财务数据关键指标变化 - 2019年和2018年研发支出分别约为130万美元和120万美元[28] - 截至2019年12月31日，公司现金及现金等价物约为333.4万美元，较2018年12月31日的约165.2万美元有所增加；2019年全年净收入为446.5万美元，高于2018年的228.7万美元[51] - 2019年全年公司净收入为450万美元，截至2019年12月31日累计亏损约5480万美元，而2018年净收入为230万美元，累计亏损约5920万美元[52] - 公司预计2020财年第一季度净收入将下降[53] - 截至2019年12月31日和2018年12月31日，公司其他流动负债中应计和未支付的股息分别为2万美元和59.4万美元[70] - 2019财年，公司普通股在OTCQB的市场价格波动区间为每股2.90 - 5.55美元，2018年为每股0.81 - 3.91美元[99] - 2019年总营收为1360万美元，较2018年的1030万美元增长32.8%[129] - 2019年毛利润为830万美元，较2018年的640万美元增长29.1%，占净收入的比例从2018年的62.6%降至2019年的60.8%[132] - 2019年销售和营销费用为130万美元，占净收入的9.5%，低于2018年的160万美元（占比15.6%）[134] - 2019年研发费用为130万美元，占净收入的9.6%，高于2018年的120万美元（占比12.1%）[136] - 2019年一般及行政费用为120万美元，占净收入的8.7%，与2018年的110万美元（占比10.8%）基本持平[137] - 2019年利息费用降至4.6万美元，低于2018年的18.9万美元[138] - 2019年银行存款利息收入为4000美元，2018年无利息收入[139] - 2019年和2018年有效所得税税率均为0%，2018年起法定联邦所得税税率从最高39%降至21%[140] - 2019年经营活动提供的净现金为430万美元，2018年为260万美元[142] - 截至2019年12月31日，公司现金及现金等价物为330万美元，高于2018年的170万美元[146] - 2019年公司净收入为446.5万美元，2018年为228.7万美元[188][193][199] - 2019年净产品收入为1364.3万美元，2018年为1027.6万美元[188] - 2019年运营收入为450.7万美元，2018年为247.6万美元[188] - 2019年基本每股收益为0.32美元，2018年为0.16美元；摊薄后每股收益2019年为0.28美元，2018年为0.14美元[188] - 2019年经营活动提供的净现金为429万美元，2018年为257.8万美元[193] - 2019年投资活动使用的净现金为26万美元，2018年为20.2万美元[193] - 2019年融资活动使用的净现金为234.8万美元，2018年为94.8万美元[193] - 2019年发行的普通股数量为13552股，2018年为13259股[185][190] - 2019年和2018年12月31日应收账款坏账准备为零[204] - 2019年和2018年12月31日止年度，折旧和摊销费用分别约为18.4万美元和13.3万美元[205] - 2019年和2018年12月31日止年度，长期资产无减值情况[206] - 2019年和2018年授予日股票期权加权平均公允价值分别为3.69美元和0.49美元[2010] - 2019年和2018年预期股息收益率均为0.00%[2010] - 2019年和2018年无风险利率分别为2.00%和0.83%[2010] - 2019年和2018年预期波动率分别为124.58%和225.21%[2010] - 2019年和2018年预期期限分别为5.00年和4.91年[2010] - 2019年和2018年12月31日止年度，不计入摊薄每股亏损计算的普通股等价物总数分别为30,630和零[2012] 员工情况 - 2019年底有25名员工从事研发和工程工作[28] - 截至2019年12月31日，公司共有32名全职员工，其中销售、营销和技术支持4人，研发和工程25人，行政和财务3人[45] - 2018年12月31日公司全职员工为31人，2019年12月31日为32人，2018年和2019年直接人工利润率分别为63.0%和61.0%[117] 业务线销售数据关键指标变化 - 2019年美国政府客户销售额占总收入的87.4%，2018年为83.9%[18][37] - 2019年有三个美国政府客户的销售额分别超过总收入的10%，2018年有四个[37] - 2019年和2018年出口销售未产生任何收入[34] - 2017 - 2019年，公司向美国政府实体的销售额分别占总净收入的81.6%、83.9%和87.4%[63] - 2017 - 