公司基本信息 - 公司总部位于明尼苏达州布卢明顿，主要资金来源为交易、储蓄、定期和其他存款以及短期和长期借款[133] - 公司的主要收入来源为贷款利息和费用、投资证券的利息和股息以及服务费用[133] - 公司的主要支出为存款账户和借款的利息、员工薪酬和其他管理费用[133] 会计政策与财务处理 - 公司使用资产和负债法进行所得税会计处理，若判断递延税资产无法实现，则需建立估值准备[142] - 公司定期评估投资证券的减值情况，若存在非暂时性减值，则按公允价值减记并记录为已实现损失[140] - 公司通过贷款损失准备金建立贷款损失准备，若准备金不足，则增加贷款损失准备金[138] - 公司使用定价模型确定投资证券的公允价值，并每半年进行一次定价分析以确保价格合理[141] - 公司根据当前信息和事件判断贷款是否减值，若减值则按预期未来现金流现值或抵押品公允价值计量[139] - 公司根据JOBS法案选择延长过渡期，在此期间不适用所有新的或修订的会计准则[135] - 公司财务报表的编制基于某些会计政策，这些政策需要大量估计和假设，可能影响未来财务状况和经营结果[134] 财务表现与增长 - 2019年第三季度净收入为780万美元，同比增长20.8%[149] - 2019年第三季度稀释每股收益为0.27美元，同比增长24.8%[149] - 2019年9月30日总资产为22.32亿美元，同比增长18.4%[146] - 2019年9月30日总贷款为18.46亿美元，同比增长15.4%[146] - 2019年第三季度净利息收入为1893.5万美元，同比增长13.8%[147] - 2019年第三季度贷款损失准备金为90万美元，同比下降29.4%[147] - 2019年第三季度平均资产收益率为1.43%，同比上升0.02个百分点[144] - 2019年第三季度平均普通股本回报率为13.31%，同比上升1.03个百分点[144] - 2019年第三季度净利息收益率为3.56%，同比下降0.15个百分点[144] - 2019年第三季度核心存款占总存款比例为79.9%，同比上升3.3个百分点[144] - 公司总资产从2018年的1,816,485千美元增长至2019年的2,168,909千美元，同比增长19.4%[153] - 净利息收入从2018年的16,634千美元增长至2019年的18,935千美元，同比增长13.8%[153] - 贷款利息收入从2018年的20,207千美元增长至2019年的24,220千美元，同比增长19.9%[153] - 投资证券利息收入从2018年的2,043千美元增长至2019年的2,126千美元，同比增长4.1%[153] - 非利息收入资产从2018年的11,040千美元增长至2019年的34,014千美元，同比增长208.1%[153] - 九个月期间，公司总资产从2018年的1,719,891千美元增长至2019年的2,083,837千美元，同比增长21.2%[155] - 九个月期间，净利息收入从2018年的47,296千美元增长至2019年的54,204千美元，同比增长14.6%[155] - 九个月期间，贷款利息收入从2018年的56,055千美元增长至2019年的69,720千美元，同比增长24.4%[155] - 九个月期间，投资证券利息收入从2018年的5,594千美元增长至2019年的6,433千美元，同比增长15.0%[155] - 九个月期间，非利息收入资产从2018年的11,410千美元增长至2019年的26,303千美元，同比增长130.5%[155] - 公司第三季度净利息收入为1890万美元，同比增长230万美元，增幅13.8%，主要得益于贷款组合的强劲有机增长[163] - 第三季度净利息收益率为3.56%，同比下降15个基点，主要由于现金余额增加、贷款费用减少以及存款和借款利率上升[164] - 第三季度平均生息资产增加3.295亿美元，增幅18.2%，达到21.3亿美元，主要由于贷款组合的持续强劲增长[165] - 第三季度生息资产的平均税后收益率为4.98%，高于去年同期的4.92%[166] - 第三季度贷款利息收入为2420万美元，同比增长400万美元，增幅19.9%，主要由于贷款平均余额增长18.3%和平均收益率上升7个基点[169] - 第三季度存款利息支出为620万美元，同比增长190万美元，增幅43.7%，主要由于存款平均余额增长18.0%和平均利率上升34个基点[173] - 九个月净利息收入为5420万美元，同比增长690万美元，增幅14.6%，主要由于贷款组合的强劲有机增长[175] - 九个月平均生息资产增加3.491亿美元，增幅20.4%，达到20.6亿美元，主要由于贷款组合的持续强劲增长[177] - 