行业与市场环境 - 公司所处集成电路设计行业竞争激烈、产品更新换代快[9] - 集成电路行业下游需求增长，产业链各环节企业有望受益，政府也出台多项政策扶持[152] 公司风险与应对 - 公司面临市场、技术研发、管理、毛利率下滑、汇率等风险[6][10][11][12][16] - 公司采用外汇套期保值和适时结汇规避或降低汇率风险[16] 公司业务与战略 - 公司主营业务为智能应用处理器SoC、高性能模拟器件和无线互联芯片的研发与设计，采用Fabless模式[48] - 公司围绕MANS战略核心技术领域布局，在超高清音视频编解码等方面取得技术创新成果，部分已落地产品应用[52] - 公司以大视频为战略方向，在超高清视频技术与应用领域积累资源，有望随市场成长获更大空间[52] - 公司持续加大智能产品线投入，在多个新兴领域布局并对既有产品线智能化升级[89] - 2019年公司继续坚持MANS战略，围绕大视频挖掘新增长点[152] - 2019年公司在研发上持续投入，推动技术创新和突破，把控研发过程保证高品质交付[152] - 2019年公司在市场方面深耕核心技术和大客户经营，贯彻AI算力量产化，布局重点客户和产品[152] - 2019年公司人力资源建设聚焦组织能力提升，推进人才结构升级等人力规划落地[152] 公司财务状况 - 2018年营业收入为13.65亿元，较上年增长13.63%[34] - 2018年归属于上市公司股东的净利润为1.18亿元，较上年增长581.62%[34] - 2018年归属于上市公司股东的扣除非经常性损益的净利润为5342.38万元，较上年增长282.43%[34] - 2018年经营活动产生的现金流量净额为 - 6979.85万元，较上年下降174.82%[34] - 2018年基本每股收益和稀释每股收益均为0.36元/股，较上年增长620.00%[34] - 2018年加权平均净资产收益率为5.70%，较上年增加4.85%[34] - 2018年末资产总额为24.84亿元，较上年末增长5.49%[34] - 2018年末归属于上市公司股东的净资产为21.23亿元，较上年末增长5.01%[34] - 第一至四季度营业收入分别为2.95亿元、3.71亿元、3.65亿元、3.34亿元；归属于上市公司股东的净利润分别为-1290万元、8835万元、6925万元、-2657万元[35] - 2018年非经常性损益合计6470万元，较2017年的4661万元和2016年的1188万元有所增加[41] - 股权资产期末比期初增加171.52%，主要因投资深圳安创科技股权合伙企业等[49] - 无形资产期末比期初上升34.87%，因购置增加9582.23万元，累计摊销5329.87万元[49] - 应收票据及应收账款期末比期初下降31.01%，因部分款项到期收回[49] - 预付账款期末比期初增加44.53%，因采购预付款增加[49] - 存货期末比期初增长79.52%，因产品线增加备货增多[49] - 商誉期末比期初下降98.06%，因计提商誉减值准备[49] - 其他非流动资产期末比期初下降100.00%，因预付设备及委托开发款验收通过结转至资产科目[49] - 集成电路设计营业收入为13.65亿元，同比增长13.63%，营业成本为8.98亿元，同比增长22.82%，毛利率为34.20%，同比下降4.92%[97] - 智能终端应用处理器芯片营业收入为8.39亿元，同比下降2.05%；智能电源管理芯片营业收入为2.41亿元，同比增长27.97%；无线通信产品营业收入为1.15亿元，同比增长154.78%；存储芯片营业收入为1.48亿元，同比增长197.89%[97] - 境内营业收入为4.37亿元，同比增长8.51%；境外营业收入为9.28亿元，同比增长16.22%[97] - 集成电路设计销售量为17655.04万颗，同比增长56.03%；生产量为18896.39万颗，同比增长59.90%；库存量为3265.6万颗，同比增长61.32%[100] - 集成电路设计原材料成本为6.53亿元，同比增长24.52%；委外加工费为2.08亿元，同比增长19.55%[101] - 前五名客户合计销售金额为7.22亿元，占年度销售总额比例为52.88%[104] - 