公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2020年12月31日，西部联盟银行总资产365.748亿美元，贷款267.741亿美元，存款321.899亿美元[19] - 截至2020年12月31日，公司贷款组合总计271亿美元，约占总资产的74%[29] - 截至2020年12月31日，公司投资证券组合总计54亿美元，约占公司总资产的15%，平均期限为6.4年[43] - 截至2020年12月31日，存款组合由42%的非利息存款和58%的有息存款组成[44] - 2020年和2019年公司总存款分别为319.305亿美元和227.965亿美元[46] - 2020年和2019年12月31日，公司贷款组合中分别约38%和45%为商业房地产、建筑和土地开发贷款[49] - 截至2020年和2019年12月31日，商业和工业贷款分别约占公司贷款组合的53%和44%[50] - 2020年和2019年公司对银行 - owned寿险（BOLI）的投资分别为1.763亿美元和1.74亿美元[43] - 2020年和2019年12月31日，公司现金及银行存款分别为1.742亿美元和1.86亿美元[385] - 2020年和2019年12月31日，公司投资证券 - AFS公允价值分别为47.085亿美元和33.463亿美元[385] - 2020年和2019年12月31日，公司投资证券 - HTM摊余成本分别为5.688亿美元和4.851亿美元，净值分别为5.62亿美元和4.851亿美元[385] - 2020年和2019年12月31日，公司贷款净额分别为270.53亿美元和211.015亿美元，扣除信用损失准备金后，净贷款投资分别为267.741亿美元和209.337亿美元[385] - 2020年和2019年12月31日，公司总存款分别为319.305亿美元和227.965亿美元[385] - 2020年和2019年12月31日，公司总负债分别为330.475亿美元和238.052亿美元[385] - 2020年和2019年12月31日，公司股东权益分别为34.135亿美元和30.167亿美元[385] - 2020年和2019年12月31日，公司总资产分别为364.61亿美元和268.219亿美元[385] - 2020年净利息收入为11.669亿美元，2019年为10.404亿美元，2018年为9.159亿美元[388] - 2020年净收入为5.066亿美元，2019年为4.992亿美元，2018年为4.358亿美元[388][390] - 2020年基本每股收益为5.06美元，2019年为4.86美元，2018年为4.16美元[388] - 2020年稀释每股收益为5.04美元，2019年为4.84美元，2018年为4.14美元[388] - 2020年综合收入为5.739亿美元，2019年为5.578亿美元，2018年为4.064亿美元[390] - 2020年末普通股股东权益为34.135亿美元，2019年末为30.167亿美元，2018年末为26.137亿美元[393] - 2020年贷款利息收入为11.443亿美元，2019年为10.93亿美元，2018年为9.106亿美元[388] - 2020年存款利息支出为7040万美元，2019年为1.584亿美元，2018年为9050万美元[388] - 2020年非利息收入为7080万美元，2019年为6510万美元，2018年为4310万美元[388] - 2020年非利息支出为4.916亿美元，2019年为4.82亿美元，2018年为4.237亿美元[388] - 2020年净收入为5.066亿美元，2019年为4.992亿美元，2018年为4.358亿美元[397] - 2020年经营活动提供的净现金为6.702亿美元，2019年为7.178亿美元，2018年为5.41亿美元[397] - 2020年投资活动使用的净现金为75.375亿美元，2019年为37.23亿美元，2018年为27.134亿美元[397] - 2020年融资活动提供的净现金为91.044亿美元，2019年为29.412亿美元，2018年为22.542亿美元[397] - 