股权结构与股东情况 - 截至2021年12月31日，Donegal Mutual持有公司约41%的A类普通股和约84%的B类普通股，拥有约70%的投票权[265] - 截至2021年12月31日，Donegal Mutual持有公司约41%的A类普通股和约84%的B类普通股，拥有约70%的总投票权[383] 再保险协议相关 - Donegal Mutual和Atlantic States的再保险协议中，80%的共保业务分配给Atlantic States[266] - 2017年5月25日，Donegal Mutual完成与Mountain States的合并，并签订100%成数分保再保险协议[268] - 自2021年起，Donegal Mutual将山区州保险集团业务放入承保池，其与南方互助保险公司有100%成数分保协议并将业务放入承保池[427] - 大西洋州在承保池结果中占比80%，Donegal Mutual占比20%[427] - 公司保险子公司与Donegal Mutual和多家主要非关联再保险公司有再保险协议[417] 资产出售收益 - 2019年3月8日，公司和Donegal Mutual出售DFSC给Northwest，获得约8580万美元收益，公司获约4140万美元对价和约1410万美元股息，记录了1270万美元收益[270] - 2019年3月8日，公司和Donegal Mutual出售Donegal Financial Services Corporation，获得约8580万美元收益，公司记录了1270万美元的收益[388] 股票回购计划 - 2013年7月授权的A类普通股回购计划，可购买最多500,000股，截至2021年12月31日共购买57,658股[272] 准备金相关 - 保险子公司损失和损失费用准备金每变动1%，对公司税前经营结果影响约为630万美元[278] - 2021、2020和2019年，保险子公司前几年损失和损失费用负债分别减少3120万美元、1290万美元和1290万美元[280] - 2021年的准备金变动占2020年12月31日净留存准备金的5.6%[280] - 2020年的准备金变动占2019年12月31日净留存准备金的2.6%[280] - 2019年的准备金变动占2018年12月31日净留存准备金的2.7%[280] 保险业务负债与准备金金额 - 2021年末公司保险子公司损失及损失费用总负债为10.7762亿美元，2020年末为9.62007亿美元[287] - 2021年商业险和个人险总损失及损失费用准备金净再保险调整后为6.26359亿美元，2020年为5.57189亿美元[287] - 2021年精算师对商业险准备金估计范围为4.428 - 5.24亿美元，选定点估计为4.817亿美元；对个人险准备金估计范围为1.329 - 1.575亿美元，选定点估计为1.447亿美元[287] 工人赔偿险业务数据 - 2021年工人赔偿险年初未决索赔数量为2898件，年末为3336件；2020年年初为3014件，年末为2898件[291] - 2021年工人赔偿险赔付损失为5.0664亿美元，赔付损失费用为1.0067亿美元；2020年赔付损失为3.8204亿美元，赔付损失费用为0.9065亿美元[291] 财务关键指标（净保费收入） - 2021年净保费收入为8.04267亿美元，2020年为7.4214亿美元，2019年为7.52601亿美元[295] - 2021年净保费收入增至7.76亿美元，较2020年增加3400万美元，增幅4.6%[305] - 2021年净保费写入额增至8.043亿美元，较2020年增长8.4%；商业险净保费写入额增加7580万美元，增幅17.8%；个人险净保费写入额减少1370万美元，降幅4.3%[306] - 2020年已赚净保费降至7.42亿美元，较2019年减少1410万美元，降幅1.9%[319] - 2020年已签净保费降至7.421亿美元，较2019年的7.526亿美元减少1.4%；商业险已签净保费增加2110万美元，增幅5.2%；个人险已签净保费减少3160万美元，降幅9.1%[320] - 2021年净保费收入为7.76015201亿美元，2020年为7.42040339亿美元，2019年为7.560784亿美元[369] 财务关键指标（综合比率等） - 2021年综合比率为101.0%，其中损失比率为67.1%，费用比率为33.3%，股息比率为0.6%；2020年综合比率为96.0%，损失比率为62.0%，费用比率为33.0%，股息比率为1.0%[295] - 2021年保险子公司损失率为67.1%，2020年为62.0%；商业险损失率增至68.6%，2020年为63.9%；个人险损失率增至64.8%，2020年为59.5%[309] - 2021年保险子公司费用率为33.3%，2020年为33.0%[311] - 2021年和2020年保险子公司综合比率分别为101.0%和96.0%[313] - 2020年综合赔付率为62.0%，2019年为67.0%；商业险赔付率从2019年的63.0%升至2020年的63.9%；个人险赔付率从2019年的71.1%降至2020年的59.5%[323] - 2020年费用率为33.0%，2019年为31.3%[325] - 2020年综合比率为96.0%，2019年为99.5%[327] 财务关键指标（其他） - 2021年总收入为8.16466亿美元，2020年为7.77819亿美元，2019年为8.12451亿美元[295] - 2021年净投资收入增至3110万美元，2020年为2950万美元[307] - 2021年和2020年净投资收益分别为650万美元和280万美元[308] - 2021年利息费用降至895,605美元，2020年为120万美元[314] - 2021年所得税费用为510万美元，2020年为1050万美元；2021年有效税率为16.8%，2020年为16.5%[315] - 