公司基本信息 - 公司是一家金融和银行控股公司，1971年在蒙大拿州注册成立，总部位于蒙大拿州比林斯[7] - 公司A类普通股在纳斯达克上市，股票代码为“FIBK”[7] - 公司客户主要位于爱达荷州、蒙大拿州、俄勒冈州、南达科他州、华盛顿州和怀俄明州，盈利能力依赖这些地区经济状况[92] - 公司Class B普通股股东拥有公司投票控制权，可决定提交给股东的几乎所有事项[160] - 斯科特家族成员控制公司多数流通普通股的投票权，能决定提交给股东批准的几乎所有事项[161] - 公司章程规定董事会可在未经股东批准的情况下发行多达100,000股优先股[165] - 公司符合纳斯达克市场规则下的“受控公司”条件，可免除某些公司治理要求[167] - 公司A类和B类普通股为股权权益，在偿还债务方面排名低于所有债务[171] - 公司作为上市公司，需遵守1934年《证券交易法》的披露和监管要求[30] - 公司作为金融和银行控股公司，受1956年《银行控股公司法》监管，由美联储监督、管理和定期检查[32] - 银行受美联储、蒙大拿州行政部银行和金融机构司及消费者金融保护局监督和定期检查[33] 财务数据关键指标 - 截至2018年12月31日，公司合并资产为133亿美元，存款为107亿美元，总贷款为85亿美元，股东权益总额为17亿美元[7] - 截至2018年12月31日，公司商业贷款达45亿美元，其中商业房地产贷款32亿美元，占总贷款组合约52.9%[97] - 截至2018年12月31日，公司有25亿美元农业、建筑、住宅和其他房地产贷款，占贷款组合约29.4%[99] - 截至2018年12月31日，公司对石油和天然气行业的直接风险敞口约为7820万美元贷款承诺，其中约6180万美元已发放给油气服务公司，另有1640万美元贷款承诺，52.1%的未偿还油气贷款受到批评[113] - 截至2018年12月31日，公司商誉达5.467亿美元，占股东权益总额的32.3%[116] - 截至2018年12月31日，公司普通股一级资本比率为11.40%，一级资本比率为12.26%，总资本比率为12.99%，一级杠杆比率为9.47%；银行普通股一级资本比率为11.27%，一级资本比率为11.27%，总资本比率为12.01%，一级杠杆比率为8.97%[126] 银行收购情况 - 2018年8月16日，公司完成对西北银行公司的收购，收购总价为1.763亿美元，包括发行384万股A类普通股，支付约300万美元现金[10] - 2017年5月30日，公司收购了喀斯喀特银行公司的全部流通股，合并对价代表总购买价格为5.41亿美元[12] - 2016年8月12日，公司以3410万美元现金收购了大叉平头银行[13] - 2018年10月11日，公司达成协议收购爱达荷独立银行全部流通股，交易价值约1.813亿美元，预计2019年第二季度完成[15] - 2018年10月11日，公司达成协议收购社区第一银行全部流通股，交易价值约2150万美元，预计2019年第二季度完成[16] - 2018年8月完成对Northwest的收购，10月达成收购IIBK和CMYF的最终协议，11月完成Northwest银行子公司INB到FIB的系统转换和整合[105] 市场份额情况 - 公司在蒙大拿州存款市场份额为17.83%，排名第2；在爱达荷州为2.53%，排名第12；在俄勒冈州为2.42%，排名第9；在南达科他州为0.14%，排名第12；在华盛顿州为0.38%，排名第30；在怀俄明州为15.53%，排名第2[26] 公司运营情况 - 截至2018年12月31日，公司拥有147个银行办事处，雇佣2330名全职等效员工[7][28] - 公司目前运营147个银行办事处，提供互联网和移动银行服务[7] 监管法规相关 - 公司收购银行投票股份超5%需获美联储批准[40] - 截至2018年6月30日，银行控制蒙大拿州约17.8%的存款，蒙大拿州法律规定收购后机构控制存款不能超22%[42] - 银行支付股息一般不能超当年净利润与前两年留存收益之和，否则需获美联储事先同意；超前两年净收益需通知蒙大拿州部门[44] - 