HOLLISTER, Calif., April 24, 2025 (GLOBE NEWSWIRE) -- Alpha Teknova, Inc. ("Teknova") (NASDAQ:TKNO), a leading producer of critical reagents for the discovery, development, and commercialization of novel therapies, vaccines, and molecular diagnostics, today announced that the Company will report its financial results for the first quarter ended March 31, 2025, on Thursday, May 8, 2025, following the close of market. Teknova will host a webcast and conference call on Thursday, May 8, 2025, beginning at 5 p.m ...

文章核心观点 Alpha Teknova与Pluristyx宣布Pluristyx的PluriFreeze™冷冻保存系统从今日起由Teknova独家销售，双方合作生产和商业化该产品线，该系统可简化下一代同种异体细胞疗法的开发和商业化 [1][2] 合作信息 - Alpha Teknova与Pluristyx合作生产和商业化PluriFreeze产品线，Teknova成为美国和加拿大的独家制造商和经销商 [2] 产品特点 - PluriFreeze冷冻保存系统完全合成且无动物源，包含独特保护洗涤液和成熟冷冻培养基，可简化下一代同种异体细胞疗法的开发和商业化 [2] - PluriFreeze Base是模拟细胞内空间并提供端到端代谢支持的细胞洗涤液 [2] - PluriFreeze PF10是含10%二甲基亚砜（DMSO）的低粘度冷冻培养基，简化扩大规模和工艺自动化 [2] 产品优势 - PluriFreeze Base和PF10的独特组合为细胞在整个细胞产品生命周期内保持活力和功能提供理想环境，简化从研究到商业化的制造过程 [3] - Pluristyx专有的PluriFreeze冷冻保存系统可在工作流程早期引入，使细胞疗法开发者更好控制和优化生物保存条件和结果 [3] 产品购买 - PluriFreeze冷冻保存系统今日起可通过电话、电子邮件或在线购买 [3] - 研究级产品中PluriFreeze Base每100 mL瓶装起价240美元，PluriFreeze PF10每100 mL瓶装起价260美元，GMP级产品价格按需报价 [3] - Teknova可为特定细胞类型生产定制配方和配置，2025年3月21日星期五前注册可获得免费产品样品 [3] 公司介绍 - Teknova自1996年以来为生命科学行业创新生产关键试剂，提供可完全定制的解决方案，支持分子诊断、合成生物学和新兴治疗方式等行业领导者，其模块化制造平台可高效生产下一代疗法的基础成分 [5] - Pluristyx是一家私营生物技术公司，提供广泛产品和服务支持细胞和基因疗法的开发和制造，致力于提供高质量产品和服务以加速改变生命的细胞疗法的临床转化 [6] 联系方式 - Teknova投资者联系人为首席财务官Matt Lowell，邮箱matt.lowell@teknova.com，电话+1 831 - 637 - 1100 [7] - Teknova媒体联系人为营销高级副总裁Jennifer Henry，邮箱jenn.henry@teknova.com，电话+1 831 - 313 - 1259 [7] - Pluristyx媒体联系人为商业运营高级总监Steve Geelhood，邮箱steve.geelhood@pluristyx.com，电话+1 888 - 588 - 9935 [7]

