公司基本信息 - 公司中文简称为华贸物流，代码为603128，法定代表人为陈宇[17] - 董事会秘书为于永乾，证券事务代表为李锐，联系地址均为上海市南京西路338号天安中心20楼，电话均为021 - 63588811 [20] - 公司注册地址为上海市浦东机场海天一路528号，办公地址为上海市南京西路338号天安中心20楼，邮编为200003 [21] - 公司网址为http://www.ctsfreight.com，电子信箱为ird@ctsfreight.com [21] - 公司A股上市交易所为上海证券交易所，股票简称为华贸物流，代码为603128 [21] 财务数据关键指标变化 - 本报告期（1－6月）营业收入124.12亿元，上年同期98.14亿元，同比增长26.47%[23] - 本报告期归属于上市公司股东的净利润4.81亿元，上年同期4.75亿元，同比增长1.26%[23] - 本报告期末归属于上市公司股东的净资产53.62亿元，上年度末51.30亿元，同比增长4.52%[26] - 本报告期基本每股收益0.37元/股，上年同期0.37元/股，同比无增减[26] - 本报告期稀释每股收益0.37元/股，上年同期0.36元/股，同比增长2.78%[26] - 2022年上半年公司营业收入124.12亿元，同比增长26.47%；营业成本111.47亿元，同比增长28.62%[69][71] - 营业成本111.5亿元，同比增长28.6%，增幅略高于营业收入增幅[75] - 销售费用3.9亿元，同比增加0.8亿元，增长26.2%，职工薪酬同比增加0.32亿元，占销售费用增量的97%[75] - 管理费用2.8亿元，同比增加0.9亿元，增长50.8%，职工薪酬增长额占管理费用增量的79%[75] - 财务费用 -3211万元，同比减少4410万元[78] - 研发费用1104万元，同比增加392万元，增加55.1%，因加大业务系统数字化及信息化建设投入[78] - 经营活动现金净流入6.48亿元，去年同期净流出0.6亿元，应收账款余额比期初下降7.5%[78] - 投资活动现金净流出2402万元，主要用于购建固定资产和在建工程支付1554万元[78] - 筹资活动现金净流出1.05亿元，银行借款流入4.1亿元，偿还银行借款流出3.6亿元，支付股利及利息流出1.7亿元[78] - 期末应收票据、应收账款等款项合计47.4亿元，比期初减少8.2%，主要因加大应收账款催收力度[84] - 期末其他应付款5.51亿元，比期初增加66.78%，主要是本年度分派股利2.96亿元，期末应付股利比期初增加[84] - 期末其他流动负债327万元，较期初减少85.8%，“已背书未到期不能终止确认的应收票据”较期初减少1960万元[85] - 期末应付职工薪酬2.4亿元，较年初减少31.2%，主要因支付2021年度应付绩效奖金减少[85] - 境外资产17.87亿元，占总资产比例为16.49%[86] - 货币资金3424.4万元、固定资产9758.6万元受限，合计受限资产1.32亿元[87] - 公司期末流动资产合计74.22亿元，期初为72.53亿元，期末较期初增长2.34%[183] - 公司期末非流动资产合计32.03亿元，期初为32.71亿元，期末较期初下降2.06%[186] - 公司期末资产总计106.25亿元，期初为105.23亿元，期末较期初增长0.97%[186] - 公司期末流动负债合计36.64亿元，期初为37.55亿元，期末较期初下降2.43%[186] - 公司期末非流动负债合计12.99亿元，期初为13.59亿元，期末较期初下降4.32%[188] - 公司期末负债合计49.64亿元，期初为51.14亿元，期末较期初下降2.94%[188] - 公司期末所有者权益合计56.61亿元，期初为54.09亿元，期末较期初增长4.66%[188] - 母公司期末货币资金为13.29亿元，期初为8.01亿元，期末较期初增长65.79%[190] - 母公司期末应收账款为22.42亿元，期初为25.81亿元，期末较期初下降13.15%[190] - 母公司期末应收股利为750万元，期初为6250万元，期末较期初下降88%[190] - 