公司基本信息 - 公司控股股东为哈药集团有限公司[14] - 公司控股子公司人民同泰股票代码为600829 [14] - 公司法定代表人为张镇平[17] - 公司股票简称哈药股份，代码600664 [20] - 公司聘请的境内会计师事务所为北京兴华会计师事务所（特殊普通合伙）[21] - 公司是集医药研发、制造、销售于一体的国内大型高新技术医药企业，1993年6月在上海证券交易所上市，2015年打造医药商业上市平台人民同泰[34] - 公司所处行业为医药制造业，产品体系涵盖化学原料药、制剂、中药等细分行业[78] - 公司愿景是建设创新型世界级哈药，打造融合医药工业与商业的大型医药集团[137] 利润分配情况 - 公司2018年度母公司实现净利润 - 2.68亿元[6] - 2018年可供分配利润为 - 1.99亿元[6] - 公司拟2018年度不进行利润分配和资本公积金转增股本[6] - 2018年以2544953276股为基数，向全体股东按每10股派发现金股利5元（含税），共计派发现金红利1272476638元[147] - 2018年归属于上市公司普通股股东的净利润为346139970.93元，现金分红数额为0，占比0%；2017年净利润406975865.80元，现金分红1272476638元，占比312.67%；2016年净利润788103136.95元，现金分红1270621638元，占比161.23%[147] 财务数据 - 2018年营业收入108.14亿元，较2017年减少10.02%[25] - 2018年归属于上市公司股东的净利润3.46亿元，较2017年减少14.95%[25] - 2018年经营活动产生的现金流量净额6.93亿元，较2017年增长364.23%[25] - 2018年末归属于上市公司股东的净资产58.65亿元，较2017年末减少16.82%[25] - 2018年基本每股收益0.14元/股，较2017年减少12.50%[25] - 2018年加权平均净资产收益率5.33%，较2017年减少0.27个百分点[25] - 2018年第一季度至第四季度营业收入分别为28.58亿元、27.76亿元、24.70亿元、27.10亿元[28] - 2018年非经常性损益合计1.02亿元，较2017年的1.17亿元有所减少[28] - 2018年1月10日公司完成548.5万股限制性股票回购注销工作，股份总数变更为25.45亿股[25] - GNC优先股期初余额和期末余额均为3.04亿元，对当期利润影响金额为0 [31] - 2018年公司实现营业收入108.13亿元，同比下降10.02%，医药工业主营业务收入37.35亿元，医药商业主营业务收入70.22亿元，归属于上市公司股东的净利润3.46亿元，同比下降14.95%[47][50] - 公司营业成本78.68亿元，同比下降11.66%，销售费用6.195亿元，同比下降18.60%，管理费用15.71亿元，同比增长2.11%，研发费用1.373亿元，同比下降3.42%，财务费用 - 621.17万元，同比增长87.48%[50] - 公司经营活动产生的现金流量净额6.927亿元，同比增长364.23%，投资活动产生的现金流量净额 - 8.041亿元，同比下降1082.82%，筹资活动产生的现金流量净额 - 13.62亿元，同比下降12.85%[50] - 公司主营业务毛利率为27.10%，较上年同期上升1.36个百分点，其中医药工业毛利率为54.66%，医药商业毛利率为12.44%[51] - 化学原料药营业收入144,491,982.69元，同比减少34.80%，毛利率为 - 16.22%，较上年减少11.84个百分点[51] - 化学制剂营业收入2,539,998,154.20元，同比减少4.21%，毛利率为60.96%，较上年增加0.07个百分点[51] - 国内地区营业收入10,683,672,336.10元，同比减少10.13%，毛利率为27.25%，较上年增加1.25个百分点；国外地区营业收入74,311,332.29元，同比减少18.50%，毛利率为4.92%，较上年增加13.62个百分点[57] - 葡萄糖酸钙口服溶液生产量39,026支，同比减少8.82%，销售量42,916支，同比增加4.18%，库存量254支，同比减少93.87%[58] - 