财报涵盖范围 - 财报呈现公司2024年和2023年截至9月30日的三个月和九个月的运营结果、现金流，以及2024年9月30日的财务状况[3] 业务合作与发展预期 - 预计继续与Flexport合作优化物流服务，Flexport继续为商家开发履约服务[8] 商家解决方案业务预期 - 预计商家解决方案持续增长，可能导致整体毛利率下降，商家解决方案成本会随处理量增加而上升[9] - 预计商家解决方案收入在总收入中的占比随时间增加，第四季度因假期销量高更为明显[9] 运营费用预期 - 预计运营费用随时间增加，但最终占总收入的百分比会下降[9] 交易和贷款损失预期 - 预计交易和贷款损失的绝对值随时间增加[9] 计费选项与收入影响预期 - 预计推出北美以外地区的本地货币计费选项，其他货币兑美元贬值会对订阅收入和MRR产生负面影响[9] 流动性与财务义务预期 - 认为未来12个月有足够流动性满足当前和计划的财务义务[9] 表外安排与会计准则影响预期 - 预计现有表外安排及其产生的义务不会对当前或未来财务业绩和状况产生重大影响[11] - 预计新采用的会计准则会产生影响[11] 公司软件功能 - 公司软件支持超12个销售渠道，超90%商家将店铺连接到两个或更多渠道[21] - 公司软件仪表盘支持超20种语言[22] 公司可持续发展举措 - 2019年公司成为碳中和公司[32] - 公司自2019年起每年至少投入500万美元用于可持续发展基金[33] - 自2022年推出Frontier以来，合作新增5个买家，到2030年底购买碳清除的承诺超10亿美元[33] 应用商店情况 - 截至2024年9月30日，Shopify应用商店有超13000个应用[34] 商品交易总额数据 - 2024年前九个月平台促成的商品交易总额为1978亿美元，较2023年同期增长23%[35] - 2024年第三季度GMV为697.15亿美元，2023年同期为562.05亿美元，同比增长24%；2024年前9个月GMV为1978.15亿美元，2023年同期为1607.85亿美元，同比增长23%[45][50] 公司收入组成 - 公司业务模式有订阅解决方案和商家解决方案两个收入组成部分[37] 公司业务推出情况 - 2023年1月公司推出Commerce Components，零售商可从超30个模块化组件中选择集成到现有系统[31] 订阅解决方案收入占比与增长情况 - 2024年前9个月订阅解决方案收入占总收入28%，2023年同期为27%[38] - 订阅解决方案收入从2023年前9个月的13亿美元增至2024年同期的17亿美元，增幅28%[39] - 截至2024年9月30日，MRR为1.75亿美元，较2023年同期增长28%[39] - 2024年第三季度订阅解决方案收入为6.1亿美元，2023年同期为4.86亿美元；2024年前9个月为16.84亿美元，2023年同期为13.12亿美元[58] - 2024年第三季度和前九个月订阅解决方案营收分别为6.1亿美元和16.84亿美元，较2023年同期增长26%和28%[4] 商家解决方案收入占比与增长情况 - 2024年前9个月商家解决方案收入占总收入72%，2023年同期为73%[40] - 商家解决方案收入从2023年前9个月的36亿美元增至2024年同期的44亿美元，增幅22%[40] - 2024年第三季度商家解决方案收入为15.52亿美元，2023年同期为12.28亿美元；2024年前9个月为43.84亿美元，2023年同期为36.04亿美元[58] - 2024年第三季度和前九个月商户解决方案营收分别为15.52亿美元和43.84亿美元，较2023年同期增长26%和22%[4] 公司总营收数据 - 2024年第三季度和前九个月总营收分别为21.62亿美元和60.68亿美元，较2023年同期增长26%和23%[4] - 2024年前九个月公司总收入为61亿美元，较2023年同期增长23%[37] 公司总营收成本数据 - 2024年第三季度和前九个月总营收成本分别为10.44亿美元和29.48亿美元，较2023年同期增长28%和20%[66] 公司毛利润数据 - 2024年第三季度和前九个月毛利润分别为11.18亿美元和31.2亿美元，较2023年同期增长24%和27%[72] 销售与营销费用数据 - 2024年第三季度和前九个月销售与营销费用分别为3.31亿美元和10.45亿美元，较2023年同期增长12%和16%[74] 研发费用数据 - 2024年第三季度研发费用为3.32亿美元，较2023年同期增长6%；前九个月为10.16亿美元，较2023年同期下降28%[77] Shopify Payments业务数据 - 2024年第三季度Shopify Payments促成的GMV为429亿美元，渗透率为62%，较2023年同期增加101亿美元，增长31%[64] - 2024年前九个月Shopify Payments促成的GMV为1202亿美元，渗透率为61%，较2023年同期增加283亿美元，增长31%[65] 公司历史成本与负债情况 - 2023年第二季度公司有1.48亿美元成本，其中研发费用1.02亿美元，一般及行政费用0.18亿美元；2024年第二季度释放了与法律事项相关的5500万美元预计负债[3] - 2023年第二季度，公司与裁员相关的遣散成本为1.48亿美元，其中销售和营销为2800万美元，研发为1.02亿美元，一般和行政为1800万美元[98] - 2022年第三季度，公司因侵犯专利记录了5500万美元的估计负债，2024年第二季度法院撤销了陪审团裁决，公司冲销了该负债[124][125] 一般及行政费用数据 - 2024年第三季度，一般及行政费用为1.14亿美元，2023年同期为1.37亿美元，同比下降17%；前九个月费用为2.98亿美元，2023年同期为3.91亿美元，同比下降24%[79] 