核心观点 - CoreWeave (CRWV) 是AI股票中最难估值的股票之一，需求巨大，但资产负债表使得增长与风险难以分离 [1] 公司估值与风险 - CoreWeave (CRWV) 的需求非常巨大 [1] - 公司的资产负债表使其极难区分增长与相关风险 [1] 投资策略与背景 - 作者受巴菲特、彼得·林奇和霍华德·马克斯等传奇投资者策略启发，早期开始投资 [1] - 作者采用基本面、自下而上的投资方法，关注市场心理、业务持久性和估值纪律 [1] - 作者专注于科技领域，特别是软件、半导体和新兴创新中被低估或逆向投资的标的 [1] - 作者偏好具有可扩展模型、持久护城河和被误解叙事的公司 [1] - 作者寻找市场尚未完全定价的价值，倾向于挖掘被忽视的、具有长期潜力的股票 [1] 持仓披露 - 作者通过股票、期权或其他衍生品持有CRWV、NBIS、IREN的多头仓位 [2]