财务数据关键指标变化 - 减值与亏损 - 2020年上半年公司记录了约35亿美元的非现金上限测试减值，其中2020年第二季度约25亿美元，第一季度约10亿美元[194] - 2020年第二季度公司净亏损24亿美元，反映了因大宗商品价格暴跌导致的油气资产减值约25亿美元[205] - 2020年第二季度和上半年，公司分别记录25亿美元和35亿美元非现金上限测试减值，计入累计损耗，2019年上半年无此类减值[248][250] 财务数据关键指标变化 - 产量与成本 - 2020年第二季度公司平均产量为294,100桶油当量/天[206] - 2020年第二季度公司现金运营成本为每桶油当量6.44美元，较第一季度的8.52美元下降24%[208][209] - 2020年第二季度公司削减了5%的石油产量，目前已恢复生产[198] 财务数据关键指标变化 - 现金流与借款额度 - 截至2020年6月30日，公司循环信贷额度下有19亿美元的未来借款额度，手头约有1亿美元现金[207] - 公司预计2020年下半年和2021年将产生大量自由现金流，若2021年维持资本支出情景，预计在支出比2020年资本预算低25% - 35%的情况下，保持2020年第四季度石油产量持平[201] 财务数据关键指标变化 - 产量对冲 - 公司已对冲约100%的2020年剩余预计石油产量和约50%的2021年预计石油产量[203][204] 财务数据关键指标变化 - 土地面积 - 截至2020年6月30日，公司拥有约379,277英亩净土地面积，其中米德兰盆地约199,349英亩，特拉华盆地约152,883英亩[216] 财务数据关键指标变化 - 商业协议 - 公司与Rattler签订多项基于费用的商业协议，初始期限至2034年[224] 财务数据关键指标变化 - 销售收入与产量对比 - 2020年Q2石油销售收入3.52亿美元，2019年同期为9.47亿美元；2020年上半年为11.79亿美元，2019年同期为16.9亿美元[227] - 2020年Q2天然气销售收入2100万美元，2019年同期亏损900万美元；2020年上半年为2500万美元，2019年同期为2000万美元[227] - 2020年Q2天然气液体销售收入3900万美元，2019年同期为6200万美元；2020年上半年为9100万美元，2019年同期为1.32亿美元[227] - 2020年Q2油气及天然气液体总收入4.12亿美元，较2019年同期的10亿美元下降5880万美元，降幅59%；2020年上半年为12.95亿美元，较2019年同期的18.42亿美元下降5470万美元，降幅30%[227][236][237] - 2020年Q2石油产量1604.5万桶，2019年同期为1740.2万桶；2020年上半年为3437万桶，2019年同期为3351.7万桶[227] - 2020年Q2天然气产量3185.7万立方英尺，2019年同期为2143.9万立方英尺；2020年上半年为6397.7万立方英尺，2019年同期为4312.3万立方英尺[227] - 2020年Q2天然气液体产量541.1万桶，2019年同期为453.8万桶；2020年上半年为1094.9万桶，2019年同期为844.6万桶[227] 财务数据关键指标变化 - 价格对比 - 2020年Q2平均油价为21.99美元/桶，2019年同期为54.41美元/桶；2020年上半年为34.31美元/桶，2019年同期为50.42美元/桶[227] - 2020年Q2天然气平均价格为0.63美元/千立方英尺，2019年同期为 - 0.41美元/千立方英尺；2020年上半年为0.39美元/千立方英尺，2019年同期为0.46美元/千立方英尺[227] 财务数据关键指标变化 - 中游服务收入 - 2020年第二季度中游服务收入降至1100万美元，上半年降至2500万美元，主要因Diamondback钻探和完井活动减少致水源水量下降[239][240] 财务数据关键指标变化 - 各项费用变化 - 