担保情况 - 公司为宁波新材料售后回租融资担保，金额不超15亿[2] - 截至目前担保余额59.38亿，新增15亿占净资产13.51%[4] - 截至公告日，上市公司及子公司对外担保余额212.88亿，占比191.85%[9] - 上市公司及子公司对合并报表外单位担保余额28.93亿，占比26.07%[9] 宁波新材料财务数据 - 公司持股宁波新材料69.14%，其最近一期资产负债率50.49%[4] - 2024年末资产1475118.19万，负债762712.56万，所有者权益712405.63万[6] - 2025年9月末资产1422277.07万，负债718141.30万，所有者权益704135.77万[6] - 2024年营收1064552.35万，营业利润14610.52万，净利润10936.73万[6] - 2025年1 - 9月营收644649.85万，营业利润5173.65万，净利润3335.76万[6] 其他情况 - 上市公司不存在逾期、涉诉及败诉需担责的担保情况[9]

证券代码：002221 证券简称：东华能源 公告编号：2026-017 东华能源股份有限公司 第七届董事会第十三次会议决议公告 本公司及董事会全体成员保证信息披露内容的真实、准确、完整，没有虚假 记载、误导性陈述或重大遗漏。 一、董事会会议召开情况 东华能源股份有限公司（简称"公司"或"东华能源"）第七届董事会第八 次会议通知已于 2026 年 3 月 13 日以通讯方式或者直接送达的方式送达了全体董 事。本次董事会于 2026 年 3 月 25 日在公司会议室以现场结合通讯的方式召开。 会议应出席董事 7 名，实际出席董事 7 名，会议由董事长周一峰女士主持，公司 高级管理人员列席了会议。本次会议的召集、召开程序符合有关法律、行政法规、 部门规章、规范性文件和《公司章程》的规定。 二、董事会会议审议情况 1、《关于子公司东华能源(宁波)新材料有限公司拟开展融资租赁业务的议 案》 为盘活子公司存量资产，提高资产的流动性与使用效率，增强现金流稳定性，降低 财务成本，优化公司负债结构，公司控股子公司东华能源(宁波)新材料有限公司(简 称"宁波新材料")拟与相关租赁公司开展融资租赁业务，本金总金额不超过 15 亿元 ...

核心观点 - 全球化工巨头巴斯夫宣布自3月18日起在欧洲大幅上调多种产品价格 主要原因为应对原材料、物流、包装及能源成本飙升 此消息刺激A股市场部分化工股在3月19日出现上涨 [1] 巴斯夫提价详情 - 巴斯夫自3月18日起 将欧洲地区所有家用护理、工业及机构清洁和工业配方产品的价格上调**30%或以上** [1] - 提价主要原因为应对关键原材料价格和供应的显著波动 不断上涨的国内和跨洲物流成本 以及飙升的包装和能源成本 [1] - 巴斯夫同时上调欧洲的甲酸销售价格 每吨上调**250欧元** 并上调新戊二醇价格 每吨上调**350欧元** [1] A股市场反应 - 3月19日 A股部分化工股上涨 其中兴化股份涨停（涨幅**10.00%**） 国发股份涨超**3%** 新奥股份、广汇能源、东华能源、大位科技、胜利股份涨超**2%** [1][2] - 兴化股份总市值**67.39亿** 年初至今涨幅**48.73%** [2] - 国发股份涨幅**3.10%** 总市值**33.13亿** 年初至今涨幅**3.27%** [2] - 新奥股份涨幅**2.95%** 总市值**702亿** 年初至今涨幅**9.20%** [2] - 广汇能源涨幅**2.95%** 总市值**447亿** 年初至今涨幅**42.07%** [2] - 东华能源涨幅**2.76%** 总市值**147亿** 年初至今涨幅**15.06%** [2] - 大位科技涨幅**2.74%** 总市值**173亿** 年初至今涨幅**62.43%** [2] - 胜利股份涨幅**2.01%** 总市值**44.71亿** 年初至今涨幅**1.39%** [2]

