海外要闻 - 特朗普已签署12封贸易信函并计划周一发出，白宫表示将设定新的单边关税税率，新关税"十有八九"从8月1日开始生效，税率可能从60%、70%到10%、20%不等 [2] - 马斯克已正式提交"美国党"注册文件 [3] - OPEC+同意8月增产54.8万桶/日高于预期，考虑9月再增产54.8万桶/日 [3] 国内重大事件 - 沪深北交易所同步发布《程序化交易管理实施细则》将于今日正式实施 [9] - 央行就《人民币跨境支付系统业务规则（征求意见稿）》公开征求意见，明确了CIPS参与者的账户管理、注资、资金结算等详细流程 [9] - 财政部在政府采购活动中对自欧盟进口的医疗器械采取相关措施 [9] - 商务部对原产于欧盟的进口相关白兰地征收反倾销税，实施期限5年 [9] - 《非银行支付机构监督管理条例》正式落地以来，新规后首批正式支付牌照名单出炉，华为、字节在列 [9] - 深圳出台10条举措促进半导体与集成电路产业高质量发展 [9] - 民航局成立通用航空和低空经济工作领导小组 [9] - 奇瑞固态电池研究院已有约50人，计划年底扩招至近百人 [9] - 全国用电负荷超14亿千瓦，创历史新高 [9] - 贵州仁怀全面启动白酒市场专项治理行动，当地酱酒行业发布自律倡议书 [9] 券商策略 - 华西策略团队认为全球市场定价核心在于7月9日美国与各国贸易协定进展，A股稳中向上趋势不变，关注中报业绩预期有望向好方向如风电、火电、机器人等，以及国产链补涨行情 [5] - 东方策略团队指出市场或会因关税问题呈现震荡走势，短期攻势暂缓但中期升势未变，建议逢低布局科技和金融 [5] - 中银策略团队认为未来1-2周海外市场波动或将增加，A股充裕的流动性环境仍为主要支撑因素，市场大概率延续中枢上行格局 [5] - 中泰策略团队指出"预期管理"是本次"反内卷"政策的主要手段，大宗商品或难以复制2016年供给侧改革牛市 [6] 行业动态 - 跨境支付：央行发布《人民币跨境支付系统业务规则（征求意见稿）》，华泰证券表示有助于推动人民币国际化，国泰海通证券认为将促进CIPS系统推广 [7] - 家电：今年以来最强高温过程正在影响我国，中信建投表示旺季气温变化与空调销量显著正相关，三季度夏季空调需求整体向好 [8][10] - 超导概念：国务院国资委调研强调要持续提升重要金属矿产资源保障能力，华泰证券看好可控核聚变建设有望加速高温超导的产业进步 [10] - 6G：北京市发布首个6G产业专项政策，华福证券指出2025年为6G标准制定元年，产业有望在2029年以后进入商业化阶段 [11][12] 上市公司公告 - 中国船舶吸收合并中国重工事项获上交所审核通过 [14] - 新华保险出资112.5亿元认购国丰兴华鸿鹄志远三期私募基金份额 [14] - 国投中鲁拟购买中国电子工程设计院股份有限公司100%股权，主营业务将增加产业化咨询、工艺设计等相关服务 [15] - 昊帆生物拟1.6亿元收购杭州福斯特100%股权 [15] - 南京商旅控股股东拟进行改革重组 [15] - 木林森子公司拟2.56亿元购买普瑞光电18.77%股权 [16] - 时代新材与风电各大主机厂签订《叶片销售合同》，金额总计约27.11亿元 [17] - 宏盛华源预中标南方电网项目，金额约11.27亿元，约占2024年经审计营业收入的11.12% [17] - 芯动联科预计上半年净利润1.38亿元-1.69亿元，同比增长144.46%至199.37% [17] - 株冶集团预计上半年净利润5.6亿元到6.5亿元，同比增加50.97%到75.23% [17] - 惠而浦预计上半年净利润2.05亿元左右，同比增加559%左右 [18] - 国货航预计2025年上半年净利润为11.87亿元–12.67亿元，同比增长78.13%-90.14% [18] - 三棵树预计2025年上半年净利润在3.8亿元到4.6亿元之间，同比增加80.94%到119.04% [18] - 芯朋微预计2025年半年度净利润9000万元左右，同比增长104%左右 [19] - 普利特预计上半年净利润2亿元-1.4亿元，同比增长38.88%-66.65% [20] 新股申购 - 华电新能：沪市，申购价格3.18元/股，顶格申购市值15万元，公司为国内最大的新能源发电运营商之一 [13] 历史新高公司 - 隆扬电子(301389)核心概念为复合铜箔，涨幅20% [21] - 热景生物(688068)核心概念为创新药，涨幅20% [21] - 平安电工(001359)核心概念为固态电池，涨幅10.01% [21] - 京北方(002987)核心概念为RWA，涨幅10.01% [21] - 景旺电子(603228)核心概念为PCB板，涨幅7.87% [21] 限售股解禁 - 凌云光7月7日解禁59.52亿元，解禁比例48.54% [23] - 普瑞眼科7月7日解禁30.03亿元，解禁比例52.69% [23] - 奥比中光7月7日解禁19.76亿元，解禁比例8.48% [23] - 国芯科技7月7日解禁18.59亿元，解禁比例21.32% [23] - 绿的谐波7月7日解禁17.20亿元，解禁比例7.89% [23] - 昊华科技7月8日解禁42.63亿元，解禁比例12.50% [23] - 思科瑞7月8日解禁17.24亿元，解禁比例56.73% [23] - 安达科技7月8日解禁8.26亿元，解禁比例23.30% [23]

