积压订单 - 公司半导体系统部门2024年积压订单为82.59亿美元，占公司总积压订单的52%[20] - 应用全球服务部门2024年积压订单为67.67亿美元，占公司总积压订单的43%[20] - 显示部门2024年积压订单为8.27亿美元，占公司总积压订单的5%[20] - 2024年总积压订单为158.73亿美元，其中31%预计在未来12个月内无法完成[20] - 2024年新出口规则预计将减少积压订单5.49亿美元，调整后总积压订单为153亿美元[20] 客户与市场 - 三星电子2024年占公司净收入的12%，较2023年的15%有所下降[25] - 台积电2024年占公司净收入的11%，较2023年的19%有所下降[25] - 公司客户群高度集中，主要分布在中国、台湾、韩国和日本[53] - 2024财年中国市场净收入为101.17亿美元，同比增长40%[121] - 公司在中国市场的销售受到出口许可证限制，可能影响收入和市场份额[50] - 公司在中国和韩国市场面临政府推动本地企业和竞争对手发展的挑战[52] 专利与研发 - 公司拥有超过22,000项有效专利，并在多个国家提交了新的专利申请[29] - 2024财年研发与工程费用为32.33亿美元，同比增长4.2%[122] - 公司2024财年研发支出为32.33亿美元，同比增长4.2%[187] - 公司面临半导体行业技术转型和复杂性增加带来的研发成本上升挑战[60] - 显示行业新技术如OLED、LTPS和金属氧化物晶体管背板的研发成本增加[63] - 公司需要缩短产品开发周期并应对技术挑战以保持竞争力[60] - 显示行业投资减少，公司需成功开发和商业化新产品以应对新兴显示技术需求[63] - 公司需提高研发活动的资本生产率以保持竞争力[66] 员工与组织 - 公司全球员工总数为35,700人，其中亚太地区占45%，北美占43%，欧洲/中东占12%[32] - 公司全球员工性别比例为79.2%男性和20.6%女性，美国员工中19.8%为少数族裔[33] - 公司采用70/20/10的员工学习与发展模型，即70%在职学习，20%社交协作，10%正式培训[35] - 公司计划在2025财年进行全员匿名调查，以评估员工参与度和满意度[36] - 公司成功依赖于吸引、保留和激励关键员工，面临全球经济和行业波动的影响[79] 财务表现 - 公司2024财年净收入为271.76亿美元，同比增长2%[118] - 半导体系统部门2024财年净收入为199.11亿美元，占总收入的73%[118] - 应用全球服务部门2024财年净收入为62.25亿美元，同比增长9%[118] - 显示部门2024财年净收入为8.85亿美元，同比增长2%[118] - 2024财年毛利率为47.5%，同比增长0.8个百分点[118] - 2024财年运营收入为78.67亿美元，同比增长2.8%[118] - 2024财年净收入为71.77亿美元，同比增长4.7%[118] - 2024财年每股稀释收益为8.61美元，同比增长6.2%[118] - 2024年利息支出为2.47亿美元，较2023年增加900万美元，主要由于2024年6月发行的高级无担保票据[124] - 2024年利息和其他收入净额为5.32亿美元，较2023年增加2.32亿美元，主要由于现金余额增加和股权投资减值减少[124] - 2024年所得税准备金为9.75亿美元，较2023年增加1.15亿美元，有效税率为12.0%，较2023年上升0.9个百分点[125] - 2024年半导体系统部门营业收入为69.81亿美元，较2023年增长1%，营业利润率从34.9%提升至35.1%[127] - 2024年应用全球服务部门营业收入为18.12亿美元，较2023年增长19%，营业利润率从26.7%提升至29.1%[127] - 2024年显示部门营业收入为5100万美元，较2023年下降55%，营业利润率从13.1%下降至5.8%[127] - 2024年现金及现金等价物为80.22亿美元，较2023年增加18.9亿美元，总现金及投资为122.58亿美元，较2023年增加31.08亿美元[132] - 