2022年上半年营业总收入为124.12亿元，较2021年上半年的98.14亿元增长26.47%[196] - 2022年上半年营业总成本为117.99亿元，较2021年上半年的91.84亿元增长28.47%[196] - 2022年上半年净利润为5.00亿元，较2021年上半年的5.09亿元下降1.65%[200] - 2022年上半年归属于母公司股东的净利润为4.81亿元，较2021年上半年的4.75亿元增长1.25%[200] - 2022年上半年末资产总计为79.53亿元，较2021年上半年末的78.41亿元增长1.43%[194] - 2022年上半年末负债合计为42.75亿元，较2021年上半年末的41.03亿元增长4.19%[196] - 2022年上半年末所有者权益合计为36.78亿元，较2021年上半年末的37.38亿元下降1.60%[196] - 2022年上半年销售费用为3.87亿元，较2021年上半年的3.07亿元增长26.15%[200] - 2022年上半年管理费用为2.81亿元，较2021年上半年的1.86亿元增长51.37%[200] - 2022年上半年研发费用为1104.35万元，较2021年上半年的711.91万元增长55.12%[200] 各条业务线数据关键指标变化 - 2021年公司国际空运业务全球排名第15位，国际海运业务全球排名第11位[30] - 2022年上半年国际空运业务量17.7万吨，同比下降1.1%，营业收入33.2亿元，同比上升21.1%[73] - 2022年上半年国际海运业务量42.5万标箱，同比下降20.6%，营业收入58.7亿元，同比上升26.3%[74] - 2022年上半年跨境电商物流营业收入21.9亿元，同比增长69.7%，其中国际空运业务量3.1万吨，国际海运5814标箱，中欧班列10095标箱，中欧卡班9669吨[74] - 2022年上半年特种物流营业收入5.1亿元，同比增长2.9%[74] - 2022年上半年仓储第三方物流业务营业收入2.9亿元，同比增长11.7%[74] - 2022年上半年订舱服务营业额23.30亿元，箱量87103个，单箱收入26752元，单箱毛利630元，单箱毛利率2.36%，毛利总额5490万元[58] - 2022年上半年方案服务营业额1.29亿元，箱量110193个，单箱收入1168元，单箱毛利360元，单箱毛利率30.81%，毛利总额3966万元[58] - 2022年上半年综合物流营业额34.07亿元，箱量227268个，单箱收入14989元，单箱毛利1676元，单箱毛利率11.18%，毛利总额3.81亿元[58] - 2022年上半年地面操作服务营业额4.72亿元，货量39208吨，单公斤营业额12.03元，单公斤毛利1.07元，单公斤毛利率8.91%，毛利总额4200万元[63] 行业环境与市场动态 - 2022年上半年我国货物贸易进出口总值19.8万亿元，同比增长9.4%，其中出口11.14万亿元，增长13.2%；进口8.66万亿元，增长4.8%[31] - 2022年上半年全球国际空运货物需求同比2021年下降4.3%，运力较2021年上半年增长4.5%，较疫情前增长2.5%[34] - 近5年我国跨境电商交易规模CAGR达16.2%，2016 - 2020年全球电商市场规模CAGR为19.2%，预计2020 - 2028年CAGR为15.8%[35] - 达飞集团上半年完成2次收购，地中海航运以57亿欧元收购波洛莱集团非洲物流100%股份[36] 公司业务发展与运营 - 公司收购嘉峰国际39%股权、上海靖安100%股权，以不超2.4亿美元收购美国货代公司Topocean[38] - 公司物流服务网络遍布世界160多个国家和地区[44] - 国际空运开通海航/成都 - 列日、马来西亚世界货运航空/昆明 - 吉隆坡等货运航线[51] - 国际海运完善美线2022 - 2023年度NVO合约签订，续签欧洲、美国、澳洲航线进口运力合约[52] - 国际铁路南向班列、“陆海新通道”等班列稳定开行，推进东风燃油商用车中老班列运输[53] - 跨境电商物流与LAZADA、SHOPEE等电商平台及独立站签订合作协议[53] - 