文章核心观点 Alpha Teknova与Pluristyx宣布Pluristyx的PluriFreeze™冷冻保存系统由Teknova独家销售，双方合作生产和商业化该产品线，该系统能助力下一代同种异体细胞疗法开发和商业化 [1][2] 合作信息 - Alpha Teknova与Pluristyx合作生产和商业化PluriFreeze产品线，Teknova成为美国和加拿大独家制造商和经销商 [2] 产品信息 - PluriFreeze冷冻保存系统全合成且无动物源成分，含独特保护性洗涤液和成熟冷冻培养基，可简化下一代同种异体细胞疗法开发和商业化 [2] - PluriFreeze Base是模拟细胞内空间并提供端到端代谢支持的细胞洗涤液 [2] - PluriFreeze PF10是含10%二甲基亚砜（DMSO）的低粘度冷冻培养基，简化扩大规模和工艺自动化 [2] - 该系统可在工作流程早期引入，让细胞疗法开发者更好控制和优化生物保存条件及结果 [3] - 客户可选择研究级和GMP级的PluriFreeze Base和PF10，或定制以支持特定细胞类型 [3] - 研究级产品价格为PluriFreeze Base每100 mL瓶240美元，PluriFreeze PF10每100 mL瓶260美元，GMP级产品价格按需报价 [3] - Teknova可生产特定细胞类型的定制配方和配置，2025年3月21日前注册可获免费产品样品 [3] 公司信息 - Teknova自1996年以来为生命科学行业创新生产关键试剂，提供全定制解决方案，支持分子诊断、合成生物学和新兴治疗方式等行业领导者，总部位于加利福尼亚州霍利斯特 [5] - Pluristyx是一家私营生物技术公司，提供多种产品和服务支持细胞和基因疗法的开发和制造，致力于提供高质量产品和服务以加速改变生命的细胞疗法的临床转化 [6] 联系方式 - Teknova投资者联系人为首席财务官Matt Lowell，邮箱matt.lowell@teknova.com，电话+1 831 - 637 - 1100 [8] - Teknova媒体联系人为营销高级副总裁Jennifer Henry，邮箱jenn.henry@teknova.com，电话+1 831 - 313 - 1259 [8] - Pluristyx媒体联系人为商业运营高级总监Steve Geelhood，邮箱steve.geelhood@pluristyx.com，电话+1 888 - 588 - 9935 [8]

文章核心观点 - Teknova与Pluristyx合作生产和商业化Pluristyx的PluriFreeze™产品线，Teknova将成为美国和加拿大的独家制造商和经销商 [1][2] 合作背景 - Pluristyx在开发iPSCs过程中认识到细胞生物保存的重要性，确定了一种新型细胞冷冻保存配方并推出PluriFreeze产品线 [2] - Teknova是领先的关键试剂生产商，Pluristyx是领先的诱导多能干细胞及创新技术提供商 [1] 合作意义 - 结合Teknova的运营和商业规模与Pluristyx的新型冷冻保存解决方案，帮助客户简化异体细胞疗法的制造流程 [3] - Teknova有近30年制造经验和超3000个生命科学客户基础，能帮助Pluristyx扩大其专有PluriFreeze冷冻保存系统的使用范围 [3] 产品特点 - PluriFreeze冷冻保存系统完全合成且无动物源成分，由基础洗涤液和冷冻培养基组成 [3] - PluriFreeze Base是模拟细胞内空间并提供代谢支持的保护性洗涤液，PluriFreeze PF10是含10%二甲基亚砜的低粘度冷冻培养基，简化扩大规模和过程自动化 [3] 后续安排 - 合作及产品的更多信息，包括定价和可用性，将于2025年3月19日在加利福尼亚州圣地亚哥的BioProcess International West会议上公布 [4] - 感兴趣方可访问www.teknova.com注册提前获取或申请免费产品样品 [4] 公司介绍 - Teknova自1996年以来为生命科学行业创新制造关键试剂，提供可定制解决方案，支持分子诊断等领域，总部位于加利福尼亚州霍利斯特，拥有超18万平方英尺的先进设施 [5] - Pluristyx是一家私营生物技术公司，提供多种产品和服务，支持细胞和基因疗法的开发和制造，致力于提供高质量产品和服务以加速细胞疗法的临床转化 [6][7] 联系方式 - Teknova投资者联系人为首席财务官Matt Lowell，邮箱matt.lowell@teknova.com，电话+1 831 - 637 - 1100 [8] - Teknova媒体联系人为营销高级副总裁Jennifer Henry，邮箱jenn.henry@teknova.com，电话+1 831 - 313 - 1259 [8] - Pluristyx媒体联系人为商业运营高级总监Steve Geelhood，邮箱steve.geelhood@pluristyx.com，电话+1 888 - 588 - 9935 [8]

