公司基本信息 - 公司2022年上半年报告期为1月1日至6月30日[16] - 公司注册地址和办公地址均为云南省昆明市盘龙区联盟路与万宏路交汇处万宏嘉园沣苑（地块五）综合楼[20] - 公司股票简称为健之佳，股票代码为605266，在上海证券交易所上市[21] - 公司董事会、监事会及高级管理人员保证半年度报告内容的真实性、准确性和完整性[4] 财务表现 - 公司2022年上半年营业收入为30.06亿元人民币，同比增长26.34%[25] - 归属于上市公司股东的净利润为8799.7万元人民币，同比下降28.16%[25] - 公司2022年上半年期间费用为9.39亿元人民币，同比增长36.64%[25] - 公司2022年上半年综合毛利率为35.99%，较上年同期提升0.88%[28] - 公司2022年二季度营业收入为15.56亿元人民币，同比增长28.33%[29] - 公司2022年二季度归属于上市公司股东的净利润为5863.16万元人民币，同比增长1.53%[29] - 公司2022年二季度综合毛利率为38.32%，较上年同期提升2.32%[29] - 公司2022年上半年经营活动产生的现金流量净额为3.35亿元人民币，同比增长11.85%[25] - 公司2022年上半年归属于上市公司股东的净资产为22.91亿元人民币，同比增长19.94%[25] - 非流动资产处置损益为248,438.93元[35] - 计入当期损益的政府补助为1,666,098.57元[35] - 其他营业外收入和支出为-6,554,194.88元[37] - 其他符合非经常性损益定义的损益项目为387,491.60元[37] - 公司2022年上半年新增门店72%分布于地级、县级市场，县级及以上区域药店占比95.21%[77] - 公司直营门店中已取得各类"医疗保险定点零售药店"资格的药店达2810家，占药店总数94.11%[82] - 公司开通各类慢病医保支付门店303家，较2021年末净增加33家，同比增长12.22%[83] - 公司2022年上半年医药零售主营业务收入为26.53亿元，毛利率为34.49%，同比增长0.59%[85] - 公司2022年上半年便利零售主营业务收入为1.82亿元，毛利率为21.23%，同比下降0.24%[85] - 公司2022年上半年处方药和非处方药合计营业收入为19.89亿元，占总营业收入的70.16%，同比增长3.24%[88] - 公司2022年上半年中药材营业收入为1.13亿元，占总营业收入的4.00%，同比下降0.10%[88] - 公司2022年上半年保健食品营业收入为1.94亿元，占总营业收入的6.84%，同比下降1.32%[88] - 公司2022年上半年医疗器械营业收入为3.07亿元，占总营业收入的10.82%，同比下降0.40%[88] - 公司2022年上半年生活便利品营业收入为1.85亿元，占总营业收入的6.53%，同比下降1.26%[88] - 公司中西成药营业收入同比增长32.24%，占零售终端收入结构占比达70.16%，较上年同期增长3.24%[90] - 处方药销售增长29.48%，非处方药销售增长34.68%，毛利率分别增长1.13%和0.47%[89][90] - 保健食品营业收入同比增长仅为5.69%，毛利率较上年同期下降1.22%，收入结构占比同比下降1.32%[90][96] - 公司2022年上半年门店净增239家，较年初增长7.85%，新店、次新店占比高达33.90%[92] - 公司线上业务收入达62,551.61万元，同比增长76.20%，占营业收入比例达20.81%[99] - 公司活跃会员人数突破1900万，较2021年同期增长26%，会员消费占比超70%[99] - 公司贴牌商品销售额占主营业务收入的12.74%，较2021年增长0.27个百分点[97][98] - 公司二季度营业收入较上年同期增长28.33%，归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润增长0.50%[93] - 