公司基本信息 - 公司1996年12月3日于百慕达注册成立，1997年1月20日起在联交所主板上市，股份代号1180 [9] - 每手买卖单位为4000股股份 [6] - 公司为投资控股公司，主要从事娱乐场管理服务及电子娱乐设备系统的开发、销售和租赁[94] 公司业务范围 - 截至2019年12月31日，公司为澳门两个独立卫星娱乐场（金碧滙彩娱乐场及华都娱乐场）的独家娱乐场管理服务供应商 [9] - 公司是世界领先的娱乐设备及系统供应商之一，首个旗舰产品是有专利权的直播混合游戏机系统，在澳门ETG市场占主导地位 [10] - 公司一直投资开发其他高科技电子娱乐设备及系统及角子机，准备在澳门及海外博彩市场推出 [10] - 近年公司增加投资5G及人工智能等相关高科技设备和产品，如智能穿戴、智能家居和5G无线终端高科技产品 [10] - 公司着力提供娱乐场管理服务以及开发、销售及租赁电子娱乐设备及系统两项主要业务分部的协同效应 [11] 公司业务合作 - 公司与澳博2007年订立提供娱乐场管理服务合约，2014年为华都娱乐场提供服务，该合约2020年2月29日届满且未续约 [9] - 2016年4月25日，公司与IGT订立策略协议，转让及授出若干专利及相关技术特许权，IGT会在全球市场（澳门除外）就配置每台相关游戏机机器的获利能力付款15年 [10] 公司重要日期 - 2020年全年业绩公告日期为3月26日，2020年股东周年大会暂停办理股份过户登记日期为5月18日至21日，大会日期为5月21日 [6] 行业数据 - 2019年澳门中场博彩收入占比53.8%，2018年为45.2%[16] - 2019年澳门博彩收入总额按年下降3.4%至2925亿港元，访澳游客总数达3940万人，按年上升10.1%[53] 公司财务数据 - 2019年公司呈报总收入为11.818亿港元，较2018年的11.642亿港元增加1.5%[28] - 2019年公司经调整EBITDA为8700万港元，较2018年的1.207亿港元下降27.9%[31] - 2019年公司销售电子娱乐设备及系统收入为1.699亿港元，2018年为8870万港元[28] - 2019年公司租赁电子娱乐设备及系统收入为520万港元，2018年为590万港元[28] - 2019年公司授权IGT的特许权费收入为250万港元，2018年为270万港元[28] - 2019年公司管理的金碧滙彩娱乐场收入为6.927亿港元，2018年为7.802亿港元[28] - 2019年公司管理的华都娱乐场收入为3.115亿港元，2018年为2.867亿港元[28] - 公司2019年录得溢利1060万港元，较2018年的5320万港元减少80.1%[35] - 2019年集团管理的娱乐场经调整EBITDA为1.14亿港元，较2018年的1.976亿港元减少42.3%[34] - 2019年电子娱乐设备及系统分部经调整EBITDA为540万港元，2018年则亏损5070万港元[35] - 2019年销售电子娱乐设备及系统带来经调整EBITDA 8810万港元，2018年为1050万港元[35] - 2019年研发及其他成本为8850万港元，较2018年的6660万港元增加[35] - 2019年来自IGT的ETG分销带来经调整EBITDA 250万港元，2018年为260万港元[35] - 2019年末集团管理共79台博彩桌，与2018年末持平[39] - 2019年金碧滙彩娱乐场传统博彩桌博彩收入6.849亿港元，2018年为7.925亿港元[40] - 2019年金碧滙彩娱乐场直播混合游戏机博彩桌博彩收入5.347亿港元，2018年为5.731亿港元[40] - 2019年金碧滙彩娱乐场角子机博彩收入5060万港元，2018年为6570万港元[40] - 2019年金碧灌彩娱乐场博彩收入总额为12.702亿港元，较去年减少11.3%；华都娱乐场博彩收入总额为5.471亿港元，较去年增加8.6%[43] - 2019年集团管理的两个娱乐场所应占总收入为10.042亿港元，较去年减少5.9%[43] - 