净运营亏损与税收属性 - 截至2024年12月31日，公司有7530万美元的美国联邦净运营亏损结转额和6920万美元的州净运营亏损结转额可用于减少未来应纳税所得额[160] - 2018年12月31日后开始的应税年度产生的联邦净运营亏损可无限期结转，但2021年12月31日后开始的应税年度，此类联邦净运营亏损的可抵扣额限于应纳税所得额的80%[160] - 若公司发生“所有权变更”（通常指三年内股权价值变动超过50%），使用变更前净运营亏损和其他税收属性的能力可能受限[161] 估值备抵 - 2024年12月31日止年度，公司估值备抵净增加570万美元，主要是对某些预计无法实现的运营亏损增加估值备抵[162] 知识产权保护 - 公司依赖商业秘密法、保密和非披露协议等保护知识产权，但商业秘密难以保护[168] - 若被诉侵犯第三方知识产权，诉讼可能耗时且成本高昂，还可能阻碍产品开发和商业化[172] - 美国和许多外国司法管辖区的专利申请通常在提交18个月后才公布，公司无法确定他人是否已就其先发明的技术提交专利申请[173] - 若被认定侵犯第三方专利权利，公司可能需支付损害赔偿，包括三倍损害赔偿和律师费，还可能无法商业化相关产品[176] - 若为避免潜在索赔寻求第三方许可，许可可能无法以合理条款获得，甚至根本无法获得[177] - 知识产权诉讼和其他程序可能使公司耗费大量资源，分散员工精力，增加运营亏损[178] - 公司目前无已授权专利，知识产权保护有限，可能影响竞争优势[183] - 公司可能需向第三方获取许可，无法保证能以合理条款获得，否则影响产品开发和商业化[185] 债务风险 - 现有债务可能使公司资金用于偿债，影响流动性，利率上升和税收政策或产生不利影响[190][191] - 公司可能增加大量债务，加剧现有债务风险[193] - 第二份修订并重述的信贷协议限制公司运营，违反协议可能导致加速还款和资产被没收[194][195] - 2023年11月30日和2024年1月31日，公司未遵守当时信贷协议的收入契约，2024年3月8日获贷款人豁免[196] 股权控制与利益冲突 - 电报山伙伴管理公司通过附属公司控制公司约70.6%的流通普通股投票权，可能与公司或股东利益冲突[197] 公司身份与相关规定 - 公司是纳斯达克规则下的“受控公司”，将利用豁免，股东保护与其他公司不同[200][201] - 公司作为新兴成长公司，持续到最早发生的情况：财年最后一天年收入超12.35亿美元；符合“大型加速申报公司”标准，非关联方持有的股权证券至少7亿美元；三年内发行超10亿美元非可转换债务证券；首次公开募股完成五周年后的财年最后一天[207] - 公司作为较小报告公司，持续条件为：第二财季末非关联方持有的普通股市场价值低于2.5亿美元；或年收入低于1亿美元且第二财季末非关联方持有的普通股市场价值低于7亿美元[208] - 根据《创业企业融资法案》，公司将作为新兴成长型公司直至最早发生的特定事件[329] - 本报告期公司是较小报告公司，无需提供关于市场风险定量和定性披露的信息[329] 公司治理与股东权利变化 - THP首次不再拥有超50%有表决权的流通普通股后，董事只能因正当理由被罢免，且需至少2/3有表决权的流通股股东赞成[213] - THP首次不再拥有超50%有表决权的流通普通股后，股东不得通过书面同意采取行动[216] - THP首次不再拥有超50%有表决权的流通普通股后，特别会议只能由董事长、董事会或首席执行官召集[216] - THP首次不再拥有超50%有表决权的流通普通股后，股东修改或废除公司章程需至少2/3有表决权的流通股股东赞成[216] 诉讼专属法院规定 - 公司修订后的公司章程规定，特定股东诉讼专属法院为特拉华州衡平法院，证券法案相关诉讼专属法院为美国联邦地方法院[216][217] 财务报告内部控制 - 公司作为上市公司需遵守萨班斯 - 奥克斯利法案第404节，建立和维护有效的财务报告内部控制[202] - 公司作为新兴成长公司，可选择利用某些豁免和救济，如财务报告内部控制无需审计等[204] 披露义务 - 公司作为较小报告公司，可利用某些减少披露义务，如仅提供两年经审计财务报表[208] 股权情况 - 截至2024年12月31日，公司有53,409,727股流通普通股，大部分由董事、高管和其他关联方持有[221] - 截至2024年12月31日，2016年股票计划、2020年股权奖励计划和2021年股权奖励计划分别预留312,174股、1,527,105股和2,280,667股普通股用于发行[223] - 截至2025年1月1日，2021年计划和员工股票购买计划分别有6,963,260股和1,207,030股普通股可供未来发行[223] 股票交易与股价影响 - 公司普通股于2021年6月25日在纳斯达克全球市场开始交易，此前无公开市场，活跃交易市场可能无法持续[219] - 