公司基本信息 - 公司于2008年1月30日核准首次发行5600万股人民币普通股，3月6日在深交所上市[6] - 公司注册资本为1,576,127,767元[7] - 公司已发行股份数为1,576,127,767股，全部为普通股[12] 股份相关规定 - 公司为他人取得股份提供财务资助累计总额不超已发行股本总额10%，董事会决议需全体董事三分之二以上通过[12] - 公司收购本公司股份用于特定情形，合计持有不得超已发行股份总额10%，并应三年内转让或注销[16] - 公司公开发行股份前已发行股份，自上市交易之日起1年内不得转让[18] - 公司董事、高级管理人员任职期间每年转让股份不得超所持本公司同一类别股份总数25%[18] - 特定人员所持公司股份25％自上市交易之日起1年内不得转让，离职后半年内不得转让[19] 股东权益与义务 - 股东按持股种类享有权利、承担义务，享有获得股利等权利[21][22] - 股东承担遵守法规章程等义务，控股股东、实际控制人行使权利应维护上市公司利益[26] 股东会相关 - 年度股东会每年召开1次，应于上一会计年度结束后6个月内举行[32] - 公司在特定情形发生之日起2个月内召开临时股东会[32] - 不同主体提议召开临时股东会，董事会有相应反馈和通知时间要求[35][36] - 单独或合计持有公司1％以上股份股东可在股东会召开10日前提临时提案，召集人收到提案后2日内发补充通知[39] - 年度股东会召开20日前、临时股东会召开15日前公告通知股东[60] - 股东会普通决议需出席股东（含代理人）所持表决权过半数通过，特别决议需2/3以上通过[49] - 股东会选举董事实行累积投票制，当选董事需获票数超出席股东所持表决权半数[53] - 股东会审议影响中小投资者利益重大事项时，对中小投资者表决单独计票并及时公开披露[50] - 关联股东不参与关联交易事项投票表决，决议公告应披露非关联股东表决情况[51] - 股东会通过派现、送股或资本公积转增股本提案，公司将在股东会结束后2个月内实施具体方案[57] 董事相关 - 因特定情况不能担任公司董事，董事任期三年，任期届满可连选连任[59][60] - 兼任高级管理人员职务以及由职工代表担任的董事，总计不得超过公司董事总数1/2[60] - 董事连续两次未能亲自出席也不委托其他董事出席董事会会议，董事会应建议股东会撤换[63] - 公司收到董事书面辞职报告之日辞任生效，将在两个交易日内披露情况[63] - 董事辞任生效或任期届满后，对公司和股东的忠实义务2年内仍然有效[64] - 股东会决议解任董事，决议作出之日解任生效[64] - 公司董事会由7名董事组成，其中独立董事3名，职工代表董事1名[67] - 董事会有权决定特定交易事项，部分交易事项需提交股东会审议[68][69][70] - 公司受赠现金资产等两类交易可免提交股东会审议，但需履行信息披露义务[71] 各委员会相关 - 审计委员会成员为3名，其中独立董事2名、职工代表董事1名，会议须有三分之二以上成员出席方可举行，作出决议应经成员过半数通过[85] - 战略与ESG、提名、薪酬与考核委员会均由三名成员组成，提名和薪酬与考核委员会含独立董事两名[87] 高级管理人员相关 - 公司设副总经理2 - 6名，总经理、副总经理等为高级管理人员，总经理每届任期三年，连聘可以连任[90][92][93] 财务与利润分配相关 - 公司应在会计年度结束4个月内披露年报，前6个月结束2个月内披露中期报告[97] - 公司分配当年税后利润时，提取10％列入法定公积金，法定公积金累计额达注册资本50％以上可不再提取[98] - 重大投资计划或重大现金支出指未来十二个月内拟对外投资等累计支出达最近一期经审计总资产30%且超5000万元[103] - 最近3年现金分红总额不低于最近3年年均净利润的30%[103] - 不同发展阶段现金分红在利润分配中占比有不同要求[103] - 法定公积金转为资本时，留存公积金不少于转增前公司注册资本的25％[108] - 公司股东会对利润分配方案作出决议后，董事会须在2个月内完成股利派发[106] 其他 - 公司实行内部审计制度，内部审计机构向董事会负责[110] - 公司聘用会计师事务所聘期1年可续聘，审计费用由股东会决定[112] - 公司解聘或不再续聘会计师事务所需提前30天通知[113] - 公司合并支付价款不超净资产10%，可不经股东会决议，合并有通知债权人等相关要求[119] - 持有公司全部股东表决权10%以上股东可请求法院解散公司[123] - 修改章程须经出席股东会会议股东所持表决权2/3以上通过，有修改情形及相关流程[125][129] - 控股股东、实际控制人、关联关系定义[131][132] - 董事会可制定章程细则，章程由董事会负责解释，自股东会通过之日起施行[132]