国际政治与地缘局势 - 特朗普称美联储主席鲍威尔是"美国的耻辱"，主张降息250个基点 [3][12] - 特朗普与伊朗谈判存在"很大"机会，将在两周内决定是否军事打击伊朗 [3][9] - 以色列国防部长明确将消灭哈梅内伊列为军事行动目标 [3][9] - 俄罗斯警告美国勿军事介入中东，伊朗外长已与美国中东特使多次通话 [9] 央行政策与利率决议 - 英国央行维持基准利率4.25%不变，内部投票分歧加剧，市场预期年内再降息50个基点 [3][12] - 欧盟拟接受10%基准关税，推动与美国达成英国式贸易协议 [3][9] - 加拿大计划7月21日调整对美国钢铁铝制品的反制关税 [9] 全球金融市场表现 外汇与债券 - 美元指数触及99关口后收跌0.04%至98.86，10年期美债收益率收报4.3960% [3] - 2年期美债收益率收于3.9540%，呈现先跌后涨走势 [3] 大宗商品 - 现货黄金微涨0.03%至3370.31美元/盎司，白银跌0.91%至36.37美元/盎司 [3][6] - WTI原油跌1.28%至73.81美元/桶，布伦特原油大涨3.5%至78.69美元/桶 [3][6] 股票市场 - 欧洲股市普跌：德国DAX30跌1.12%，法国CAC40跌1.34%，意大利富时MIB跌1.21% [4][6] - 港股恒指重挫1.99%，恒生科技指数跌2.42%，成交额2200.99亿港元 [4] - A股三大股指集体下跌：沪指跌0.79%，深成指跌1.21%，创业板指跌1.36%，两市成交1.28万亿元 [5] 行业与公司动态 - 中证指数将推出科创创业半导体指数 [3][13] - 国信证券收购万和证券96.08%股份获深交所审核通过 [13] - 港股个股剧烈波动：中油洁能控股暴涨140%，同程旅行暴跌10.6% [4] - A股油气股逆势上涨，首华燃气等涨停，传媒股表现活跃 [5] - 光伏行业三季度减产令升级，开工率环比降10%且低价销售面临审计核查 [13]

中船系概念板块表现 - 截至6月19日收盘，中船系概念上涨0.15%，位居概念板块涨幅第5，板块内4股上涨 [1] - 涨幅居前的个股包括中船应急(3.98%)、昆船智能(2.73%)、久之洋(2.06%) [1] - 跌幅居前的个股包括中国海防(-1.99%)、中船防务(-1.65%)、中国船舶(-1.35%) [1][3] 中船系概念资金流向 - 今日中船系概念板块获主力资金净流出2.16亿元 [2] - 中船汉光是唯一获主力资金净流入的个股，净流入762.60万元，主力资金净流入比率为2.87% [1][2] - 主力资金净流出较多的个股包括中国动力(-5568.24万元)、中国船舶(-7581.29万元)、中船防务(-3065.60万元) [3] 其他概念板块表现 - 可燃冰概念涨幅居前，上涨1.41% [2] - 可控核聚变概念跌幅最大，下跌4.07% [2] - 页岩气概念上涨0.89%，俄乌冲突概念上涨0.64% [2]

