上市安排 - 2026 年 1 月 19 日委任中国国际金融香港证券有限公司为独家整体协调人[7] - 2026 年 1 月 30 日委任广发证券（香港）经纪有限公司为整体协调人[7] - 截至 2026 年 2 月 1 日，整体协调人为上述两家[7] 人员信息 - 申请上市涉及执行董事为张兴明等四人[9] - 申请上市涉及非执行董事为傅利泉及吴坚[9] - 申请上市涉及独立非执行董事为林斌等三人[9] 公告信息 - 公司公告日期为 2026 年 2 月 1 日[9]

统筹人任命 - 2026年1月19日任命中国国际金融香港证券有限公司为唯一统筹人[10] - 2026年1月30日任命广发证券（香港）经纪有限公司为统筹人[10] 上市相关 - 公告不构成证券发行或销售要约[3] - 申请未获上市批准，港交所和证监会可能接受、退回或拒绝[3] 其他 - 公司认为自己是“外国私人发行人”，证券未也不会在美国注册[5]

上市情况 - 公司上市申请未获批准，联交所及证监会或接纳、发回或拒绝申请[3] 招股与发售限制 - 招股章程登记前不向香港公众要约或邀请，投资者依登记招股章程投资[4] - 证券未且不会在美国登记，不得向美国发售，仅豁免或无需登记交易除外[5] 公告相关 - 公告应公司要求刊发，董事会对准确性负责，根据上市规则第12.01C条作出[6][7] 协调人情况 - 截至2026年1月19日，委任中国国际金融香港证券有限公司为独家整体协调人[7][9] 公司董事 - 公司董事包括执行董事、非执行董事和独立非执行董事[9]

公告说明 - 公告应港交所和证监会要求发布，只为向香港公众提供信息[3] - 公告不构成招股等文件，不能作认购诱因，仅提供公司信息[7] - 公司按港交所证券上市规则第12.01C条发布公告[9] 发售情况 - 公告发布不代表公司有发售或配售义务，不能保证会进行[3] - 申请未获上市批准，港交所和证监会可能有不同处理结果[3] - 招股章程在香港公司注册处注册后才向香港公众发售或邀请[4] - 公司认为是“外国私人发行人”，不在美国公开发售[5] 其他信息 - 截至公告日，已委任中国国际金融香港证券为独家整体协调人[9] - 若进一步委任或终止协调人，将按规则再公告[10] - 申请中公司董事含4名执行董事、2名非执行董事和3名独董[10]

业绩总结 - 2023 - 2024年公司收入分别为10.503亿元、9.021亿元，2025年前九月为8.240亿元[37][194] - 2023 - 2024年毛利分别为3.527亿元、2.57亿元，2025年前九月为2.936亿元[37] - 2023 - 2024年毛利率分别为33.6%、28.5%，2025年前九月为35.6%[37] - 2024年净亏损1.52亿元，2025年前九月收窄至2600万元[37] - 2023 - 2024年经营现金流出净额分别为9300万元、1.158亿元，2025年前九月流入2800万元[37] 用户数据 - 已服务59个国家逾5700名客户，含逾50家行业领导者[36] - 产品及解决方案客户满意度约为96.4%[36] - 2023 - 2025年9月30日客户复购率分别达68.8%、78.1%、86.6%[36] 未来展望 - 2025 - 2029年全球工业相机市场预计以11.2%的复合年增长率增长，中国预计以14.0%增长[69] - 2025 - 2029年全球制造业AMR产品及解决方案市场预计以18.3%的复合年增长率增长，中国预计以16.8%增长[69] - 公司无法保证维持现有收入水平或实现未来收入增长，收入可能再次下降[194] - 未来增长可能受中国及全球宏观经济状况等无法控制因素影响[196] 新产品和新技术研发 - 2024 - 2025年推出一系列全新机器视觉和AMR产品及解决方案[197] - 识别算法实现99.99%的识别率，产品分辨率覆盖30万像素至6亿像素[39] - 感知和定位技术支持±1mm的AMR对接精度，能单图调度1000台以上AMR和单服务器调度2500台以上AMR[39] 市场扩张和并购 - 不断拓展客户基础，加强国内外销售及服务网络[198] 其他新策略 - 深化既有行业布局，拓展至新兴垂直领域[36] - 加强人才管理，吸引、培养及留住核心技术人员[198] - 审慎管理经营开支及资本投资，支持可持续增长[198] - 提升运营效率、财务管理及内部控制体系[198]

