委任情况 - 2026年2月27日委任华泰金融控股（香港）有限公司为整体协调人[8] - 2026年3月12日委任星展亚洲融资有限公司为整体协调人[8] - 截至公告日，华泰为保荐人兼整体协调人，星展为整体协调人[9] 人员信息 - 公告相关申请执行董事为黄岳升、金毅群[12] - 非执行董事为刘玉玲等4人[12] - 独立非执行董事为彭慧冰等3人[12]

人事任命 - 公司于2026年2月27日任命华泰金融控股（香港）有限公司为整体协调人[12] - 公司于2026年3月12日任命星展亚洲融资有限公司为整体协调人[12] 人员信息 - 公告涉及的公司申请中的董事包括执行董事黄岳生和金依群等[15] 后续安排 - 若有进一步任命或终止整体协调人任命，将根据上市规则适时发布公告[14]

公告性质 - 公告向香港公众提供信息，不构成证券发售或认购邀约[3] - 公告不构成招股章程等发售文件，投资决策应基于最终上市文件[9] 发售限制 - 公司证券未在美国证券交易委员会注册，不得在美国发售[4] 发售条件 - 香港公开发售需待公司招股章程在香港公司注册处注册后进行[5] 责任与规则 - 公司董事会对公告准确性负责[10] - 公司依据香港联交所上市规则发布此公告[11] 委任情况 - 截至公告日期，公司已委任华泰金融控股（香港）有限公司为整体协调人[11] - 若有进一步委任或终止整体协调人，将按上市规则适时发布公告[12] 董事情况 - 公告涉及申请中的公司董事包括执行董事、非执行董事和独立非执行董事[13]

业绩总结 - 2024年和2025年前9个月，公司收入分别为2.07953亿元、1.62075亿元和2.07333亿元[82] - 2024年和2025年前9个月，公司成本分别为5796.9万元、4565.9万元和5366.7万元[82] - 2024年和2025年前9个月，公司毛利润分别为1.49984亿元、1.16416亿元和1.53666亿元[82] - 2024年和2025年前9个月，公司税前亏损分别为1.08946亿元、6686.5万元和4539.1万元[82] - 2024年和2025年前9个月，公司净亏损分别为1.09518亿元、6742.6万元和4571.7万元[82] - 截至2024年12月31日和2025年9月30日，公司总资产分别为6.78377亿元和7.32511亿元[87] - 截至2024年12月31日和2025年9月30日，公司总负债分别为3.93698亿元和3.56441亿元[87] - 截至2024年12月31日和2025年9月30日，公司净资产分别为2.84679亿元和3.7607亿元[87] - 2024年和2025年前9个月，公司经营活动净现金流分别为 - 8705.7万元、 - 6492.4万元和 - 2253.1万元[89] - 2024年和2025年前9个月，公司投资活动净现金流分别为 - 1.01454亿元、 - 2999万元和 - 972.5万元[89] - 2024年和2025年前9个月，公司融资活动净现金流分别为1.5591亿元、 - 273.4万元和8306.4万元[89] - 截至2024年12月31日和2025年9月30日，公司毛利率分别为72.1%和74.1%[94] - 截至2024年12月31日和2025年9月30日，公司资产负债率分别为58.0%和48.7%[94] 用户数据 - 2024年中国育龄女性PCOS患病率约7.8%，患者约3440万，预计2032年达3760万，复合年增长率1.1%[56] - 2024年中国成人肥胖患者约2.774亿，预计2032年达3.303亿，复合年增长率2.2%[61] - 2024年全球新诊断乳腺癌病例约240万，HER2阴性乳腺癌占77.0% - 80.0%，其中约80.0%为Luminal亚型[63] 未来展望 - 公司预计完成[REDACTED]后，扣除相关费用可获得约[REDACTED]百万港元的净[REDACTED][106] - 约[REDACTED]%的净[REDACTED]（[REDACTED]港元）预计用于核心产品的研发和商业化[108] - 约[REDACTED]%的净[REDACTED]（[REDACTED]港元）预计用于提高整体生产能力[108] - 约[REDACTED]%的净[REDACTED]（[REDACTED]港元）预计用于营运资金和一般企业用途[108] - 由于累计亏损，公司在可预见的未来不太可能从利润中支付股息[105] 新产品和新技术研发 - 公司产品管线包括1个商业化产品、3个核心产品和5个其他候选药物[46] - 2025年11月，公司完成WH002的II期临床试验[112] - 2025年12月，公司获得国家药监局批准开展WH007的II期临床试验[112] - 2024年、2024年前9个月和2025年前9个月研发成本分别为5800万元、3830万元和4150万元[68] - 2024年、2024年前9个月和2025年前9个月核心产品研发成本分别为3560万元、2310万元和264万元，分别占同期总研发成本61.3%、60.5%和63.7%[68] - 截至2025年9月30日，公司有89人研发团队，46人拥有硕士及以上学位，8人拥有博士学位[69] 市场扩张和并购 - 澳门五和博澳药业有限公司于2025年4月16日在澳门成立，是公司的全资子公司[129] 其他新策略 - 公司在发展过程中获得多轮Pre - [REDACTED]投资，总额约11亿元，最后一轮投资完成时公司估值约40.38亿元[94] - 截至最新可行日期，黄岳生、胡定飞和余协财分别直接享有公司16.09%、8.34%和8.12%的表决权，他们及其关联方合计享有约55.67%的表决权[95][99]