2019年，公司通过间接销售渠道获得的收入分别占总收入的64.5%、70.3%和70.3%[65] 产品相关 - Savant可在数据流量超过20吉比特每秒的网络上运行，且数据包检查率达100%[23] - 产品保修期限为90天至36个月，提供现场和工厂支持、零件更换和维修服务[40] - 公司产品销售和实施周期长，向大公司和政府实体销售产品通常涉及漫长教育过程和大量技术评估[93] 知识产权与协议 - 公司目前有两个专利，并与供应商、经销商和客户签订了保密协议[30] - 公司依靠专利、版权等法律和协议保护知识产权，但无法确保能防止知识产权被挪用[95] 优先股相关 - 2004年3月25日，公司完成500万美元私募，发行100万股5%可转换优先股；截至2020年2月28日，有20万股该优先股流通，转换后约代表318,065股普通股[66] - 2005年3月28日，公司完成266.3万美元私募，发行1,065,200股5%可转换优先股；截至2020年2月28日，有42万股该优先股流通，转换后代表42万股普通股[67] - 2005年12月2日，公司完成123.0843万美元私募，发行564,607股5%优先股；截至2020年2月28日，有266,184股该优先股流通，转换后代表266,184股普通股[68] - 2019年全年，公司向5%优先股持有者累计支付股息5万美元，向系列2 5%优先股持有者累计支付股息5.7万美元，向系列3 5%优先股持有者累计支付股息3.2万美元[69] - 2020年2月28日，公司有13753030股流通普通股，所有优先股转换后，流通普通股将增至14757279股，增加约7.3%[71] - 若2020年2月28日系列3优先股和系列2优先股持有人行使赎回权，公司将发行约55.6万股普通股，较当日流通股增加约4.0%[73] - 截至2020年2月28日，80万股5%优先股已转换为1272263股普通股，64.52万股系列2 5%优先股已转换为64.52万股普通股，29.8423万股系列3 5%优先股已转换为29.8423万股普通股[74][75][76] - 2019财年，公司为5%优先股持有人累计支付股息50,000美元，为系列2 5%优先股持有人累计支付股息57,000美元，为系列3 5%优先股持有人累计支付股息32,000美元[110] 普通股相关 - 2020年2月28日止四周，公司普通股在OTCQB的日均交易量为23020股[77] - 2020年2月28日，公司有13753030股流通普通股，行使行权价为2美元及以下的现有期权后，流通普通股将增至约1464.7万股，增加6.5%[80] - 截至2020年2月28日四周内，公司普通股在OTCQB的日均交易量为23,020股[97] - 截至2020年2月28日，公司普通股约有120名登记在册持有人[109] 投票权情况 - 截至2020年2月28日，公司高管、董事和优先股股东约占24%投票权，其他关联方控制约35%投票权[89] 行业风险 - 网络安全行业整合可能限制公司产品市场接受度，竞争对手收购可能加速其产品线开发和商业化[94] 办公场地 - 公司总部位于得克萨斯州理查森，占用约23,000平方英尺的办公空间，租约至2024年11月[102] - 约30%的安全软件研发和工程人员位于加利福尼亚州圣地亚哥的两个小设施中，租约分别于2020年3月和2021年3月到期[103] 股权补偿计划 - 截至2019年12月31日，已获股东批准的股权补偿计划中，行使未行使期权将发行975,100股普通股，加权平均行使价格为0.96美元，剩余可供未来发行的普通股为449,000股[112] 收入确认原则 - 公司产品收入通常在发货时确认，数据集销售按FASB ASC Topic 606确认收入，服务收入在服务交付时确认[121][122] 坏账准备 - 公司维持坏账准备，历史上销售退货和坏账估计与实际结果无重大差异[124] 财务报告相关 - 截至2019年12月31日财年，公司财务报告内部控制有效[157] - 公司将在2020年年报发布后120天内提交2020年股东大会的最终委托书[163] - 2019年第四季度，公司财务报告内部控制无重大变化[160] - 提交的合并财务报表涵盖2019年和2018年12月31日[170] - 独立注册会计师事务所自2009年起担任公司审计师[183] - 审计师认为公司2019年和2018年12月31日财务报表符合美国公认会计原则[179] - 2020年3月27日，公司相关人员代表公司签署报告[176][177] - 公司不提供注册会计师事务所关于财务报告内部控制的鉴证报告[158] - 公司管理层认为内部控制系统不能防止或发现所有错误和欺诈[159] - 部分文件信息将通过引用纳入最终委托书[164][165][166][167][168] 现金资源预期 - 公司预计到2021年3月31日有足够现金资源支持运营和资本支出[199]