2024年经营活动产生的现金流为86.77亿美元，与2023年基本持平，主要由于客户应收款回收减少[134] - 2024年投资活动使用的现金流为23.27亿美元，较2023年增加7.92亿美元，主要用于资本支出和投资[136] - 2024年融资活动使用的现金流为44.7亿美元，主要用于回购普通股38亿美元和支付股东股息12亿美元[138] - 公司剩余未支付的过渡税为4.59亿美元，将在未来两年内分期支付[139] - 由于《芯片与科学法案》，公司获得25%的投资税收抵免，减少应付所得税1.7亿美元[139] - 公司在新加坡的优惠税率将于2025财年到期，可能影响未来税负[141] - 截至2024年10月27日，公司拥有62亿美元的高级无担保票据，其中7亿美元将在12个月内到期[144] - 公司未来利息支付总额为28亿美元，其中2.39亿美元将在12个月内支付[144] - 公司运营租赁义务为3.84亿美元，其中9600万美元将在12个月内支付[145] - 公司采购义务总额为81亿美元，其中42亿美元将在12个月内支付[146] - 公司养老金和退休后福利计划未来十年预计支付总额为2.14亿美元，其中1400万美元将在12个月内支付[148] - 公司未确认税务负债总额为5.21亿美元，预计不会在一年内支付[148] - 公司外汇对冲合约公允价值在假设汇率变动10%的情况下将减少1.41亿美元[156] - 公司2024财年净收入为271.76亿美元，同比增长2.5%[187] - 2024财年净利润为71.77亿美元，同比增长4.7%[187] - 公司2024财年每股收益为8.61美元，同比增长6.2%[187] - 公司2024财年总运营支出为50.3亿美元，同比增长6.3%[187] - 公司2024财年毛利润为128.97亿美元，同比增长4.1%[187] - 公司2024财年利息及其他收入净额为5.32亿美元，同比增长77.3%[187] - 公司2024财年所得税支出为9.75亿美元，同比增长13.4%[187] - 公司2024财年综合收入为72.26亿美元，同比增长5.6%[190] - 公司2024财年未实现投资净收益为4300万美元，同比增长72%[190] - 公司2024年现金及现金等价物为8,022百万美元，较2023年的6,132百万美元增长30.8%[193] - 公司2024年短期投资为1,449百万美元，较2023年的737百万美元增长96.6%[193] - 公司2024年总资产为34,409百万美元，较2023年的30,729百万美元增长12.0%[193] - 公司2024年股东权益为19,001百万美元，较2023年的16,349百万美元增长16.2%[193] - 公司2024年短期债务为799百万美元，较2023年的100百万美元增长699.0%[193] - 公司2024年长期债务为5,460百万美元，与2023年的5,461百万美元基本持平[193] - 公司2024年净利润为7,177百万美元，较2023年的6,856百万美元增长4.7%[197] - 公司2024年累计其他综合收益为-168百万美元，较2023年的-217百万美元改善22.6%[197] - 公司2024年回购普通股20百万股，金额为3,851百万美元[197] - 公司2024年宣布每股普通股股息为1.52美元，总计1,252百万美元[197] - 2024年净收入为71.77亿美元，较2023年的68.56亿美元增长4.7%[200] - 2024年经营活动产生的现金流量为86.77亿美元，略低于2023年的87亿美元[200] - 2024年资本支出为11.9亿美元，较2023年的11.06亿美元增加7.6%[200] - 2024年投资活动产生的现金流量为-23.27亿美元，较2023年的-15.35亿美元增加51.6%[200] - 2024年融资活动产生的现金流量为-44.7亿美元，较2023年的-30.32亿美元增加47.4%[200] - 2024年现金及现金等价物期末余额为81.13亿美元，较2023年的62.33亿美元增长30.2%[200] - 