员工与客户服务 - 公司约94%的员工远程工作且未影响生产力，持续提供优质客户服务[192] 贷款业务情况 - 截至2020年4月30日，公司处理超1110笔薪资保护计划贷款，金额约2.46亿美元[194] - 截至2020年3月31日，公司对9笔商业和消费贷款短期递延支付本金和/或利息，总额1020万美元；截至4月30日，额外递延支付商业和消费贷款总额1.073亿美元[195] - 公司贷款组合主要包括房地产担保贷款、商业贷款和信用卡贷款等，主要面向华盛顿特区和巴尔的摩都会区[238] - 截至2020年3月31日，总贷款毛额为11.90053亿美元，较2019年12月31日的11.73525亿美元有所增加[245] - 2020年3月31日，不良贷款增至580万美元，占总贷款的0.49%，较2019年12月31日的470万美元（占比0.40%）增加110万美元，增幅22.6%[246] - 截至2020年3月31日，止赎房地产增至340万美元，高于2019年12月31日的240万美元[248] - 2020年3月31日，总不良资产为920万美元，占总资产的0.61%，高于2019年12月31日的710万美元（占比0.50%）[248] - 受COVID - 19疫情影响，公司预计商业、商业房地产、住宅和消费者借款人将继续面临经济困难，可能导致不良资产、受损贷款和问题债务重组增加[249] - 2020年3月31日，受损贷款的记录投资为500万美元，高于2019年12月31日的410万美元[255] - 2020年3月31日和2019年12月31日，贷款损失准备金分别为1550万美元（占贷款的1.31%）和1330万美元（占贷款的1.14%）[260] - 2020年第一季度的冲销为20.4万美元，部分被8000美元的回收款抵消；2019年全年冲销为83.2万美元，部分被3.4万美元的回收款抵消[260] - 贷款损失准备金增加主要是由于COVID - 19的不确定经济影响导致贷款损失拨备增加220万美元[260] - 2020年3月31日和2019年12月31日，贷款损失准备金分别包含为受损贷款预留的8.9万美元和11.9万美元特定准备金[260] - 截至2020年3月31日，贷款损失准备金总额为1551.4万美元，较2019年12月31日的1330.1万美元有所增加[265] - 截至2020年3月31日，公司向酒店和餐饮服务行业发放78笔未偿还贷款，总计5900万美元，占投资组合的5.1%；向零售业务发放47笔未偿还贷款，总计3510万美元，占贷款组合的2.9%[267][268] 流动性与资本状况 - 公司持续监控流动性状况，目前未动用可用流动性来源[196] - 截至2020年3月31日，银行资本超过所有相关要求，被认为资本充足；截至4月30日，资本比率持续超过监管最低要求[197] - 截至2020年3月31日，公司总资产增至约15亿美元，较2019年12月31日增加7940万美元[230] - 截至2020年3月31日，其他金融机构的有息存款增至1.643亿美元，较2019年12月31日增加6190万美元，增幅60.4%[233] - 截至2020年3月31日，投资组合降至5950万美元，较2019年12月31日减少约130万美元，降幅2.1%[236] - 截至2020年3月31日，信用卡客户的无息存款余额为8470万美元，占公司无息存款余额的23%，较2019年前三个月增加700万美元[272] - 从2019年12月31日到2020年3月31日，有息存款增加580万美元，增幅为1%；存单减少4140万美元，降幅为12.7%；货币市场账户增加4490万美元，增幅为10.5%[273] - 有息存款的平均利率从2019年12月31日的1.80%降至2020年3月31日的1.62%，下降了18个基点[274] - 截至2020年3月31日，公司向FHLB质押约2.855亿美元房地产贷款和400万美元投资证券，获得2.032亿美元信贷额度，未偿还预付款为2890万美元，较2019年12月31日减少330万美元[281] - 截至2020年3月31日，公司其他借款为1540万美元，其中次级附属债券为210万美元，次级票据为1350万美元[284][285][286] - 截至2020年3月31日，公司在里士满联邦储备银行的借款能力为1350万美元，与其他代理银行的可用信贷额度为2800万美元[287][288] - 截至2020年3月31日，公司现金及现金等价物为1.749亿美元，2019年12月31日为1.148亿美元[293] - 截至2020年3月31日，公司股东权益较2019年12月31日增加270万美元，普通股一级资本比率为10.93%，高于2019年12月31日的10.73%[295][296] - 截至2020年3月31日，平均资产回报率为0.84%，平均股权回报率为8.59%，普通股一级资本比率为10.93%；2019年12月31日对应数据分别为1.38%、13.66%、10.73%[297] - 截至2020年3月31日，公司一级杠杆比率（相对于平均资产）为9.83%，一级资本（相对于风险加权资产）比率为12.38%，普通股一级资本比率（相对于风险加权资产）为12.19%，总资本比率（相对于风险加权资产）为14.85%[297][305] - 截至2020年3月31日，银行一级杠杆比率（相对于平均资产）为8.61%，一级资本（相对于风险加权资产）比率为10.93%，普通股一级资本比率（相对于风险加权资产）为10.93%，总资本比率（相对于风险加权资产）为12.18%[305] - 截至2020年3月31日，公司的合同义务总额为329,636千美元，其中一年内到期的为191,360千美元，一至三年到期的为121,470千美元，三至五年到期的为1,315千美元，五年后到期的为15,491千美元[309] - 