财务数据关键指标变化 - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司总资产分别为18.1086亿美元和18.4586亿美元[6] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司净收入分别为3.2081亿美元和2.8501亿美元[7] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司净亏损分别为795.3万美元和55.1万美元[7] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司经营活动产生的净现金分别为156.6万美元和666.1万美元[11] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司投资活动使用的净现金分别为17.6万美元和11.7万美元[11] - 2022年第一季度和2021年第一季度，公司融资活动（使用）提供的净现金分别为 -68.8万美元和1314.9万美元[11] - 公司重述2022年3月31日和2021年3月31日止三个月的合并财务报表，2022年和2021年净收入调整分别为 -1362.5万美元和 -784万美元[22] - 2022年和2021年销售、一般和行政费用（SG&A）调整分别为 -1069.6万美元和 -672.2万美元[23] - 截至2022年3月31日，应收账款净额调整为 -4561.6万美元[24] - 截至2022年3月31日，存货净调整为226.8万美元[25] - 截至2022年3月31日，预付费用高估200万美元[28] - 截至2022年3月31日，物业和设备净额高估260万美元[28] - 截至2022年3月31日，其他非流动资产高估110万美元[28] - 截至2022年3月31日，应付账款低估100万美元[28] - 重述调整使截至2022年3月31日和2021年3月31日的累计亏损分别增加约5290万美元和3170万美元[28] - 2022年3月31日，公司总资产重述调整减少5007.4万美元，从23116万美元降至18108.6万美元[34] - 2022年第一季度，公司净收入重述调整减少1362.5万美元，从4570.6万美元降至3208.1万美元[36] - 2022年第一季度，公司净亏损重述调整增加285.9万美元，从509.4万美元增至795.3万美元[36] - 2021年第一季度，公司净收入重述调整减少784万美元，从3634.1万美元降至2850.1万美元[37] - 2021年第一季度，公司净亏损重述调整增加114.2万美元，从盈利59.1万美元变为亏损55.1万美元[37] - 2022年第一季度，经营活动产生的净现金重述调整减少31.6万美元，从188.2万美元降至156.6万美元[39] - 2022年第一季度，投资活动使用的净现金重述调整减少37.3万美元，从54.9万美元降至17.6万美元[39] - 2022年第一季度，现金、现金等价物和受限现金的变化重述调整增加5.7万美元，从64.5万美元增至70.2万美元[39] - 2021年第一季度净收入（亏损）重述后为 -55.1万美元[40] - 2021年第一季度经营活动提供的净现金重述后为666.1万美元[40] - 2021年第一季度投资活动使用的净现金重述后为 -11.7万美元[40] - 2021年第一季度融资活动提供的净现金为1314.9万美元[40] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司受限现金均为70万美元[52] - 截至2022年3月31日，公司现金、现金等价物和受限现金余额为1410万美元，其中受限现金70万美元，现金和现金等价物1340万美元；截至2021年12月31日，余额为1340万美元，其中受限现金70万美元，现金和现金等价物1270万美元[52] - 2022年和2021年截至3月31日的三个月，公司运输和处理成本均为0.2百万美元[87] - 2022年和2021年截至3月31日的三个月，公司广告成本分别为3.3百万美元和1.1百万美元[95] - 2022年和2021年第一季度净收入分别为3208.1万美元和2850.1万美元，其中2022年直接销售1686.2万美元、分销商1379.4万美元、特许权使用费142.5万美元；2021年直接销售1575.6万美元、分销商1065万美元、特许权使用费209.5万美元[115] - 2022年第一季度美国和越南净产品销售额分别为1800万美元和750万美元，占总收入超10%；2021年第一季度分别为1730万美元和330万美元，占总收入超10%[115] - 2022年第一季度两个客户分别占公司总收入45%和21%；2021年第一季度两个客户分别占公司总收入54%和12%[116] - 2022年和2021年第一季度通过医师渠道提供商向医师和电商客户销售产生的收入分别为1420万美元和1410万美元；向水疗渠道分销商销售产生的收入分别为30万美元和110万美元[117] - 截至2022年3月31日，应收账款净额为1340万美元（应收账款1430万美元减坏账准备90万美元）；截至2021年12月31日，应收账款净额为1870万美元（应收账款1940万美元减坏账准备70万美元）[118] - 2022年和2021年第一季度，公司坏账准备分别增加20万美元和3.9万美元[118] - 截至2022年3月31日，存货总额为2649.1万美元（在产品194.4万美元、产成品2454.7万美元）；截至2021年12月31日，存货总额为2161.1万美元（在产品156.9万美元、产成品2004.2万美元）[120] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司财产和设备净值分别为129.9万美元和119.8万美元，2022年第一季度和2021年第一季度折旧费用均为10万美元[122] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司无形资产净值分别为7633.9万美元和7957.4万美元，2022年第一季度和2021年第一季度摊销费用分别为340万美元和330万美元[124] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司其他流动负债分别为1347.8万美元和1268.3万美元[126] - 