公司业务板块 - 公司可报告业务板块包括商业银行业务、商业银行、商业房地产、自由裁量投资组合、住宅抵押贷款银行业务和零售银行业务[26] 存款保险 - M&T银行和威尔明顿信托公司每位储户的存款由联邦存款保险公司承保至25万美元[32][33] 金融控股公司身份 - M&T于2011年3月1日成为金融控股公司，要维持该身份，公司及其存款机构子公司必须“资本充足”且“管理良好”[37] 银行分类及监管标准 - 资产总额达1000亿美元及以上的美国银行控股公司需遵守强化审慎标准，M&T被归入第四类标准[38][39] - 第四类公司的流动性覆盖率和净稳定资金比率无要求或要求降低，可选择不将累计其他综合收益纳入监管资本，公司运行压力测试要求取消，监管压力测试改为每两年进行一次[40][41] - 美联储对总资产至少1000亿美元的银行控股公司进行定期分析，M&T作为第四类公司，监管压力测试每两年进行一次[51] 资本比率要求 - 资本规则规定的最低资本比率为：普通股一级资本与风险加权资产的比率为4.5%，一级资本与风险加权资产的比率为6.0%，总资本与风险加权资产的比率为8.0%，一级资本与平均合并资产的杠杆比率为4.0%[46] - M&T的压力资本缓冲为2.5%，自2020年10月1日起两年内有效，目前普通股一级资本要求为7.0%[45] - 非先进方法机构的存款机构被视为“资本充足”需满足CET1比率至少6.5%、一级资本比率至少8%、总资本比率至少10%、一级杠杆比率至少5% [66] 资本规则调整 - M&T一次性永久选择抵消某些累计其他综合收益组件，信托优先证券不再计入一级资本，但可永久计入二级资本[48] - 2020年1月1日，公司采用资本简化规则并废除过渡规则[49] 巴塞尔协议IV标准 - 巴塞尔协议IV标准将于2023年1月1日生效，总产出下限将在2028年1月1日前逐步实施，其影响取决于联邦银行监管机构的实施方式[50] 资本计划与分配限制 - 2020年6月，参与CCAR 2020的银行控股公司包括M&T，被要求在11月重新提交资本计划，自2020年第三季度起受分配限制[53] - 2021年第一季度，美联储规则允许银行控股公司回购股票和支付股息的总价值为前四个季度净收入的平均值[59] 流动性和风险管理标准 - 公司作为总资产1000亿美元以上的银行控股公司，需遵守增强的流动性和整体风险管理标准[60] 关联交易限制 - M&T银行和威尔明顿信托与单个关联方的“涵盖交易”总额不得超过该存款机构资本和盈余的10%，与所有关联方的“涵盖交易”总额不得超过20% [69] 非银行金融公司收购 - 金融控股公司收购资产超过100亿美元的非银行金融公司需事先获得美联储批准[73] 薪酬法规 - 《多德 - 弗兰克法案》要求监管机构为资产至少10亿美元的受监管实体制定禁止基于激励的薪酬安排的联合法规或指南，相关规则未最终确定[77] 决议计划要求 - 2019年末，美联储和FDIC调整了决议计划要求的审查周期和适用范围，M&T等IV类公司无需再提交决议计划[79] - FDIC要求资产达500亿美元或以上的存款机构提交决议计划，2021年1月恢复对资产1000亿美元或以上存款机构的决议计划要求[80] 有序清算基金评估 - 有序清算基金通过向财政部借款和风险评估筹集资金，评估对象包括在清算中所得超过预期的实体和资产达500亿美元或以上的银行控股公司，M&T可能面临评估[85] 存款机构清算规定 - 联邦法律规定，存款机构清算时，存款人和某些行政费用及员工薪酬索赔优先于其他一般无担保索赔[87] 计算机安全事件通知 - 2020年12月，联邦银行机构提议银行组织在发现“计算机安全事件”或“通知事件”后36小时内通知主要监管机构[90] 网络安全要求 - 2017年3月，纽约州金融服务部要求受监管金融机构建立网络安全计划、制定书面政策并指定首席信息安全官[91] 隐私法适用 - 《加州消费者隐私法》于2020年1月1日生效，适用于在加州开展业务并满足特定收入或数据收集门槛的营利性企业[92] 消费者金融保护局监管 - 