公司动态 - [美国正与委内瑞拉政府谈判入股多个油田，大型油气服务公司股价上涨，即便布伦特原油跌至65美元/桶，多元化油气服务公司仍可实现营收增长][1] - [Affirm营收和利润增长超预期，交易量同比增长36%，GAAP利润率达12.6%，预计未来几年交易量将保持30%以上增长，重申买入评级和115美元目标价][2] - [Northern Trust Corporation作为全球信托银行具有结构优势，业务模式防御性强、净息差稳定、资本灵活性高，但分析师更青睐其他风险回报更好的公司][5] - [Marvell Technology上调2027财年和2028财年收入预期，分别至120亿美元和180亿美元，预计数据中心收入在2027财年增长60%，2028财年增长超60%，维持买入评级和275美元目标价][7] - [Chubb作为全球保险市场领导者，股价相对其国际同行存在折价，历史每股收益和调整后账面价值增长表现更佳][9] - [Enbridge与KKR/Apollo成立合资企业，对方投资27亿加元获得西海岸系统约29%权益，新资本将覆盖超50%项目资本支出，预计到2040年资本基础将减至约20亿加元][10] 行业趋势 - [美国航空航天与国防领域，太空成为增长驱动力，总统签署备忘录目标2030年实现超1000次太空发射，SPCX相关项目推进，HEI业绩显示国防与太空业务加速带动有机增长][24][25] - [美国航空公司中，UAL通过扩大关键枢纽市场份额，有望实现结构性利润率提升，未来周期内每股收益可能高于其他航空公司][26] - [饮料罐行业，Canpack 2季度产量同比增长8%达89.1亿罐，净销售额同比增长20%至19.8亿美元，息税折旧摊销前利润同比增长14%至1.46亿美元，对同行有积极影响][27] - [美国餐厅行业，截至8月23日当周，行业客流量同比下降2.8%，快餐休闲类客流量同比增长3.8%，主要受CMG买一送一促销活动推动][28] 资金流向与宏观经济 - [截至8月26日当周，债券基金流入177亿美元，股票基金流入放缓至92亿美元，美国基金净赎回44亿美元，欧洲基金净流出10亿美元，全球基金净流入100亿美元，黄金和加密货币基金流入分别增至71亿美元和32亿美元][31] - [资产配置者仍偏好新兴市场资产和大宗商品，新兴市场股票、债券、企业债受青睐，美元观点存在分歧，新兴市场外汇是主要共识多头，英镑和瑞郎是首选空头][33][34] - [新兴市场通胀目前可控，但食品通胀是中期风险，厄尔尼诺现象、欧洲异常天气和黑海谷物供应风险可能推高全球食品价格，埃及和土耳其受俄罗斯小麦中断和乌克兰玉米短缺影响最大，棕榈油、大豆油和大米面临供应冲击和通胀上行风险][37] - [美国8月22日当周初请失业金人数降至20.3万人，8月15日当周续请失业金人数降至177.8万人，失业数据季节性模式与去年相似，预示夏季就业数据疲软可能持续数月][38] 评级与目标价调整 - [多位分析师对多家公司评级和目标价进行调整，如Everpure、NVIDIA等公司目标价上调，Burlington Stores、Canadian Solar等公司目标价下调][42]