2020年现金、现金等价物和受限现金净增加22.371亿美元，2019年减少6400万美元，2018年增加8180万美元[397] - 2020年支付利息1.086亿美元，2019年为1.804亿美元，2018年为1.135亿美元[397] - 2020年支付所得税净额4420万美元，2019年收到2340万美元，2018年支付1880万美元[397] 各条业务线数据关键指标变化 - 2020年商业和工业贷款为143.244亿美元，占比52.9%；2019年为93.82亿美元，占比44.5%[29] - 2020年商业房地产非业主自用贷款为56.547亿美元，占比20.9%；2019年为52.456亿美元，占比24.8%[29] - 2020年商业房地产业主自用贷款为21.568亿美元，占比8.0%；2019年为23.169亿美元，占比11.0%[29] - 2020年建设和土地开发贷款为24.313亿美元，占比9.0%；2019年为19.522亿美元，占比9.2%[29] - 2020年住宅房地产贷款为24.346亿美元，占比9.0%；2019年为21.477亿美元，占比10.2%[29] - 2020年消费者贷款为5120万美元，占比0.2%；2019年为5710万美元，占比0.3%[29] - 2020年非利息活期存款、有息交易账户、储蓄和货币市场账户、大额定期存单、其他定期存款占比分别为42.2%、13.8%、38.9%、1.9%、3.2%；2019年占比分别为37.4%、12.1%、40.0%、6.3%、4.2%[46] 公司贷款政策相关 - 公司贷款审批通过分层贷款限额授权流程执行，亚利桑那州法律规定银行对单一借款人的贷款一般不超过银行资本的20%，额外有足额易变现抵押品担保的部分可再增加10%[32] - 公司贷款政策设定的客户和产品集中度限制及2020年末实际情况：CRE政策限制325%，实际202%；商业和工业政策限制400%，实际370%；建筑和土地开发政策限制85%，实际63%；住宅房地产政策限制150%，实际63%；消费者政策限制5%，实际1%[33] 公司投资政策相关 - 公司投资政策对新证券购买的定量限制：优先股占一级普通股资本的10.0%；免税市政证券占总资产的5.0%；免税低收入住房开发债券占总资本的30.0%；投资级公司债券共同基金占一级资本的5.0%；公司债务持有占总资产的2.5%；商业抵押支持证券累计购买限额5000万美元；担保贷款凭证累计购买限额5亿美元[41] 公司贷款管理相关 - 若借款人未按时还款，银行人员一般在逾期15个工作日内联系借款人催款，银行设有特殊资产部门处理次级或更差评级的贷款[35] - 非 performing资产包括逾期90天以上仍计利息的贷款、非应计贷款、债务重组贷款和收回资产等，公司一般每年对其他不动产（OREO）和依赖抵押品的减值贷款进行重新评估[36] 公司员工情况相关 - 截至2020年12月31日，公司在美国各地分行和贷款生产办公室共雇用1915名全职等效员工，较2019年12月31日增加4.4%[56] - 公司38%的员工属于少数族裔群体，近58%为女性，女性担任50%涉及监督和管理其他员工的职位[58] - 2020年公司招聘的黑人员工比例提高到7.6%，高于公司目前黑人员工占比5.8%[60] - 2020年公司员工离职率降至12.5%，同比下降2.1%，较2017年下降近7%[61] - 公司99%的员工参与年度奖金计划，除高管外均可获得业务激励[64] 公司收购相关 - 2021年2月16日，公司达成协议收购AmeriHome母公司，预计在第二季度完成[72] 新冠疫情对公司的影响 - 新冠疫情导致公司部分员工居家办公、成本增加、未偿还贷款承诺提取增加等[74] - 若新冠疫情导致经济和商业环境持续恶化或变差，公司业务、财务状况和经营业绩可能受到重大不利影响[75] - 2020年12月31日止年度，因新冠疫情导致经济状况恶化，公司根据新的CECL会计准则确认了1.236亿美元的信贷损失拨备[85] 公司面临的风险相关 - 公司是PPP参与贷款机构，SBA为PPP贷款提供100%担保，但法律规则的模糊性可能使公司面临不合规风险[81] - 公司贷款组合主要为商业和工业及CRE贷款，特定业务线或产品类型存在集中风险[83] - 