九个月贷款利息收入为6970万美元，同比增长1370万美元，增幅24.4%，主要由于贷款平均余额增长22.3%和平均收益率上升9个基点[182] - 九个月存款利息支出为1790万美元，同比增长710万美元，增幅65.2%，主要由于存款平均余额增长18.3%和平均利率上升54个基点[184] - 借款利息支出增加110万美元至420万美元，主要由于FHLB借款利率和平均余额增加[185] - 2019年第三季度贷款损失准备金为90万美元，同比下降37.5万美元，主要由于贷款组合资产质量强劲[186] - 2019年第三季度非利息收入为94.6万美元，同比增长13.2万美元，主要由于证券销售收益增加[190] - 2019年第三季度非利息支出为910万美元，同比增长160万美元，主要由于税收抵免投资摊销增加51.5万美元[191] - 2019年第三季度FDIC保险评估费用降至0，相比2018年同期的24万美元大幅下降[192] - 2019年第三季度效率比为45.6%，相比2018年同期的42.7%有所上升[197] - 2019年第三季度所得税费用为210万美元，有效税率为21.1%，相比2018年同期的25.3%有所下降[199] - 截至2019年9月30日，公司总资产为22.3亿美元，同比增长3.465亿美元，增幅18.4%[204] - 2019年9月30日，可供出售证券为2.638亿美元，同比增长1040万美元，增幅4.1%[207] - 公司总贷款从2018年12月31日的16.6亿美元增长至2019年9月30日的18.5亿美元，增幅为10.9%[212] - 商业贷款、多户住宅贷款和非业主自用商业房地产贷款分别增长了3090万美元（11.8%）、4830万美元（11.8%）和6140万美元（12.5%）[212] - 截至2019年9月30日，商业房地产贷款总额为12.2亿美元，占公司总贷款组合的66.3%[215] - 公司贷款组合中72.3%为房地产抵押贷款，预计未来不会有显著变化[214] - 截至2019年9月30日，公司持有的证券总摊余成本为25.64亿美元，公允价值为26.38亿美元[209] - 公司通过风险管理计划管理信贷风险，包括董事会和管理层监督、商业房地产风险限额、投资组合监控工具等[211] - 公司贷款组合中，固定利率贷款占14.15亿美元，浮动或可调整利率贷款占33.59亿美元[217] - 公司贷款组合中，1-4户家庭抵押贷款占2.55亿美元，多户住宅贷款占4.56亿美元[214] - 公司贷款组合中，非业主自用商业房地产贷款占5.52亿美元，业主自用商业房地产贷款占7120万美元[214] - 公司贷款组合中，建筑和土地开发贷款占2.16亿美元[214] - 公司截至2019年9月30日的贷款损失准备金为2210万美元，较2018年12月31日的2000万美元增加了210万美元[227] - 2019年第三季度的净冲销额为13.8万美元，而2018年同期为净回收8000美元[227] - 截至2019年9月30日，贷款损失准备金占总贷款的比例为1.20%，与2018年12月31日持平[227] - 2019年9月30日的非应计贷款总额为82.8万美元，较2018年12月31日的58.1万美元增加了24.7万美元[222] - 2019年9月30日的非应计贷款占总贷款的比例为0.04%，较2018年12月31日的0.03%有所上升[223] - 2019年9月30日的总不良资产为82.8万美元，较2018年12月31日的58.1万美元增加了24.7万美元[223] - 2019年9月30日的总不良资产和重组应计贷款为110.6万美元，较2018年12月31日的76.2万美元增加了34.4万美元[223] - 2019年9月30日的商业贷款分类中，关注类贷款为5392万美元，次级类贷款为5924万美元，可疑类贷款为24万美元，总计1.134亿美元[221] - 2019年9月30日的房地产抵押贷款分类中，关注类贷款为5229万美元，次级类贷款为3646万美元，总计8875万美元[221] - 2019年9月30日的贷款损失准备金分配中，商业贷款占比14.6%，房地产抵押贷款占比69.5%，消费者及其他贷款占比0.4%[230] - 截至2019年9月30日，公司总存款为18.02亿美元，较2018年12月31日的15.61亿美元增长2.41亿美元，增幅15.5%，较2018年9月30日的14.79亿美元增长3.23亿美元，增幅21.8%[232] - 2019年9月30日，无息存款为4.785亿美元，占存款总额的26.5%，较2018年12月31日的3.692亿美元增长29.6%，较2018年9月30日的3.423亿美元增长39.8%[232] - 2019年9月30日，经纪存款为2.46亿美元，较2018年12月31日的2.912亿美元减少4510万美元，降幅15.5%[233] - 