公司股权与市场占比 - 截至2021年6月30日，公司间接持有IMAX China 69.83%的股份[242] IMAX影院系统运营情况 - 截至2021年6月30日，有1654套IMAX影院系统在85个国家和地区运营，2020年同期为1615套在81个国家和地区运营[248] - 截至2021年6月30日，全球IMAX商业多厅影院网络中89%的影院开放，其中美国和加拿大为93%，大中华区为90%，其他地区为75%[253] - 截至2021年6月30日，IMAX网络共有1654家影院，2020年同期为1615家[285] - 截至2021年6月30日，全球IMAX网络运营的商业多厅影院共1569家，2020年同期为1527家[292][293] - 截至2021年6月30日，全球IMAX商业多厅影院网络中89%的影院开业，其中美国和加拿大为93%，大中华区为90%，其他地区为75%[318] - 截至2021年6月30日，全球IMAX商业多厅影院网络中89%的影院已开放，其中美国和加拿大为93%，大中华区为90%，其他地区为75% [348] IMAX DMR业务情况 - 2021年上半年，IMAX DMR电影的总票房收入为2.188亿美元，超过2020年下半年5760万美元（36%）[255] - IMAX DMR业务中，公司从商业电影票房收入中获得的比例近年来平均约为12.5%，大中华区某些好莱坞电影的净票房收入比例较低[260] - 2020年有17部本地语言IMAX DMR电影在IMAX网络上映，2021年上半年有12部，公司预计2021年剩余时间会宣布更多[263] - 2021年上半年全球IMAX影院网络发行26部IMAX DMR影片，2021年剩余时间计划发行20部[265] IMAX技术特点 - IMAX影片使用IMAX相机拍摄可使电影画面在屏幕上多呈现26%的图像[249][262] IMAX技术系统 - 公司提供IMAX with Laser激光投影系统，认为其有助于推动全球IMAX网络的租赁续约和升级周期[252] 公司应对措施 - 公司通过消除非必要成本、临时休假员工、减少工作时间和资本支出等措施来保存现金[254] - 公司为部分影院客户提供临时减免维护费和延长付款期限等救济措施[254] 联合收入分成安排 - 截至2021年6月30日，公司有897家影院通过联合收入分成安排运营，较2020年同期的868家增长3.3%，还有329家影院的合同待执行[272] - 联合收入分成安排下，传统模式公司承担多数设备和安装成本，按票房分成获租金；混合模式客户支付固定预付款并按较低比例分成票房[267][268] 公司业务收入构成 - IMAX技术销售与维护业务收入主要来自影院系统销售或租赁、维护及相关附属业务[273] - 电影发行部门按固定金额或比例收取发行费，收回成本后还可获额外分成[281] 公司新技术探索 - 公司通过Connected Theaters计划探索新技术和内容形式，以加深消费者参与度和品牌忠诚度[281] 大中华区市场情况 - 大中华区是公司最大市场，2020年、2019年分别贡献约38%、31%的总收入，2021年上半年增至60%[288] - 截至2021年6月30日，公司在大中华区有759家影院运营，另有237家待安装，大中华区积压订单占总积压订单的46.1%[288] - 公司与万达在中国有最大的单一国际合作伙伴关系，万达承诺在大中华区安装363个IMAX影院系统[288] 公司积压订单情况 - 截至2021年6月30日，公司积压订单中系统数量为419个新系统和95个升级系统，美元价值为295800千美元新系统和23469千美元升级系统，2020年同期分别为459个新系统、100个升级系统，314244千美元新系统和25578千美元升级系统[296] - 截至2021年6月30日，全球积压订单共514个，其中约74.3%计划安装在国际市场，2020年同期为75.3%[302][303][304] 影院系统签约与安装情况 - 2021年上半年新IMAX影院系统签约12个，2020年同期为33个；2021年上半年IMAX影院系统升级签约2个，2020年同期为11个[307] - 2021年上半年新IMAX影院系统安装24个，2020年同期为8个；2021年上半年IMAX影院系统升级安装4个，2020年同期为7个[308] 