS）为1.353万韩元，同比增长5.9% [4] - Q3净利润为1.2713万亿韩元，较Q2略有下降，但排除KB保险上季度出售房地产的一次性收益后，集团整体利润环比增长7.7% [4] - Q3累计信贷成本占总贷款的24个基点，自2016年以来一直保持在20个基点左右 [5] - 截至9月底，不良贷款覆盖率约为220%，为行业最高水平 [6] - 董事会决定每股季度股息为500韩元 [6] - Q3累计净利息收入约为8.339万亿韩元，Q3净利息收入为1897亿韩元，同比增长19%，环比增长3.7% [7] - Q3累计净手续费佣金收入约为2600亿韩元，证券业务经纪手续费收入同比下降约42%，Q3净手续费佣金收入为813.8亿韩元，证券业务手续费佣金收入环比下降7% [8][9] - 投资银行手续费佣金收入同比增长56% [9] - Q3其他经营利润因保险业务的季节性因素而表现不佳，但证券、衍生品和资产业务在9月有环比改善 [10][11] - Q3累计一般及行政费用（G&A）约为5.18万亿韩元，同比增长2.4% [12] - Q3累计信贷损失拨备约为775亿韩元，同比增加179亿韩元；Q3信贷损失拨备约为314亿韩元，环比略有下降 [13][14] 各条业务线数据和关键指标变化 - 银行韩元贷款截至9月底为329万亿韩元，较6月底增长1.9%，年初至今增长3.1%；企业贷款为163万亿韩元，中小企业贷款和大型企业贷款均衡增长，年初至今企业贷款增长9.6%，约14万亿韩元，Q3单季较6月底增长4% [15][16] - 家庭贷款受贷款利率上升和贷款监管影响，年初至今下降2.6%，但Q3总贷款增加约900亿韩元 [17] - 2022年Q3集团净息差（NIM）和银行净息差分别为1.98%和1.76%，银行净息差环比增加3个基点，集团净息差环比增加2个基点 [18] - 2022年Q3累计成本收入比（CIR）为46.9%，剔除数字化成本等一次性因素后的经常性CIR为45.7%，集团目标是将CIR降至40% - 45% [19] 各个市场数据和关键指标变化 无 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续加强投资银行业务的竞争力，预计在投资银行市场的主导地位将进一步扩大 [9] - 面对明年经济衰退的担忧，公司将优先进行严格的成本控制，从零基础重新审视所有成本项目 [12] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 尽管金融市场波动加剧、经营环境困难，但公司仍展现出了稳健的基本面和盈利能 [3] - 公司保守的资产质量管理政策和前瞻性的风险管理能力，使得信贷成本在新冠疫情和利率上升的情况下仍能保持稳定 [20] - 尽管资本市场波动达到前所未有的水平，但公司通过多元化的投资组合和灵活的定位策略，能够灵活有效地应对市场 [11] 其他重要信息 无 总结问答环节所有的提问和回答 无

Ta b l e o f C o n t e n t s E x h i b i t 9 9 . 1 K B F i n a n c i a l G r o u p I n c . a n d S u b s i d i a r i e s C o n s o l i d a t e d I n t e r i m F i n a n c i a l S t a t e m e n t s J u n e 3 0, 2 0 2 2 a n d 2 0 2 1 ( U n a u d i t e d ) ( Wi t h I n d e p e n d e n t A u d i t o r s' R e v i e w R e p o r t T h e r e o n ) Table of Contents Contents | Independent Auditors' Review Report | Page 1 | | --- | --- | | Consolidated Interim Statements of Financial Position | 3 | | Consolidated Int ...