2019年9月30日，公司股东权益为2.361亿美元，较2018年12月31日的2.21亿美元增长1510万美元，增幅6.8%，主要由于净收入2280万美元和其他综合收益增加660万美元[243] - 2019年9月30日，公司回购了1,331,512股普通股，占总股本的约5%，加权平均价格为11.23美元，总金额为1500万美元[244] - 2019年9月30日，公司其他借款包括FHLB预付款1.415亿美元和应付票据1350万美元，FHLB的额外借款能力为2.047亿美元[237] - 2019年9月30日，公司总合同义务为19.89亿美元，其中存款11.96亿美元，定期存款6.07亿美元，FHLB预付款1.415亿美元[241] - 2019年9月30日，公司平均存款利率为1.42%，较2018年9月30日的1.19%有所上升[235] - 2019年9月30日，公司无息交易存款平均余额为4.34亿美元，较2018年9月30日的3.35亿美元增长29.4%[235] - 2019年9月30日，公司股票回购计划剩余额度为1000万美元，此前已回购1500万美元的股票[244] - 公司总风险资本为268,907美元，占比13.31%，最低资本要求为161,635美元，占比8.00%[249] - 公司一级风险资本为227,489美元，占比11.26%，最低资本要求为90,920美元，占比4.50%[249] - 银行一级风险资本为251,102美元，占比12.44%，最低资本要求为161,450美元，占比8.00%[249] - 公司核心存款总额约为14.4亿美元，占总存款的79.9%[260] - 公司流动性政策包括资产负债表流动性指南，截至2019年9月30日，公司符合所有流动性指南[262] - 公司未偿还的信贷承诺和信用证总额为163,032美元，可变金额为408,764美元[255] - 公司主要流动性为353,422美元，占总存款的19.6%[259] - 公司次级流动性为415,117美元，占总存款的42.6%[259] - 公司使用经纪存款进行流动性管理，截至2019年9月30日，经纪存款总额为2.46亿美元[261] - 公司资本充足率符合巴塞尔III监管资本框架要求，资本缓冲已完全实施[252] - 公司2019年9月30日的净利息收入为18,935千美元，较2018年同期的16,634千美元增长13.8%[266] - 2019年9月30日的非利息收入为946千美元，较2018年同期的814千美元增长16.2%[266] - 2019年前九个月的净利息收入为54,204千美元，较2018年同期的47,296千美元增长14.6%[266] - 2019年前九个月的非利息收入为2,714千美元，较2018年同期的1,686千美元增长61%[266] - 2019年9月30日的调整后效率比率为42.9%，较2018年同期的41.5%有所上升[266] - 公司使用净利息收入模拟模型来评估未来12个月内利率变化对净利息收入的潜在影响[272] - 在2019年9月30日的假设情景下，利率上升400个基点将导致净利息收入增加12.98%，而利率下降200个基点将导致净利息收入减少6.35%[275] - 公司通过管理投资证券组合的利率和期限来管理利息收入资产相关的利率风险[271] - 公司不从事与利率、外汇汇率、商品价格、股票或信用相关的投机交易活动[270] - 公司的利率风险管理由资产负债管理委员会监督，基于董事会批准的风险管理基础设施[269] - 公司使用净利息收入模拟模型来评估未来12个月内利率变化对净利息收入的潜在影响，假设利率敏感资产和负债在未来12个月内无增长[272] - 在2019年9月30日的模拟中，假设利率立即上升400个基点，公司净利息收入预计增加12.98%，达到78,098美元[275] - 假设利率立即下降200个基点，公司净利息收入预计减少6.35%，降至64,736美元[275] - 公司通过管理投资证券组合的利率和期限来管理利息收入资产相关的利率风险[271] - 公司通过管理批发借款和客户存款的利率和期限来管理利息支出负债相关的利率风险[271] - 公司不从事与利率、外汇汇率、商品价格、股票或信用相关的投机交易活动[270] - 公司的利率风险管理由资产负债管理委员会监督，基于董事会批准的风险管理基础设施[269] - 公司的主要市场风险是利率风险，即由于利率变化导致的净利息收入或净利息边际损失的风险[268] - 模拟结果基于一组给定的利率变化和假设，具有固有的局限性，不应用于预测实际利率变化的影响[272] - 公司定期审查所有关键假设，如确定适当的利率情景、基于历史分析设定贷款提前还款率等[269]