交易概述 - 国信证券发行股份购买万和证券96.08%股份的交易获深交所并购重组委审核通过 [1] - 交易价格为519,183.79万元 采用资产基础法评估 标的100%股权评估值为540,370.69万元 增值率0.47% [2][3] - 交易对方包括深圳资本 鲲鹏投资 深业集团等7家机构 不涉及配套融资 [2] 交易细节 - 构成关联交易 因交易对方深业集团 深创投与公司控股股东深投控存在董事交叉任职 [4] - 交易后控股股东仍为深投控 实际控制人仍为深圳市国资委 不导致控制权变更 [4] - 不构成重大资产重组或重组上市 [4] 财务数据 - 万和证券2023年营收51,397.83万元 扭亏为盈实现净利润6,154.08万元 2024年1-11月净利润2,920.46万元 [5] - 国信证券2024年营收2,016,717.55万元(+16.46%) 净利润821,685.32万元(+27.84%) 经营活动现金流由负转正达3,374,709.74万元 [5][6] - 2025年Q1营收528,224.06万元(+57.10%) 净利润232,893.62万元(+89.52%) 但经营活动现金流同比下降41.22% [6][7] 战略意义 - 万和证券49家分支机构覆盖粤港澳大湾区 长三角等重点区域 注册地海南有助于把握自贸港政策机遇 [7] - 交易可完善国信证券跨区域布局 提升服务国家区域发展战略能力 强化综合竞争力 [7] - 独立财务顾问为第一创业证券承销保荐有限责任公司 [8]