公司整体财务状况关键指标变化 - 截至2020年10月31日，公司总资产为481,921千美元，较2月1日的459,145千美元增长4.96%[14] - 39周内，2020年净销售额为531,375千美元，较2019年的570,912千美元下降6.92%[17] - 39周内，2020年净利润为5,940千美元，较2019年的7,081千美元下降16.11%[17] - 39周内，2020年经营活动提供的净现金为63,043千美元，较2019年的21,111千美元增长198.63%[21] - 39周内，2020年投资活动提供的净现金为31,349千美元，而2019年使用1,998千美元[21] - 39周内，2020年融资活动使用的净现金为17,553千美元，较2019年的13,245千美元增长32.53%[21] - 2020年基本和摊薄后每股净收益均为0.57美元，2019年为0.60美元[17] - 截至2020年10月31日，公司库存为114,405千美元，较2月1日的138,258千美元下降17.25%[14] - 截至2020年10月31日，公司应付账款为87,757千美元，较2月1日的79,596千美元增长10.25%[14] - 39周内，2020年折旧费用为14,582千美元，较2019年的13,741千美元增长6.12%[17] - 截至2020年10月31日的39周，净销售额从5.709亿美元降至5.314亿美元，下降3950万美元，降幅6.9%[72] - 截至2020年10月31日的39周，销售成本（不含折旧）从3.574亿美元降至3.273亿美元，下降3010万美元，降幅8.4%[73] - 截至2020年10月31日的39周，销售、一般和行政费用从1.92亿美元降至1.809亿美元，下降1110万美元，降幅5.8%[74] - 截至2020年10月31日的39周，折旧费用从1370万美元增至1460万美元，增加90万美元，增幅6.1%[75] - 2020财年39周，一家表现不佳门店的减值费用总计30万美元，2019财年为50万美元[76] - 截至2020年10月31日的39周，所得税费用从130万美元增至180万美元，增加50万美元[77] - 截至2020年10月31日的39周，净利润从710万美元降至590万美元，下降120万美元，降幅16.1%[77] - 2020年第三季度，净销售额从1.831亿美元增至1.991亿美元，增加1600万美元，增幅8.8%[78] - 2020年第三季度销售、一般和行政费用增加370万美元，即5.6%，从去年同期的6550万美元增至6920万美元，占销售额的百分比从2019年第三季度的35.8%降至34.8%[81] - 2020年第三季度折旧费用增加20万美元，即4.0%，从2019年第三季度的450万美元增至470万美元[82] - 2020年第三季度所得税费用为220万美元，而2019年第三季度所得税收益为10万美元[82] - 2020年第三季度净收入为700万美元，而2019年第三季度净亏损为110万美元[83] - 截至2020年10月31日，现金及现金等价物为9680万美元，循环信贷额度为5000万美元且无借款[84] - 截至2020年10月31日的39周，经营活动提供的净现金为6300万美元，而2019年同期为2110万美元[85] - 截至2020年10月31日的39周，投资活动提供的现金为3130万美元，而2019年同期使用现金200万美元[87] - 截至2020年10月31日的39周，融资活动使用的现金为1760万美元，而2019年同期为1320万美元[88] 公司门店与经营情况 - 截至2020年10月31日，公司在33个州经营585家门店[27] - 截至2020年10月31日，公司在33个州的城市和农村市场运营585家门店[63] - 2020年3月20日公司暂时关闭所有零售门店和配送中心，7月18日全部重新开放[31] 公司会计政策与期间 - 2020财年和2019财年都有52周的会计期间，分别结束于2021年1月30日和2020年2月1日[29] - 公司于2020年2月2日采用ASU No. 2016 - 13，该标准对公司财务无重大影响[30] 公司信贷与税收相关 - 2020年第一季度公司提取4370万美元循环信贷额度并修订协议将期限延长至2021年8月[32] - 截至2020年10月31日，公司已递延支付约350万美元雇主部分社会保障税存款，预计年内再递延120万美元[34] - 2020年第二季度，公司确认与CARES法案下员工留用信贷相关的150万美元收益[34] - 