贷款组合结构 - 2022年12月31日，约20.5%的贷款组合与业主自用商业房地产贷款有关，约37.1%与管理投资商业房地产贷款有关[50] - 截至2022年12月31日，建设和开发贷款约占贷款组合的11.0%[56] - 截至2022年12月31日，商业定期贷款和信贷额度合计约占贷款组合的2.5%[59] - 截至2022年12月31日，银行发放的1 - 4套住宅抵押贷款占贷款组合的6.2%[60] - 截至2022年12月31日，约14.4%的贷款组合与购买的抵押贷款有关[61] - 2022年12月31日，商业房地产（包括自用和非自用）、商业和工业、建筑和土地贷款分别占贷款组合的57.6%、2.5%和11.0%[165] - 截至2022年12月31日，约12亿美元（占贷款组合的67.1%）的贷款是在过去三年首次发放的[175] - 过去三年发放的商业房地产、商业和工业、商业建筑和消费者住宅贷款的平均年限分别为1.43年、1.47年、1.08年和1.31年[175] - 截至2022年12月31日，商业房地产贷款占公司总风险资本的334.1%，过去36个月增长了19.3%[235] 贷款相关风险敞口与限额 - 截至2022年12月31日，银行对单一借款人的法定贷款限额约为4250万美元，对最大借款人的信贷风险敞口为2590万美元[43] - 截至2022年12月31日，公司有34个未偿还借款超过1000万美元的客户关系[165] - 截至2022年12月31日，公司前十大借款客户关系约占贷款的11.3%，最大单一借款客户关系约占贷款的1.4%[174] 存款业务 - 公司提供多种类型的存款账户，包括活期、可转让支付命令、货币市场和储蓄账户以及定期存款[66] - 公司可通过IntraFi Network®为高达1.5亿美元的交易存款、定期存款或两者的组合安排联邦存款保险公司保险[66] - 2022年12月31日，公司前十大存款客户关系约占存款的17.6%，最大存款客户关系约占3.3%[179] - 2022年12月31日，经纪存款约占公司总存款的17.0%，互惠存款额外占总存款的10.8%[180] 公司投资组合 - 公司投资组合主要由美国国债、美国政府机构证券和政府支持企业发行的抵押支持或抵押债务证券组成[64] - 截至2022年12月31日，公司债务证券投资组合的公允价值约为4.387亿美元，其公允价值会受评级机构行动、发行人违约、市场利率变化等因素影响[214] 公司业务多元化 - 公司拥有一家全国最大的私营保险机构的所有权权益，能为客户提供广泛的商业和个人保险[69] 公司身份与状态 - 公司作为新兴成长型公司，最长可保持该状态五年，或至首次财年总年营收达10.7亿美元、前三年发行超10亿美元非可转换债券、被视为“大型加速申报公司”等情况出现[83] - 公司作为新兴成长型公司，若总收入超过10.7亿美元、三年发行超过10亿美元的非可转换债务或非关联方持有的普通股市值在6月30日超过7亿美元，将不再符合新兴成长型公司资格[236] - 公司作为较小报告公司，若非关联方持有的普通股市值在第二财季最后一个工作日超过2.5亿美元，或最近一个财年的年收入低于1亿美元且非关联方持有的普通股市值在第二财季最后一个工作日超过7亿美元，将不再符合较小报告公司资格[237] 员工情况 - 截至2022年12月31日，公司有139名全职员工和2名兼职员工，员工未受集体谈判协议覆盖[86] 银行收购与控制权规定 - 银行控股公司收购超过5%银行或银行控股公司的流通有表决权股票、收购全部或大部分资产、合并或整合等需获美联储事先批准[94] - 个人或公司收购25%或以上任何类别有表决权证券，存在控制权的决定性推定；收购10%以上但低于25%，存在可反驳的控制权推定[97] - 弗吉尼亚州法律规定，弗吉尼亚银行控股公司收购超过5%弗吉尼亚银行或控股公司的有表决权股份、收购弗吉尼亚以外银行或其控股公司需获弗吉尼亚BFI事先批准[98] 银行控股公司相关政策要求 - 联邦储备政策要求银行控股公司作为子银行的财务和管理实力来源，多德 - 弗兰克法案将此政策列为法定要求[99] - 为避免保险存款机构子公司被接管，银行控股公司需保证可能“资本不足”的子银行遵守资本恢复计划，担保金额为机构资本不足时总资产的5%或使机构符合资本标准所需金额中的较低者[100] - 符合条件的总资产少于30亿美元的银行控股公司，如公司，不受合并监管资本要求约束[102] 