前五名供应商合计采购金额为7.97亿元，占年度采购总额比例为75.65%[106] - 销售费用为5324.60万元，同比下降12.53%；管理费用为5676.49万元，同比下降14.29%；财务费用为 - 6434.76万元，同比下降422.81%[108] - 研发费用为3.12亿元，同比下降8.75%[111] - 2018年研发投入3.12亿元，占营业收入比例22.88%，研发人员486人，占比71.26%[112] - 2018年经营活动现金流入16.54亿元，同比增16.02%，流出17.24亿元，同比增29.38%，净额-6979.85万元，同比降174.82%[113] - 2018年投资活动现金流入7.28亿元，同比增90.62%，流出7.01亿元，同比增42.55%，净额2716.71万元，同比增124.76%[113] - 2018年筹资活动现金流出3114.05万元，同比降56.18%，净额-3114.05万元，同比增56.18%[113] - 2018年现金及现金等价物净增加额-5854.60万元，同比增52.05%[113] - 2018年投资收益1152.07万元，占利润总额比例10.79%；资产减值6792.25万元，占比63.62%；营业外收入443.03万元，占比4.15%；营业外支出36.83万元，占比0.34%；其他收益5816.77万元，占比54.49%[119] - 2018年末存货4.48亿元，占总资产比例18.02%，较期初增7.43%，因产品线增加备货[123] - 2018年末可供出售金融资产8390万元，占总资产比例3.38%，较期初升2.07%，因投资股权合伙企业[123] - 2018年末其他流动资产3242.46万元，占总资产比例1.31%，较期初降3.53%，因控股子公司银行理财产品到期[123] - 2018年末无形资产1.22亿元，占总资产比例4.92%，较期初升1.07%，因购置增加及累计摊销[123] - 报告期投资额为5300万元，上年同期为3090万元，变动幅度为71.52%[128] - 以公允价值计量的金融资产初始投资成本为2.7亿元，报告期内购入金额为5.8亿元，售出金额为6.15亿元，累计投资收益为1104.86万元，期末金额为2.35亿元[128] - 2015 - 2016年募集资金总额为8.244235亿元，2018年度已使用6471.28万元，累计已使用5.966686亿元，尚未使用2.487769亿元[133] - 2018年度收到银行存款利息扣除手续费等净额为1213.61万元，累计为2102.19万元[134] - 截至2018年12月31日，募集资金余额为2.487769亿元[134] - 2018年11月30日，公司同意使用不超3.5亿元闲置募集资金进行委托理财，期限12个月[137] - 2018年12月11日，公司分别用4000万元、1500万元、1.8亿元购买平安银行对公结构性存款产品[137] - 截至2018年12月31日，公司有3个募集资金专户和1个理财账户，募集资金存放余额合计2.4877687075亿元[138] - 承诺投资项目募集资金承诺投资总额82458.85万元，调整后投资总额82442.35万元，本报告期投入金额6471.28万元，截至期末累计投入金额59666.86万元[139][142] - 车联网智能终端应用项目截至期末投资进度42.22%，本报告期效益 - 3055.43万元，累计效益 - 4906.83万元，未达预计效益[139] - 截至2018年12月31日，募集资金尚结余248776870.75元，其中13776870.75元存放于专户，235000000元购买结构性存款[142] - 深圳芯智汇科技有限公司营业收入235358608.42元，营业利润47414448.60元，净利润47416886.61元，营收和营业利润同比增长39.28%、2302.22%[147][148] - 西安全志科技有限公司营业收入8396556.73元，营业利润 - 17436860.34元，净利润 - 17399860.34元，净利润同比亏损减少0.48%[147][148] - 合肥东芯通信股份有限公司营业收入13465670.24元，营业利润 - 