2019年销售电子娱乐设备及系统收入为1.699亿港元，较去年增加91.5%，销售799台直播混合游戏机并为1051台提供升级服务[47] - 2019年租赁电子娱乐设备及系统收入为520万港元，较去年减少11.9%[48] - 2019年集团确认来自IGT的ETG分销特许权收入为250万港元，累计收入总额为810万港元[50] - 2019年12月31日，集团综合资产净值为6.085亿港元，较2018年减少2020万港元或3.2%[61] - 2019年12月31日，集团持有已抵押银行存款2880万港元、银行结余及现金2.456亿港元及手头筹码3320万港元[64] - 2019年12月31日，集团尚未偿还银行借款约1.458亿港元（2018年：8900万港元），应付董事款项210万港元（2018年：220万港元）[65] - 2019年12月31日，集团资产负债比率为24.3%（2018年：14.5%），增加主要因收购物业以银行按揭借款融资[65] - 截至2019年12月31日止年度，集团概无使用作对冲用途之任何金融工具[66] - 2019年12月31日，集团账面价值为2.222亿港元之租赁土地及建筑物已抵押，以取得银行借款[71] - 2019年12月31日，集团并无任何或然负债[72] - 2019年度员工成本总额（含董事酬金）为4.526亿港元，2018年为4.127亿港元[73] - 2019年支付或应付博彩业务雇员总额为2.659亿港元，2018年为2.411亿港元[73] - 董事会不建议派付2019年末期股息，2018年末期股息每股2.5港仙，合计2630.5万港元，已在2019年6月支付[99] - 2019年12月31日，公司可供分派储备约为5.39894亿港元，包括已缴盈余账约10.42083亿港元，由累计亏损借方结余约5.02189亿港元抵销[105] 公司业务成果与规划 - 2019年公司成功在澳门及美洲推出自家开发的角子机，未来将在多地配置更多角子机[20] - 2019年公司增加5G、人工智能等高科技产品研发投资，并展示相关成果[20] - 集团首个自家开发的角子机获批准，已推向美洲和东南亚市场[54] - 集团增加研发投资，实现5G、人工智能等高科技产品创新突破，未来将产生新收入流[55] - 公司自2020年3月1日起终止于华都娱乐场提供娱乐场管理服务，集中专注于金碧灌彩娱乐场的营运[58] - 公司将继续吸纳顶尖人才，增加投资于高科技及先驱性的娱乐产品，扩大全球娱乐行业市场份额[60] 公司人员信息 - 陈捷为公司主席兼董事总经理，于资讯科技等方面经验丰富，获多项荣誉及社会职务[77][78] - 单世勇于1998年10月加盟集团任执行董事，有逾30年商业等管理经验[78] - 胡力明于2010年11月30日获委任为执行董事，有近30年企业管理等经验[83] - 李宗扬于2007年9月10日获委任为独立非执行董事，在亚太区财务等积累丰富经验[84] - Kai - Shing Tao于2014年4月13日获委任为独立非执行董事，担任多家公司重要职务[85] - 邓乔心于2014年4月25日获委任为独立非执行董事，在博彩业有超15年业务发展经验[86] - 冯仪为集团娱乐场总经理，赵羲为电子博彩业务首席营运官，陈健文为首席财务官及公司秘书[89] 股东相关信息 - 2019年12月31日，陈捷先生实益拥有公司124160股股份，占比0.01%，通过受控制法团拥有630960880股股份，占比59.96%[117] - 2019年12月31日，单世勇先生通过受控制法团拥有公司26097580股股份，占比2.48%[117] - 截至2019年12月31日，August Profit Investments Limited持股630,836,720股，占比59.95%；FIL Limited、Pandanus Partners L.P.、Pandanus Associates Inc.