2020年第二季度租赁运营费用较2019年同期减少2400万美元，每桶油当量减少1.13美元；上半年较2019年同期减少600万美元，每桶油当量减少0.69美元[241] - 2020年第二季度生产税和从价税总费用为2200万美元，上半年为9300万美元；从价税第二季度较2019年同期减少1500万美元，上半年与2019年同期基本持平[242][243][245] - 2020年第二季度集输费用为3600万美元，每桶油当量1.35美元；上半年为7200万美元，每桶油当量1.29美元，每桶油当量费用增加主要因记录最低量承诺费等[245] - 2020年第二季度中游服务费用为3200万美元，上半年为5500万美元，较2019年增加主要因部分中游资产扩建致业务量增加[246] - 2020年第二季度折旧、损耗和摊销费用为3.43亿美元，上半年为7.5亿美元；第二季度探明油气资产损耗较2019年同期减少1500万美元，上半年增加6600万美元[247] - 2020年第二季度一般及行政费用为2000万美元，较2019年同期减少200万美元；上半年为4400万美元，较2019年同期减少500万美元[251] 财务数据关键指标变化 - 费用比例与支出平稳情况 - 生产税占油气及天然气液收入的比例在2020年第二季度和上半年与2019年同期均保持在4.6%和4.7%[242] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月净利息支出分别为4600万美元和4900万美元，六个月分别为9400万美元和9500万美元，支出相对平稳[252] 财务数据关键指标变化 - 衍生品与所得税情况 - 2020年和2019年截至6月30日的三个月衍生品工具净损益分别为亏损3.61亿美元和盈利9400万美元，六个月分别为盈利1.81亿美元和亏损1.74亿美元；同期三个月结算净现金收入分别为2.1亿美元和500万美元，六个月分别为2.97亿美元和2200万美元[253] - 2020年和2019年截至6月30日的三个月所得税拨备（收益）分别为收益6.81亿美元和拨备1.02亿美元，六个月分别为收益5.98亿美元和拨备6900万美元[255] 财务数据关键指标变化 - 现金流量情况 - 2020年和2019年截至6月30日的六个月经营活动净现金流量分别为11.73亿美元和10.43亿美元，投资活动净现金使用量分别为15.35亿美元和17.72亿美元，融资活动净现金流量分别为2.93亿美元和8.4亿美元，现金净增减分别为减少6900万美元和增加1.11亿美元[263] 财务数据关键指标变化 - 信贷协议情况 - 截至2020年6月30日，公司信贷协议下最高信贷额度为20亿美元，未偿还借款约1.19亿美元，可用借款额度为19亿美元，信用证未偿还总额为300万美元；三个月和六个月加权平均利率分别为2.02%和2.42%，信贷协议于2022年11月1日到期[270] - 截至2020年6月30日，Viper信贷协议下借款基础从7.75亿美元降至5.8亿美元，未偿还借款为1540万美元，可用借款额度为4260万美元；三个月和六个月加权平均利率分别为2.41%和2.82%[275] - 截至2020年6月30日，Rattler信贷协议下最高信贷额度为6亿美元，可扩展至10亿美元，未偿还借款为5.23亿美元，可用借款额度为7700万美元；三个月和六个月加权平均利率分别为2.43%和2.64%，信贷协议于2024年5月28日到期[278] 财务数据关键指标变化 - 票据发行与回购 - 2020年5月26日，公司完成5亿美元4.750%高级票据发行，净收益约4.96亿美元；用部分净收益以2.09亿美元购买Energen 4.625%高级票据，截至6月30日，Energen该票据未偿还本金为1.91亿美元[272][273] - 2019年10月16日，Viper发行5亿美元5.375%高级票据，净收益约4.9亿美元；2020年第二季度回购140万美元票据，截至6月30日，未偿还本金为4.86亿美元[277] - 