交易和贷款损失数据 - 2024年第三季度，交易和贷款损失为5800万美元，2023年同期为3400万美元，同比增长71%；前九个月损失为1.51亿美元，2023年同期为1.07亿美元，同比增长41%[82] 公司物流业务减值情况 - 2023年前九个月，公司物流业务销售减值为13.4亿美元，包括14亿美元商誉减值、3.37亿美元无形资产减值以及9300万美元净资产和交易成本减值[84] 其他收入净额数据 - 2024年第三季度，其他收入净额为5.77亿美元，2023年同期为6.06亿美元；前九个月为1.97亿美元，2023年同期为12.1亿美元[85] 公司所得税拨备数据 - 2024年第三季度，公司所得税拨备为3200万美元，2023年同期为1000万美元；前九个月为8100万美元，2023年同期为2800万美元[90][91] 2024年第三季度财务明细 - 2024年第三季度，订阅解决方案收入为6.1亿美元，商户解决方案收入为15.52亿美元，总收入为21.62亿美元[95] - 2024年第三季度，订阅解决方案成本为1.08亿美元，商户解决方案成本为9.36亿美元，总成本为10.44亿美元[95] - 2024年第三季度，销售和营销费用为3.31亿美元，研发费用为3.32亿美元，一般及行政费用为1.14亿美元，交易和贷款损失为5800万美元[95] - 2024年第三季度，运营收入为2.83亿美元，税前收入为8.6亿美元，净利润为8.28亿美元[95] - 2024年第三季度，基本和摊薄后每股收益均为0.64美元[95] 2024年第三季度成本明细 - 2024年第三季度，收入成本中收购无形资产摊销为400万美元，研发费用为100万美元[98] 收入占比区间情况 - 2024年9月30日止八个季度，订阅解决方案收入占比在23%-28%之间，商户解决方案收入占比在72%-77%之间[98] 公司融资情况 - 公司通过出售股权证券和票据融资约78亿美元[109] 营运资金情况 - 截至2024年9月30日，不包括当前递延收入的营运资金为59亿美元[111] 现金、现金等价物和有价证券情况 - 截至2024年9月30日，现金、现金等价物和有价证券较2023年12月31日减少1.13亿美元至49亿美元[112] - 截至2024年9月30日，公司现金管理计划中的现金、现金等价物和有价证券总计49亿美元[134] 公司现金流情况 - 2024年前九个月，经营活动提供的净现金为10.01亿美元，投资活动使用的净现金为9.25亿美元，融资活动提供的净现金为1200万美元[116] - 公司最大的经营现金来源是商户解决方案，其中Shopify Payments处理费安排是最大的现金流来源[117] - 2024年前九个月，投资活动使用的净现金主要用于购买有价证券4.1亿美元、贷款4.1亿美元、股权和其他投资1.11亿美元、收购业务3000万美元、购买财产和设备1500万美元[119] 公司招股说明书与注册声明计划 - 公司预计于2024年11月12日提交新的短期基础货架招股说明书和相应的货架注册声明，有效期25个月[110] 汇率换算财务数据 - 以比较期间月平均汇率换算，2024年前九个月收入为60.7亿美元，成本为29.51亿美元，运营费用为25.24亿美元，运营收入为5.95亿美元；2023年对应数据分别为49.16亿美元、24.63亿美元、41.6亿美元、-17.07亿美元[129] 假设外币升值财务数据 - 假设所有外币兑美元升值10%，2024年前九个月收入将变为61.95亿美元，成本变为30.06亿美元，运营费用变为25.88亿美元，运营收入变为6.01亿美元；2023年对应数据分别为49.99亿美元、25.06亿美元、42.52亿美元、-17.59亿美元[131] 公司投资情况 - 截至2024年9月30日，公司持有的股权和其他投资总计43亿美元，其中可确定公允价值的投资为22亿美元，对私人公司的股权投资为6.83亿美元，对Flexport的权益法投资为6.64亿美元，对私人公司可转换债券的债务投资为5.32亿美元，投资期权衍生品为1.58亿美元[132] 公司票据发行情况 - 2020年9月，公司发行了9.2亿美元的票据，固定年利率为0.125%[137] 公司信用风险情况 - 公司通过与大型银行和金融机构合作、遵循投资政策、持有保险政策等方式降低信用风险，截至2024年9月30日，大部分贷款和商户现金预支的未偿余额已覆盖[139] 公司面临风险 - 公司面临通货膨胀风险，成本上升可能无法通过提价完全抵消，商户也受通胀影响，可能影响公司GMV[140] 财务报告内部控制情况 - 本季度报告期内，公司财务报告内部控制没有发生重大变化[144] 公司股份发行与流通情况 - 截至2024年11月6日，公司有1,212,830,392股A类附属投票股发行并流通在外[145] - 截至2024年11月6日，公司有79,267,906股B类受限投票股发行并流通在外[145] - 截至2024年11月6日，公司有1股创始人股份发行并流通在外[145] 公司期权流通情况 - 截至2024年11月6日，公司第四修订和重述激励股票期权计划下有175,910份已归属的期权流通在外[146] - 截至2024年11月6日，公司修订和重述股票期权计划下有15,651,175份期权流通在外，其中8,161,766份已归属[146] - 截至2024年11月6日，公司收购Deliverr后承接的2017年股票期权和授予计划下有89,404份期权流通在外，其中57,694份已归属[146] 公司受限股票单位与递延股票单位流通情况 - 截至2024年11月6日，公司修订和重述长期激励计划下有5,675,195份受限股票单位（RSUs）流通在外[147] - 截至2024年11月6日，公司修订和重述长期激励计划下有14,803份递延股票单位（DSUs）流通在外[147]