大量已发行普通股可立即转售，可能导致股价大幅下跌[220] 股息与优先股发行 - 公司目前无支付普通股现金股息的计划，且受第二份修订和重述信贷协议限制[224] - 公司未来可能发行优先股，会使其他公司难以收购，或对普通股股东产生不利影响[225] 资本需求与融资 - 公司未来资本需求不确定，可能需寻求额外融资，但不一定能获得有利条款[226] 税务影响 - 公司有效税率波动、税务审计结果不利等会对经营业绩和现金流产生不利影响[230] 经营业绩与股价波动 - 公司季度经营业绩和股价可能波动，市场波动可能导致股东提起证券集体诉讼[237] - 公司实际业务结果可能因多种不可控因素与市场共识、指引或预期有显著差异[240] - 若公司运营结果未达证券分析师、投资者等预期，普通股股价可能下跌[241] - 若覆盖公司的分析师提供不准确或不利研究、发表负面意见、停止覆盖或不定期发布报告，公司在金融市场的知名度、股价或交易量可能下降[241] 索赔、诉讼或调查影响 - 公司可能面临各类索赔、诉讼或调查，会对业务、财务状况、经营成果或股价产生重大不利影响[242] - 任何针对公司或管理层的索赔，无论有无价值或最终结果如何，都可能损害公司声誉、分散管理层注意力并影响与多方的关系[242] - 公司无法保证能成功应对索赔、诉讼或调查，保险政策也不一定能覆盖所有相关负债[242] - 未来索赔、诉讼或调查的判决或和解可能对公司业务、财务状况、经营成果和普通股股价产生重大不利影响[242]

财务数据和关键指标变化 - 2024年全年总营收3770万美元，较2023年的3670万美元增长3%；剔除2023年一笔270万美元的大型临床解决方案订单后，总营收增长11% [9][25] - 2024年第四季度总营收930万美元，较2023年第四季度的790万美元增长18% [25] - 2024年实验室必需品（Lab Essentials）全年营收2890万美元，与2023年的2880万美元基本持平；第四季度营收680万美元，较2023年第四季度的670万美元增长2% [26] - 2024年临床解决方案（Clinical Solutions）全年营收710万美元，较2023年的670万美元增长5%；剔除2023年一笔270万美元的大型订单后，增长76%；第四季度营收190万美元，较2023年第四季度的90万美元增长110% [27] - 2024年第四季度毛利润210万美元，2023年第四季度为130万美元；2024年全年毛利润720万美元，2023年全年为1030万美元 [30] - 2024年第四季度毛利率23.0%，高于2023年第四季度的17.0%；2024年全年毛利率19.2%，低于2023年全年的28.1%；剔除280万美元的非经常性非现金库存费用后，2024年全年毛利率为26.5% [30][31] - 2024年第四季度运营费用780万美元，2023年第四季度为1220万美元；剔除相关非经常性费用后，2024年第四季度运营费用下降200万美元 [32] - 2024年全年运营费用3340万美元，2023年全年为4590万美元；剔除相关非经常性费用后，2024年全年运营费用下降810万美元 [33] - 2024年第四季度净亏损570万美元，合每股摊薄亏损0.11美元；2023年第四季度净亏损1070万美元，合每股摊薄亏损0.26美元 [34] - 2024年全年净亏损2670万美元，合每股摊薄亏损0.57美元；2023年全年净亏损3680万美元，合每股摊薄亏损1.16美元 [34] - 2024年第四季度调整后EBITDA为负320万美元，2023年第四季度为负600万美元；2024年全年调整后EBITDA为负1450万美元，2023年全年为负1980万美元；剔除280万美元的库存费用后，2024年调整后EBITDA为负1170万美元 [34][35] - 2024年第四季度资本支出60万美元，2023年第四季度为30万美元；2024年全年资本支出110万美元，2023年全年为790万美元 [35] - 2024年第四季度自由现金流为负150万美元，2023年第四季度为负320万美元；2024年全年自由现金流为负1350万美元，2023年全年为负2670万美元 [36] - 截至2024年12月31日，公司现金、现金等价物和短期投资为3040万美元，总债务为1210万美元 [37] - 公司预计2025年总营收在3900万 - 4200万美元之间，中点意味着较2024年增长7% [38] - 公司预计2025年毛利率在20%多的高位，2024年正常化后为20%多的中位 [40] - 公司预计2025年自由现金流出低于1200万美元 [42] 各条业务线数据和关键指标变化 - 目录试剂业务2024年约占总营收的60%，全年实现低个位数增长，下半年较2023年下半年增长7% [13] - 定制试剂业务2024年约占总营收的40%，其中生物制药领域的定制业务增长约40%，剔除新客户后仍有25%的稳健增长 [16] - 2024年服务的临床客户从34家增加到48家，增长41%；其中生物制药相关客户39家，细胞和基因治疗相关客户23家 [8][17] 各个市场数据和关键指标变化 - 细胞和基因治疗相关客户的销售额在2024年增长了27% [9] - 生物制药市场的定制产品销售在2024年占定制营收的约70%，占总营收的25% [15] 公司战略和发展方向和行业竞争 - 公司将继续执行增长战略，预计2025年为恢复期，2026年市场将恢复更典型的历史增长率 [19][20] - 预计2025年目录业务和生命科学工具与诊断领域的定制试剂业务实现中个位数增长，生物制药定制产品业务至少增长15% [20][21] - 未来12 - 24个月，公司计划通过合作和收购来扩展产品组合和地理覆盖范围 [22] 管理层对经营环境和未来前景的评论 - 管理层对2024年的进展感到满意，认为公司处于更有利的位置来实现长期可持续增长 [7][8] - 宏观环境的不确定性导致部分客户延迟订单或减少年度预算，但公司仍有信心实现业务增长 [21] - 公司预计随着客户临床试验阶段的推进，临床解决方案业务的客户平均收入将随时间增加 [29] 其他重要信息 - 2024年公司推出了Build Tech、Express Tech和RUO Plus三项新服务，提升了客户体验并增加了营收和利润 [10] - 公司调整了自由现金流的定义，以更好地与短期投资的报告方法保持一致 [37] - 公司修订并延长了信贷安排，将信贷到期日延长至2030年3月，未来三年无需偿还本金，同时增加了定期贷款本金金额，并通过契约变更增加了400万美元的流动性 [42] 总结问答环节所有的提问和回答 问题1: 年初业务疲软情况在2月是否更明显，以及这种变化是否与客户类型有关 - 公司在1月情况尚可，但2月开始有客户将订单从第一季度推迟到第二季度的情况增多，这种现象在小型公司更为明显，大型制药公司在目录业务方面表现较好 [49][50][52] 问题2: 新客户管道的构成情况，是否有机会在临床阶段赢得业务 - 大多数新客户处于临床前或一期阶段，但公司也成功将一些二期或更后期的客户疗法转移过来，并在其管道中拓展业务，不过这是一个12 - 18个月的过程 [55][56] 问题3: 2025年是否有类似2023年的大型一次性订单 - 管理层表示2024年没有特别突出的大型订单，但业务规模决定了临床解决方案和实验室必需品业务的营收会有波动 [58][59] 问题4: 细胞和基因治疗客户的最新数量，以及公司参与新获批和商业细胞与基因疗法的情况 - 细胞和基因治疗相关公司的收入占总营收的27%，公司有23家临床客户属于该类别，总共支持超过100家细胞和基因治疗客户；目前公司未参与任何商业化的细胞和基因疗法 [66][67] 问题5: 2025年营收的阶段性情况，是否遵循通常的季节性规律 - 预计第一季度是全年营收最低的季度，可能与去年同期相似或略低，随后营收将逐步上升，第四季度可能因工作日减少而略有下降，全年营收预计在3900万 - 4200万美元之间 [69][70][71] 问题6: 新临床客户达到成熟客户水平所需的时间，以及试剂定价是否有变化 - 从销售周期来看，新客户从开始花费数万美元到一年到一年半后增加到数十万美元；公司每年会进行价格调整，年初已对整个目录产品实施新定价，并为定制产品制定了新算法，平均价格涨幅为中个位数 [79][80][82] 问题7: 2025年各业务板块的增长情况，以及测序和空间领域的看法 - 目录业务预计实现中个位数增长；生命科学工具与诊断领域预计也为中个位数增长；生物制药定制业务是增长最快的板块，预计增长15% [86][87] 问题8: 是否应假设公司员工人数和商业组织保持不变 - 总体上基本保持不变，但会略微增加商业投资，并非通过增加员工人数实现，可能会有少量人员变动 [89][90] 问题9: 生物处理行业市场情况是否与公司预期一致 - 公司预计生物处理板块增长15%，与一些同行情况类似，但尚未恢复到历史正常增长率；年底时业务情况良好，但近期出现部分订单从第一季度推迟到第二季度的情况 [96][97] 问题10: 美国实施25%药品进口关税对公司业务的影响 - 公司对NIH资金和关税的暴露有限，约95%的销售是国内业务且产品均在美国制造；如果业务回流美国，公司支持的一些CDMO客户业务增加，可能会带来额外的增长机会 [100][101]

