财务数据和关键指标变化 - 核心贷款净额（扣除PPP还款）环比增加3.79亿美元（2.9%），同比增加15亿美元（12.7%） [14] - 存款环比减少1.37亿美元（0.7%），同比增加约4亿美元（1.9%） [15] - 第三季度净利息收入为1.417亿美元，调整后核心净利息收入为1.414亿美元，环比增长1010万美元（7.8%），同比增长2250万美元（19%） [18] - 第三季度非利息收入为3070万美元，较第二季度下降1150万美元 [25] - 第三季度净收入为5280万美元，摊薄后每股收益为1.28美元 [23] - 第三季度资产回报率为0.91%，普通股权益回报率为16.98%，效率比率为61.37% [28] - 第三季度净息差为2.60%，环比分别增加13和16个基点 [28] - 第三季度有效税率为20.7%，预计第四季度税率约为23% [29] 各条业务线数据和关键指标变化 贷款业务 - 商业和消费贷款组合环比分别增长2.9%和3%，同比分别增长11.6%和13.4% [14] - 净贷款和租赁冲销为110万美元，占平均贷款和租赁的年化比例为3个基点 [35] - 不良资产总额为1550万美元，占比10个基点，环比下降2个基点，同比下降7个基点 [35] - 逾期30天以上贷款总额为2400万美元，占比18个基点，较第二季度下降360万美元（3个基点），同比下降430万美元（5个基点） [36] - 受批评贷款敞口占总贷款的1.12%，较上一季度下降18个基点，同比下降119个基点 [36] 存款业务 - 核心存款持续为上升利率环境提供低成本资金稳定来源，超70%存款客户与公司合作超10年，近一半超20年 [16] - 93%存款来自核心商业和消费客户，7%为公共存款（主要是政府运营账户） [16] - 94%总存款在支票和储蓄账户，35%为无息存款，6%为定期存款 [17] - 第三季度平均总存款成本为20个基点，存款总beta值为5% [18] 各个市场数据和关键指标变化 - 9月失业率降至3.5%，与美国全国平均水平持平，为疫情以来首次 [11] - 游客市场表现强劲，美国国内游客持续回归，日本游客也开始回归 [12] - 每间可售房收入（RevPAR）较去年和疫情前水平表现良好 [13] - 尽管利率飙升，当地房地产市场仍表现良好，9月独栋住宅和公寓中位销售价格同比仍为正增长 [14] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司已有效退出杠杆租赁业务，未来将受益于高利率和保守风险策略 [9] - 贷款业务聚焦核心夏威夷和西太平洋市场，保持保守承销和严格投资组合管理 [14] - 存款业务注重核心客户关系，维持低成本资金来源和灵活定价策略 [7] - 公司资本和流动性水平强劲，贷款与存款比率低，有资产增长空间和定价灵活性 [30] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 高利率和衰退风险下，公司凭借优质存款业务、流动性和保守风险策略处于有利地位 [9] - 预计第四季度净息差增长约5个基点，非利息收入约3900万美元 [27][29] - 预计2023年贷款增长为高个位数至接近两位数年化水平 [51] - 预计2023年净息差将继续扩大，但增速可能放缓 [65] 其他重要信息 - 第三季度公司对2000年签订的一份租赁协议进行690万美元费用冲销，标志着公司完全退出杠杆租赁业务 [9] - 第三季度非利息支出总计1.057亿美元，包括180万美元遣散费，调整后为1.039亿美元，环比增加100万美元 [21][22] - 2022年全年经调整后费用约为4.15亿美元，报告基础上约为4.17亿美元 [23] - 第三季度约13亿美元市值证券从可供出售投资组合转移至持有至到期投资组合，以降低对利率上升的敏感性 [32] - 第三季度公司支付2800万美元普通股股息（占普通股股东可获得净收入的55%）和200万美元优先股股息，回购18.75万股普通股，总价1500万美元 [32] - 董事会宣布2022年第四季度普通股股息为每股0.70美元 [33] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1：计息存款平均利率上升是否符合预期，原因是什么？ - 周期至今的beta值基本符合预期，利率敏感客户多为高端客户，公司需提高部分存款价格以应对市场利率快速上升 [42][43] - 公司对当前beta值表现满意，但随着利率突然快速上升，可能会有潜在存款定价调整 [44] 问题2：对2023年存款余额有何看法，存款增长目标是什么？ - 从贷存比来看，公司在定价方面压力不大，预计未来几个季度存款余额持平或略有增长，同时保持和提高利润率 [46] 问题3：公司股票回购意愿和资本水平如何？ - 公司希望在当前价格积极回购股票，但会受资本考虑和整体经济状况影响，需观察未来几个季度经济情况 [47][48] 问题4：随着外国旅游业回归，未来贷款增长预期如何？ - 本季度贷款年化增长率近12%，未来考虑到美国大陆经济放缓和日元汇率影响，预计贷款年化增长率为高个位数至接近两位数 [51] 问题5：如何为贷款增长提供资金，证券投资组合现金流和收益率情况如何？ - 第三季度投资组合流出约2.63亿美元，预计未来约9亿美元，大部分贷款增长由投资组合提供资金，若存款持平，仍按此计划执行，第三季度流出收益率约为1.9% [53] - 预计第四季度流出收益率与第三季度相似，约为1.90% - 2% [54] 问题6：费用指引是否包含VISA B类支付？ - 费用指引包含VISA B类支付，是一个综合数字 [54] 问题7：第四季度费用指引是否可作为2023年参考，是否应考虑4%的正常年度成本通胀？ - 扣除本季度遣散费后，可参考2022年4.15亿美元的运行基础 [56] 问题8：幻灯片第12页的130万美元创新投资是否为一次性支出，200万美元年度节省是否从本季度开始？ - 130万美元投资是公司持续再投资计划的一部分，用于为未来发展做准备 [59] - 200万美元节省与员工调整有关，主要在2023年开始体现，部分退出在第四季度进行 [59] 问题9：分行关闭节省的成本是否包含在200万美元中，公共存款中定期存款有多少？ - 200万美元节省与分行关闭无关，本季度未关闭三家分行 [61] - 公共存款为1.8亿美元，定期存款从之前的水平变为1.8亿美元 [62] 问题10：净利息收入和净息差何时达到峰值，2023年是否会进一步扩大？ - 由于利率不确定性，难以预测峰值，但随着利率稳定，资产重新定价将使净息差继续扩大，可能稳定在增加2个基点左右，但短期内会有波动 [64] - 预计2023年净息差将继续扩大，但增速可能放缓，因为存款成本上升和资产重新定价 [65]