财务数据和关键指标变化 - 2022年Q2集团净利润为1.3万亿韩元，同比增长11.4%，上半年净利润为2.8万亿韩元 [5] - 集团ROCE为12.5%，上半年保持稳定水平；年化每股收益约为1.4万韩元，同比增长11% [5] - 董事会批准每股500韩元的季度股息，今年将进行总计3000亿韩元的股票注销 [6] - Q2净利润环比下降10.3%，排除非经常性项目影响后，环比下降2.4% [13] - 2022年上半年集团净利息收入为5.4418万亿韩元，Q2净利息收入为2.7938万亿韩元，同比增长18.7%，环比增长5.5% [14] - Q2集团净手续费及佣金收入为874.9亿韩元，环比下降4.4%，上半年为1789.9亿韩元，同比略有下降 [15] - 2022年上半年集团G&A费用为3.4459万亿韩元，同比仅增长1.6%；Q2因季节性因素，环比增长3.7% [17] - Q2集团信贷损失拨备为3331亿韩元，环比增加2030亿韩元；上半年信贷损失拨备为4632亿韩元，同比略有增加 [18] - 2022年上半年集团ROCE为12.49%，保持在10%以上 [19] - 2022年6月底银行韩元贷款为323万亿韩元，较3月底增长0.4%，年初至今增长1.2% [19] - 2022年Q2银行净息差（NIM）为1.73%，环比上升7个基点，今年累计扩大12个基点；集团NIM为1.96%，环比上升5个基点 [23] - 2022年上半年集团成本收入比（CIR）为46.5%，成本效率持续改善 [24] - 2022年上半年信贷成本为0.23%，Q2排除预防性额外拨备后，CCR处于0.20%的较低水平 [25] - 截至2022年6月底，集团BIS比率为15.64%，CET1比率为12.93%，年初至今有所下降 [26] 各条业务线数据和关键指标变化 - 企业贷款方面，截至6月底为157万亿韩元，较3月底增长2.1%，年初至今增长5.5%，中小企业贷款增长显著 [20] - 大型企业贷款年初至今下降7.5% [21] - 家庭贷款6月底为166万亿韩元，年初至今下降2.5%，预计下半年部分恢复增长 [21][22] - 证券业务在DCM、ECM、并购和收购融资业务的排行榜上占据领先地位 [15] - 保险业务中，非寿险业务赔付率总体改善，寿险业务盈利能力得以维持 [16] 各个市场数据和关键指标变化 文档未提及相关内容 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司专注于基本面和前瞻性风险管理，通过保守的拨备政策增强损失吸收能力 [7][8] - 实施股东回报政策，目标是尽快使包括现金股息支付和股票回购在内的派息率达到30% [37] - 下半年维持防御性管理立场，通过投资组合多元化和灵活的头寸策略提高盈利稳定性 [17] - 专注于资产质量和盈利能力管理，以高质量资产为核心实现定性增长 [22] - 致力于提高成本效率，目标是将集团经常性CIR改善至40%中段水平 [24] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 全球市场存在饱和担忧，韩国经济面临高利率、高通胀和高汇率问题，可能削弱银行业盈利能力并扩大信贷风险 [7] - 预计下半年利率将进一步上调，金融市场波动性可能增加 [17] - 家庭贷款增长下半年有望部分恢复，但由于内外部条件需要保守风险管理 [22] - 银行NIM下半年有望继续改善，但幅度可能受限 [57] 其他重要信息 - 公司为弱势群体和受经济放缓及加息影响的人群提供各种金融支持 [10] - 为缓解小企业和个体经营者的负担，根据借款人还款能力，允许最长10年的分期还款延期，并推出新冠疫情特别长期还款分期计划 [10][11] - KB银行被选为花旗银行韩国分行无担保零售贷款展期的合作银行 [12] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 公司能否维持股东回报政策 - 公司在6月和7月的NDR中听取了投资者和股东的反馈，并传达给董事会和高层管理 [33] - 外国投资者和国内主要股东希望股息持续发放，并在现金股息支付和整体股东回报之间取得适当平衡 [34] - 公司将努力尽快使派息率达到30%，若今年净利润至少增加1韩元，将尽力提高每股股息 [37] - 达到30%派息率后，将更注重股票回购和注销 [38] 问题2: 公司拨备是否充足，最大风险在哪及应对措施 - 与美国银行相比，除信用卡外，公司拨备水平与美国银行相当 [39] - 公司信用卡拨备采用全球最高标准 [40] - 韩国利率上升，但由于监管机构提前实施LTV和DSR监管，不会出现系统性风险 [42][43] - 加息对储蓄银行影响较大，但风险基本局限于该行业，不会蔓延至信用卡行业 [44][45][46] - 银行严格管理资产质量，有模型可提前评估潜在风险事件，对有风险的借款人可采取增加抵押品或重组贷款等措施 [47] - 集团采用AI和机器学习进行逾期管理，9月将开放系统 [48] - 项目融资方面，公司对约14万亿韩元的风险敞口进行了审查，潜在风险为403亿韩元，且处于优先债务地位，风险不大 [49] 问题3: 本季度交易相关收入较低，能否详细说明损失情况 - 由于外汇波动和固定收益收益率上升，交易波动性很高 [58] - 预计下半年交易利润将有所改善，更多详细信息可联系IR团队 [58] 问题4: 