业绩总结 - 2024年第四季度总收入同比增长18%，达到930万美元[22] - 2024年全年总收入同比增长3%，排除2023年单一大订单后增长11%[28] - 2024年第四季度毛利率为23%，较2023年第四季度的17%有所提升[36] - 2024年全年净亏损为26745万美元[65] - 2024年全年EBITDA为-19568万美元[65] 用户数据 - 2024年临床解决方案收入同比增长76%，排除2023年单一大订单后[28] - 实验室必需品收入同比增长2%，临床解决方案收入同比增长110%[24] 现金流与支出 - 2024年第四季度自由现金流为-150万美元，较2023年第四季度的-320万美元有所改善[44] - 截至2024年12月31日，现金、现金等价物和短期投资为3040万美元[45] - 2024年资本支出为110万美元，较2023年的790万美元显著减少[46] - 2024年全年资本支出为1125万美元[65] - 2024年第四季度运营活动现金使用为-936万美元[65] 未来展望 - 2025年预计总收入在3900万至4200万美元之间，中位数同比增长7%[59] - 2025年自由现金流出预计低于1200万美元[59] - 为实现调整后EBITDA盈亏平衡，预计年化收入范围为5000万至5500万美元[59] 调整后EBITDA - 2024年第四季度调整后EBITDA为-320万美元，较2023年第四季度的-600万美元有所改善[39] - 2024年全年调整后EBITDA为-1450万美元，较2023年的-1980万美元有所改善[42] - 2024年第四季度调整后EBITDA为-3217万美元[65]

信贷协议基本信息 - 第二份修订和重述的信贷和担保协议（循环贷款）日期为2025年3月3日，借款方为ALPHA TEKNOVA, INC.等，代理方为MIDCAP FUNDING IV TRUST [2][9] - 原信贷协议于2022年5月10日签订，原贷款方为借款方提供最高500万美元的循环信贷额度[11] - 原始交割日期为2021年3月26日[143] 定义相关 - “收购”指获取某方50%或以上股权等交易[18] - “额外额度”指额外的循环贷款承诺金额，为1000万美元，允许有多个额外额度，每个最低100万美元[19] - 对某主体的“控制”指直接或间接拥有该主体某类有表决权证券20%或更多的投票权[21] - “竞争对手”指直接从事与借款人或其重要子公司相同或实质相同业务的人，或直接拥有上述人50%以上有表决权证券的人[57] - “个人”或“团体”成为Alpha Teknova, Inc.等公司40%或以上有表决权股票的“实益拥有人”构成控制权变更[53] - “子公司”指公司直接或间接合法或受益拥有超过50%有普通投票权的已发行股本的公司，或公司有权投票或指定超过50%该类股本投票权的公司[194] 利率相关 - 适用利差为4.00%[27] - 基准利率为地板利率与富国银行公布的“最优惠利率”中的较高者[35] - 基准最初为Term SOFR，若发生基准转换事件则为适用的基准替代利率[36] - 基准替代利率为替代基准利率加上相关基准替代调整[37] - 基准替代调整是根据相关政府机构的选择或市场惯例确定的利差调整[38] - 基准转换事件包括基准管理方停止提供所有可用期限的基准等情况[40] - 基准转换开始日期为基准替代日期与预期事件前90天中的较早者[41] - 利率下限为每年3.75%[96] - “SOFR利率”指贷款利息计息期间每日的年利率，为适用利息期的定期SOFR，或基准利率替换后的基准利率替换值，且任何时候不得低于下限[188] - “定期SOFR”指SOFR管理机构公布并显示在其网站上的与利息期相当的前瞻性定期利率加0.10%与下限中的较高者[198] 借款基数与相关计算 - 借款基数为85%乘以合格账户的合计净额，再减去协议规定的储备金和/或调整金额[47] 现金等价物相关 - 现金等价物包括美国政府发行或担保、一年以内到期的有价证券等[50] 机构要求 - 银行需有不低于1亿美元的一级资本[51] - 货币市场共同基金净资产需不低于5亿美元[51] 账户限制 - 信用卡现金抵押账户中存入的现金或现金等价物总额任何时候不得超过25万美元[63] - L/C现金抵押账户中存入的现金或现金等价物总额任何时候不得超过25万美元[117] 贷款到期日 - 贷款到期日为2030年3月1日[129] 