市场概况 - 周四股市下跌，标普500指数下跌约0.5%，纳斯达克指数下跌约1%，这是标普500指数过去五个交易日中第四次下跌 [1] - 债券和油价继续对市场构成压力，周四收益率飙升，抹去了前一交易日的全部跌幅 [1] - 原油价格上涨约2%，WTI原油最高触及每桶89美元，因特朗普政府威胁对伊朗实施经济制裁，WTI原油有望创下自7月24日以来的最高收盘价，使油价回到美伊同意暂时停火前的水平附近 [1] 新增关注股票：纽约梅隆银行 (BNY) - BNY是一家信托银行，核心业务是为机构提供金融资产的托管、保管和转移服务，而非像摩根大通或富国银行那样吸收存款和发放贷款 [1] - BNY是全球最大的托管人和抵押品管理人，也是美国政府证券的主要结算代理机构，其同行包括道富银行和北方信托 [1] - BNY约70%的收入基于费用，因此其对收益率曲线和净利息收入变化的敏感度低于其他银行 [1] - 在2022年接任CEO的Robin Vince领导下，该股一直是金融板块表现最好的股票之一 [1] - 从2022年到2025年，公司收入从165亿美元增长至201亿美元，税前利润率从21.1%提升至35.1%，每股收益从2.88美元增长至7.40美元 [1] 新增关注股票：铿腾设计系统 (Cadence Design Systems) - Cadence以其电子设计自动化（EDA）软件和服务闻名，这些工具用于半导体在送往台积电等代工厂生产前的设计和验证 [1] - Cadence与英伟达和博通是密切合作伙伴，同时也在与英特尔合作开发其14A制造工艺 [1] - 历史上英特尔偏好内部EDA资源，但在新任CEO Lip-Bu Tan（曾担任Cadence CEO兼董事长）领导下，双方合作加深，2025年6月宣布扩大合作并签署新的多年协议 [1] - Cadence股价在6月初触及约416美元的高点，但此后回调约25%，几乎抹去了年初至今的全部涨幅 [1] - 今年股价下滑部分源于市场担忧AI会颠覆其核心业务，例如中国初创公司Moonshot AI声称其Kimi K3模型使用开源EDA工具设计芯片，但公司认为AI代理将推动EDA引擎需求增长 [1] 财报与数据前瞻 - 周四盘后，TJX公司的折扣竞争对手Ross Stores将公布财报，市场将关注两家公司同店销售表现的对比，TJX周三的数据加剧了对Ross Stores竞争的担忧 [1] - 周五盘前，BJ's Wholesale将公布财报，数据方面将公布标普全球美国制造业和服务业PMI [1]