公司业务布局 - 公司提供超27.5万种产品，拥有55个配送中心和仓库，约2900万平方英尺仓库空间[130] - 公司运营72家零售杂货店，原计划一年内剥离零售业务，现不再预期[135] - 公司为Whole Foods Market主要分销商超20年，分销协议2025年9月28日到期[134] 重大业务协议 - 2020年10月6日，公司与Key Food签订10年供应协议，预计销售额约100亿美元[133] - 2016年12月5日出售Save - A - Lot时签订的服务协议，初始年度基本费用为3000万美元，2021财年预计收入低于2000万美元[151] 业务运营调整 - 2020财年，公司将太平洋西北地区5个配送中心整合为2个，预计实现协同效应和成本节约[140] - 为支持东海岸增长，公司签订约130万平方英尺设施租赁协议，预计2021年下半年投入使用[141] - 2020财年第四季度，公司开始运营约120万平方英尺新租赁设施，预计支付约1.519亿美元购买该设施[142] - 2020财年第四季度，公司将零售业务从终止经营重新分类为持续经营[135][146] 已终止运营业务情况 - 2021财年第一季度末，已终止运营业务包括五家Shoppers门店，历史期间还包括2019财年剥离的Hornbacher's、Shop 'n Save和Shop 'n Save East零售品牌，以及2020财年出售或关闭的Shoppers门店[149] 财务数据关键指标变化（整体财年对比） - 2020财年和2021财年，公司销售额和毛利润同比增长，因居家食品支出增加[138] - 2020财年商誉和资产减值费用为4.25405亿美元，2021财年为0[165] - 2020财年持续经营业务净亏损为3.87434亿美元，2021财年为0.0972亿美元，亏损减少3.86462亿美元[165] - 2020财年已终止经营业务税后收入为0.4026亿美元，2021财年为0.1296亿美元，减少0.273亿美元[165] 财务数据关键指标变化（13周周期对比） - 13周周期内，截至2020年10月31日净销售额为66.72607亿美元，截至2019年11月2日为62.96612亿美元，增长3.75995亿美元[165] - 13周周期内，截至2020年10月31日销售成本为57.06108亿美元，截至2019年11月2日为53.89401亿美元，增长3.16707亿美元[165] - 13周周期内，截至2020年10月31日毛利润为9.66499亿美元，截至2019年11月2日为9.07211亿美元，增长0.59288亿美元[165] - 13周周期内，截至2020年10月31日调整后EBITDA为1.58957亿美元，截至2019年11月2日为1.21694亿美元，增长0.37263亿美元[165] 财务数据关键指标变化（第一季度对比） - 2021财年第一季度净销售额为66.73亿美元，较2020财年第一季度的62.97亿美元增长6%[171] - 2021财年第一季度毛利润为9.665亿美元，较2020财年第一季度的9.072亿美元增长6.5%，毛利率从14.41%提升至14.48%[179] - 2021财年第一季度运营费用为9.01亿美元，较2020财年第一季度的8.837亿美元增长2%，占净销售额比例从14.03%降至13.50%[180] - 2020财年第一季度记录了4.254亿美元的商誉减值调整，2020财年第一季度记录了4.215亿美元的商誉减值费用[181][182] - 2021财年第一季度重组、收购和整合相关费用为1640万美元，2020财年第一季度为1470万美元[183] - 2021财年第一季度运营收入为4930万美元，较2020财年第一季度的运营亏损4.165亿美元增加4.658亿美元[185] - 2021财年第一季度总其他费用净额为5130.2万美元，较2020财年第一季度的3792.5万美元增加1337.7万美元[186] - 2021财年第一季度持续经营业务有效所得税税率为50.5%的收益，2020财年第一季度为14.7%的收益[189] - 2021财年第一季度终止经营业务净销售额为2480万美元，毛利润为800万美元，税后收入为130万美元，较2020财年第一季度分别减少7080万美元和2250万美元[190] - 2021财年第一季度公司净亏损为100万美元，合每股摊薄亏损0.02美元，2020财年第一季度净亏损为3.839亿美元，合每股摊薄亏损7.21美元[192] - 2021财年第一季度零售调整后EBITDA较2020财年第一季度增长130%[201] - 2021财年第一季度毛利润增长2710万美元，毛利率提高99个基点，运营费用增长1250万美元，运营费用率下降117个基点[201] 资金流动性与债务情况 - 截至2020年10月31日，公司总流动性为10.6亿美元，其中ABL信贷安排下未使用信贷额度为10.083亿美元，较8月1日减少2.265亿美元，现金及现金等价物为4900万美元，较8月1日增加210万美元[204] - 截至2020年10月31日，公司总债务较8月1日增加1.358亿美元至26.334亿美元[204] - 2021财年第一季度，公司发行5亿美元6.750%的高级无抵押票据，对定期贷款安排进行5亿美元的预付款，并额外还款1.08亿美元[204] - 截至2020年10月31日，公司通过支付固定利率和收取浮动利率的利率互换合约对冲了总计14.9亿美元的名义债务，利率互换衍生品的公允价值为1.11亿美元净负债[204][211] 资本支出与现金流情况 - 2021财年第一季度，公司资本支出为4140万美元，较2020财年第一季度减少360万美元，2021财年资本支出预计在2.5亿至3亿美元之间[214] - 2021财年第一季度，公司经营活动持续业务净现金使用量较2020财年第一季度减少7919.9万美元，投资活动持续业务净现金使用量减少775.3万美元，融资活动持续业务净现金提供量减少6083.1万美元[215] 股票回购与福利计划 - 截至2020年10月31日，公司股票回购计划剩余授权金额为1.758亿美元，预计2021财年不会进行股票回购[219] - 2021财年，公司预计非合格养老金和其他退休后福利计划缴款约为530万美元[220] - 公司对多雇主养老金计划的缴费会因多种因素波动，2020财年缴费及相关费用为5200万美元，2021财年预计缴费约4500万美元[223] - 公司向多雇主健康和福利计划的缴费按集体谈判协议规定，少数协议的储备要求可能导致意外缴费和医疗费用增加[224] 其他情况说明 - 自2020财年末以来，公司合同义务无重大变化[226] - 本季度报告期内，公司关键会计政策无重大变化[227] - 公司一般无重大季节性，但销售和经营业绩可能因多种因素季度间差异显著[228] - 公司市场风险主要来自借款利率波动、利率互换协议和柴油价格上涨，与2020财年相比无其他重大变化[229] - 2021财年第一季度，公司业务成本通胀率低于1%[152] - 2021财年第一季度末后，公司收到3510万美元短期应收票据款项，为2020财年配送中心销售剩余款项[144]