公司循环信贷额度为5000万美元，有2500万美元的非承诺“增额”特征，可增至7500万美元；2020年3月20日借款4370万美元，利息范围1.625% - 3.5%，二季度偿还210万美元，9月11日还清[41] - 2020年10月31日和2019年11月2日止39周，有效所得税税率分别为23.2%和15.6%，差异因今年联邦和州税收抵免降低[43] - 2020年第一季度，公司提取4370万美元循环信贷额度，并将期限延长至2021年8月[66] - 2020年3月20日公司提取4370万美元循环信贷额度，二季度偿还210万美元，9月11日还清全部借款，三季度回购普通股花费990万美元[90] 公司股权相关 - 2020年2月1日普通股数量为15,907,666股，10月31日为15,968,849股[24] - 2020年2月1日库存股数量为5,073,532股，10月31日为5,709,589股[24] - 2020年2月1日留存收益为186,772美元，10月31日为191,881美元[24] - 2020年10月31日和2019年11月2日止39周，分别有150,000股和139,000股未归属受限股因反摊薄未纳入摊薄每股收益计算；2020年10月31日和2019年11月2日止13周，分别有134,000股和147,000股未归属受限股因反摊薄未纳入摊薄每股收益计算[37] - 2020年10月31日和2019年11月2日止39周，加权平均流通在外普通股股数分别为10,419,557股和11,831,248股，假设未归属受限股归属的增量股分别为24,549股和10,497股，加权平均流通在外普通股和普通股等价物股数分别为10,444,106股和11,841,745股；2020年10月31日和2019年11月2日止13周，加权平均流通在外普通股股数分别为10,364,842股和11,635,707股，假设未归属受限股归属的增量股分别为36,311股和0股，加权平均流通在外普通股和普通股等价物股数分别为10,401,153股和11,635,707股[38] - 2019年11月2日止39周，公司回购82,312股普通股，成本160万美元；2020年10月31日止39周，回购260,254股，成本630万美元；2020年10月31日止13周，回购375,803股，成本990万美元[46][47][48] - 2020年2月18日，董事会宣布每股0.08美元股息，3月17日支付；4月28日，因疫情暂停未来现金股息[49] - 2020年3月13日公司宣布3000万美元股票回购计划，3月23日暂停，9月14日恢复，截至10月31日的13周回购375,803股，花费990万美元[108] - 8月30日 - 10月3日公司购买股票总数为149,831股，每股均价24.60美元，公开计划下可再购买金额为26,317,994美元[110] - 10月4日 - 10月31日公司购买股票总数为225,972股，每股均价27.44美元，公开计划下可再购买金额为20,123,067美元[110] - 统计期间内公司购买股票总数为375,803股[110] 公司各业务线净销售占比 - 2020年10月31日和2019年11月2日止39周，配饰、女士、儿童、男士、家居产品净销售占比分别为31%、22%、22%、17%、8%和33%、23%、22%、16%、6%；2020年10月31日和2019年11月2日止13周，占比分别为30%、20%、24%、18%、8%和33%、21%、24%、16%、6%[53] 公司租赁成本相关 - 2020年10月31日和2019年11月2日止39周，租赁成本中，经营租赁成本分别为36,918,000美元和36,137,000美元，可变租赁成本分别为6,458,000美元和6,164,000美元，短期租赁成本分别为1,172,000美元和791,000美元，总租赁成本分别为44,548,000美元和43,092,000美元；2020年10月31日止39周和13周，分别确认租金减免信贷约80万美元和20万美元[56] - 截至2020年10月31日，未来最低租赁付款总额为213,997,000美元，扣除利息后租赁负债现值为196,742,000美元[57] 公司非现金减值费用 - 2020年10月31日和2019年11月2日止39周，非现金减值费用中，经营租赁使用权资产减值分别为181,000美元和190,000美元，门店资产减值分别为105,000美元和282,000美元，总资产减值分别为286,000美元和472,000美元[40]