最低余额相关 - 最低余额百分比为25.0%[133] - 最低余额费用的计算与循环贷款平均期末本金余额、最低余额及平均利率有关[132] 净收入计算 - 计算任何给定日历月的净收入时，定义期间为该日历月最后一天结束的前12个月期间[67] - 净收入指特定期间内借款方及其子公司按公认会计原则确定的商业销售所得合并收入[136] 流动性相关 - 流动性指循环贷款可用额度与借款方无限制现金之和[120] - 流动性阈值等于确定日期定期贷款未偿还本金总额的100%[120] 月度现金消耗金额计算 - 月度现金消耗金额计算涉及前6个月或后6个月的现金及现金等价物变化[134] 收购相关规定 - 进行允许的收购时，借款方代表需至少提前10个工作日向代理方交付相关文件[148] - 若收购为资产购买，所收购资产的公平市场价值至少90%须位于美国境内[149] - 收购对价现金部分上限：若收购完成后流动性低于流动性阈值200%，协议期内总计不超1000万美元；若在200%（含） - 300%之间，总计不超2000万美元；若等于或超300%，总计不超5000万美元[150] - 收购前公司需证明收购完成并支付对价后，无限制现金不少于2亿美元或12倍月现金消耗额（收购对价总计不超200万美元时除外）[150] 资产处置规定 - 允许的资产处置中，有形个人财产处置12个月内总计不超50万美元，且至少50%对价为现金或现金等价物[153][154] 或有债务规定 - 允许的或有债务中，日常业务相关的担保和上诉债券等或有债务总计任何时候不超25万美元[157] - 用于担保不动产租赁的信用证偿还义务总计任何时候不超50万美元[158] - 其他未明确允许的或有债务总计任何时候不超50万美元[158] 债务限制 - 允许的债务中，购置设备的购买资金债务和资本租赁总计任何时候不超300万美元[158] - 欠保险公司的债务总计任何时候不超110万美元[158] - 以信用卡现金抵押账户现金作担保的债务总计任何时候不超25万美元[159] 股权相关限制 - 员工等股票回购每年总计不超25万美元[159] - 协议期间，代替股权证券零碎股份的付款总额不超过10万美元[160] - 任何12个月内，与基于股权的薪酬计划相关的留存股权以支付预扣税的分配总额不超过25万美元[160] 贷款和预付款限制 - 条款(d)下所有未偿还的贷款和预付款总额任何时候不得超过25万美元[162] 投资限制 - 借款人购买未开发土地的现金和现金等价物投资总额不超过75万美元[163] - 任何财年，借款人及其子公司在合资企业和战略联盟的现金和现金等价物投资总额不超过50万美元[163] - 若投资完成后流动性低于流动性阈值的200%，协议期间现金和现金等价物投资总额不超过25万美元；若在200%（含）至300%之间，不超过100万美元；若等于或高于300%，不超过500万美元[163] 留置权担保限制 - 与法律诉讼相关的抵押品上的留置权担保的总额不超过25万美元[165] - 任何时候，用于担保投标、合同等义务的现金、现金等价物上的留置权、存款和质押的总价值不超过25万美元[166] 参考时间与SOFR使用规则 - 参考时间约为每个日历月第一天前两个SOFR工作日，与市场惯例基本一致[172] - 若在任何利息回溯日下午5点（纽约时间），SOFR管理机构网站未公布该日的Term SOFR，则使用不早于该回溯日三个SOFR工作日且最近公布的Term SOFR [172] 循环贷款承诺与额度 - 所有贷款人在交割日的循环贷款承诺总额为500万美元，若额外额度全部激活，该金额将增至1500万美元[177] - “必需贷款人”指持有循环贷款承诺总额50%或以上的贷款人，或循环贷款承诺终止或到期时，持有当时循环贷款未偿还本金总额50%或以上的贷款人[174] - “循环贷款承诺百分比”在交割日为承诺附件中对应贷款人名称栏下的百分比，交割日后为该贷款人当日循环贷款承诺金额除以当日循环贷款承诺的百分比[178] - “循环贷款敞口”指特定日期某贷款人的循环贷款未偿还金额占所有贷款人循环贷款未偿还总额的百分比[179] - “循环贷款可用性”指任何时候循环贷款限额减去循环贷款未偿还金额[176] - “循环贷款限额”指任何时候循环贷款承诺和借款基数中的较低者[180] 附属债务规定 - 附属债务指借款人根据附属债务文件产生的无担保债务，任何时候未偿还金额不得超过1亿美元，交割日无附属债务[191] 不合格权益与库存规定 - 不合格股权权益指在终止日期后91天内满足特定条件的股权权益[70] - 超过50%的账户债务人所欠账户总余额不符合条件时，该债务人的所有账户均不合格[76] - 若账户债务人50%或以上的未付账户不符合协议规定，则这些账户不合格[76] - 账户债务人的未付账户总额超过所有合格账户净额的30%时，超出部分视为不合格[76] - 库存位于美国大陆以外或所在场所库存总成本低于10000美元时，该库存不合格[80] - 库存产品有效期在未来6个月内时，该库存不合格[80] - 公司拥有超过3个月供应量的产品库存时，该库存不合格[81]