公司业务评估 - 公司CEO通过影院系统签约、安装和财务表现等多种因素和指标评估公司业务和未来前景[310] 公司业务受疫情影响 - 公司业务受COVID - 19大流行影响，收入、收益和现金流显著下降，未来仍可能受重大不利影响[289][304][308] 2021年第二季度财务情况 - 2021年第二季度公司净亏损920万美元，摊薄后每股亏损0.16美元，较2020年同期的2600万美元和0.44美元有所收窄；调整后净亏损700万美元，摊薄后每股亏损0.12美元，2020年同期为2610万美元和0.44美元[314] - 2021年第二季度，IMAX技术网络收入和毛利润分别增加1920万美元和1520万美元[319] - 2021年第二季度，IMAX DMR收入和毛利润分别增加1120万美元和690万美元，主要因全球票房收入从260万美元增至1.086亿美元[320] - 2021年第二季度，联合收入分成安排的或有租金收入和毛利润分别增加800万美元和830万美元，主要因全球票房收入从100万美元增至5970万美元[321] - 2021年第二季度，IMAX技术销售和维护收入和毛利润分别增加2410万美元和1590万美元[327] - 2021年第二季度，IMAX系统收入和毛利润分别增加1140万美元和790万美元，因新增7个影院系统安装[328] - 2021年第二季度，IMAX维护部门收入和毛利润分别增加1120万美元和700万美元，因IMAX网络逐步重新开放[329] - 2021年第二季度，电影发行和后期制作收入减少160万美元，毛利润增加200万美元，2020年同期有220万美元减值损失[331] - 2021年第二季度，销售和销售型租赁安排下每个完整新IMAX影院系统的平均收入为130万美元，2020年同期为90万美元[326] - 2021年第二季度销售、一般和行政费用较去年同期减少100万美元（3%），排除股份薪酬影响后减少90万美元（4%）[332] - 2021年第二季度研发费用较去年同期增加100万美元（79%），公司将继续在多领域开展研发工作[334] - 2021年第二季度公司记录了190万美元的当前预期信贷损失转回，2020年同期记录了140万美元的当前预期信贷损失准备[337] - 2021年第二季度公司因Giencourt事项和解记录了180万美元的法律判决和仲裁裁决收益，去年同期无此金额[338] - 2021年第二季度公司记录了190万美元的所得税费用，2020年同期为1020万美元的所得税收益，2021年有效税率为 - 46.7% [340] - 2021年第二季度，归属于普通股股东的净亏损为921.1万美元，每股亏损0.16美元；2020年同期净亏损为2596.7万美元，每股亏损0.44美元[427] - 2021年第二季度，公司确认200万美元的新冠疫情政府救济福利；2020年同期为320万美元[428] - 2021年第二季度，EBITDA为502.7万美元，调整后EBITDA为874.2万美元[433] 2021年上半年财务情况 - 2021年上半年公司归属于普通股股东的净亏损为2410万美元，摊薄后每股亏损0.41美元，调整后净亏损为2180万美元，摊薄后每股亏损0.37美元[344] - 2021年上半年公司总营收为8970.9万美元，较2020年同期的4375.7万美元有所增长，总毛利润为4288.4万美元，2020年同期为 - 260.2万美元[345] - 2021年上半年IMAX技术网络收入和毛利润分别较2020年同期增加2290万美元和2250万美元[349] - 2021年上半年IMAX DMR收入和毛利润分别较2020年同期增加1260万美元和1070万美元，主要因全球票房收入增加1.209亿美元[350] - 2021年上半年，联合收入分成安排（JRSA）毛利率中的折旧费用为1130万美元，较上年同期减少190万美元；广告、营销和佣金成本为110万美元，上年同期为60万美元[352] - 2021年上半年，新安装IMAX影院系统15套，收入1755.5万美元；升级IMAX影院系统2套，收入221.2万美元；而2020年同期新安装6套，收入485.7万美元[355] - 2021年上半年，销售和销售型租赁安排下，每套完整新IMAX影院系统的平均收入为140万美元，上年同期为90万美元[356] - 