财务数据关键指标变化 - 2020年前9个月，每桶油当量的一般及行政费用较2019年同期下降19%，租赁运营费用下降17%[113] - 2020年前9个月，原油当量销售volumes较2019年同期增长10%[113] - 截至2020年9月30日的9个月内，信贷安排下的借款从2019年12月31日的8000万美元降至2000万美元，减少了6000万美元[113] - 2020年9月30日，公司总流动性为2.438亿美元[113] - 2020年前9个月，经营活动产生的现金流为1.114亿美元，2019年同期为1.63亿美元[113] - 2020年前9个月，资本支出（含应计费用）为6460万美元[113] - 2020年第三季度，产品收入为5750万美元，较2019年同期的7360万美元下降22%[122][123] - 租赁运营费用在2020年三季度降至540万美元，较2019年同期的670万美元减少130万美元，降幅19%，每桶油当量基础上下降26%[125] - 中游运营费用在2020年三季度增至400万美元，较2019年同期的330万美元增加70万美元，每桶油当量基础上增加12%[126] - 集输、运输和处理费用在2020年三季度增至480万美元，较2019年同期的440万美元增加40万美元，天然气和NGLs销量增加18%，但销售合同费用下降部分抵消了增长[127] - severance和从价税在2020年三季度降至负710万美元，而2019年同期为费用670万美元，收入下降22%，2020年三季度有1260万美元一次性调整[128] - 折旧、损耗和摊销费用在2020年三季度增至2340万美元，较2019年同期的1990万美元增加18%，每桶油当量基础上增加9%[130] - 未探明资产弃置和减值成本在2020年和2019年三季度分别为20万美元和90万美元[131] - 一般和行政费用在2020年三季度较2019年同期减少100万美元，降幅10%，每桶油当量基础上下降17%[132] - 2020年三季度衍生品损失为1070万美元，而2019年同期为收益1290万美元[133] - 2020年和2019年三季度利息费用分别为40万美元和30万美元，平均未偿债务分别为5410万美元和8490万美元[134] - 产品收入在2020年前九个月降至1.513亿美元，较2019年同期的2.291亿美元减少34%，主要因油当量价格下降40%，但销量增加10%[136][137] - 2020年前9个月运营费用为1.68亿美元，较2019年的1.46亿美元增加2164.3万美元，增幅15%[139] - 2020年前9个月中游运营费用为1130万美元，较2019年的830万美元增加303.7万美元，增幅37%，每桶油当量基础上增加24%[139][140] - 2020年前9个月资产弃置和未探明资产减值成本为3060万美元，较2019年的263.6万美元增加2795.3万美元，增幅1060%[139][145] - 2020年前9个月衍生品收益为6460万美元，而2019年前9个月衍生品损失为1550万美元[148] - 截至2020年9月30日，公司流动性为2.44亿美元，包括380万美元现金和2.4亿美元信贷额度可用借款能力[151] - 2020年前9个月经营活动提供净现金1.11亿美元，2019年为1.63亿美元[154] - 2020年前9个月投资活动使用净现金5750.9万美元，2019年为1.96亿美元[154] - 2020年前9个月融资活动使用净现金6115.8万美元，2019年为提供净现金2867.4万美元[154] - 2020年3月和9月净利润分别为325.1万美元和4290万美元，2019年同期分别为3589.3万美元和6992.2万美元[160] - 2020年3月和9月调整后EBITDAX分别为4148.6万美元和1.20977亿美元，2019年同期分别为4954.7万美元和1.54915亿美元[160] - 截至2020年9月30日和报告提交日，公司信贷安排下未偿还金额分别为2000万美元和1000万美元[182] 资本预算相关 - 公司2020年最初的资本预算为2.15 - 2.35亿美元，后更新为8000 - 1亿美元，现估计为6000 - 7000万美元[118] - 公司预计2020年资本计划约为6000 - 7000万美元，以维持储备基础和产量平稳[153] 薪资与费用调整 - 2020年4月初起，首席执行官薪资降低12.5%，其他高管薪资降低10%，独立董事年度现金津贴降低15%[120] - 2020年第二季度，公司裁员12%，将2020年经常性现金一般及行政费用指引降至2700 - 2900万美元，较2019年下降13%[120] 套期保值与风险管理 - 截至2020年9月30日，公司约100%的2020年指导平均石油产量已套期保值，商品合同净值为1900万美元[150] - 公司主要商品风险管理目标是通过减少现金流波动保护资产负债表，使用的衍生工具包括掉期、领子期权和看跌期权[178] - 公司目前的衍生合约与七家交易对手执行，均为信贷安排银团成员[180] 公司面临的风险 - 公司面临石油和天然气价格风险，价格波动和不确定性会影响财务状况、经营成果和资本资源[176] - 若市场商品价格超过合约掉期价格或领子期权上限执行价格，公司需向交易对手支付差价，可能影响现金流[179] - 公司面临利率风险，信贷安排借款利率波动，利率上升会对经营成果和现金流产生不利影响[182] - 公司在衍生品交易中面临金融机构信用风险，目前交易对手有投资级信用评级[183] - 公司因油气应收账款集中于某些大客户而面临信用风险，客户违约可能影响财务结果[184] - 公司生产的市场销售情况部分取决于第三方炼油厂的可用性、距离和产能，以及区域运输、管道、铁路基础设施、天然气收集系统和加工设施的情况[185] - 公司部分生产可能因事故、天气、现场劳动力问题或罢工等原因中断或停产，也可能因市场情况主动减产，大量生产同时中断会影响现金流[186] - 目前沃特伯格油田法国湖地区的油井没有管道系统服务，若不建设所需管道系统，可能无法充分测试或开发该地区资源[187] 内部控制与披露 - 截至2019年12月31日的年度10 - K表格年度报告中披露的利率风险分析和油气价格敏感性分析无重大变化[187] - 截至2020年9月30日，公司管理层评估认为披露控制和程序在合理保证水平上有效[189] - 公司建立内部审计职能以验证和监控内部控制和程序，内部控制系统有书面政策和程序支持，含自我监控机制[190] - 截至2020年9月30日的季度内，公司财务报告内部控制无重大影响或可能产生重大影响的变化[191]