链博会概况 - 第三届中国国际供应链促进博览会于7月16日开幕，主题为"六链一展区"，吸引大量产业链上下游企业参与 [1] - 展会首次成立各链条展商联盟，促进产业链供应链合作更加可感可及 [3] 国际化程度提升 - 本届链博会共有来自75个国家和地区的651家企业和机构参展，境外参展商占比从上届的32%上升到35% [3] - 连同参展商带来的500多家产业链上下游合作伙伴，实际参展商达到1200家，170多个境外团组前来观展洽谈 [3] - 境外参展商占比逐年提升，国际化水平更高 [3] 外资企业在华发展 - 霍尼韦尔进入中国已有90年，建立了覆盖创新、研发、制造、采购、销售、服务的本地化完整价值链 [4] - 空客与中国航空业合作40年，中国已成为空客民用飞机的最大单一国别市场 [4] - 宝钛股份作为空客在中国的唯一钛加工材料供应商，20年前进入空客全球供应链 [4] - 苹果公司进入中国市场30多年，全球200家主要供应商中超过80%在中国设有工厂 [5] 全球供应链合作 - 中国贸促会发布全球供应链指数矩阵显示：2018-2024年促进、连接、创新和韧性四个指数值均有所提升 [5] - 《北京倡议》提出全球工商界要践行多边主义，促进开放包容理念，加强全球产业链供应链安全 [6] - 英中贸易协会主席认为英中两国经济高度互补，需要《北京倡议》和产业链多方融合 [6] - 泰国商务部官员表示供应链管理合作将决定共同未来，为繁荣、可持续发展和合作打下基础 [6]

苹果供应链参展链博会 - 苹果携三家核心供应商欣旺达、山东创新和杰士德参展第三届中国国际供应链促进博览会，展示智能制造、再生能源等技术主题 [1][4][6] - 参展供应商均为苹果长期合作伙伴，合作年限从2008年至2012年不等，业务覆盖iPhone、iPad、Mac等多条产品线 [1][4][6] 欣旺达技术创新 - 欣旺达展示自主研发的磁悬浮输送产线，采用电磁力推动实现无接触运行，相比传统系统提高输送速度和定位精度，已实现100%国产化 [1][4] - 公司在生产运营中引入AI及数字孪生技术，通过虚拟工厂实现实时监控和远程诊断，将故障反应速度提升约20% [4] 杰士德自动化解决方案 - 杰士德展示微型O型圈自动组装设备，与苹果共同开发"云上料系统"解决静电粘连问题，实现高精度全自动安装 [6] - 公司自主研发APE机械手实现进口替代，4轴、6轴机械手臂在点胶等工序保持高精密度同时具备价格优势 [6] 山东创新环保技术 - 山东创新集团重点展示回收铝技术，包括铝塑清洗与分离设备，对含塑料铝屑回收纯度达95%以上 [6][8] - 公司采用高压电极技术分离铝塑废料，利用导电性差异实现高效回收 [6][8] 苹果供应链战略 - 苹果2024年出货产品中24%材料来自回收或可再生来源，计划年底实现电池100%使用回收钴 [8] - 过去5年苹果在中国智能制造和绿色制造领域投资达200亿美元，将继续推动供应链升级 [12] - 苹果对供应商要求聚焦产品稳定性、可靠性和技术创新，而非极致低成本，强调技术共享 [10] 供应链演变趋势 - 苹果参展供应商从2023年三家增至2024年四家，展示内容从自动化装备转向高精度生产设备 [10] - 中国制造业智能制造水平被苹果高管评价为全球领先，产品迭代推动供应商自动化、数字化升级 [11]

公司治理制度修订 - 公司于2025年7月15日召开第五届董事会第十七次会议审议通过《关于修订及制定公司部分治理制度的议案》[1] - 修订目的是为落实最新法律法规要求，确保公司治理与监管同步，规范运作机制并提升治理水平[1] - 依据包括《公司法》《上市公司章程指引》《深圳证券交易所主板股票上市规则》等最新法规及规范性文件[1] 制度修订及制定清单 - 修订《公司章程》（2025年7月）并需提交股东大会审议[1] - 修订《股东大会议事规则》（2025年7月）并需提交股东大会审议[1] - 修订《董事会议事规则》（2025年7月）[1] - 修订《监事会议事规则》（2025年7月）[1] - 修订《独立董事工作制度》（2025年7月）[1] - 修订《董事会专门委员会实施细则》（2025年7月）[1] - 制定《防止大股东及关联方占用公司资金管理制度》（2025年7月）[1] 信息披露 - 修订后的制度全文已在巨潮资讯网（http://www.cninfo.com.cn）披露[1] - 公告强调信息披露内容真实、准确、完整，无虚假记载或误导性陈述[1][2]