2021年上半年，IMAX技术销售和维护收入及毛利率分别较上年同期增加2600万美元和1820万美元[357] - 2021年上半年，电影发行和后期制作收入较上年同期减少330万美元，毛利率增加390万美元[362] - 2021年上半年，销售、一般和行政费用较2020年同期减少440万美元（8%）；剔除股份支付影响后，减少560万美元（12%）[363] - 2021年上半年，研发费用较上年同期增加20万美元（7%），公司将继续在多个重要领域开展研发工作[365] - 2021年上半年，公司记录当期预期信贷损失转回160万美元，2020年同期计提当期预期信贷损失1170万美元[368] - 2021年上半年，公司利息费用为400万美元，上年同期为220万美元[372] - 2021年上半年，归属于公司子公司非控股股东权益的净收入为740万美元，2020年同期为净亏损1410万美元[376] - 2021年上半年经营活动净现金使用量为1700万美元，上年同期为2090万美元，主要因应收账款增加和支付和解款项[379] - 2021年上半年投资活动净现金流入为1140万美元，上年同期为净现金使用570万美元，主要源于出售投资所得现金[380] - 2021年上半年资本支出为1220万美元，上年同期为980万美元[381] - 2021年上半年融资活动净现金使用量为9660万美元，上年同期为净现金流入2.357亿美元，主要因偿还循环信贷额度借款[382] - 2021年上半年，归属于普通股股东的净亏损为2405.1万美元，每股亏损0.41美元；2020年同期净亏损为7532.1万美元，每股亏损1.26美元[428] - 2021年上半年，公司确认350万美元的新冠疫情政府救济福利；2020年同期为320万美元[429] - 截至2021年6月30日的12个月，EBITDA为 - 1444.5万美元，调整后EBITDA为2128.5万美元[435] 公司信贷与融资情况 - 信贷协议规定循环借款额度为3亿美元，可扩展至4.4亿美元或更高，2021年上半年已还清3亿美元借款[384][385] - 2021年3月修订信贷协议，暂停高级有担保净杠杆率契约至2022年第一季度，增设最低流动性契约等[387] - 2021年7月，公司中国子公司续签最高2亿人民币（约3090万美元）的营运资金贷款额度，有效期至2022年7月[392] - 截至2021年6月30日，公司未偿还营运资金贷款额度借款为7120万人民币（1100万美元），可用借款额度为1.188亿人民币（1840万美元）[393] - 2021年3月，公司发行2.3亿美元可转换优先票据，净收益为2.237亿美元，用于偿还部分信贷额度借款和营运资金等[396] - 可转换票据年利率为0.5%，2026年4月1日到期，持有人在特定情况下有权转换，公司在特定条件下可赎回[397][398][400] 公司会计政策与交易 - 公司于2021年1月1日提前采用ASU 2020 - 06简化可转换债务会计处理，或降低摊薄后每股收益[402] - 公司进行上限认购交易，初始上限价格为每股37.2750美元，溢价75%，成本约1910万美元[403] 公司资金与负债情况 - 截至2021年6月30日，公司现金及现金等价物余额2.141亿美元，含境外现金1.185亿美元[405][407] - 截至2021年6月30日，公司信贷额度可用借款能力3亿美元，营运资金额度可用借款能力1840万美元[405] - 截至2021年6月30日，公司合同义务总计3.24013亿美元，其中一年内支付4843.2万美元[413] - 可转换票据本金2.3亿美元，年利率0.5%，2026年4月1日到期[415] - 截至2021年6月30日，公司养老金和退休后福利义务相关负债包括SERP约2020万美元等[416][417] - 截至2021年6月30日，退休计划福利义务370万美元，由价值320万美元的公司拥有人寿保险投资提供资金[420][421] 非GAAP财务指标 - 公司提供非GAAP财务指标，包括调整后归属于普通股股东净亏损等[423] - 公司提醒财务报表使用者，非GAAP财务指标可能与其他公司类似指标不可比，且不应替代GAAP金额[436] 公司市场风险与管理 - 公司面临外汇汇率和利率的市场风险，主要风险是美元、加元和人民币之间汇率的不利变动[437] -