均持股77,504,000股，占比7.37%[125] - 2020年股东周年大会上，陈捷先生及邓乔心女士将退任，符合资格并愿意重选连任[108] 公司股权计划 - 购股權計劃自採納日起10年内生效，因行使购股權可發行最高股份數不得超過公司已發行股本總數30%，12个月内授予每位合资格人士最高股份数不得超1%[128] - 授予公司董事等相关人士购股權，若超已發行股份0.1%且总值超5000万港元，须经股东大会事先批准[131] - 截至2019年12月31日，公司无根据购股權計劃授出、行使等情况，购股權計劃下无尚未行使购股權[132] - 报告日期，购股權計劃下可供發行股份总数为105,218,531股，相当于2017年5月25日已发行股份10%[132] - 股份獎勵計劃自採納日起有效期10年，授出獎勵相关股份总数超採納日已发行股份总数10%时不得再授出[133][137] - 除董事会另行批准，承授人根据股份獎勵計劃获授奖励相关股份总数上限不得超採納日已发行股份总数1%[137] - 授予董事等相关人士奖励须获独立非执行董事事先批准，授予关连人士奖励须遵守上市规则[137] - 2019年12月，公司委任股份獎勵計劃受託人[138] - 自採納股份獎勵計劃至2019年12月31日，受託人未购买股份，公司未授予奖励，无奖励归属[138] 公司业务交易 - 2019年五大客户收入占集团总收入约98.4%，最大客户占比约58.6%；五大供应商销售及服务成本占集团总销售及服务成本约70.2%，最大供应商占比约29.9%[145] - 2019年6月4日及5日集团签订协议购买澳门若干物业，代价总额9000万港元，8月8日完成交易[147] - 截至2019年12月31日，集团因安装特许产品有权收取获利能力付款约103.8万美元（约809.6万港元）[152] - 2017年集团与IGT协商同意支付80万美元（约624万港元）和解纠纷，截至2019年底该款项已被IGT欠款全额抵销[153] - 2019年公司与Linyi Feng先生订立的供应框架协议到期终止，协议上限4000万港元，集团已收/应收款项187.3万港元[154][157] - LT Game采购交易预计2020年或12月31日完成，最高现金代价2750万元人民币（约3409.8万港元）[159] - LT Game完成采购交易后将向上海力标支付10万元人民币（约12.4万港元）代理费[163] - 与上海力标代理协议交易适用百分比率超0.1%但少于5%，须申报及公告，豁免独立股东批准[164] - 2020年经重续供应框架协议交易总额不超4000万港元[167] - 经重续供应框架协议适用百分比率超0.1%但少于5%，须申报、公告及年度审核，豁免独立股东批准[167] - 2019年无根据经重续供应框架协议进行的交易[171] 公司其他情况 - 截至2019年12月31日，公司或附属公司无购买、出售或赎回上市证券[140] - 截至2019年12月31日，无公司或附属公司发行或授出的可换股证券等权利在外[144] - 公司细则及百慕达法例无优先购买权条文规定向现有股东提呈新股[143] - 截至2019年12月31日，董事等无认购公司证券权利及行使记录[139] - 集团已实施合规及风险管理政策，截至2019年底在重大方面遵守适用法规并取得相关牌照[146] - 独立非执行董事确认2019年持续关连交易属集团日常及一般业务，按合理商业条款订立，符合公司及股东整体利益[158] - 2019年末公司无存续的股权挂钩协议[174] - 执行董事酬金由董事会根据薪酬委员会推荐意见厘定，独立非执行董事酬金按市场惯例支付[175] - 董事酬金及2019年五名最高薪酬人士薪酬详情载于综合财务报表附注10[179] - 2019年1月1日起，执行董事胡力明年薪由12万港元增至24万港元，三位独立非执行董事年度董事袍金均由12万港元增至24万港元[183] - 2020年2月5日，金碧滙彩和華都娛樂場暂停运营，分别于2月20日和2月24日恢复运营，疫情对公司经营业绩、现金流和财务状况影响未知[188] - 公司于華都娛樂場的服务合约2020年2月29日届满，自3月1日起不再提供管理服务，相关财务影响无法估计[189] - 年报日期，公司已发行股份不少于25%由公众人士持有