会议时间 - 现场会议时间为2026年03月27日14:30[3] - 网络投票时间为2026年03月27日9:15 - 15:00[3] - 登记时间为2025年3月26日9:00 - 16:30[10] 会议相关 - 股权登记日为2026年03月23日[5] - 审议事项含总议案及变更注册地址等议案[9] - 会务联系人庞亚丰及联系方式[11] 投票信息 - 普通股投票代码为"362221"，简称为"东华投票"[18] - 深交所交易系统投票时间为2026年03月27日9:15 - 15:00[22] - 深交所互联网投票系统投票时间为2026年03月27日9:15 - 15:00[24]

会议情况 - 公司第七届董事会第十二次会议于2026年3月10日召开，7名董事全部出席[1] 公司变更 - 公司拟将注册地址由江苏南京变更为广东茂名，同时修订《公司章程》[2] 议案表决 - 《关于变更公司注册地址并修订<公司章程>的议案》表决通过，待股东会审议[2] - 《关于提请召开2026年第三次临时股东会的议案》表决通过[3]

行业格局与公司优势 - 丙烷供需格局将向买方市场转变，供给端因美国页岩气开采及LPG出口终端投放、中东新气田投产而持续增长，需求端因PDH扩张放缓和LPG燃烧需求被替代而相对疲软，PDH企业将因此受益 [2] - 未来几年PDH行业景气度向上，主要驱动因素为原料丙烷供过于求加剧、国内丙烯产能增速放缓以及海外烯烃产能陆续退出 [2] - 公司拥有完善的“船-贸-库”供应链体系，能够有效应对中东等地缘政治风险，确保丙烷供应稳定充足，不影响生产经营 [2] 双碳政策影响与氢能业务 - 双碳政策对公司生产经营带来积极影响，公司PP产品单吨碳排放约1.1吨，显著低于PDH路线平均的1.6吨、石油基路线的3吨及煤基路线的9吨，未来在碳交易市场中碳税成本优势将凸显，竞争力持续提升 [3] - 在双碳背景下，公司作为国内气化工龙头，四套PDH装置可副产约10万吨/年高纯蓝氢，未来将紧跟政策与产业趋势，拓宽氢能应用场景以创造更大价值 [4] 碳纤维项目进展与优势 - 茂名碳纤维项目产品为T800/T1000高性能级别，成本相较于国内外厂家有较强优势 [5] - 项目采用水相沉淀聚合、DMSO溶解、干喷湿纺、两步法等独特工艺，产品品质高、毛丝少、无批次差异，且聚合流程能耗低，后续将对预氧化和碳化流程进行优化以提升效率 [5] - 第一条生产线正在安装，争取2026年中试车，投产后将开始建设后续产线 [6] - 该项目具有完全独立自主知识产权，无外国公司知识产权纠纷，可以用于出口，公司正在申请海外专利为出口做准备 [7]

股价情况 - 公司股票2026年3月2 - 3日连续2个交易日累计偏离20.57%，属异常波动[3] 信息披露 - 前期披露信息无需更正、补充，无应披露未披露重大事项[4] 经营状况 - 公司近期经营正常，市场环境和行业政策未重大调整[4] 业绩预告 - 2026年1月30日已披露《2025年度业绩预告》，无修正[7] 报告计划 - 计划于2026年4月24日披露《2025年年度报告》，编制有序[7]

市场扩张和并购 - 公司以1.51亿元自有资金认购复材基金份额，出资比例50%[1] - 复材基金目标规模3.02亿元人民币[1] 合作方信息 - 普通合伙人粤财私募股权投资（广东）有限公司注册资本1亿元[2] - 有限合伙人广东省粤财产业科技股权投资基金合伙企业注册资本40.01亿元[3] - 有限合伙人茂名市产业投资开发有限公司注册资本6.42亿元[3] - 有限合伙人广东佛茂产业投资基金合伙企业注册资本5亿元[3] 出资情况 - 粤财私募股权投资有限公司认缴100万元，出资比例0.3311%[4] - 广东省粤财产业科技股权投资基金合伙企业认缴1.05亿元，出资比例34.7682%[4] - 茂名市产业投资开发有限公司认缴3000万元，出资比例9.9338%[4] - 广东佛茂产业投资基金合伙企业认缴1500万元，出资比例4.9669%[4]

市场扩张和并购 - 复材基金拟现金增资茂名碳纤维3亿用于项目建设及运营[3] - 增资后公司仍控股茂名碳纤维，合并报表范围不变[10][19] 数据相关 - 复材基金规模30200万，公司认缴15100万占比50%[5] - 茂名碳纤维2024年末资产负债率1.50%，2025年9月达55.24%[8] 未来展望 - 增资符合公司战略，利于提升竞争力与可持续发展能力[19]