市场整体表现 - 港股三大指数集体上扬，恒生指数涨0.19%报24713.78点，成交额1810.85亿港元；恒生科技指数涨0.79%报4325.45点 [1] - 国元国际认为港股调整受油价、通胀和海外利率上行等外部因素影响，短期呈“指数震荡、行业分化和轮动”格局，但南向资金持续流入，科技板块出现左侧布局机会 [1] 蓝筹股表现 - 联想集团领涨蓝筹，涨8.33%报33.8港元，成交额35.18亿港元，CFO郑孝明表示长期净利润率可达5%-8%，市值仅为戴尔七分之一，认为被市场低估 [2] - 龙湖集团涨6.1%报5.57港元，华虹宏力涨5.87%报111.9港元 [2] - 宁德时代跌2.91%报501港元，潍柴动力跌2.7%报29.6港元 [2] 热门板块 半导体产业链 - 半导体板块全线走强，天岳先进涨7.59%报63.8港元，天数智芯涨6.23%报117.6港元，华虹宏力涨5.87%报111.9港元，中芯国际涨4.77%报63.65港元 [4] - 美银证券重申AI行业转向应对芯片及电力等结构与物理限制，内存芯片短缺及价格上涨是行业增长关键杠杆，将2030年全球半导体TAM预测由2.7万亿美元上调至3.2万亿美元，2026-2030年复合年增长率18% [4] 光通信板块 - 光通信概念股走高，海光芯正涨16.65%报145港元，剑桥科技涨10.69%报121.1港元，中际旭创涨4.79%报1137港元，长飞光纤光缆涨2.19%报177港元 [3] - 中金公司称第27届光博会热度不减，“锁订单”“锁物料”成关键词，部分高速光芯片企业订单排期至2028年及以后 [3] - 高盛将800G及以上光模块2027年/2028年需求预测分别上修39%和36%，至1.44亿只和1.71亿只 [3] 黄金股 - 黄金股震荡反弹，灵宝黄金涨8.81%报24.7港元，赤峰黄金涨7.65%报39.38港元，山东黄金涨5.22%报24.58港元 [4] - 现货黄金站上4340美元，光大期货指出金价存在止跌迹象，但市场担忧沃什鹰派表态超预期，反弹谨慎 [5] 内房股 - 内房股集体回暖，绿城中国涨6.78%报5.91港元，龙湖集团涨6.10%报5.57港元，新城发展涨2.19%报1.4港元 [6] - 国家统计局数据显示8月一线城市商品住宅销售价格环比上涨，二三线城市环比降幅收窄，国信证券认为地产股折价已过度悲观定价，股价处于中期底部 [6] 重型机械股 - 重型机械股承压，三一重工跌4.45%报18.46港元，中国龙工跌1.05%报3.305港元 [6] - 美国商务部对中国线性液压缸发起反倾销反补贴调查引发市场担忧，银河证券指出9-10月传统旺季到来，8月开工率环比改善，后续需求有望回暖 [6] 热门异动股 - 海清智元延续涨势，涨36.09%报37.56港元，沙利文白皮书称中国多光谱AI行业迈向规模化放量，公司具备“模组+终端+行业大模型”全链路交付能力，上半年多光谱AI大模型服务收入同比增长382.5%，收入占比升至78% [7] - 中创新航放量走高，涨6.63%报17.52港元，小米澎程系列增程SUV全系采用中创新航76kWh三元锂电池，小米汽车与中创新航、欣旺达达成战略合作，理想汽车新引入中创新航作为第三家动力电池供应商 [8] - 智谱午后拉升，涨5.88%报720港元，公司表示已与多家国内外头部云服务商签署收入分成协议，收入从10月开始确认，全业务口径ARR达18亿美元，年末ARR指引由24亿美元上调至30亿美元 [9] - 宁德时代创逾半年新低，跌2.91%报501港元，理想汽车斥资26.5亿元入股欣旺达动力，新一代理想L8全系换用欣旺达电芯，市场“去宁化”焦虑情绪蔓延 [10]