公司综合毛利率较上年同期增长0.88%，期间费用增幅36.64%远高于营业收入增幅26.34%[92] - 公司累计开通慢病医保门店303家，新增33家，特病医保支付门店达95家，获批双通道药房115家[102] - 慢病会员的交易次数为普通会员的1.7倍，客单价为普通会员的1.3倍[102] - 自营平台业务实现营业收入19,294.29万元，较上年同期增长54.00%[104] - 传统第三方电商平台B2C业务实现营业收入28,295.17万元，较上年同期增长91.14%[104] - 第三方O2O平台业务实现营业收入14,962.15万元，较上年同期增长83.17%，京东到家销售额同比增长2.4倍，饿了么同比增长1.1倍[107] - 线上渠道实现营业收入总计62,551.61万元，较上年同期增长76.20%，占营业收入的比例达20.81%[107] - 公司本期实现营业收入同比增长26.34%，综合毛利率同比增长0.88%[116] - 线上渠道营业收入占比从2021年的16.78%提升至本期的20.81%[116] - 公司本期营业收入为3,006,192,004.54元，同比增长26.34%[118] - 公司本期营业成本为1,924,262,886.69元，同比增长24.63%[118] - 公司本期销售费用为822,255,489.34元，同比增长37.10%[118] - 公司本期财务费用为40,450,460.08元，同比增长70.61%[118] - 公司本期信用减值损失为953,034.07元，同比增长135.48%[121] - 公司本期资产减值损失为20,589,293.11元，同比增长75.03%[121] - 公司本期经营活动产生的现金流量净额为334,515,976.30元，同比增长11.85%[121] - 公司经营活动产生的现金流量净额增长主要由于销售商品收到的现金增多及收到万州区中兴医药股权收购项目的租赁保证金[126] - 公司投资活动产生的现金流量净额变动主要由于购买"西南广物流中心资产"支出[126] - 公司筹资活动产生的现金流量净额变动主要由于非公开发行股票募集资金和取得借款[126] - 公司应收账款增长60.41%，达到365,529,674.57元，主要由于业务规模及医保门店数增加导致应收医保款余额增长[126] - 公司预付款项增长320.26%，达到129,482,639.77元，主要由于预付定金、预付商品款及商铺购置款、预付服务费等[126] - 公司固定资产增长91.36%，达到764,981,427.96元，主要由于购入"西南广物流中心资产"拟分批持续改造、提升云南地区物流配送能力[130] - 公司在建工程增长241.61%，达到252,483,441.44元，主要由于购入"西南广物流中心资产"并按GSP标准改造、提升云南地区物流配送能力[130] - 公司短期借款增长935.76%，达到310,727,902.71元，主要由于销售规模扩大、应收医保款余额增加及唐人医药并购项目需逐步准备自有资金[130] - 公司长期借款增长1,179.72%，达到322,868,669.82元，主要由于购买"西南广物流中心资产"并购贷款增加[132] 业务运营 - 公司主要从事药品、保健食品、个人护理品等健康产品的连锁零售业务[39] - 公司采用统一、标准的集团内垂直一体化业务管理体系[42] - 公司坚持以"中心城市为核心向下渗透"的扩张策略[43] - 公司通过高标准的规范服务标准和培训提升店员专业度[46] - 公司通过自建平台与互联网医院及第三方平台合作满足远程问诊需求[46] - 公司持续投资于精细化的营运管理技术、高效的物流体系和优化的信息系统[46] - 2020年中国药品零售市场规模为5,119亿元，同比增长10.1%[47] - 2020年底连锁药店比例达56.5%，较2019年上升1.22%[47] - 公司累计招募慢病会员130万人，会员消费占比超70%[51][60] - 公司有效会员人数超过1,900万人[60] - 