阿莫西林胶囊生产量278,381万粒，同比增加53.65%，销售量260,974万粒，同比增加19.64%，库存量23,045万粒，同比增加308.74%[58] - 葡萄糖酸锌口服溶液生产量32,519万支，同比增加26.41%，销售量32,316万支，同比增加21.08%，库存量1,096万支，同比增加22.60%[58] - 拉西地平片生产量21,120万片，同比增加5.70%，销售量23,015万片，同比增加14.12%，库存量896万片，同比减少67.91%[58] - 小儿氨酚黄那敏颗粒生产量40,395万袋，同比增加24.79%，销售量35,090万袋，同比增加3.31%，库存量6,893万袋，同比增加334.07%[58] - 前列地尔注射液生产量560万支，同比减少49.73%，销售量648万支，同比减少43.46%，库存量60万支，同比减少59.46%[58] - 公司总成本较上年同期下降11.84%，为78.43亿元，主要因销售收入、产量及采购量降低[62] - 前五名客户销售额15.86亿元，占年度销售总额14.66%，无关联方销售额[66] - 前五名供应商采购额9.47亿元，占年度采购总额12.03%，无关联方采购额[69] - 公司财务费用较同期上升87.48%，因定期存款减少致利息收入减少[69] - 公司研发投入1.85亿元，占营业收入比例1.71%，研发人员221人，占公司总人数1.44%[70][71] - 经营活动产生的现金流量净额同比增加364.23%，因采购商品、税费等支付现金减少[72] - 工业成本中原材料包材占比53.67%，金额9.09亿元，较上年同期下降8.58%[62] - 商业成本中采购成本为61.49亿元，占比100%，较上年同期下降13.12%[62] - 投资活动产生的现金流量净额同比下降1,082.82%，因支付GNC项目首期投资款[75] - 筹资活动产生的现金流量净额同比减少12.85%，因所属子公司人民同泰银行倒贷现金流出增加[75] - 货币资金期末金额较上期期末变动 - 41.67%，因分红及支付GNC可转换优先股首期股权现金流出[75] - 其他应收款期末金额较上期期末变动 - 43.49%，因计提坏账准备增加[75] - 应收利息期末金额较上期期末变动 - 85.40%，因定期存款利息减少[75] - 可供出售金融资产期末金额较上期期末变动974.14%，因认购GNC可转换优先股股权[75] - 预收款项期末金额较上期期末变动 - 33.45%，因预收客户款项减少[75] - 未分配利润期末金额较上期期末变动 - 34.67%，因本期分红导致减少[75] 业务板块情况 - 医药研发与制造业务涵盖化学原料药等多个产业领域，产品聚焦抗感染等治疗领域；医药批发与零售业务主要通过人民同泰开展，业务范围集中在黑龙江，辐射吉林和内蒙古[34] - 医药工业采购通过多种方式降低成本、控制库存；生产严格执行国家药品GMP规范；销售建立以区县为最小单元的营销网络[34] - 医药商业批发依托配送平台开展服务，物流中心保证药品质量，配送网络拓展到黑龙江省外；零售以直营连锁方式开展，采用集中化供应链体系[34][37] - 公司实现全产业链覆盖，在抗感染等治疗领域形成完善产品布局，核心产品在细分领域市场占有率位居前列[40] - 报告期内抗感染、补益、中药、心脑血管类主导产品市场占有率稳居同类产品领先地位[41] - 公司持续强化营销体系建设，加快新产品引进和上市步伐；医药商业子公司利用政策机遇优化产品资源与客户结构[41] - 公司拥有69个独家剂型、独家市场、独家通用名的产品，468个品种进入2017版国家医保目录，233个品种进入2018版国家基本药物目录[44] - 公司由各类先进设备组成90余条制剂产品生产线，在产药品生产车间已通过国家GMP认证[44] - 公司认购GNC可转换优先股并与其成立境内合资公司，购买梯瓦公司6个产品中国区独家销售代理权及取得国内上市批文权利[47] - 公司持续完善终端市场建设，强化管控，细化考核，扩大终端覆盖，探索新销售模式[47] - 公司启动哈药总厂、哈药六厂搬迁工作，推进产线自动化和信息化融合改造[47] - 公司控股子公司人民同泰调整经营策略，批发、零售、医疗服务业务均有发展举措[47][50] 行业环境与政策 - 2018年我国医药工业企业主营业务收入23986.3亿元，利润总额3094.2亿元[38] - 