文章核心观点 2025年1月私募机构调研热情升温挖掘A股投资机会 半导体行业成调研焦点 超六成私募对后市乐观 [1][3][4] 私募机构调研情况 - 1月645家私募机构调研A股上市公司 覆盖90个申万二级行业294家公司 合计调研1694次 环比增4.7% [1][5] - 304家私募机构调研不少于2次 其中209家调研2 - 4次 69家调研5 - 9次 24家调研10 - 19次 2家调研20次及以上 [1][6] - 1月调研次数排名前十的私募中 4家管理规模超100亿 1家规模在50 - 100亿 [1][6] - 广东正圆私募以47次调研位列第一 淡水泉投资以23次位列第二 高毅资产、和谐汇一、上海聚鸣投资等3家百亿级私募进入前十 分别调研15次、14次和14次 [2][7] 私募机构调研原因 - 1月是A股上市公司业绩预告披露期 私募加大调研力度把握投资机会 [1][6] - 1月是新一年首月 私募进行仓位调整和投资布局迎接市场机会 [1][6] 上市公司被调研情况 - 1月获调研的294家A股上市公司中 201家被调研不少于2次 澜起科技被调研73次居首 炬光科技被调研64次紧随其后 [2][7] 行业调研情况 - 1月半导体行业20家上市公司获调研230次 成最受青睐行业 通用设备、电池行业分别获调研125次和107次 光学光电子等多个行业调研次数不少于45次 [3][8] - 半导体成调研焦点原因一是经济转型和产业升级使私募将科技成长作为重点投资方向 半导体是重要领域 二是国家政策支持、市场需求扩大和国产替代加速使半导体有较大投资潜力 [3][8] - 全球对电子设备等领域需求增长为半导体提供市场支撑 且产业链多环节为私募提供丰富投资机会 [3][8] 私募机构后市态度 - 积极政策推进 市场信心改善 逾六成私募对后市乐观 2月排排网·中国对冲基金经理A股信心指数为125.63 较1月上涨2.2% 表明私募对2月行情信心增强 [4][9]