消费者金融保护局有权监督和执行联邦消费者保护法，对资产超过100亿美元的银行和储蓄机构有检查和执法权，M&T银行在此范围内[95] 社区再投资法案评级 - M&T银行社区再投资法案评级为“杰出”，纽约州评估得分为1（“杰出”），威尔明顿信托自2016年3月3日起豁免该法案要求[97] 员工分布与构成 - 截至2020年12月31日，公司共有17373名全职和兼职员工，约58%的员工居住在纽约，13%在马里兰州，11%在特拉华州，约4%居住在零售银行覆盖范围之外，其中有106名国际员工分布在英国、爱尔兰、加拿大、德国和法国[108] - 公司员工中有4028人在零售分行网络为客户提供支持，员工平均任期为10年，管理委员会高管平均任期为23年[109] - 截至2020年12月31日，公司员工中约60%为女性，23%为有色人种[111] - 约36%的员工和50%的经理参与员工资源团体[112] 员工调查 - 自2001年以来，公司进行了15次“参与度调查”，平均参与率超过90%，2020年为监测员工福利又额外发布了15次调查[114] 财务数据关键指标变化 - 资产、贷款、存款、股东权益等 - 2020年公司总资产为142,601,105千美元，较2019年的119,872,757千美元增长约19%[123] - 2020年总贷款和租赁净额为96,799,480千美元，2019年为89,871,798千美元，同比增长约7.7%[123] - 2020年总存款为119,805,738千美元，2019年为94,770,069千美元，增长约26.4%[123] - 2020年股东权益为16,187,283千美元，2019年为15,716,649千美元，增长约3%[123] - 2020年末股东数量为16,797人，较2019年的17,333人减少约3.1%[125] - 2020年员工数量为17,373人，2019年为17,773人，减少约2.2%[125] - 2020年末总资产为142,601,105千美元，较2019年末的119,872,757千美元增长19%[564] - 2020年股东权益总额为161.87283亿美元，2019年为157.16649亿美元，2018年为154.60191亿美元[572] 财务数据关键指标变化 - 收入、支出、收益等 - 2020年利息收入为4,192,712千美元，2019年为4,879,593千美元，下降约14.1%[127] - 2020年利息支出为326,395千美元，2019年为749,329千美元，下降约56.4%[127] - 2020年净收入为1,353,152千美元，2019年为1,929,119千美元，下降约30%[127] - 2020年普通股股息宣告为569,076千美元，2019年为552,216千美元，增长约3.1%[127] - 2020年基本每股净收益为9.94美元，2019年为13.76美元[129] - 2020年稀释每股净收益为9.94美元，2019年为13.75美元[129] - 2020年宣布的现金股息为4.40美元，2019年为4.10美元[129] - 2020年末普通股股东权益为116.39美元，2019年末为110.78美元[129] - 2020年末有形普通股股东权益为80.52美元，2019年末为75.44美元[129] - 2020年股息支付率为44.32%，2019年为29.70%[129] - 2020年与2019年相比，总利息收入变化为 - 692,457千美元，总利息支出变化为 - 422,935千美元[131] - 2019年与2018年相比，总利息收入变化为281,849千美元，总利息支出变化为222,921千美元[131] - 2020年总利息收入为4,192,712千美元，较2019年的4,879,593千美元下降14%[566] - 2020年总利息支出为326,395千美元，较2019年的749,329千美元下降57%[566] - 2020年净利息收入为3,866,317千美元，较2019年的4,130,264千美元下降6%[566] - 2020年信贷损失拨备为800,000千美元，较2019年的176,000千美元增长355%[566] - 