截至2020年3月31日，未使用信贷额度为262,324千美元，发起待售住宅贷款承诺为8,900千美元，信用证为5,260千美元，总信贷展期承诺为276,484千美元；2019年12月31日对应数据分别为260,573千美元、2,646千美元、5,305千美元、268,524千美元[312] - 公司需满足联邦银行监管机构规定的各种监管资本要求，包括一级资本、普通股一级资本和总资本与资产及表外风险敞口的最低比率，以及基于季度平均资产的杠杆比率[298][299] - 2013年7月，联邦银行监管机构发布最终规则，修订基于风险的资本要求和风险加权资产计算方法；2018年8月，监管救济法案将小银行控股公司政策声明中的合并总资产上限从10亿美元提高到30亿美元[300] - 截至2020年3月31日，银行符合所有适用的监管资本要求，被归类为“资本充足”[303] 疫情影响 - 公司业务受COVID - 19疫情不利影响，包括业务、财务状况、运营结果、流动性和现金流等方面，影响程度无法预测[177][178] - 2020年第一季度净收入为290万美元，较2019年第一季度的330万美元下降11.6%，主要因本季度贷款损失准备金增加240万美元，其中220万美元是新冠疫情导致宏观经济恶化的结果[200] 业务影响因素 - 公司业务受多种因素影响，如经济状况、利率风险、战略收购、技术依赖等[181][183] 业务板块 - 公司业务分为商业银行业务、抵押贷款业务、信用卡业务和企业活动四个业务板块[188] - 公司商业银行业务部门占银行总资产的大部分[189] - 公司OpenSky®部门为银行服务不足人群和重建信用评分者提供全国性的安全信用卡服务[190] 财务数据对比（2020年与2019年第一季度） - 2020年第一季度净收入为290万美元，较2019年第一季度的330万美元下降11.6%，主要因本季度贷款损失准备金增加240万美元，其中220万美元是新冠疫情导致宏观经济恶化的结果[200] - 2020年第一季度净利息收入为1768.7万美元，较2019年第一季度的1474.4万美元增长20.0%[200] - 2020年第一季度平均总生息资产从11.0亿美元增至13.8亿美元，平均贷款余额从10.0亿美元增至12.0亿美元，增长17560万美元，增幅17.6%[211] - 2020年第一季度生息资产年化收益率从2019年第一季度的6.78%降至6.34%，下降44个基点[211] - 2020年第一季度平均计息负债从7.447亿美元增至9.450亿美元，增长2.003亿美元，增幅26.9%[212] - 2020年第一季度计息存款平均余额增长1.804亿美元，增幅25.1%，借款资金平均余额增加1980万美元，增幅77%[212] - 2020年第一季度计息负债年化平均利率从2019年第一季度的1.95%降至1.73%，下降22个基点[212] - 2020年第一季度计息存款和借款资金的平均年化利率分别下降105和128个基点[212] - 2020年第一季度非利息收入为657.9万美元，较2019年第一季度的409.2万美元增长60.8%[200] - 2020年第一季度非利息支出为1784.3万美元，较2019年第一季度的1433.0万美元增长24.5%[200] - 2020年第一季度净息差降至5.16%，较2019年同期下降30个基点[213] - 2020年第一季度贷款损失准备金为240万美元，2019年同期为12.1万美元[216] - 2020年第一季度非利息收入增至660万美元，较2019年同期增加250万美元，增幅61%[219] - 2020年第一季度OpenSky®信用卡发行量达4.3万张，2019年同期为3.5万张[220] - 2020年第一季度非利息支出增至1780万美元，较2019年同期增加350万美元，增幅25%[227] - 2020年和2019年第一季度所得税费用均为110万美元，有效税率分别约为26.9%和24.3%[229] 表外交易与风险 - 公司在正常业务中会进行一些表外交易，包括信贷展期承诺和信用证发行，以满足客户融资需求，存在一定信用和利率风险[310] 利率风险管理 - 公司作为金融机构，主要市场风险是利率波动，已建立资产负债和资金管理政策及监测系统来管理净利率敏感性头寸[321] - 公司通过构建资产负债表管理利率风险敞口，不使用杠杆衍生品等工具降低利率风险，用抵押支持证券和空头头寸对冲可售抵押贷款管道的利率风险[323] - 银行资产/负债管理委员会根据董事会批准的政策管理利率风险敞口，制定策略时考虑收益、资本、利率前景等因素[324] - 期限小于一年时，利率敏感资产超过利率敏感负债，呈资产敏感型头寸，利率上升通常对净利息收入有积极影响[325] - 截至2020年3月31日，总生息资产为14.8657亿美元，总付息负债为9.83809亿美元，期间缺口为5.02761亿美元[328][330] - 累计缺口与总生息资产的比率分别为11.30%、11.76%、15.70%、15.70%、33.82%[330] - 公司使用季度风险收益模拟评估不同情景和时间范围内利率变化对收益的影响，包括静态和动态模拟模型[331] - 公司采用基于经济价值的方法衡量不同利率情景下银行头寸经济价值的变化，该方法采用静态方法[332] - 静态风险收益模拟结果可能与实际结果不同，管理层可调整资产和负债期限来管理风险[334] - 静态资产负债表、平行利率冲击下，12个月内净利息收入在利率变动 -200bps、 -100bps、Flat、 +100bps、 +200bps、 +300bps时的变化分别为 -5.4%、 -0.6%、0.0%、5.9%、15.3%、25.1%[335] - 静态资产负债表、平行利率冲击下，2020年3月31日经济价值权益在利率变动 -200bps、 -100bps、Flat、 +100bps、 +200bps、 +300bps时的变化分别为 -1.22%、 -6.6%、0.0%、5.0%、7.2%、7.1%[336]