2020年7月14日，Rattler完成5亿美元5.625%高级票据发行，净收益约4.9亿美元，用收益偿还部分信贷协议下借款[280] 财务数据关键指标变化 - 未来计划支出 - 公司计划在北米德兰和南特拉华盆地运营租赁土地上花费15.65亿至16.3亿美元，钻探和完井170至200口（净153至180口）水平井，平均水平段长度约10000英尺[284] - 公司将花费1.25亿至1.5亿美元用于中游基础设施建设（不包括合资企业投资），花费1.1亿至1.2亿美元用于基础设施和其他支出（不包括租赁和矿产权益收购成本）[284] 财务数据关键指标变化 - 股票回购计划 - 2019年5月董事会批准最高20亿美元的股票回购计划，截至2020年6月30日的六个月内回购约9800万美元，目前剩余约13亿美元额度，但已暂停该计划[286] 财务数据关键指标变化 - 资产负债与运营报表 - 截至2020年6月30日，公司合并资产负债表显示，流动资产3.77亿美元，固定资产净值90.01亿美元，流动负债1.43亿美元，长期债务43.86亿美元[296] - 截至2020年6月30日的六个月内，公司合并运营报表显示，收入7.78亿美元，运营亏损15.78亿美元，净亏损6.66亿美元[296] 财务数据关键指标变化 - 商品价格衍生品头寸 - 截至2020年6月30日，公司商品价格衍生品净负债头寸为1900万美元，若基础商品远期曲线上涨10%，净负债头寸将增至7800万美元；若下降10%，将转为净资产头寸3900万美元[303] - 2020年6月30日，公司商品价格衍生品的净负债头寸为1900万美元，相关商品远期曲线上升10%，净负债头寸将增至7800万美元，增加5900万美元；下降10%，净负债头寸将转变为3900万美元的净资产衍生头寸，变化5900万美元[303] 财务数据关键指标变化 - 应收款情况 - 截至2020年6月30日，公司联合权益应收款约1.11亿美元，油气销售收入应收款约2.31亿美元[306] - 2020年6月30日，公司联合权益应收款约为1.11亿美元，油气生产销售应收款约为2.31亿美元[306] 财务数据关键指标变化 - 利率互换合约 - 公司使用利率互换和国债锁定工具降低循环信贷融资的可变利率利息支付风险，截至2020年6月30日有多笔利率互换合约，名义本金均为2.5亿美元，利率在1.195% - 1.5575%之间[310][311] - 截至2020年6月30日，公司有多笔利率互换协议，名义金额均为2.5亿美元，利率分别为1.551%、1.5575%、1.297%、1.195%，生效日期均为2020年12月31日，终止日期均为2030年12月31日[311] 财务数据关键指标变化 - 市场风险 - 公司主要市场风险包括油气价格波动、交易对手和客户信用风险以及利率风险[301][306][310] - 公司勘探和生产业务的主要市场风险是油气生产定价，价格波动且不可预测，2020年3月初油价大幅下跌并降至负值[301] - 公司中游运营业务间接面临商品价格风险，持续低价可能导致客户延迟钻井或停产，减少营收[304] - 公司油气应收账款集中于少数大客户，客户因流动性等问题无法履约可能影响财务结果[307] - 新冠疫情、商品价格低迷和宏观经济不利可能增加公司客户信用风险[309] 财务数据关键指标变化 - 风险管理措施 - 公司使用价格互换衍生品降低油气销售价格波动，衍生品合约基于商品交易所报告的结算价格[302] - 公司使用利率互换和国债锁定减少循环信贷安排下可变利率利息支付的风险[310] 财务数据关键指标变化 - 借款利率 - 公司循环信贷安排下的借款利率为浮动利率，替代基准利率适用利差范围为0.25% - 1.25%，LIBOR适用利差范围为1.25% - 2.25%[310] 各条业务线数据关键指标变化 - 钻探情况 - 2020年第二季度公司在米德兰盆地钻了37口水平井，在特拉华盆地钻了21口水平井[206] 各条业务线数据关键指标变化 - 运营调整 - 公司可根据多种因素调整资本支出计划，目前运营6台钻机和3个完井团队[287]