2020年其他收入为2,088,444千美元，较2019年的2,061,679千美元增长1%[566] - 2020年其他费用为3,385,240千美元，较2019年的3,468,682千美元下降2%[566] - 2020年税前收入为1,769,521千美元，较2019年的2,547,261千美元下降31%[566] - 2020年净利润为1,353,152千美元，较2019年的1,929,149千美元下降30%[566] - 2020年综合总收入为1,496,800千美元，较2019年的2,142,550千美元下降30%[568] - 2020年净收入为13.53152亿美元，2019年为19.29149亿美元，2018年为19.1808亿美元[570] - 2020年信贷损失拨备为8亿美元，2019年为1.76亿美元，2018年为1.32亿美元[570] - 2020年经营活动提供的净现金为7.89187亿美元，2019年为23.57555亿美元，2018年为20.89852亿美元[570] - 2020年投资活动使用的净现金为220.20481亿美元，2019年提供的净现金为7.27007亿美元，2018年使用的净现金为14.10051亿美元[570] - 2020年融资活动提供的净现金为213.47732亿美元，2019年使用的净现金为32.53696亿美元，2018年使用的净现金为4.9525亿美元[570] - 2020年末现金、现金等价物和受限现金为15.52743亿美元，2019年末为14.36305亿美元，2018年末为16.05439亿美元[570] - 2020年期间收到利息41.3599亿美元，2019年为48.92301亿美元，2018年为45.68991亿美元[570] - 2020年期间支付利息3.72291亿美元，2019年为7.35787亿美元，2018年为5.1623亿美元[570] 信贷损失准备金 - 截至2020年12月31日，公司信贷损失准备金为17亿美元，贷款和租赁组合为985亿美元[558] - 公司自2020年1月1日起改变了信贷损失准备金的会计处理方式[550] 会计政策与指引 - 公司会计和报告政策符合美国公认会计原则和银行业一般惯例[575] - 2020年1月1日起公司采用修订后会计指引，要求从金融资产摊余成本中扣除信用损失准备以反映预计可收回金额[583][593] 贷款分类与冲销政策 - 贷款逾期90天且无法按合同收回本息或本金利息逾期90天，贷款将被列入非应计状态；部分90天以上逾期但有担保且在催收中的贷款仍可计利息[585] - 商业和商业房地产贷款经评估无法全额收回时进行冲销；住宅房地产抵押的贷款逾期150天，超出抵押物可变现净值部分冲销；消费贷款逾期91 - 180天冲销[586] 新冠疫情贷款处理 - 2020年3月13日美国因新冠疫情进入紧急状态，公司对受影响客户贷款进行修改，符合条件的不列为不良债务重组或逾期贷款[587] 收购贷款信用损失准备 - 2020年1月1日起，有信用恶化的收购贷款初始确认信用损失准备并计入购买价格确定摊余成本[589] 无形资产摊销 - 核心存款和其他无形资产通常按加速法在5 - 10年估计使用寿命内摊销[601] 贷款服务权处理 - 贷款服务权资本化资产初始按公允价值计量，后续采用摊销法，按预计净服务收入比例和期间计入费用[597] 金融资产转移处理 - 金融资产转移放弃控制权按销售处理，公司保留的权益初始按公允价值计量[599] 利率互换协议 - 公司使用利率互换协议管理利率风险，可指定为公允价值套期或现金流套期[604] 股票薪酬费用确认 - 股票薪酬费用在授予期内按授予日估计价值确认，退休员工相关奖励加速确认[606] 准则修订重分类 - 2018年1月1日公司采用修订后的准则，将1700万美元（税后影响）从累计其他综合收益重分类至留存收益[613] 投资证券情况 - 2020年12月31日，投资证券中可出售债务证券摊余成本6370016000美元，公允价值6664887000美元；权益及其他证券摊余成本44900800