2024年折旧费用减少1.28亿美元，导致每股收益增加0.12美元[211] - 2024年应收账款减少6900万美元，较2023年增加9.03亿美元的变化显著[200] - 2024年库存增加3.04亿美元，较2023年的2.07亿美元增加46.9%[200] - 2024年所得税支付为9.57亿美元，较2023年的10.06亿美元减少4.9%[200] 风险与挑战 - 公司面临全球贸易政策、出口法规和关税变化带来的业务风险[30] - 公司受制于复杂且不断变化的税收法律，可能增加税务负担[30] - 公司半导体和显示设备行业需求受技术演进、人工智能和数据中心计算等因素影响[43] - 公司面临全球经济不确定性，包括通货膨胀、利率变化和供应链挑战[44] - 公司投资组合面临信用、流动性、市场和利率风险，可能因经济衰退而贬值[46] - 全球贸易问题和出口法规的变化对公司业务和运营产生不利影响[50] - 供应链中断和制造延迟可能影响公司满足客户需求的能力[54] - 半导体行业需求波动和客户投资能力影响公司业务[57] - 公司面临全球贸易限制和出口法规的不确定性，特别是对中国的技术出口[54] - 公司供应链中的网络安全事件可能导致制造和交付延迟[54] - 公司需要准确预测客户需求，以避免库存过剩或不足[56] - 公司面临网络安全威胁，包括网络攻击和数据泄露风险，已投入大量资源进行防护[75] - 公司可能进行业务合并、收购和战略投资，涉及多种风险，如无法完成交易或实现预期收益[76] - 公司可能进行业务剥离，涉及出售价格、条款和时间的风险，以及管理资源分配问题[78] - 公司在新加坡的减税政策将于2025年到期，存在无法续期的风险[82] - 截至2024年10月27日，公司有62亿美元未偿还的高级无担保票据，可能因控制权变更触发回购[83] - 公司依赖信息系统的成功实施和正常运行，系统故障可能导致运营中断和财务报告延迟[84] - 公司可能因行业或经济趋势变化导致商誉和无形资产减值，需进行定期评估[85] - 公司可能无法继续支付现金股息或回购股票，受资本可用性和董事会决策影响[88] - 公司面临法律诉讼、索赔和政府调查的风险，可能影响业务运营和财务状况[89] - 公司面临全球监管环境相关的风险，包括财务披露、会计准则、证券、公司治理、公共采购、知识产权、税收、贸易、反垄断、网络安全、环境、健康与安全、就业、移民、人权、隐私、数据保护和反腐败等方面的法律和法规[90] - 公司实施和报告可持续发展战略和目标可能导致额外成本，未能实现这些目标可能对公司的声誉和业绩产生不利影响[91] - 公司面临与环境、健康和安全法规相关的风险，未能遵守这些法规可能导致重大法律责任、罚款、产品限制和设施运营限制[94] 设施与资产 - 公司拥有和租赁的设施总面积约为1380万平方英尺，其中自有设施为900万平方英尺，租赁设施为490万平方英尺[100] - 公司拥有约279英亩的可建设土地，主要用于未来设施扩展[100] 股票与股东 - 公司股票在纳斯达克全球精选市场交易，截至2024年12月6日，共有2692名注册股东[105] - 公司董事会批准了总额为100亿美元的股票回购计划，截至2024年10月27日，仍有89亿美元可用于未来回购[110] - 公司在2024年第四季度回购了760万股股票，平均价格为每股190.89美元，总金额为14.53亿美元[111] 网络安全 - 公司实施了网络安全风险管理计划，包括持续监控、漏洞管理、渗透测试和事件响应计划[97] - 公司董事会审计委员会负责监督网络安全风险，并定期接收管理层的季度报告[98] 供应链与制造 - 半导体系统部门销售主要面向代工厂、逻辑和其他市场，包括DRAM和闪存市场[13] - 显示部门主要生产LCD、OLED和其他显示技术，用于电视、显示器、笔记本电脑等设备[17] - 公司需准确预测需求并与供应商合作以满足生产计划[66] - 公司需改善制造流程并在产品供应中实现成本效率[66] - 公司需适应供应链中不同公司价值变化以保持竞争力[66]