利润分配 - 公司经董事会审议通过的利润分配预案以294,758,195.00为基数，向全体股东每10股派发现金红利2.70元（含税），送红股0股（含税），以资本公积金向全体股东每10股转增0股[5] - 2020年度利润分配以总股本279220000股为基数，每10股派发现金3元（含税）[170] - 本年度利润分配以294758195股为基数，每10股派息2.70元（含税），现金分红金额为79584712.65元[171] - 现金分红总额（含其他方式）为79584712.65元，占利润分配总额的比例为100.00%，可分配利润为162448688.36元[172] - 2019年度利润分配以总股本277200000股为基数，每10股派发现金红利2.2元（含税），合计派发现金红利60984000元[173] - 2020年度利润分配以总股本279220000股为基数，每10股派发现金红利3元（含税），合计派发现金红利83766000元[173] - 2021年度以294,758,195股为基数，每10股派发现金红利2.7元（含税），合计派发现金红利79,584,712.65元[174] 年度整体财务数据关键指标变化 - 2021年营业收入为18.54亿元，较2020年增长43.60%[20] - 2021年归属于上市公司股东的净利润为1.10亿元，较2020年下降17.56%[20] - 2021年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为7186.17万元，较2020年下降27.15%[20] - 2021年经营活动产生的现金流量净额为8738.76万元，较2020年下降48.97%[20] - 2021年末资产总额为32.43亿元，较2020年末增长20.81%[20] - 2021年末归属于上市公司股东的净资产为17.42亿元，较2020年末增长17.46%[20] - 2021年全年实现营业收入18.54亿元，较上年同期增长43.60%，归属于上市公司股东的净利润为1.10亿元，较上年同期减少17.56%[42] - 2021年下半年实现营业收入10.87亿元，较上年同期增长64.72%，归属于上市公司股东的净利润为6894.29万元，较上年同期增长38.05%[42] - 2021年公司营业收入18.54亿元，同比增长43.60%，主营业务收入17.26亿元，同比增长41.15%，其他业务收入1.28亿元，同比增长87.33%[58] - 2021年公司出口收入16.07亿元，同比增长41.33%，内销收入1.19亿元，同比增长38.76%[58] - 2021年印制线路板毛利率16.20%，较上年同期下降8.92%，出口毛利率16.40%，较上年同期下降8.92%，内销毛利率13.60%，较上年同期下降8.91%[60][61] - 2021年印制线路板销售量收入17.26亿元，同比增长41.15%，生产量收入15.24亿元，同比增长68.61%，库存量1.80亿元，同比增长125.66%[61] - 2021年印制线路板生产成本中原材料9.68亿元，占比66.90%，同比增长71.10%；人工1.33亿元，占比9.18%，同比增长37.08%；制造费用3.25亿元，占比22.48%，同比增长33.34%；加工费0.21亿元，占比1.44%，同比增长122.27%[63] - 2021年销售费用为51,342,432.52元，同比减少27.99%[67] - 2021年管理费用为120,934,901.22元，同比增加35.62%[67] - 2021年财务费用为31,869,179.36元，同比增加79.50%[67] - 2021年研发费用为71,989,433.55元，同比增加35.76%[67] - 2021年研发人员数量为324人，较2020年增加23.66%[69] - 2021年研发投入金额为71,989,433.55元，占营业收入比例为3.88%[69] - 2021年经营活动现金流入小计为1,915,916,491.32元，同比增加29.51%[71] - 2021年经营活动产生的现金流量净额为87,387,644.88元，同比减少48.97%[71] - 2021年投资活动现金流入小计32.58亿元，同比增长80.87%；现金流出小计40.17亿元，同比增长120.59%；现金流量净额 -7.59亿元，同比减少3779.74%[72] - 2021年筹资活动现金流入小计2.37亿元，同比减少74.50%；现金流出小计3.27亿元，同比增长60.18%；现金流量净额 -0.91亿元，同比减少112.54%[72] - 2021年现金及现金等价物净增加额 -7.68亿元，同比减少189.11%[72] - 2021年经营活动产生的现金流量净额较2020年减少8385.05万元[72] - 2021年投资收益2830.70万元，占利润总额比例23.92%；公允价值变动损益265.56万元，占比2.24%；资产减值 -3086.13万元，占比 -26.08%[74] - 2021年末货币资金2.66亿元，占总资产比例8.21%，较年初减少30.04%；应收账款4.15亿元，占比12.78%，较年初增加3.19%[76] - 2021年末存货3.48亿元，占总资产比例10.72%，较年初增加4.32%；固定资产10.39亿元，占比32.04%，较年初增加10.95%[76] 季度财务数据关键指标变化 - 2021年第一至四季度营业收入分别为3.51亿元、4.17亿元、5.25亿元、5.62亿元[23] - 2021年第一至四季度归属于上市公司股东的净利润分别为1740.05万元、2330.05万元、3816.31万元、3077.98万元[23] - 2021年第一至四季度归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润分别为898.49万元、1325.92万元、3035.53万元、1926.24万元[23] - 2021年第一至四季度经营活动产生的现金流量净额分别为1969.44万元、3626.40万元、707.20万元、2435.72万元[23] 非经常性损益相关数据 - 