27886377.58元，净利润 - 27993191.75元，营收同比增长154.44%，净利润同比增长45.56%[147][148] - 公司出售深圳艺果网络科技有限公司100%股权，合并报表投资收益653116.83元[148] 公司产品与市场拓展 - 公司会持续推出新产品、拓宽产品应用领域，但新产品推出受多种因素影响[6] - 报告期内公司取得全通路4K编解码、可量产人脸识别等一系列重要技术创新成果，部分已量产[89] - 公司针对市场需求开发并提供SoC、PMU等芯片产品组成的套片组合，进入语音助手领域一线互联网客户供应体系[89] - 智能音箱市场，公司智能语音芯片套件进入多家行业标杆客户项目，在智能语音应用领域快速增长[89] - 儿童机器人市场，公司推出MCU+WiFi产品包，提升解决方案整合度及性价比，芯片品质达工业级[89] - 智能家居市场，公司布局知名家电厂商，推出差异化芯片解决方案，进入多个智能家电产品项目[89] - 家用扫地机器人市场，公司耕耘品牌大客户，进行产品迭代，覆盖高中低端市场需求[89] - 智能车载市场，公司发布车规级芯片T7及应用解决方案，拓展前装车机市场，多个项目量产推进顺利[92] - OTT市场，公司推出高性价比产品包解决方案，在海内外零售市场实现稳步增长[92] 公司知识产权 - 截至2018年12月31日，全志科技及子公司拥有23个第9类和1个第42类商标[52][55][58] - 全志科技拥有多项发明专利权，如电源管理系统、显示驱动器的图层叠加电路及图层处理方法等[58] - 全志科技在2014 - 2017年间有多项发明获得授权，如2014年8月20日基于硬件的CABAC编码方法及系统获授权[61] - 2015年有多类发明获授权，如2月25日电子书阅读器及其工作方法获授权[61] - 2016年多项发明获授权，如6月15日语音降噪方法及其装置获授权[64] - 2017年也有众多发明获授权，如2月1日多屏互动方法及多屏互动装置获授权[64] - 2017年7月7日至2018年12月25日，全志科技及珠海全志有多件发明获得授权，如一种应用层获取真随机数的方法、固件修改方法及固件修改装置等[67][70] - 2013年6月19日至2018年10月30日，深圳芯智汇有多项发明获得授权，包括电子书摸拟翻页效果实现方法及系统、过零检测电路及包含该电路的开关电源等[70] - 2012年5月30日至2014年4月16日，东芯通信有多项发明获得授权，如一种前导preamble序列的生成方法和设备、LTE系统中生成UE - RS的方法及装置等[70] - 东芯通信拥有多项LTE系统相关发明专利，如LTE系统的自动增益控制方法和设备等，授权时间从2013年4月到2018年11月不等[73] - 全志科技拥有多项实用新型专利，如一种集成电路封装及一种应用电路板等，授权时间从2010年5月到2017年7月不等[73][76] - 深圳芯智汇拥有一种用于对天线及多频段射频收发模块进行匹配的装置实用新型专利和带软键盘的图形用户界面的多媒体播放终端外观设计专利[76] - 全志科技拥有海外授权专利，如一种动态调节电压和频率的电路控制系统和方法，授权日期为2016年4月19日和2018年12月5日[76] - 全志科技拥有多项软件著作权，如PhoenixPro凤凰量产系统V1.0等，发证期从2009年6月到2014年10月不等[76] - 全志科技在2014 - 2018年有多款软件获得登记，如2014年10月16日登记Android设备固件更新软件V1.0等[79] - 深圳芯智汇在2010 - 2018年有多款软件获得登记，如2010年10月26日登记芯智汇电池电量计量管理软件V1.0等[79] - 深圳芯之联在2016 - 2018年有多款软件获得登记，如2016年3月16日登记芯之联物联网Wi - Fi通信软件V1.0等[82] - 西安全志在2018年有多款软件获得登记，如2018年4月11日登记Android系统车载导航倒车软件V1.0等[82] - 东芯通信在2011年4月10日登记XIN100 - DSP初始同步软件V1.0[82] - 全志科技2015年9月29日登记全志多媒体处理软件V2.3（简称：CedarX）[79]