公司概况 - 公司是提供AI机器视觉和自主移动机器人产品及解决方案的全球领先企业[36] - 2024年工业相机市场按销售收入全球排第五、中国排第三，制造AMR产品和解决方案全球排第七、中国排第三[43] 业绩数据 - 2023 - 2024年营收分别为10.503亿和9.021亿元，2025年前九个月营收从2024年同期的6.489亿元增至8.24亿元[44] - 2023 - 2024年毛利润分别为3.527亿和2.57亿元，2025年前九个月毛利润从1.902亿元增至2.936亿元[44] - 2023 - 2024年毛利率从33.6%降至28.5%，2025年前九个月从29.3%增至35.6%[44] - 2024年净亏损1.52亿元，2025年前九个月净亏损缩至2600万元，调整后EBITDA为2060万元，调整后净利润为470万元[44] - 2023 - 2025年前九个月机器视觉业务收入占比分别约为74.6%、57.4%、59.6%和66.2%[52] - 2023、2024年和2024年前9个月、2025年前9个月，AMR业务营收占比分别为25.4%、42.6%、40.4%和33.8%[62] - 2023 - 2025年9月各期营收分别为10.50321亿元、9.0207亿元、6.4887亿元、8.23989亿元[89] - 2023 - 2025年9月各期销售成本分别为6.97628亿元、6.45049亿元、4.5868亿元、5.30373亿元[89] - 2023 - 2025年9月各期毛利润分别为3.52693亿元、2.57021亿元、1.9019亿元、2.93616亿元[89] - 2023 - 2025年9月各期税前利润/亏损分别为7340万元、 - 1.52106亿元、 - 1.10062亿元、 - 2591.2万元[89] - 2023 - 2025年9月各期净利润/亏损分别为7262万元、 - 1.52037亿元、 - 1.10062亿元、 - 2597.1万元[89] - 2023 - 2025年9月各期调整后净利润/亏损分别为4.9416亿元、 - 1.15264亿元、 - 7689.5万元、471.3万元[94] - 2023 - 2025年9月各期EBITDA分别为2.6506亿元、 - 1.33402亿元、 - 9618.9万元、 - 1007万元[96] - 2023 - 2025年9月各期调整后EBITDA分别为6.866亿元、 - 9662.9万元、 - 6302.2万元、2061.4万元[96] - 2025年9月止九个月营收较2024年同期增长27%，达8.24亿元，主要由机器视觉业务增长驱动[100] - 2025年9月止九个月机器视觉业务营收较2024年同期增长40.9%，达5.452亿元；AMR业务营收增长6.5%，达2.787亿元[100] - 公司2024年营收为9.021亿人民币，较2023年的10.503亿人民币下降14.1%[1] - 机器视觉业务2024年营收为5.175亿人民币，较2023年的7.838亿人民币下降34.0%[1] - AMR业务2024年营收为3.846亿人民币，较2023年的2.666亿人民币增长44.3%[1] - 公司2024年毛利润为2.57亿人民币，较2023年的3.527亿人民币下降27.1%[105] - 机器视觉业务2024年毛利润为1.802亿人民币，较2023年的2.823亿人民币下降36.2%[105] - AMR业务2024年毛利润为7680万人民币，较2023年的7040万人民币增长9.1%[105] - 2025年前九个月公司毛利润为2.936亿人民币，较2024年同期的1.902亿人民币增长54.4%[103] - 2025年前九个月机器视觉业务毛利润为1.927亿人民币，较2024年同期的1.396亿人民币增长38.0%[103] - 2025年前九个月AMR业务毛利润为1.01亿人民币，较2024年同期的5060万人民币增长99.5%[103] - 2025年前九个月公司亏损为2600万人民币，较2024年同期的1.101亿人民币下降76.4%[106] - 公司净流动资产从2024年12月31日的6.451亿人民币增至2025年9月30日的6.495亿人民币，增幅0.7%[114] - 公司净流动资产从2023年12月31日的7.719亿人民币降至2024年12月31日的6.451亿人民币，降幅16.4%[115] - 2023年公司净经营现金流出9300万人民币，2024年为1.158亿人民币，2025年前九个月净经营现金流入2800万人民币[117][119] - 截至2023年底、2024年底和2025年9月30日，公司流动比率分别为2.0、2.3和1.9[121] - 截至2023年底、2024年底和2025年9月30日，公司速动比率分别为1.5、1.6和1.2[121] - 截至2023年底、2024年底和2025年9月30日，公司资产负债率分别为49.4%、42.9%和52.5%[121] - 截至2023年底、2024年底和2025年9月30日，公司有息负债率分别为10.5%、0.8%和1.2%[121] - 2023年、2024年、2024年前九个月和2025年前九个月，公司毛利率分别为33.6%、28.5%、29.3%和35.6%[127] 用户数据 - 截至2025年9月30日服务超5700个来自59个国家的客户，含超50个行业领袖，客户满意度约96.4%，关键客户回购率在2023 - 2025年分别达68.8%、78.1%和86.6%[43] - AMR解决方案客户满意度约97%，投资回收期约24个月，超越行业平均36个月，任务完成率达99%[64] 未来展望 - 2025 - 2029年，全球和中国工业相机市场预计CAGR分别为11.2%和14.0%，全球和中国制造业AMR产品及解决方案市场预计CAGR分别为18.3%和16.8%[83] 新产品和新技术研发 - 机器视觉产品涵盖883款标准视觉产品、154款AI视觉产品、14款3D视觉产品和三个机器视觉AI算法平台[52] - 标准视觉产品在六项关键性能指标上表现行业领先[53] - AI视觉产品集成多种功能，部署灵活、易用，AI代码阅读器解码性能出色，AI智能相机适应多样场景[56] - 智能分拣和拣选解决方案处理能力超8000件/小时，高于行业平均6000 - 7000件/小时[59] 市场扩张和并购 - 公司拟发行H股，每股面值为人民币1.00元[10] - 认购H股需支付经纪佣金1.0%、证监会交易征费0.0027%、联交所交易费0.00565%及投资者赔偿征费0.00015%[10] - 预期发售价最高为每股H股港币[REDACTED]，目前预期不低于每股H股港币[REDACTED][14] 其他新策略 - 分拆于2025年11月28日获大华科技股东批准，12月22日获公司股东批准[84] 股权结构 - 截至最新可行日期，大华科技持有公司约32.58%已发行股份[84] - 截至最近可行日期，上市前投资者持有公司约23.92%的已发行总股本[131]