数字资产持有情况 - 截至2020年12月31日，公司持有比特币66.923个，公允价值1962572美元；以太坊2674.235个，公允价值1976126美元，数字资产总计3938698美元[14] - 截至2021年1月22日，公司持有比特币78.534个，公允价值2546176美元；以太坊3020.256个，公允价值3700871美元，数字资产总计6247047美元[14] - 截至2020年12月31日，公司持有的比特币66.923单位，公允价值1,962,572美元，以太坊2,674.235单位，公允价值1,976,126美元，总计3,938,698美元；截至2021年1月22日，比特币78.534单位，公允价值2,546,176美元，以太坊3,020.256单位，公允价值3,700,871美元，总计6,247,047美元[82] - 截至2020年12月31日，公司有现金约52.4万美元，数字资产减值后价值99.6万美元，公允价值约390万美元[96] 比特币价格区间 - 2020年比特币最低价为4971美元，最高价为29374美元[37] 公司持续经营疑虑 - 公司独立审计师对其2020年12月31日财务报表表示，因持续经营亏损、净经营现金流赤字和累计亏损，对公司持续经营能力存在重大疑虑[22] - 截至2020年12月31日，公司自成立以来累计亏损1.195亿美元，持续经营存重大疑虑[109] 公司性质与资产比例规定 - 公司为避免成为1940年法案意义上的投资公司，确保非证券资产所有权始终超过总资产（不包括现金）的60%[40] - 若公司持有的数字资产价值超过总资产（不含现金）的40%，可能会被视为投资公司[164][166][168] 公司行业地位与业务模式 - 公司是数字资产市场早期参与者，也是首批涉足数字资产和区块链技术的美国上市公司之一[12] - 公司通过公开市场购买数字资产，为投资者提供非证券数字资产的间接所有权[13] 数字资产数据分析平台开发 - 公司正在内部开发数字资产数据分析平台，因疫情开发进度延迟[16] - 公司目前正在内部开发数字资产数据分析平台，预计2021年进行公开测试版测试，但受疫情影响开发延迟[49] - 2020年，受COVID - 19疫情影响，公司数字资产数据分析平台开发出现重大延迟[175] 公司收购计划 - 公司寻求收购区块链行业企业的控股权，以提升股东价值[17] 公司竞争情况 - 公司数字资产计划和数据分析平台面临诸多竞争，资本相对不足是竞争劣势[42][44][45] 公司员工情况 - 公司目前有2名员工，无兼职员工[50] 公司股权结构 - 截至2021年1月22日，已发行和流通的普通股为44,411,617股，C - 1系列优先股转换后为196,094股，购买普通股的认股权证为2,502,915股，摊薄后总股数为47,110,626股[52] - 2014计划最多可发行8,613股普通股，2021计划最多可发行20,000,000股普通股[69][71] - 2020年4月6日，公司因2019年本票转换发行735,294股普通股；5月7日，发行632,736股；5月11日，发行35,824股[75][76] 期票情况 - 2020年12月期票于2021年10月16日到期，可按行使前一日公司普通股收盘价35%的折扣转换，底价为每股0.04美元，年利率12% [54] - 2021年期票于2021年11月15日到期，可按行使前一日公司普通股收盘价35%的折扣转换，底价为每股0.75美元，年利率12% [55] 公司股票交易信息 - 2021年1月22日，公司普通股在OTCQB挂牌，代码“BTCS”，最后报告的销售价格为1.61美元[64] - 截至2021年1月22日，公司普通股有140名在册股东[66] 公司财务费用与亏损情况 - 2020年和2019年运营费用分别约为200万美元和140万美元，研发费用分别为45450美元和0美元[91][92] - 2020年和2019年其他费用分别约为56.98万美元和20.82万美元，主要因可转换票据利息费用和数字资产减值增加[91][93] - 2020年和2019年净亏损分别约为260万美元和160万美元，归因于运营和其他费用增加[91][94] - 2020年和2019年归属于普通股股东的净亏损分别为260万美元和173.63万美元，2019年有9.5708万美元的视同股息[91][95] - 