公司连续七年蝉联"中国药品零售企业综合竞争力排行榜"专业力标杆企业单项冠军[52] - 公司通过自建平台、与互联网医院及第三方平台合作提供远程问诊和远程审方服务[51] - 公司自营O2O平台佳E购已实现药店全覆盖，之佳便利店逐步探索[55] - 公司通过第三方O2O平台提供24小时营业服务，提升送货效率[56] - 公司围绕顾客需求，线下线上全渠道业务增速远高于门店线下销售增长率[56] - 公司通过CRM客户关系管理系统和会员管理体系提升会员黏性与满意度[60] - 公司构建了基于SAP/ERP信息管理系统为核心的高效物流配送体系，提升分拣效率、配送效率、配送准点率等服务水平[61] - 公司推出"健之佳急送"业务，提供在线预订、送货上门服务，提升门店需求响应能力[61] - 公司持续优化人才结构，推进股权激励计划和员工持股计划，增强团队凝聚力和战斗力[64] - 公司通过自建和收购方式新增门店253家，净增门店239家，门店总数达到3,283家，较2021年末增长7.85%[72] - 重庆地区门店数增长32.37%，川渝桂市场门店增长18.96%，高于公司整体增速[72] - 公司拟通过支付现金方式分两个阶段购买唐人医药100%股权，第一阶段购买80%股权，已完成股权过户手续[71] - 云南地区门店覆盖率达84.50%，本期新进4个县区，覆盖109个县区，剩余20个县区为持续扩张提供市场空间[71] - 公司全资子公司重庆健之佳以7,148万元收购重庆佰瑞大药房有限公司100%股权，涉及门店51家[136] - 公司通过康特森眼科医院提供眼科早期筛查和慢病眼底筛查等增值服务，深入接触和服务潜在顾客[140] - 公司对唐人医药进行了重大资产收购[141] - 连锁药房子公司总资产为23.47亿元，营业收入为20.55亿元，净利润为2194.75万元[142] - 重庆健之佳门店新店、次新店占比达34.17%，2021年和2022年收购门店占比达27.90%，导致本期出现亏损[145] - 公司部分门店因疫情管控要求暂时关店，导致客流略微下降，部分地区门店拓展和装修受影响延迟[146] - 公司以顾客需求为核心，聚焦西南优势区域，审慎拓展其他目标区域，择机并购加快门店网络扩张速度[150] - 公司持续强化全渠道连锁经营管理体系和营运体系，提升药学服务和健康管理服务特色[150] - 医药体制改革不断深化，医保控费、带量集采等政策推进，政策落实过程中存在不确定性[150] - 公司加快自建门店和收购门店的扩张速度，短期内门店单店产出和坪效下降，但为后续业绩增长奠定基础[153] - 公司通过股权激励计划和员工持股计划，完善人力资源体系，吸引和留住优秀管理人才和核心业务骨干[154] - 公司面临跨区域收购经营风险，管理半径扩大，对资金实力、门店管理能力、物流配送能力等提出更高要求[158] - 公司商誉累计余额将大幅提高，接近交易完成时公司归母净资产金额，存在商誉减值风险[159] - 公司需应对标的公司业绩补偿无法实现的风险，可能导致业绩承诺方不能履行或不能完全履行业绩补偿义务[159] - 公司将通过提升内部合规管理规范，积极应对行业政策变化带来的机遇和挑战[151] - 公司将继续重视医疗器械、保健品、中药材等非药产品的规划和引进，以满足顾客预防和健康管理的需求[151] - 公司将加强对并购标的的尽调和审计评估，严把入口关，选择优质标的，应对并购风险[153] - 公司积极探索与品牌商的深度合作，提升OEM商品及其他综合毛利较高优势商品销售占比[155] - 公司把握政策及市场变化的长期趋势，加大社区、医院周边店及全渠道服务能力的建设力度[155] 公司治理与股东承诺 - 公司2022年共召开年度股东大会1次，临时股东大会2次，均通过上海证券交易所网络投票系统实施网络投票[164] - 公司独立董事刘海兰女士任期届满，管云鸿先生于2022年1月12日起任公司独立董事[167] - 公司2021年限制性股票激励计划首次授予部分第一期解除限售条件成就，148名激励对象解除限售股份267,601股[169] - 