整体营收与利润情况 - 2023财年第三季度（截至2月28日）营收3.249亿美元，较上一财年同期减少1960万美元，降幅6%；净亏损1920万美元，稀释后每股净亏损0.57美元，上一财年同期净亏损1530万美元，稀释后每股净亏损0.44美元[90][93][105] - 2023财年前九个月营收11.757亿美元，较上一财年同期增加4720万美元；净收入1060万美元，较上一财年同期减少1820万美元[94][106] 各部门营收情况 - 儿童图书出版与发行部门第三季度营收增加300万美元，前九个月增加7770万美元，主要因书展渠道营收增加[93][94] - 教育解决方案部门第三季度营收减少720万美元，前九个月减少1360万美元，主要因教学产品和项目销售减少[93][95] - 国际部门按当地货币计算，第三季度营收减少1190万美元，前九个月增加140万美元；受外汇不利影响，第三季度350万美元，前九个月1830万美元[93][95] - 儿童图书出版与发行板块，2023年2月28日止季度营收2.04亿美元，同比增1.5%；9个月营收7.47亿美元，同比增11.6%[108] - 教育解决方案板块，2023年2月28日止季度营收7000万美元，同比降9.3%；9个月营收2.232亿美元，同比降5.7%[117] - 国际板块，2023年2月28日止季度营收5090万美元，同比降23.2%；9个月营收2.055亿美元，同比降7.6%[127] 各部门运营收入与亏损情况 - 儿童图书出版与发行板块，2023年2月28日止季度运营收入190万美元，同比降62%；9个月运营收入8500万美元，同比增24.1%[108] - 教育解决方案板块，2023年2月28日止季度运营收入70万美元，同比降94.7%；9个月运营收入340万美元，同比降90.6%[117] - 国际板块，2023年2月28日止季度运营亏损900万美元，同比亏损扩大80%；9个月运营亏损580万美元，上年同期盈利200万美元[127] 成本与费用情况 - 2023财年第三季度商品销售成本1.611亿美元，占营收49.6%；前九个月5.66亿美元，占营收48.1%，受通胀和库存采购成本影响[96] - 2023财年第三季度销售、一般和行政费用降至1.78亿美元，前九个月增至5.544亿美元，主要因员工相关成本和投资增加[97][98] - 2023财年第三季度和前九个月折旧和摊销费用分别为1350万美元和4100万美元，较上一财年同期减少，因转向云计算安排[99] - 2023财年第三季度和前九个月利息收入分别为170万美元和340万美元，较上一财年同期增加；利息费用分别为30万美元和110万美元，较上一财年同期减少[100][101] - 2023年2月28日止季度商品销售成本为3370万美元，占营收66.2%，上年同期为3830万美元，占比57.8%；9个月商品销售成本为1.27亿美元，占营收61.8%，上年同期为1.254亿美元，占比56.4%[130][131] - 2023年2月28日止季度其他运营费用降至2620万美元，较上年同期减少680万美元；9个月其他运营费用降至8430万美元，较上年同期减少1070万美元[132][134] - 2023年2月28日止季度部门运营亏损为900万美元，上年同期为500万美元；9个月部门运营亏损为580万美元，上年同期运营收入为200万美元[136][137] - 2023年2月28日止季度未分配间接费用降至2130万美元，较上年同期减少1130万美元；9个月未分配间接费用降至6830万美元，较上年同期减少630万美元[138][139] 营收变化原因 - 儿童图书出版与发行板块营收增长得益于书展渠道，书展数量恢复至疫情前85%，但书俱乐部和贸易渠道营收下降[110] - 教育解决方案板块营收下降主要因教学产品和项目销售减少，受采购延迟和教学方法改变影响[118] - 国际板块营收下降主要因市场环境不利，成本和其他运营费用有所下降[127] 公司影响因素与应对 - 各板块均受通胀影响，成本上升，公司在教育解决方案板块进行战略投资[111,121,125] - 公司预计书展业务持续改善，贸易渠道受经济趋势负面影响，教育解决方案部门聚焦整合和新产品推出，国际业务受经济和外汇因素影响[92] - 公司现金流和收益受外汇汇率波动影响，通过内部程序和短期远期外汇合约管理风险，截至2023年2月28日合约规模不大[155] - 公司运营面临的市场风险主要源于可变利率借款的利率变化，市场利率和借款成本增加会提高可变利率债务利息[156] 现金与流动性情况 - 2023年2月28日止9个月经营活动提供现金降至2890万美元，较上年同期减少1.496亿美元；投资活动使用现金增至6530万美元，较上年同期增加3480万美元；融资活动使用现金降至7930万美元，较上年同期减少1.236亿美元[142][143][144] - 截至2023年2月28日，公司现金及现金等价物为1.988亿美元，美国业务持有1.66亿美元[145] - 截至2023年2月28日，公司主要流动性来源包括1.988亿美元现金及现金等价物、经营活动现金和美国信贷协议，美国信贷协议可用额度2.996亿美元，短期信贷安排可用额度2540万美元[147][148] 债务情况 - 截至2023年2月28日，公司债务工具中，信贷额度和长期债务当期部分为5200万美元，平均利率5.0%[157] - 存在2021年10月27日修订并重述的信贷协议[160][167] - 2023年2月28日对信贷协议进行了第一次和第二次修订[161][162][168][169] 股份回购情况 - 2023年2月28日止9个月，公司回购7800万美元普通股，截至当日公开市场回购计划剩余2820万美元额度，之后董事会授权增加5000万美元，当前授权额度为7520万美元[146] - 2022年12月1日至2023年2月28日，公司共回购1092646股普通股，2023年2月28日剩余2820万美元可用于进一步回购[159] - 2023年2月28日后，董事会额外授权5000万美元用于普通股回购，当前授权总额达7520万美元[159] - 2023年2月28日后，已进行300万美元的股份回购[159] - 2022年12月回购202749股，均价39.25美元；2023年1月回购472124股，均价42.10美元；2023年2月回购417773股，均价45.42美元[159] - 截至2023年2月28日，根据2022年12月14日董事会授权的4.88亿美元普通股回购计划，剩余2.82亿美元可用于进一步回购[159] - 2023年2月28日后，董事会额外授权5亿美元用于普通股回购，当前授权总额达7.52亿美元[159] 公司治理与报告相关 - 公司首席执行官和首席财务官认为，截至2023年2月28日，公司披露控制和程序有效，该季度内部控制无重大变化[158] - 提交了首席执行官和首席财务官根据2002年《萨班斯 - 奥克斯利法案》第302条和第906条的认证文件[163][164][165][170][171][172] - 提供了截至2023年2月28日季度的财务报表，采用内联可扩展商业报告语言格式[166][173] - 报告于2023年3月24日由公司总裁兼首席执行官Peter Warwick和首席财务官Kenneth J. Cleary签署[174]