国际工程中特物流成功运输新疆750kV乌苏变电站工程等项目[56] - 国际工程完成越南沿海二期2×660MW燃煤电厂项目双机承运等项目[56] - 公司成立38年来发展成为第三方国际综合物流服务产品提供者[39] - 2022年上半年上海疫情给公司运营带来挑战，公司坚持内生增长和资本外延并举[46][47] 子公司经营情况 - 深圳华贸国际物流2022年1 - 6月净利润5629.9万元，截至6月30日总资产4.09亿元，净资产1.66亿元[91] - 天津华贸柏骏国际物流2022年1 - 6月净利润337.1万元，截至6月30日总资产5549.6万元，净资产1742.5万元[91] - 成都华贸物流2022年1 - 6月净利润1727.9万元，截至6月30日总资产9856.3万元，净资产4661.5万元[94] - 宁波华贸物流2022年1 - 6月净利润1685.9万元，截至6月30日总资产1.09亿元，净资产5016.2万元[94] - 广州华贸国际货运代理有限公司2022年1 - 6月净利润2755.5万元，截至6月30日总资产2.41亿元，净资产1.03亿元[95] - 香港华贸国际物流有限公司2022年1 - 6月净利润5635.1万元，截至6月30日总资产7.00亿元，净资产2.33亿元[95] - 截至2022年6月30日，德祥物流总资产4343.90万元，净资产3012.96万元，2022年1 - 6月净利润665.04万元[99] - 中特物流成立于2005年7月18日，注册资本14752.5万元，公司持股100%；截至2022年6月30日，总资产13.71亿元，净资产10.80亿元，2022年1 - 6月净利润2939.83万元[99] - 华安润通成立于2019年7月19日，注册资本1000万元，公司持股70%；截至2022年6月30日，总资产3.67亿元，净资产2.54亿元，2022年1 - 6月净利润1823.07万元[102] - 洛阳中重成立于1999年2月4日，注册资本2000万元，公司持股60%；截至2022年6月30日，总资产1.62亿元，净资产8054.22万元，2022年1 - 6月净利润1559.65万元[102][103] - 连云港华贸成立于2020年7月3日，注册资本500万元，公司持股100%；截至2022年6月30日，总资产8173.75万元，净资产1443.33万元，2022年1 - 6月净利润584.14万元[103][104] - 徐州华贸成立于2020年6月29日，注册资本500万元，公司持股100%；截至2022年6月30日，总资产4146.73万元，净资产633.04万元，2022年1 - 6月净利润47.51万元[104] - 杭州佳成成立于2005年4月26日，注册资本9000万元，公司持股70%；截至2022年6月30日，总资产4.95亿元，净资产1.94亿元，2022年1 - 6月净利润 - 106.72万元[107][108] 公司风险与应对 - 公司认为中短期内行业最不可控三类风险是逆全球化和贸易保护致国际宏观经济环境变动、俄乌冲突致国际新秩序和经济制裁升级引发全球能源和粮食危机[109] - 公司有能力在国际空运和海运物流业务应对政策、经营等多种风险[109] 公司治理与决策 - 2022年公司召开1次年度股东大会，即2021年年度股东大会，于2022年6月召开，决议于2022年6月24日刊登[112][113] - 黄文敏、唐国良、邢军翔、向宏离任，徐林秀、曾祥展、邹善童当选[114][115] - 半年度拟定不进行利润分配或公积金转增，每10股送红股数、派息数、转增数均为0[118] - 中国物流集团承诺在资产等方面与华贸物流保持独立，不违规占用资金，承诺长期有效[125] - 中国物流集团将在划转完成后60个月内解决同业竞争问题[128] - 华贸物流每年以现金形式分配的利润不少于当年实现的可供分配利润的20%[143] - 北京华安润通国际物流有限公司和华大国际物流有限公司2019年度年化净利润不低于9000万元，2020年度年化净利润不低于10000万元，承诺期内累计年化净利润不低于30000万元