公司2021年员工持股计划于2021年7月21日通过二级市场完成825,960股股票的买入，40%的股票于2022年7月21日到期解锁[173] - 公司实际控制人、股东、关联方等在报告期内或持续到报告期内的承诺事项均已及时严格履行[183] - 蓝波承诺自发行人股票上市之日起三十六个月内不转让或委托他人管理其持有的股份[187] - 舒畅承诺自发行人股票上市之日起三十六个月内不转让或委托他人管理其持有的股份[188] - 畅思行承诺自发行人上市之日起三十六个月内不转让或委托他人管理其持有的股份[188] - 昆明云健宏、昆明南之图、昆明春佳伟、蓝抒悦承诺自发行人上市之日起三十六个月内不转让或委托他人管理其持有的股份[189] - 金玉梅、方丽、胡渝明承诺自发行人上市之日起三十六个月内不转让或委托他人管理其持有的股份[190] - 公司、实际控制人、董事和高级管理人员承诺自公司股票上市之日起三年内履行相关承诺[183] - 畅思行、蓝波、舒畅承诺长期有效履行相关承诺[183] - 祥群投资承诺长期有效履行相关股份限售承诺[183] - 董事、监事、高级管理人员承诺在2022年6月29日至本次交易实施完毕期间履行相关承诺[183] - 控股股东或实际控制人在锁定期届满后2年内减持股份，减持后仍需保持对公司的共同实际控制地位[194] - 控股股东或实际控制人在锁定期届满后12个月内减持股份不超过持有老股的15%，第13至24个月内减持不超过第13个月初持有老股的15%[194] - 控股股东或实际控制人减持股份价格不低于首次公开发行股票的发行价格[194] - 持有5%以上股份的股东在锁定期届满后减持股份价格不低于首次公开发行股票的发行价[195] - 持有5%以上股份的股东减持股份时需提前通知公司并公告，公告后3个交易日后方可减持，6个月内完成[195] - 苏州和聚融益投资合伙企业等股东在锁定期届满后减持股份价格不低于减持前上一年度经审计的每股净资产价格[197] - 苏州和聚融益投资合伙企业等股东减持股份时需提前通知公司并公告，公告后3个交易日后方可减持，6个月内完成[197] - 公司将以现金方式认购健之佳非公开发行股票，认购资金来源合法合规，认购股份自发行完成之日起36个月内不进行交易或转让[198] - 公司承诺在非公开发行完成后六个月内不减持股票[199] - 公司承诺期间因送股、公积金转增股本等权益分派产生的股票也不减持[199] - 公司承诺如有违反减持承诺，所得收益将全部归公司所有[199] 社会责任与捐赠 - 公司累计购入、替换9辆纯电动新能源车及2个充电桩，共计投入费用190万元，用于配送，减少排放[178] - 公司向盘龙区疫情防控指挥部、官渡区市场监督管理局等地区捐赠抗疫物资20余万元[179] - 公司捐赠20余万元用于购买"春城惠民保"保险3,390份，为困难群体提供保障[179] - 公司向昆明市盘龙区捐赠700万元，用于盘龙区金汁河河道及绿色廊道的建设[180] - 公司与昆明市总工会合作开设了22家职工驿站，为户外劳动者提供温暖和关怀[180] 风险与挑战 - 公司报告期内不存在被控股股东及其关联方非经营性占用资金情况[7] - 公司报告期内不存在违反规定决策程序对外提供担保的情况[7] - 公司报告期内不存在半数以上董事无法保证半年度报告的真实性、准确性和完整性的情况[7] - 公司报告期内不存在对公司生产经营产生实质性影响的重大风险[7] - 公司报告期内未通过利润分配预案或公积金转增股本预案[6] - 公司报告期内未发生信息披露及备置地点变更[21] - 公司部分门店因疫情管控要求暂时关店，导致客流略微下降，部分地区门店拓展和装修受影响延迟[146] - 医药体制改革不断深化，医保控费、带量集采等政策推进，政策落实过程中存在不确定性[150] - 公司面临跨区域收购经营风险，管理半径扩大，对资金实力、门店管理能力、物流配送能力等提出更高要求[158] - 公司商誉累计余额将大幅提高，接近交易完成时公司归母净资产金额，存在商誉减值风险[159] - 公司需应对标的公司业绩补偿无法实现的风险，可能导致业绩承诺方不能履行或不能完全履行业绩补偿义务[159]