文章核心观点 公司公布2024年第四季度和全年财务业绩 2024年全年营收增长 成本控制有效 亏损收窄 预计2025年营收在3900 - 4200万美元之间 自由现金流流出少于1200万美元 [1][2][16] 公司财务业绩 第四季度财务结果 - 总营收930万美元 同比增长18% 实验室必需品营收680万美元 同比增长2% 临床解决方案营收190万美元 同比增长110% [5] - 毛利润210万美元 毛利率23.0% 上年同期分别为130万美元和17.0% 增长主要因临床解决方案营收增加和员工数量减少 [6] - 运营费用780万美元 上年同期为1220万美元 排除非经常性费用后 运营费用减少200万美元 主要因员工数量和支出减少 [8] - 净亏损570万美元 摊薄后每股亏损0.11美元 上年同期分别为1070万美元和0.26美元 [9] - 调整后EBITDA为负320万美元 上年同期为负600万美元 自由现金流为负150万美元 上年同期为负320万美元 [10] 全年财务结果 - 总营收3770万美元 同比增长3% 实验室必需品营收2890万美元 与上年基本持平 临床解决方案营收710万美元 同比增长5% [11] - 毛利润720万美元 毛利率19.2% 上年分别为1030万美元和28.1% 减少因库存处置和冲销费用及间接成本增加 [12] - 运营费用3340万美元 上年为4590万美元 排除非经常性费用后 运营费用减少810万美元 主要因员工数量和支出减少 [13] - 净亏损2670万美元 摊薄后每股亏损0.57美元 上年分别为3680万美元和1.16美元 [14] - 调整后EBITDA为负1450万美元 上年为负1980万美元 自由现金流为负1350万美元 上年为负2670万美元 [15] 公司业务亮点 - 2024年临床解决方案客户数量年增长41% [7] - 2024财年末 公司现金及短期投资总额3040万美元 总债务1210万美元 [7] - 修订并延长信贷安排 新到期日为2030年3月 2028年4月前无本金还款计划 [7] 公司展望 - 预计2025财年总营收在3900 - 4200万美元之间 自由现金流流出少于1200万美元 [16] 公司活动安排 - 参加TD Cowen第45届年度医疗保健会议和KeyBanc Capital Markets医疗保健论坛 [17] - 于2025年3月4日下午5点举办网络直播和电话会议 [18] 公司简介 - 自1996年以来 公司一直致力于生命科学行业关键试剂的创新制造 提供定制化解决方案 总部位于加利福尼亚州霍利斯特 [19] 非GAAP财务指标 - 公司使用调整后EBITDA和自由现金流评估业务表现和战略有效性 并提供与GAAP指标的完整对账 [20][23][24]

文章核心观点 公司将于2025年3月4日收市后公布2024年第四季度和全年财务结果，并于同日下午5点举办网络直播和电话会议 [1][2] 财务结果公布 - 公司将在2025年3月4日收市后公布2024年第四季度和全年财务结果 [1] 网络直播和电话会议 - 公司将于2025年3月4日下午5点举办网络直播和电话会议 [2] - 听众可从公司网站投资者关系板块或链接登录收听直播，参与需注册获取PIN码和拨入信息 [2] - 网络直播约在活动结束两小时后可在公司网站重播 [2] 公司介绍 - 自1996年以来公司一直致力于生命科学行业关键试剂的创新制造，提供全定制解决方案，支持分子诊断、合成生物学和新兴治疗方式等领域 [3] - 公司快速交付高质量产品，帮助客户从研究使用（RUO）无缝扩展到药品生产质量管理规范（GMP） [3] - 公司总部位于加利福尼亚州霍利斯特，拥有超18万平方英尺的先进设施，模块化制造平台由专业团队设计，可高效生产下一代疗法的基础成分 [3] 联系方式 - 投资者联系人为首席财务官Matt Lowell，邮箱matt.lowell@teknova.com，电话+1 831 - 637 - 1100 [4] - 媒体联系人为营销高级副总裁Jennifer Henry，邮箱jenn.henry@teknova.com，电话+1 831 - 313 - 1259 [4]