关于厦门盈趣科技股份有限公司2025年股票期权激励计划调整行权价格事项 本次激励计划批准与授权 - 公司第五届董事会第十四次会议审议通过了《2025年股票期权激励计划（草案）》及相关议案 [3] - 公司对拟激励对象名单进行公示且未收到异议，监事会于2025年3月22日出具审核意见 [3] - 股东大会审议通过激励计划草案及授权董事会办理相关事宜的议案 [3] - 董事会及监事会后续会议审议通过调整激励对象名单、授予数量及行权价格的议案 [4] 调整事由及方法 - 调整直接原因为公司实施2024年年度权益分派方案：每10股派发现金红利3元（含税），不送红股或转增股本 [4] - 根据《激励计划草案》规定，派息事项需调整行权价格，公式为P=P0-V（P0为原价，V为每股派息额） [5] - 调整后行权价格从13.70元/股降至13.40元/股（13.70-0.30） [5] 法律合规性结论 - 调整事项已获得董事会、监事会及股东大会的必要批准，程序符合《公司法》《管理办法》及公司章程 [4][5] - 行权价格调整方法与结果符合《激励计划草案》及上市公司股权激励相关法规 [5]

邮储银行设立金融资产投资子公司 - 邮储银行拟出资100亿元发起设立中邮金融资产投资有限公司，作为全资一级子公司管理，具体业务范围待监管批复 [1] - 中邮投资将建立完善的公司治理结构，在风险管理基础上开展业务 [1] 精工钢构中标沙特世界杯项目 - 签约沙特吉达体育场及周边体育村项目分包合同，金额2.9亿沙特里亚尔（约5.5亿元人民币），占公司最近一期营收的2.98% [1] - 项目用于2034年沙特足球世界杯赛事，二季度海外新签订单达36.6亿元，同比增长94.1% [1] 安克创新研究赴港融资 - 正在对香港资本市场股权融资进行研究论证，以扩大全球化战略布局，提升全球影响力和品牌形象 [1] - 尚未确定具体方案，实施时间及方式存在重大不确定性 [1] 中熔电气新能源科技园项目 - 拟投资11.41亿元建设赛诺克新能源科技园项目，计划2027年底完成竣工验收 [1] - 资金来源为自有或自筹资金，旨在优化生产布局、提升研发能力和核心竞争力 [1] 科思股份实控人减持 - 实控人之一周久京拟减持不超过1427.06万股（占总股本3%），减持原因为个人资金需求 [1] - 当前持股2310万股（占4.86%），减持不会导致控制权变更 [1] 汇成真空股东减持 - 股东南山架桥拟减持不超过300万股（占总股本3%），减持原因为经营发展需要 [1] 中宠股份股东减持 - 股东通怡春晓19号拟减持不超过456万股（占总股本1.5%），减持原因为资金需求 [1] 泰林生物股东减持 - 控股股东一致行动人拟减持181.95万股（占总股本1.5%），减持价格根据市场价确定 [1] 太极集团回购股份 - 拟以8000万元-1.2亿元回购股份，价格不超过28.03元/股，回购股份将用于注销并减少注册资本 [1] - 预计回购285.41万-428.11万股，占总股本0.51%-0.77% [1] 广生堂创新药进展 - 乙肝治疗一类创新药GST-HG131被纳入突破性治疗品种名单，但不代表能获批上市，短期内对业绩无重大影响 [2] 众辰科技人形机器人业务 - 应用于人形机器人相关产品的收入占比不超过1%，对经营业绩无重大影响 [2] 合盛硅业控股股东转让股份 - 控股股东合盛集团拟协议转让6000万股（占总股本5.08%）给肖秀艮，每股价格43.9元，总价26.34亿元 [2] - 转让后合盛集团及其一致行动人持股比例降至73.51% [2] ST中迪控股股东股份处置 - 控股股东299.27万股股份将被司法处置，用于偿还4.74亿元金融借款合同纠纷债务 [2] 包钢股份稀土精矿计划 - 2025年计划生产稀土精矿39万吨，定价机制基于五网稀土氧化物均价，每季度首月上旬公告定价 [2] 平高电气中标国家电网项目 - 中标国家电网项目金额合计14.5亿元，占2024年营收的11.69%，产品包括组合电器、断路器等 [2] 拓新药业增资仅三生物 - 拟以1000万元增资江苏仅三生物，增资后持股1.75% [2] 金帝股份设立子公司 - 拟投资15亿元设立子公司博源重庆，其中固定资产投资不低于12.5亿元，分两期实施 [3] 品茗科技业绩预增 - 预计2025年上半年净利润2800万-3400万元，同比增长231.79%-302.89% [3] 康希诺疫苗临床试验获批 - 重组三价脊髓灰质炎疫苗获临床试验批准，拟开展预防脊髓灰质炎病毒感染的临床试验 [3] 浙能电力发电量增长 - 2025年上半年发电量同比上涨4.48%，上网电量同比上涨4.57%，主要因浙江省用电量增长及新机组投产 [4] 华泰证券券商行业分析 - 券商半年报业绩高增，大券商归母净利润同比增速集中在50%-80%，中小券商多集中在50%-120% [4] - 财富管理、投资交易、投行为核心增量，反映上半年权益市场景气度提升 [4]