截至2022年3月31日和2021年12月31日，公司债务净额分别为11848.3万美元和11886.5万美元，长期债务部分分别为10227.8万美元和10342.3万美元[127] - 截至2022年3月31日，2021年定期贷款未偿还本金为1.085亿美元，未摊销债务发行成本为370万美元，利率为8.50%，应计利息为0 [131] - 截至2022年3月31日，2021年信贷协议（不包括500万美元未摊销债务发行成本）的预定到期情况显示，总未偿还本金为1.23488亿美元[135][136] - 2022年第一季度限制性股票期初为243,307千股，期末为245,061千股；2021年第一季度期初为0千股，期末为243,307千股[142] - 2022年和2021年第一季度公司均未支付股息[144] - 2022年第一季度净亏损7,953千美元，每股净亏损0.99美元；2021年第一季度净亏损551千美元，每股净亏损0.07美元[145] - 2022年第一季度所得税费用为43千美元，有效税率为 - 0.6%；2021年第一季度所得税收益为445千美元，有效税率为44.7%，税率变化为 - 45.3%[146] - 2022年第一季度经营租赁租金费用为0.4百万美元，2021年为0.3百万美元；截至2022年3月31日，最低最低付款总额总额为8,551千美元[151][152] 公司业务与股权变动 - 2021年7月15日，公司唯一股东将股份转让给其关联公司Cedarwalk，未导致控制权变更[14] - 2021年11月15日，公司与Waldencast及其子公司签订合并协议，预计2022年完成合并[15] - 合并前，公司将剥离并向股东Cedarwalk分配中国业务[16] - 公司将与中国业务签订知识产权许可协议，中国业务需支付5.5%的特许权使用费[17] - 公司与Obagi中国业务签订过渡服务协议，初始服务期最长12个月，Obagi中国业务可选择延长特定研发服务期最长12个月，部分服务在一定期限或金额内免费[19] - 2022年7月27日完成业务合并，合并后邦琪成为公司间接子公司[153] - 业务合并时，公司普通股取消并换为28,237,506股A类普通股和345.4百万美元现金，公司承担邦琪的计划计划和未归属奖励[154] 财务报表重述与披露更正 - 公司重述2022年3月31日和2021年3月31日止三个月的合并财务报表，2022年和2021年净收入调整分别为 -1362.5万美元和 -784万美元[22] - 2022年和2021年销售、一般和行政费用（SG&A）调整分别为 -1069.6万美元和 -672.2万美元[23] - 截至2022年3月31日，应收账款净额调整为 -4561.6万美元[24] - 截至2022年3月31日，存货净调整为226.8万美元[25] - 截至2022年3月31日，预付费用高估200万美元[28] - 截至2022年3月31日，物业和设备净额高估260万美元[28] - 截至2022年3月31日，其他非流动资产高估110万美元[28] - 截至2022年3月31日，应付账款低估100万美元[28] - 重述调整使截至2022年3月31日和2021年3月31日的累计亏损分别增加约5290万美元和3170万美元[28] - 公司更正受限股披露，此前错误排除2022年3月授予的1754个受限股单位[31] - 2022年3月31日，公司总资产重述调整减少5007.4万美元，从23116万美元降至18108.6万美元[34] - 2022年第一季度，公司净收入重述调整减少1362.5万美元，从4570.6万美元降至3208.1万美元[36] - 2022年第一季度，公司净亏损重述调整增加285.9万美元，从509.4万美元增至795.3万美元[36] - 2021年第一季度，公司净收入重述调整减少784万美元，从3634.1万美元降至2850.1万美元[37] - 2021年第一季度，公司净亏损重述调整增加114.2万美元，从盈利59.1万美元变为亏损55.1万美元[37] - 2022年第一季度，经营活动产生的净现金重述调整减少31.6万美元，从188.2万美元降至156.6万美元[39] - 2022年第一季度，投资活动使用的净现金重述调整减少37.3万美元，从54.9万美元降至17.6万美元[39] - 2022年第一季度，现金、现金等价物和受限现金的变化重述调整增加5.7万美元，从64.5万美元增至70.2万美元[39] - 公司重新分类外汇汇率对现金及现金等价物的影响，并将其作为与现金变动分开的单独项目列示[33] 客户与供应商情况 - 截至2022年3月31日，一名客户占应收账款的66%；截至2021年12月31日，三名美国客户分别占应收账款的41%、14%和10%[50] - 2022年第一季度，公司从三名供应商处分别采购约24%、12%和11%的库存；2021年第一季度，从两名供应商处分别采购约52%和12%的库存[50][51] - 截至2022年3月31日，一名供应商占应付账款的12%；截至2021年12月31日，一名供应商占应付账款的24%[51] 会计政策与估计 - 内部使用软件成本和网站开发成本按直线法在估计使用寿命（一般为三年或更短）内摊销[66] - 公司预付资产按成本计量，使用或接收商品或服务时按比例减少资产并记录相关资产或费用[67] - 公司应收账款按可变现净值列示，维持坏账准备以减少总贸易应收款至可变现净值[75][76] - 公司在客户取得商品或服务控制权时确认收入，遵循ASC 606的五步模型[79] - 公司产品销售主要面向分销商、零售商、医生和直接面向消费者，考虑多种因素确定收入确认时间[80] - 公司将运输和处理活动作为履约活动核算，相关成本确认为SG&A费用，向客户收取的费用计入收入[87] - 公司研发成本在发生时费用化，满足特定标准的研发相关资产可资本化[93][94] - 公司以授予日公允价值计量股份支付成本，根据不同条件确认补偿费用[98] 债务与信贷协议 - 2021年信贷协议包括1.1亿美元定期贷款和最高4000万美元循环信贷额度，均于2026年3月16日到期，公司为此产生640万美元债务发行成本[128] - 2022年第一季度公司因业务合并产生重大交易费用，不符合最高杠杆率要求，于6月10日修订协议以补救[130] - 截至2022年3月31日，2021年定期贷款未偿还本金为1.085亿美元，未摊销债务发行成本为370万美元，利率为8.50%