2021年计入当期损益的政府补助为12,555,392.47元，持有交易性金融资产等产生的公允价值变动损益及投资收益为30,962,614.09元，其他营业外收入和支出为1,222,170.94元，所得税影响额为5,632,610.19元，少数股东权益影响额（税后）为50,802.87元，合计为37,782,165.88元[27] 行业预测数据 - 咨询机构Prismark预测2020 - 2025年PCB行业产值将由2020年的652.1亿美元增长至2025年的863.3亿美元，CAGR = 5.8%[31] 公司行业排名 - 2021年公司在综合PCB百强企业中排名第45名，在内资PCB百强中排名第23名[32] 公司主营业务情况 - 公司主营业务为印制电路板的研发、生产和销售，拥有PCB全制程生产能力，专注小批量板制造[31][33] - 公司产品类型覆盖HDI板、高多层板等多种类型，应用于工业控制、医疗健康等多个领域[34] - 公司采购模式为“以产定购”，主要原材料为覆铜板、铜球等，主要在境内采购[35] - 公司生产模式为“以销定产”，实行柔性化生产管理，品质部全程参与质量检测[36] - 公司以外销为主，设立香港明阳、德国明阳、美国明阳三大销售主体，形成全球化销售体系[38] - 公司部分客户、订单通过介绍商获取，收到货款后向介绍商支付一定比例佣金[38] - 国外中小型终端客户通过PCB贸易商买断式集中向公司采购[38] - 公司产品主要销往欧洲、北美及东南亚等地区，包括德国、法国、美国等多个国家[52] 公司研发与投资布局 - 公司设立深圳明阳、九江明阳两个研发中心，负责新产品、新技术、新工艺的研发[40] - 2021年公司认购深圳国科嘉和战略新兴产业私募股权投资基金合伙企业20%的份额，围绕新兴产业领域开展投资[47] - 公司通过认购合伙份额尝试布局氢能源、储氢、碳纤维等新兴领域[47] - 2022年初公司与华登及其他欧洲产业投资人共同投资SAX - Power GmbH，关注锂电池储能领域[47] 公司业务拓展与项目建设 - 公司持续推动海外销售布局，加大国内市场开拓力度，积极开拓日韩市场[43] - 2021年九江印制电路板生产基地扩产建设项目开始投产，增加高端产品产能[44] - 公司积极推进九江明阳高频高速印制电路板建设项目，完成后将具备高频高速板批量生产能力[44] 公司产品与认证情况 - 公司产品以小批量板为主，涵盖快板、样板和大批量板，已形成生产小间距及Mini Led PCB、半导体测试（ATE）板及载板等产品的工艺能力[54] - 公司通过ISO9001、IATF16969、ISO3485、ISO14001、ISO45001等管理体系认证和UL、CQC等产品安全认证，2021年取得《AEO高级认证企业证书》[54] 公司人才与管理情况 - 公司研发人员规模超三百人，截至报告期末，公司及子公司已取得专利权78项，其中发明专利8项、实用新型专利70项[55] - 公司人才队伍建设采取国际化策略，吸引国际化专业人才，海外销售子公司聘请当地销售人员，引进海外优秀研发人才[53] - 公司管理团队具备国际化视野，为公司战略规划、市场拓展、技术研发提供精准方向性指导[53] 公司客户与供应商情况 - 前五名客户合计销售金额为615,470,341.97元，占年度销售总额比例为35.66%[65] - 前五名供应商合计采购金额为532,203,170.40元，占年度采购总额比例为46.95%[65] 金融资产相关数据 - 交易性金融资产期初数3.72亿元，本期公允价值变动损益270.11万元，本期购买金额35.77亿元，本期出售金额32.29亿元，期末数7.22亿元[79] - 明阳电路（香港）有限公司资产规模6.04亿元，收益1538.65万元，占公司净资产比重27.94%[79] - 其他资产初始投资成本为371,814,761.16元，本期公允价值变动损益为2,655,574.24元，报告期内购入金额为3,580,900,000.00元，售出金额为3,229,700,000.00元，累计投资收益为30,982,846.02元，期末金额为725,670,335.40元[83] 募集资金使用情况 - 2018年首次公开发行募集资金总额为63,910.89万元，本期已使用15,920.34万元，已累计使用52,213.90万元，尚未使用16,239.56万元[85] - 2020年向不特定对象发行可转换公司债券募集资金总额为66,388.35万元，本期已使用27,193.76万元，已累计使用27,193.76万元，尚未使用40,615.31万元[86] - 公司募集资金总额为130,299.24万元，本期已使用43,114.10万元，已累计使用79,407.66万元，尚未使用56,854.87万元[86] - 2018年首次公开发行实际募集资金净额为639,108,852.20元，截至2021年12月31日，募集资金余额为16,239.56万元[86] - 2020年发行可转换公司债券实际募集资金净额为663,883,516.50元，截至2021年12月31日，募集资金余额为40,615.31万元[87] - 2018年首次公开发行累计收到的募集资金理财、银行存款利息扣除转出补充流动资金及银行手续费等的净额为4,542.57万元[86] - 2020年发行可转换公司债券累计收到的募集资金理财、银行存款利息扣除转出补充流动资金及银行手续费等的净额为1,420.72万元[87] - 2018年首次公开发行累计变更用途的募集资金总额为0，比例为0.00%[85] - 2020年发行可转换公司债券累计变更用途的募集资金总额为0，比例为0.00%[86] 募投项目情况 - 九江印制电路板生产基地扩产建设项目承诺投资总额52,205.52万元，累计投入40,890.35万元，投资进度78.33%，2021年9月1日达到预定可使用状态，实现效益1,176.65万元[90] - 九江明阳研发中心项目承诺投资总额4,115.79万元，累计投入3,733.97万元，投资进度90.72%，2019年1月29日达到预定可使用状态[90] - 补充流动资金项目承诺投资总额7,589.58万元，累计投入7,589.58万元，投资进度100.00%[90] - 九江明阳电路