银行资本缓冲规则完全实施后，普通股权益保护缓冲需超过最低要求资本比率2.5%才能支付股息[45] - 联邦法规要求银行和银行控股公司满足多项最低资本标准，包括普通股一级资本与风险加权资产比率4.5%、一级资本与风险加权资产比率6.0%、总资本与风险加权资产比率8.0%、一级资本与总资产杠杆比率4.0%[50] - 资本保护缓冲要求从2016年1月1日开始分阶段实施，2016年为风险加权资产的0.625%，到2019年1月1日全面实施达到2.5%[53] - 公司资产超150亿美元可能失去信托优先股一级资本资格[55] - 联邦法律规定存款机构资本分为五个层级，资本不足机构有诸多限制和要求[57][58] - 联邦储备法限制银行向关联方贷款，联邦储备条例O限制向内部人士贷款[60][61] - 银行资产超100亿美元，联邦银行监管机构会实施额外监管措施[63] - 公司客户存款由FDIC通过DIF提供保险，每位储户最高保额为25万美元[66] - 2018年9月30日，存款保险基金储备率达到1.36%，超过多德 - 弗兰克法案规定的1.35%最低储备率[67] - 公司若被认定鲁莽无视规定，民事罚款最高可达每天100万美元，否则最高为每天2.5万美元[65] - 2016年5月，美联储等机构联合发布拟议规则，适用于资产达10亿美元及以上的银行或银行控股公司[85] - FASB对金融工具信用减值的指导修正案将于2019年12月15日后的第一个财年生效，将引入基于当前预期信用损失（CECL）的新减值模型[117] 公司评级与文件获取 - 公司最近一次社区再投资法案（CRA）绩效评估获得“杰出”评级[81] - 公司电子文件可在公司网站www.FIBK.com和SEC网站www.sec.gov免费获取[88] 公司面临风险 - 经济状况恶化可能导致公司产品和服务需求下降、贷款违约增加等不良后果[93] - 公司贷款组合集中在商业房地产和商业企业贷款，这类贷款风险较高[97] - 利率变化可能对公司产品和服务需求及盈利能力产生不利影响，利率利差收窄会影响公司收益和财务状况[100] - 美国贸易政策变化、关税和报复性关税可能影响公司客户的产品价格、需求、利润率和偿债能力，进而影响公司财务状况和经营业绩[101] - 存款流失或结构变化可能增加公司资金成本，公司依赖客户存款作为主要资金来源，互联网银行产品增加了客户存款的流动性[108] - 公司面临监管风险，监管变化可能增加合规要求和成本，对公司产生不利影响[122] - 公司未来可能面临更严格的资本要求，2013年7月FDIC和联邦银行机构批准新规则，2015年1月1日生效，2019年1月新资本保护缓冲要求完成逐步实施[123][125] - 公司面临网络安全风险，可能导致机密信息泄露、业务受损、声誉受损和法律财务风险[126][127] - 公司面临流动性风险，若无法从潜在来源获得足够流动性，可能无法满足存贷客户现金流需求[132] - 公司可能无法完成未来收购或实现有机增长，股市低迷和监管审批可能影响收购[134] - 收回房产相关成本，包括环境修复成本，可能对公司经营结果、现金流和财务状况产生不利影响[135] - 公司内部运营控制系统可能无效，可能导致错误、欺诈和信息不及时等问题[139] - 公司面临激烈竞争，可能导致客户流失、价格下降和市场份额减少[140] - 公司依赖外部供应商提供业务基础设施，供应商或系统故障可能影响公司运营[146] 公司股权相关 - 公司未来可能发行额外的A类普通股，会对A类和B类普通股股东产生摊薄效应[170] 利率参考变化 - 2018年4月3日，美联储开始发布包括担保隔夜融资利率（SOFR）在内的三种新参考利率，ARRC推荐SOFR作为LIBOR的替代方案[112] 公司高管协议 - 公司与五名关键高管签订了雇佣或非竞争协议，分别是总裁兼首席执行官Kevin P. Riley、首席财务官Marcy D. Mutch、首席银行官Renee L. Newman、首席运营官Jodi Delahunt Hubbell和首席风险官Philip G. Gaglia[119]