银行净息差展望如何，如何平衡加息与向客户让利，当前环境下是否有征收银行相关税的讨论 - Q2银行NIM为1.73%，环比上升7个基点，今年累计扩大12个基点，预计下半年将再改善5 - 6个基点，但由于需帮助弱势群体和家庭贷款需求减少，改善幅度可能受限 [57] - 公司将基于盈利能力进行投资组合管理，提高管理资产的盈利能力 [57] 问题5: 年底家庭贷款利率预计是多少，银行如何缓解借款人利息负担并维持客户基础 - 家庭贷款60%每6个月重新定价一次，20%每年重新定价一次，到年底约60%的贷款将受加息影响 [63] - 利率上升对银行的影响有11个月的滞后，公司已提前为企业和家庭贷款预留了充足拨备 [64][65] - 对于有风险的借款人，可将其转换为长期还款计划，减轻还款负担并维持资产质量 [66] 问题6: 对于以公司名义贷款投资房产的借款人，银行如何防范潜在风险 - 集团旗下非银行子公司的无担保贷款超过95%为分期还款且为固定利率，不受加息影响 [67] - 银行对持有多笔贷款的借款人进行严格管理，潜在风险有限 [67]

业绩总结 - 2022年上半年净利为2,772.1亿韩元，同比增长11.2%[7] - 2022年第二季度净利为1,308.0亿韩元，环比下降10.7%[7] - 2022年上半年净利息收入为5,441.8亿韩元，同比增长18.7%[29] - 2022年上半年总运营收入为4,517.2亿韩元，同比增长9.7%[69] - 2022年上半年利润为1,726.4亿韩元，同比增长21.4%[69] - 2022年上半年集团的期内利润为2,772.1亿韩元，较2021年上半年增长0.5%[108] 用户数据 - 2022年上半年贷款总额为323万亿韩元，年初至今增长1.2%[20] - 2022年6月家庭贷款总额为165.8万亿韩元，较2022年3月下降1.1%[47] - 2022年6月企业贷款总额为156.8万亿韩元，较2022年3月增长2.1%[47] - 2022年6月，贷款总额为416,796.0亿韩元，较2022年3月增长1.8%[52] - 2022年6月，信用卡贷款为21.4万亿韩元，较2022年3月增长4.4%[51] 财务指标 - 2022年上半年集团成本收入比（CIR）为46.5%，较2021年下降3.2个百分点[27] - 2022年上半年信用成本比率（CCR）为0.23%[28] - 2022年第二季度银行净息差（NIM）为1.73%，环比上升7个基点[19] - 2022年上半年集团资产回报率（ROA）和股本回报率（ROE）分别为0.82%和12.49%[19] - 2022年6月不良贷款（NPL）比率为0.32%，较2022年3月上升0.01个百分点[52] 成本与费用 - 2022年上半年利息支出为3,563.1亿韩元，同比增长30.5%[29] - 2022年上半年总费用为3,445.9亿韩元，同比增长1.6%[38] - 2022年上半年管理费用为2,114.8亿韩元，同比增长5.1%[69] - 2022年上半年信贷损失准备金为194.8亿韩元，同比增长52.9%[69] 收入来源 - 2022年上半年净非利息收入为1,969.3亿韩元，同比下降25.1%[33] - 2022年上半年信用卡费用收入为365.9亿韩元，同比增长6.1%[33] - 2022年上半年净手续费及佣金收入为549.1亿韩元，同比下降8.2%[69] - 2022年上半年投资收益为604.5亿韩元，同比增长38.4%[83] 资产与负债 - 2022年6月资产总额为694.5万亿韩元，较2022年3月增长2.1%[42] - 2022年6月负债总额为646.1万亿韩元，较2022年3月增长2.2%[42] - 2022年6月股东权益为48.4万亿韩元，较2022年3月增长0.6%[42] 其他信息 - 2022年上半年，集团的净营业利润为3,502.0亿韩元，较2021年上半年增长0.1%[108] - 2022年上半年，集团的非营业利润为199.4亿韩元，较2021年上半年下降-1.5%[108] - KB Kookmin Card在2022年上半年的营业收入为2,280.7亿韩元，同比增长6.4%[91] - Prudential Life的2022年第二季度利润为83.7亿韩元，环比增长13.1%[98]

Table of Contents As filed with the Securities and Exchange Commission on April 27, 2022 UNITED STATES SECURITIES AND EXCHANGE COMMISSION WASHINGTON, D.C. 20549 FORM 20-F (Mark One) ☐ REGISTRATION STATEMENT PURSUANT TO SECTION 12(b) OR (g) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 OR ☒ ANNUAL REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For the fiscal year ended December 31, 2021 OR ☐ TRANSITION REPORT PURSUANT TO SECTION 13 OR 15(d) OF THE SECURITIES EXCHANGE ACT OF 1934 For t ...