股价与交易情况 - 2025年7月16日合力泰股价收报2.54元，较前一交易日微涨0.40%，成交额达1.82亿元 [1] - 当日发生一笔大宗交易，机构专用席位以2.54元/股买入30万股，成交金额76.2万元，成交价与收盘价持平，占当日竞价交易成交额的0.42% [1] - 卖方为国泰海通证券深圳福华三路营业部 [1] - 此前7月8日曾出现一笔机构账户卖出的大宗交易，成交30万股，金额78.3万元，成交价与当日收盘价持平 [1] - 近五个交易日股价维持在2.51-2.56元区间窄幅波动，振幅1.98%，当前流通市值144.28亿元 [2] 财务与估值 - 预计2025年上半年归母净利润为900万元至1300万元，同比扭亏为盈 [1] - 业绩改善主要受益于电子纸业务下游需求增长及产能效率提升 [1] - 通过重整计划剥离亏损业务、降低负债规模，财务费用同比大幅减少 [1] - 当前动态市盈率达1162.73倍，市净率为10.21倍，总市值189.98亿元 [1] 行业与概念 - 所属板块包括光学光电子、智能穿戴等概念 [1] - 当日沪深两市大宗交易情况显示，上汽集团、德赛西威等公司大宗交易折价率在1%-9.74%不等，而合力泰此次交易未现折溢价 [2]

品大事 - 美迪凯拟以20亿韩元收购海硕力100%股权 并通过子公司以10亿韩元收购INNOWAVE VIETNAM 100%股权 合计交易金额219.47万美元 标的公司为超薄光学软膜滤光片业务关联企业 且INNOWAVE VIETNAM已进入三星供应链 [3] - 拓新药业拟以自有资金1000万元增资仅三生物 交易完成后持股1.75% 仅三生物已实现高纯度麦角硫因制备 主要产品包括麦角硫因护肤品、口服胶囊等 [4] - 浙能电力上半年完成发电量788.48亿千瓦时 同比上涨4.48% 上网电量746.98亿千瓦时 同比上涨4.57% 电量增长主要因浙江省用电量增长及六横二期3、4号机投产 [5] 观业绩 - 天德钰预计上半年营收12.08亿元 同比增长43.35% 净利润1.52亿元 同比增长50.89% 业绩增长因高刷新率手机显示驱动芯片持续放量及平板、穿戴类显示驱动芯片市场份额提升 [7] - 品茗科技预计上半年净利润2800万至3400万元 同比增长231.79%至302.89% 业绩增长因建筑信息化软件业务收入增长、成本控制及应收账款减值损失减少 [8] - *ST精伦预计上半年亏损1900万至2200万元 营收8300万元 同比增长23.5% 但毛利不足以覆盖期间费用 [9] 签大单 - 金帝股份与璧山区政府签订工业项目投资合同 总投资不低于15亿元 其中固定资产投资不低于12.5亿元 项目分两期实施 旨在拓展西南新能源电驱动定转子市场 [11][12] - 白云电器预中标国家电网1.64亿元采购项目 占公司2024年营收3.28% [13] 增减持 - 福莱新材股东进取管理公司拟减持不超过1.33%股份 [15] 再融资 - 风神股份拟定增募资不超过11亿元 用于高性能巨型工程子午胎扩能增效项目 控股股东拟认购2亿至3亿元 [17]