超导概念板块表现 - 截至6月19日收盘，超导概念下跌3.41%，位居概念板块跌幅榜前列 [1] - 板块内永鼎股份、宁波韵升、精达股份等跌幅居前 [1] - 可控核聚变概念跌幅更大，达4.07%，超导概念跌幅仅次于该板块 [1] 概念板块涨跌幅对比 - 可燃冰概念涨幅居首，达1.41%，页岩气概念上涨0.89% [1] - 中韩自贸区概念下跌3.13%，成飞概念下跌3.02%，核污染防治下跌2.97% [1] - 铜缆高速连接概念微跌0.36%，钠离子电池和PCB概念均下跌0.43% [1] 资金流动情况 - 超导概念板块获主力资金净流出9.68亿元 [1] - 21只个股获主力资金净流出，7只个股净流出超5000万元 [1] - 精达股份主力资金净流出2.20亿元居首，永鼎股份净流出1.99亿元，宁波韵升净流出1.37亿元 [1] - 联创光电净流出9256.89万元，白银有色净流出8245.85万元 [1] - 沃尔核材获主力资金净流入4487.32万元，百利电气净流入2315.09万元，京源环保净流入1248.58万元 [1][2] 个股表现数据 - 精达股份今日下跌6.07%，换手率10.75% [1] - 永鼎股份下跌8.65%，换手率14.68% [1] - 宁波韵升下跌8.56%，换手率17.76% [1] - 联创光电下跌4.63%，换手率2.89% [1] - 西部超导下跌1.98%，换手率1.05% [1] - 百利电气下跌5.78%，换手率11.45% [2] - 沃尔核材上涨0.63%，换手率9.62% [2]

可控核聚变概念板块表现 - 截至6月19日收盘，可控核聚变概念下跌4.07%，位居概念板块跌幅榜前列 [1] - 板块内57股获主力资金净流出，8股主力资金净流出超亿元，合计净流出27.74亿元 [2] - 合锻智能跌停，哈焊华通、爱科赛博、国光电气等跌幅居前，仅2只股票上涨 [1] 个股涨跌情况 - 涨幅居前的个股为中油工程上涨4.12%、*ST新研上涨1.81% [1] - 跌幅居前的个股包括合锻智能跌停(-10.00%)、哈焊华通(-13.68%)、爱科赛博(-10.83%)、国光电气(-10.75%) [1][3][4] - 主力资金净流出前三为合锻智能(-3.14亿元)、旭光电子(-2.47亿元)、精达股份(-2.20亿元) [2] 资金流向 - 主力资金净流入前三为雪人股份(3950.32万元)、百利电气(2315.09万元)、中油工程(1857.21万元) [4] - 57只个股主力资金净流出，8只个股净流出超亿元 [2] - 换手率较高的个股包括融发核电(38.89%)、王子新材(26.62%)、雪人股份(25.36%) [3][4] 板块对比 - 可燃冰概念上涨1.41%，页岩气上涨0.89%，俄乌冲突概念上涨0.64% [2] - 超导概念下跌3.41%，中韩自贸区下跌3.13%，成飞概念下跌3.02% [2] - 天然气微跌0.04%，铜缆高速连接下跌0.36%，钠离子电池下跌0.43% [2]

核污染防治概念板块表现 - 截至6月19日收盘，核污染防治概念下跌2.97%，位居概念板块跌幅榜前列 [1] - 板块内股价上涨的有4只，涨幅居前的有汉威科技（5.34%）、中船应急（3.98%）、国检集团（1.57%） [1] - 跌幅居前的个股包括中金辐照、中核科技、新莱福等 [1] 概念板块涨跌幅对比 - 可燃冰（1.41%）、页岩气（0.89%）、俄乌冲突概念（0.64%）涨幅居前 [2] - 可控核聚变（-4.07%）、超导概念（-3.41%）、中韩自贸区（-3.13%）跌幅居前 [2] - 核污染防治概念（-2.97%）在跌幅榜中排名第五 [2] 资金流动情况 - 核污染防治概念板块获主力资金净流出6.79亿元 [2] - 39股获主力资金净流出，5股主力资金净流出超5000万元 [2] - 中核科技主力资金净流出1.54亿元，兰石重装（8821.05万元）、科新机电（7000.78万元）净流出居前 [2] - 汉威科技主力资金净流入1.83亿元，盛视科技（3772.01万元）、华盛昌（888.59万元）净流入居前 [2][4] 个股资金流出榜 - 中核科技（-7.53%）、兰石重装（-4.88%）、科新机电（-5.64%）主力资金净流出居前 [2][3] - 华测检测（-6132.04万元）、中国广核（-5181.28万元）、捷强装备（-4584.77万元）资金流出显著 [2][3] - 新莱福（-1719.66万元）、中广核技（-1691.36万元）、光智科技（-1464.19万元）资金流出较少 [3] 个股资金流入榜 - 汉威科技（18256.72万元）、盛视科技（3772.01万元）、华盛昌（888.59万元）主力资金净流入居前 [4] - 辰安科技（728.06万元）、日月股份（759.96万元）、ST先河（298.02万元）资金流入较少 [3][4]