业绩总结 - 2024 年、2024 年前九个月（未经审核）和 2025 年前九个月（未经审核）收入分别为 2.07953 亿元、1.62075 亿元和 2.07333 亿元[67] - 2024 年、2024 年前九个月（未经审核）和 2025 年前九个月（未经审核）销售成本分别为 5796.9 万元、4565.9 万元和 5366.7 万元，分别占收入的 27.9%、28.2%和 25.9%[67] - 2024 年、2024 年前九个月（未经审核）和 2025 年前九个月（未经审核）税前亏损分别为 1.08946 亿元、6686.5 万元和 4539.1 万元，分别占收入的 52.4%、41.3%和 21.9%[67] - 2024 年、2024 年前九个月和 2025 年前九个月经调整净亏损分别为 8881 万元、5044.1 万元和 3685.4 万元，经调整税息折旧及摊销前亏损分别为 4436.8 万元、1675.8 万元和 625.1 万元[68] - 2024 年和 2025 年毛利率分别为 72.1%、74.1%，资产负债比率分别为 58.0%、48.7%[80] 用户数据 - 2024 年中国育龄期妇女中 PCOS 患病率约为 7.8%，患者人数为 3440 万，预计至 2032 年达 3760 万，复合年增长率为 1.1%[45] - 2024 年中国成人肥胖患者数量约为 2.774 亿，预计到 2032 年增至 3.303 亿，复合年增长率为 2.2%[50] - 2024 年全球新增乳腺癌诊断病例约 240 万，HER2 阴性乳腺癌约占所有病例的 77.0% - 80.0%，其中约 80.0%为 Luminal 亚型[51] 未来展望 - 公司拟于 2026 年启动 WH001 的 II 期临床试验[37] - 公司拟于 2027 年启动 WH006 的 II 期临床试验[37] - 公司拟于 2026 年启动 WH007 的 III 期临床试验[37] 新产品和新技术研发 - 截至最后实际可行日期，公司有 1 款商业化产品桑博恩®、3 款核心产品、5 款其他候选药物[35] - 核心产品为 WH007（用于多囊卵巢综合征）、WH006（用于肥胖症）、WH002（用于乳腺癌新辅助治疗）[35] - WH007 于 2025 年 12 月获批开展 II 期临床试验[49] - WH006 于 2023 年 11 月获临床试验通知书，2024 年 5 月启动 I 期临床试验，2024 年 11 月完成 I 期，2025 年 8 月启动 II 期[50] - WH002 于 2019 年 4 月获临床试验通知书，2022 年 4 月启动 I 期，2023 年 12 月完成 I 期，2024 年 6 月启动 II 期，2025 年 11 月完成 II 期，预计 2026 年启动 III 期[51] 市场扩张和并购 未提及相关内容 其他新策略 - 预期约[编纂]%[编纂]净额（或[编纂]港元）用于核心产品研发及商业化[93] - 预期约[编纂]%[编纂]净额（或[编纂]港元）用于提升整体产能[93] - 预期约[编纂]%[编纂]净额（或[编纂]港元）用于营运资金及一般企业用途[93]

公司人事 - 董事会主席兼执行董事为黄岳升先生[10] - 执行董事为黄岳升先生及金毅群女士[11] - 非执行董事为刘玉玲教授等四人[11] - 独立非执行董事为彭慧冰博士等三人[11] 业务进展 - 委任华泰金融控股（香港）有限公司为整体协调人[9] - 上市申请未获批，联交所及证监会或接纳、发回或拒绝[3] - 最终是否进行发售或配售未知[3] 其他信息 - 公告刊發日期为2026年2月27日[10] - 公告根据香港联交所上市规则第12.01C条作出[8] - 证券不得于美国境内提呈发售，除非符合豁免条件[4]