业绩表现 - 公司预计2025年上半年归母净利润为9,198万元—11,243万元，同比增长62.85%—99.06% [2] - 预计归母扣非净利润为7,759万元—9,804万元，同比增长56.73%—98.04% [2] - 盈利大增主要源于智算业务需求旺盛、新客户拓展及在手订单增加 [2] - 2022-2024年净利润增幅波动显著，分别为-39.60%、-72.44%、280.73% [6] 智算业务分析 - 智算业务包括高性能服务器销售、整机租赁及维保服务，2024年毛利率高达81.89% [2] - 2024年智算业务收入3.01亿元，营收占比仅7.46%，且该业务于2024年才开始贡献收入 [3] - 全球人工智能服务器市场规模预计从2024年的1251亿美元增至2028年的2227亿美元 [2] 财务结构 - 公司资产负债率持续攀升，从2022年末的38.54%升至2025年一季度末的60.25% [4] - 2025年一季度流动负债达33.62亿元，其中应付票据20.76亿元（同比增10倍）、应付账款6.44亿元、短期借款5.29亿元 [4][5] - 短期借款同比大增277.46%，利息费用同比增近6倍至超1700万元 [5] 现金流与经营改善 - 2025年一季度经营现金流净额由上年净流出2.20亿元转为净流入2.10亿元，主要因经营性回款增加及供应商票据结算增加 [5] - 应付票据大幅增加与智算业务供应商预付款采用票据支付有关 [5] 行业对比 - 2024年可比同行共进股份、环旭电子、菲菱科思资产负债率分别为46.05%、54.85%、25.83%，均低于公司的57.31% [4] - 行业终端业务2024年收入25.97亿元，占比64.38%，毛利率仅10.25% [3]

苹果与MP Materials合作协议 - 苹果公司与MP Materials签署价值5亿美元（约35.9亿人民币）的稀土磁铁供应协议[1] - 协议包括苹果预付2亿美元（约14.3亿人民币）用于订购2027年开始的磁铁供应[2] - 磁铁将在MP Materials德克萨斯州工厂生产，使用加利福尼亚州的回收磁铁[2] - 该协议构成苹果对美国5000亿美元四年期投资承诺的一部分[3] MP Materials公司动态 - MP Materials股价在协议公布后飙升21%，创历史新高[1] - 美国国防部向MP Materials投资4亿美元，获得15%股权[4] - 美国国防部承诺以市场价格两倍采购MP产品，期限10年[4] - MP预计2024年底在德克萨斯州工厂开始商业化磁铁生产[3] 行业背景与战略意义 - 稀土磁铁广泛应用于风力涡轮机、电动汽车、导弹及电子产品[1][2] - 此举标志西方国家寻求稀土供应链多元化的努力[1] - 苹果CEO表示合作将加强美国稀土材料供应[2] - 分析师认为苹果此举合理，因其设备需要大量稀土磁铁[2] 历史背景与市场反应 - 2023年2月MP Materials曾与澳大利亚莱纳斯稀土公司进行合并谈判但未达成一致[1] - 苹果设备磁铁供应将覆盖数亿台设备，占产品线相当份额[3] - 协议公布当天苹果股价上涨不到1%[1] - 美国国防部此前与MP达成价值数十亿美元协议，成为最大股东[2]

股东会召集与召开程序 - 本次股东会由公司第三届董事会第二十六次会议决议召集，采取现场投票与网络投票相结合的方式 [2] - 现场会议于2025年7月16日召开，网络投票通过上海证券交易所系统进行，时间覆盖9:15至15:00 [2] - 召集程序符合《公司法》《证券法》及公司章程规定，实际召开与通知内容一致 [2][3] 参会人员与召集人资格 - 参会股东及代理人共56名，代表有表决权股份28,631,949股（现场4名/8,127,461股，网络52名/20,504,488股） [3] - 现场股东资格由律师与召集人共同验证，网络股东资格由上交所信息网络有限公司验证 [4] - 召集人为第三届董事会，其资格及参会人员资格被认定为合法有效 [3][4] 表决程序与结果 - 议案表决采用现场记名投票与网络投票结合，数据由上交所信息网络有限公司提供 [5] - 三项议案通过率均超99.68%，反对票占比最高为0.3147%（第一议案），无弃权票 [5][6] - 具体议案包括填补措施承诺、修订公司章程等，表决结果均获通过 [5][6] 法律意见结论 - 律师认定股东会程序、人员资格及表决结果符合《公司法》《证券法》及公司章程规定 [7] - 法律意见书仅用于股东会合法性见证目的，未对议案内容真实性发表意见 [1][7]