2019年和2020年公司数字资产减值损失分别约为12.1万美元和16.5万美元[116] 公司资金获取情况 - 截至2020年12月31日，公司根据1000万美元购买协议出售19363353股普通股，发行177054股承诺股，获约303万美元[101] - 2021年1月6日，公司从董事和高管处获110万美元，发行110万股C - 2系列可转换优先股[102] - 2021年1月15日，公司向Calvary发行2021年本票和200万份D系列认股权证获100万美元，Calvary行使C系列认股权证支付40万美元获200万股[103] 公司人员雇佣协议费用 - 若首席执行官和首席运营官因合理原因终止雇佣协议，公司将欠约61.1万美元[129] 财务报表调整 - 公司重新分类2019年现金流量表中数字资产交易，从投资活动调整为经营活动[142] - 公司重新表述2017年全年、2018年3月和6月季度财务报表[139][140] 公司股票交易风险 - 公司普通股在OTCQB交易，非国家证券交易所，价格可能更不稳定且更低[151][152] - 公司普通股被视为“低价股”，投资者出售股份可能更困难[153] 公司优先股对普通股股东影响 - 公司董事会有权发行优先股，可能影响普通股股东权利[154][155] 公司股票出售对股价影响 - 公司或现有股东大量出售普通股，可能导致股价下跌[156] 公司法律风险 - 公司可能被指控侵犯第三方知识产权，面临法律索赔[157] 公司银行服务风险 - 从事加密货币相关活动的公司可能难以获得或维持银行服务[159][160] 公司股息情况 - 公司过去未支付现金股息，预计未来也不会支付[148][149] 数字资产网络风险 - 若恶意行为者或僵尸网络控制超过数字资产网络50%的处理能力，可能操纵区块链，影响公司投资[182][183][184] 比特币区块链分叉影响 - 自2017年8月1日以来，比特币区块链分叉三次，分别产生比特币现金、比特币黄金和比特币SV，可能影响比特币价值[185][186] 银行关闭业务账户影响 - 银行或金融机构关闭比特币相关业务账户，可能损害加密货币支付系统的实用性和公众认知，影响公司业务[161] 数字资产被认定为证券风险 - 数字资产可能被认定为数字证券，公司可能违反1940年法案，遭受重大损失并可能需注册为投资公司[162] 比特币使用与价格波动影响 - 比特币在零售和商业市场使用较少，投机者使用较多，导致价格波动，可能影响公司投资[180][181] 数字资产交易所风险 - 数字资产交易所较新，易受欺诈和运营问题影响，其失败可能降低数字资产价格，影响公司投资[190][191] 数字资产市场流动性与波动性风险 - 缺乏活跃市场和可能存在的区块链/加密货币数字资产操纵，可能降低流动性、增加波动性，影响公司[192] 政治经济危机对数字资产影响 - 政治或经济危机可能促使大规模买卖数字资产，导致其价值下降，影响公司投资[193][194][195] 数字资产市场供应与赎回风险 - 数字资产市场存在供应限制，部分加密货币有预定总量，部分无上限，相关投资工具的大规模赎回和资产出售可能影响公司数字资产价值[197] 监管变化对公司影响 - 监管变化或行动可能改变公司投资性质、限制数字资产使用，影响公司业务、前景或运营[199] 数字资产注册法规影响 - 比特币等数字资产可能需按CEA规定注册并遵守相关法规，额外注册可能产生非经常性费用，影响公司投资[201][203] 公司区块链交互法律风险 - 公司与区块链交互可能接触受制裁人员或违反相关法律，面临调查、罚款等，损害公司声誉和股价[204][205] 数字资产税务分类影响 - 联邦或州立法机构或机构改变数字资产税务分类，可能对公司或股东产生负面税务影响[206] - 目前IRS指导将比特币等数字资产视为财产征税，交易可能产生税务申报要求，影响公司投资[207] - 2014年12月5日纽约州税务和财政部门发布数字资产税务指导，其他州若采用不同处理方式，可能影响比特币市场价格和公司投资[209] - 外国司法管辖区对数字资产税务处理不同，若施加繁重税负，可能降低比特币需求，影响公司投资[210] 公司数字资产持有风险 - 公司持有的数字资产可能面临损失、损坏、盗窃或访问受限的风险[211]