市场表现 - A股三大股指集体收跌 沪指跌0.79% 深证成指跌1.21% 创业板指跌1.36% [1] - 两市成交额超1.28万亿元 全市场超4600只个股下跌 [1] 行业板块 - 多元金融板块和超导概念领跌 成飞概念回调 [1] - 可控核聚变板块走低 合锻智能跌停 [1] - 油气股逆市上涨 首华燃气、准油股份、蓝焰控股涨停 [1] - 传媒和电影股活跃 百纳千成、慈文传媒、时代出版、掌阅科技涨停 [1]

市场表现 - 沪深三大股指早盘低开后震荡反弹 上证指数涨0.07%报3404.66点 深证成指涨0.05%报10250.68点 创业板指涨0.50%报2072.16点 [1] - 可控核聚变、石油、家用电器板块开盘领涨 谷子经济、CPO概念、F5G概念、光通信模块等早盘涨幅显著 鸡肉、猪肉、航运港口板块跌幅居前 [1] - 两市成交额分化 沪市成交3006亿元 深市成交4746亿元 科创综指成交530亿元 北证50指数逆势下跌0.38% [1] 机构观点 - 中信建投推荐电子、银行、医药、汽车、通信、家电和基础化工行业 中期看好大盘+价值风格 短期倾向大盘+成长 [2] - 中金公司建议2025年下半年增配黄金、高股息、中债等安全资产 长期看好中国科技资产重估机会 [2] - 广发证券指出5月煤炭进口量同比降17.8%至3604万吨 供应收缩叠加消费旺季临近 煤价或已触底 [2] 政策动态 - 国家发改委支持符合条件的港交所上市公司在深交所发行存托凭证 推动粤港澳大湾区企业境内上市 [3] - 工信部要求整车企业执行"支付账期不超过60天"承诺 强化汽车产业链协同发展 [4] 区域经济 - 深圳将重点发展人工智能和低空经济 布局关键技术攻关 拓展低空物流、应急救援等应用场景 [5] - 深圳计划在AI医疗设备、空域管理等领域推进改革 培育科技创新企业集群 [5]

A股市场表现 - 上证指数上涨0 04% [1] - 深证成指上涨0 14% [1] - 创业板指上涨0 33% [1] 行业板块表现 - 中韩自贸区概念涨幅居前 [1] - 超导概念涨幅居前 [1] - 宠物经济板块涨幅居前 [1]

WiFi 6概念板块表现 - 截至5月27日收盘，WiFi 6概念板块下跌1.35%，位居概念板块跌幅榜前列 [1] - 板块内41只个股下跌，19只主力资金净流出超千万元，仅4只个股上涨 [1][2] - 涨幅居前个股为灿勤科技(+1.17%)、平治信息(+0.85%)、九联科技(+0.29%) [1] - 跌幅居前个股包括博通集成(-5.14%)、剑桥科技(-3.61%)、泰凌微(-3.49%) [1][2][3] 资金流动情况 - 板块整体主力资金净流出4.90亿元 [2] - 主力资金净流出前三：博通集成(-6334.49万元)、广和通(-4921.13万元)、紫光股份(-3654.38万元) [2] - 主力资金净流入前三：平治信息(+1709.74万元)、灿勤科技(+1318.97万元)、共进股份(+407.25万元) [2][4] 市场对比数据 - 当日涨幅最高概念板块为草甘膦(+6.09%)、乳业(+3.55%)、供销社(+2.72%) [2] - 跌幅较大概念板块包括果指数(-1.47%)、中国AI 50(-1.38%)、F5G概念(-1.34%) [2] - WiFi 6概念换手率较高个股：平治信息(7.22%)、博通集成(8.66%)、剑桥科技(4.26%) [2][3][4]