新的CECL会计标准使公司信贷损失确认方式改变，可能导致信贷损失拨备和收益大幅波动[84] - 公司业务主要集中在亚利桑那州、加利福尼亚州和内华达州，当地经济状况恶化会影响公司业务和经营成果[90] - 公司面临来自各类金融机构的激烈竞争，竞争加剧可能导致贷款和存款减少或定价不利[91][92] - 金融服务行业面临新技术带来的竞争压力，可能导致公司手续费收入和存款流失[94] - 公司可能面临税务审计、税务立场挑战或税法不利变化，影响公司业务[89] - 房地产市场或整体经济状况恶化，可能影响公司贷款客户偿债能力，增加信贷损失准备金[87] - 公司若失去大量核心存款或重要存款关系，或存款资金成本大幅上升，流动性和盈利能力将受不利影响[95] - 公司依赖第三方提供业务基础设施，第三方出现问题会影响公司业务和财务表现[103] - 公司信用状况变化可能增加资金成本或影响流动性[104] - 公司扩张战略可能不成功，市场价值和盈利能力或受损，收购存在多种风险[106][108] - 推出或拓展业务线、新产品和服务存在风险，可能影响公司业务和财务状况[109] - 公司成功依赖招聘和留住合格员工，若无法做到可能影响业务战略执行或增加成本[110][112] - 新冠疫情持续或复发可能影响关键人员可用性，对公司业务造成负面影响[113] - 公司高级管理团队人员流失若继任计划不足，可能对公司业务产生不利影响[114] - 美国美元LIBOR的发布停止日期已延长至2023年6月30日，市场向替代参考利率SOFR的过渡复杂，可能对公司业务产生不利影响[125] - 2020年3月，美联储将联邦基金利率目标范围下调至0 - 0.25%，长期低利率或利率上升影响借款人还款能力，可能降低公司净利息收入和现金流[131] - 公司风险管理框架可能无法有效识别或降低风险，导致意外损失或其他重大不利影响[115] - 公司内部控制和程序可能失效或被规避，财务判断和估计的准确性会影响经营成果和财务状况[116] - 若公司无法适应技术变革，业务可能受到不利影响，且竞争对手在技术改进方面资源更丰富[117] - 公司运营市场面临自然和人为灾害风险，加州的灾害可能影响借款人还款能力[118] - 公司处于高度监管环境，法律法规变化或不遵守规定可能对公司产生不利影响[119] - 公司金融工具面临市场风险，公允价值变动会影响收益和AOCI的波动性[124] - 利率变化和竞争加剧会影响公司盈利能力、业务和前景，公司收益对市场利率变化更敏感[126] - 公司普通股价格未来可能大幅波动，新冠疫情导致金融市场剧烈波动影响股价[132] 公司债券及股票相关 - 2020年12月31日，母公司有1.75亿美元6.25%的次级债券未偿还，到期日为2056年7月1日；WAB有3亿美元次级债券未偿还，包括7500万美元5.00%的固定浮动利率次级票据（2025年7月15日到期）和2.25亿美元5.25%的固定浮动利率次级票据（2030年6月1日到期）[137] - 公司自2019年第三季度起按季度支付普通股股息，最近一次股票回购计划于2020年12月到期[135] - 公司股票价格会受多种因素影响，包括未来股权销售稀释、政治气候和公共政策变化、财务状况和业绩等[133] - 公司董事会有权随时发行一类或多类优先股，并设定相关条款，若发行有优先权的优先股可能影响普通股市场价格[138] 公司利率风险相关 - 2020年12月31日，平行利率变动情景下，利率下降100个基点、上升100个基点、上升200个基点时，净利息收入分别为13.269亿美元、14.159亿美元、15.393亿美元，变化率分别为 -0.9%、5.7%、14.9%；利率斜坡情景下，利率下降100个基点、上升100个基点、上升200个基点时，净利息收入分别为13.274亿美元、13.934亿美元、14.597亿美元，变化率分别为 -0.9%、4.0%、9.0%[361] - 2020年12月31日，利率变动情景下，利率下降100个基点、上升100个基点、上升200个基点、上升300个基点、上升400个基点时，经济价值的权益（EVE）的变化率分别为 -12.3%、8.0%、14.4%、20.9%、26.5%，其中下降100个基点时EVE