化学原料药近年产量和销量受政策影响有所降低，化学制剂行业面临竞争加剧和去产能并存局面[79] - 2018年限抗升级政策或使抗生素市场销量下降[83][86] - 2018年医保控费政策或使中药注射剂和辅助用药销量下降[85][86] - 2018年4 + 7试点带量采购，选取品种售价平均降价52%，最高降价96%[85] - 2018年基药目录品种由520种增加到685种[85] - 医药行业整体增速放缓，但因人口老龄化药品需求稳定，仍可保持长期稳定增长，重要改革有望取得成果[134][136] 公司发展战略与规划 - 未来公司将开展产业结构调整等工作，发挥优势提升细分产品市场占有率，力争可持续健康发展[41] - 公司聚焦大健康类产品，丰富产品线实现转型升级[85] - 公司深挖现有产品潜力，控制成本发挥品牌优势[85] - 公司关注终端市场需求，调整产品结构加大创新药开发[85] - 公司将推进仿制药一致性评价工作并通过外延式并购引入优质产品品种[89] - 公司落实环保政策法规，探索产品结构调整，强化环保责任和意识[89] - 2019年公司计划实现营业收入116亿元，其中医药工业46亿，医药商业70亿元[138] - 公司计划扩充营销团队，加强与连锁药店合作，关注96个基药品种市场表现以提升市场份额[138] - 公司将加快与GNC成立合资公司，开展6个品种相关工作以实现国内上市销售[138] - 公司将详细制定方案推进哈药总厂、哈药六厂搬迁工作[138] - 力争2019年底前完成阿莫西林胶囊、安瑞克、蒙脱石散等产品的仿制药一致性评价工作[140] - 公司将完善搬迁规划方案，力争早日实施搬迁工作，制定产销平衡方案保证市场供应[140] - 医药批发业务向主动营销型、输出服务型转型升级，零售业务向提升专业化服务及精细化管理水平转变[140] - 医药批发业务丰富产品线、深化终端定位、应对招标采购新政策、加强财务和库存管理[140] - 医药零售业务优化网络布局、强化互联网平台建设、向健康管理终端转型、提升会员服务能力[140] 研发情况 - 截至报告期末，公司3个仿制药一致性评价品种上报CFDA审核，新化药一类WX0005片和生物一类重组人促红素 - CTP融合蛋白注射液准备进入临床研究阶段[108] - 阿莫西林胶囊研发投入1126万元，占营业收入比例0.11%，较上年同期变动比例108%[111] - 公司报告期内研发投入金额18530万元，占营业收入比例1.71%，占净资产比例2.94%[111] - 同行业平均研发投入金额31453.26万元[111] - 公司医药工业主营业务收入37.35亿元，研发投入占医药工业收入比重4.96%[111] - 阿莫西林胶囊一致性评价已申报，处于审评中，累计研发投入1746万元[111] - 2018年公司累计获得1个生产批文，未获得重要研发补助[114][117] - 2018年抗感染领域营业收入124118.40万元，毛利率29.69%，同比降3.93%；感冒药营业收入50024.15万元，毛利率61.14%，同比增4.86%等[117] - 2018年公司主营业务毛利率为27.10%，医药工业毛利率为54.66%，高于同行业企业平均水平[117] - 公司加大新产品研发力度，拟重点开展2019年研发工作，如盐酸伊托必利片处于试验研究阶段等[114][117] 销售与市场情况 - 公司在推广现有营销模式基础上，推动销售集群（区县）能力模块建设，细化考核及管理单元[119] - 公司报告期内销售费用总额为6.195049亿元，占营业收入比例为5.73%，较同期7.6102亿元降低18.6%[124] - 公司销售费用中职工薪酬占比最高，为57.61%，金额达3.5690183873亿元[121] - 公司主要药品前列地尔注射液（万支）、注射用盐酸头孢替安（万支）、注射用丹参（冻干）（万支）中标，医疗机构实际采购量分别为648万支、951万支、1017万支[121] - 公司专营商队伍进一步优化，产品数量和结构日趋合理，持续完善基层终端市场管控能力[121] - 公司主要产品终端市场定价原则为处方药执行政府招标定价，OTC产品和保健品执行市场竞争价格体系[121] - 公司研判市场形势调整营销策略，合理控制销售费用，未来将依据市场变化适时调整策略提升盈利能力[124] 子公司情况 - 公司持有药品销售行业公司74.82%股权，报告期末资产总额441,235