2021年净收入为2530万美元，2020年为5280万美元[316] - 2020年净投资收益为2950万美元，与2019年持平[321] - 2020年和2019年净投资收益分别为280万美元和2200万美元[322] - 2020年净收入为5280万美元，摊薄后A类普通股每股收益1.83美元，B类普通股每股收益1.65美元；2019年净收入为4720万美元，摊薄后A类普通股每股收益1.67美元，B类普通股每股收益1.51美元[331] - 2021、2020和2019年经营活动提供的净现金流分别为7670万美元、1.011亿美元和7640万美元[334] - 2021和2020年末投资组合分别占总资产的59.2%和61.3%，总计13亿美元[340] - 2021年12月31日和2020年12月31日，公司无Regulation S - K规则303(a)(4)(ii)定义的资产负债表外安排[350] - 2021年12月31日，公司总资产为2,255,175,399美元，2020年为2,160,520,324美元[364] - 2021年12月31日，公司总负债为1,724,139,312美元，2020年为1,642,746,204美元[364] - 2021年12月31日，公司股东权益为531,036,087美元，2020年为517,774,120美元[364] - 2021年12月31日，持有至到期的固定到期投资按摊余成本计算为668,104,568美元，公允价值为697,400,964美元；2020年按摊余成本计算为586,609,439美元，公允价值为632,640,821美元[364] - 2021年12月31日，可供出售的固定到期投资按公允价值计算为532,629,015美元，摊余成本为523,293,046美元；2020年按公允价值计算为555,136,017美元，摊余成本为534,958,100美元[364] - 2021年12月31日，权益证券按公允价值计算为63,419,973美元，2020年为58,556,173美元[364] - 2021年12月31日，短期投资按成本（接近公允价值）计算为12,692,341美元，2020年为20,900,155美元[364] - 2021年12月31日，损失及损失费用为1,077,620,301美元，2020年为962,007,437美元[364] - 2021年投资净收入为3112.5631万美元，2020年为2950.4466万美元，2019年为2951.4955万美元[369] - 2021年总营收为8.16465791亿美元，2020年为7.7781991亿美元，2019年为8.12451471亿美元[369] - 2021年总费用为7.86127283亿美元，2020年为7.14547407亿美元，2019年为7.55370441亿美元[369] - 2021年税前收入为3033.8508万美元，2020年为6327.2503万美元，2019年为5708.103万美元[369] - 2021年净利润为2525.4174万美元，2020年为5281.5252万美元，2019年为4715.1744万美元[369] - 2021年末A类普通股基本每股收益为0.83美元，2020年为1.84美元，2019年为1.68美元[369] - 2021年末B类普通股基本每股收益为0.74美元，2020年为1.65美元，2019年为1.51美元[369] - 2021年末股东权益总额为5.31036087亿美元，2020年末为5.1777412亿美元，2019年末为4.51015519亿美元[375] - 2021年现金股息为1957.8187万美元，2020年为1733.716万美元，2019年未提及[375][376] - 2021 - 2019年净收入分别为2525.42万美元、5281.53万美元、4715.17万美元[378] - 2021 - 2019年经营活动提供的净现金分别为7673.20万美元、10113.44万美元、7635.98万美元[378] - 2021 - 2019年投资活动使用的净现金分别为6219.93万美元、9967.53万美元、4337.72万美元[378] - 2021 - 2019年融资活动（使用）提供的净现金分别为5991.75万美元、 - 5231.62万美元、3625.81万美元[378] - 2021年末现金为5770.94万美元，2020年末为10309.42万美元，2019年末为4931.89万美元[378] 保险业务承保范围 - 公司保险子公司个人险主要承保私人乘用车和房主险标准及优质风险，商业险主要承保商业办公室、批发商等风险[289] 业务战略与市场地位 - 公司认为尽管保险市场条件严峻，但聚焦的业务战略和保险子公司严格的承保做法使其在2022年及以后处于有利地位[292] 公司架构变动 - 2019年12月1日，公司保险子公司Le Mars和Sheboygan Falls并入Atlantic States Insurance Company [389] 会计政策与估计 - 公司将债务证券分为持有至到期和可供出售两类，短期投资按摊余成本计量[396][397] - 公司在编制合并财务报表时会进行估计和假设，最重大的估计与保险子公司的财产和意外险未付损失及费用准备金有关[392][393] - 公司对债务证券的溢价和折价按实际利率法在证券期限内摊销，对抵押贷款支持债务证券使用预期提前还款进行摊销[399][400] - 公司保险子公司按日比例计算未赚取保费，将保单获取成本递延并在赚取保费期间摊销[405][406] 税收优惠与会计指引 - 2021、2020和2019年，公司行使股票期权分别实现438,850、302,901和64,765的税收优惠[420] - 2016年9月FASB发布金融工具减值指引，2019年11月将“较小报告公司”生效日期从2019年12月15日推迟至2022年12月15日，公司作为较小报告公司正在评估采用该指引的影响[425] - 2019年12月FASB发布