银行股息与资本分配规定 - 银行当年宣布的现金股息超过该年净收入加上前两年留存净利润时，需获美联储事先批准[103] - 保险存款机构进行资本分配（包括支付股息）后若会“资本不足”，则被禁止进行此类分配[105] 银行资本比率要求 - 银行需满足最低资本比率要求，普通股一级资本与风险加权资产最低比率为7.0%，一级资本与风险加权资产最低比率为8.5%，总风险资本与风险加权资产最低比率为10.5%，杠杆率最低为4.0%[108] - 截至2022年12月31日和2021年12月31日，银行资本比率超过全面实施后的要求[108] - 2020年1月1日起，资产少于100亿美元的合格银行可选9%的社区银行杠杆率框架，截至2022年12月31日，银行是合格社区银行组织，但未选该框架[113] 银行资本相关情况 - 公司于2023年1月1日实施当前预期信用损失模型，并选择分三年递延过渡，对风险资本比率影响不显著[114] - 截至2022年12月31日和2021年12月31日，银行符合“资本充足”定义[116] 银行存款保险 - 银行存款由存款保险基金承保，基本限额为每位储户25万美元[117] - 2022年和2021年，公司分别记录联邦存款保险公司保险费支出60.5万美元和88.7万美元[121] 银行贷款限制 - 银行向特定人员贷款总额超过机构未受损资本和盈余的15%，或有足额抵押时超过额外10%，或所有此类未偿还信贷总额超过银行未受损资本和盈余时，禁止贷款[123] 银行评级与合规 - 银行在最近一次社区再投资法检查中获得“满意”评级[124] - 银行已实施反洗钱相关内部措施以履行义务[130] - 公司银行积极检查高风险OFAC领域，利用软件检查账户[131] - 公司银行受众多联邦和州消费者保护法律约束，违规可能受处罚[132] 公司监管与报告要求 - 公司和银行总资产少于100亿美元，美联储负责监督多德 - 弗兰克法案及其他适用法律法规的大部分消费者保护方面[135] - 公司需遵守证券法律的定期和其他报告要求，向SEC提交报告[150] - 公司需在新上市标准生效后60天内采用符合标准的追回政策[143] 公司PPP贷款业务 - 公司银行在SBA的PPP前两轮中批准1096笔贷款，总额达2.292亿美元[145] 公司受政策与市场影响 - 公司受联邦储备货币政策影响，该政策影响贷款、投资、存款的增长和分配以及利率[146] - 2022年美联储七次上调联邦基金目标利率，从年初的0% - 0.25%调至12月31日的4.25% - 4.50%，市场利率随之上升[197] - 利率变动可能导致公司净利息收入减少，影响财务状况和经营成果[192] - 通胀可能使公司增加员工工资支出，影响客户还款能力，还会影响投资证券价值和存款业务[197] - 美联储货币政策和监管措施可能对公司业务、财务状况和经营成果产生不利影响[198] - 美国政府财政挑战可能影响金融市场，进而对公司财务状况或经营成果产生不利影响[200] 公司面临的风险 - 公司业务依赖成功衡量和管理信用风险，若经济环境不佳，不良贷款等可能增加[153] - 公司风险管理措施可能无法充分降低信用风险，影响净收入和经营结果[154] - 公司和银行系统面临网络安全威胁，虽暂无重大损失但未来风险高[139] - 公司面临来自各类传统和新金融服务提供商的竞争，且竞争预计会因多种因素持续加剧[188] - 未能跟上金融服务行业技术变革可能对公司竞争地位和盈利能力产生不利影响[191] - 公司面临客户或员工欺诈、数据处理系统故障和错误等运营风险[204] - 公司依赖第三方提供业务基础设施和运营关键组件，第三方出现问题可能影响公司业务[207] - 公司贷款组合很大一部分以房地产作抵押，可能面临环境负债风险，相关调查和修复成本可能很高[208] - 公司风险管理框架可能无法有效减轻风险和损失，若无效可能导致意外损失和不利监管后果[212] - 公司决策和监管合规依赖数据和建模，错误数据或有缺陷的方法可能导致不利结果或监管审查[213] - 银行业受高度监管，合规困难且成本高，法规变化可能增加成本并限制业务[215] - 公司面临资本要求，可能需向子银行注资，无法满足要求会影响业务和财务状况[220] - 公司需遵守反洗钱法规，若项目被认定不足，可能面临责任和声誉后果[224] - 公司需遵守消费者保护和隐私法规，违反这些法规可能导致制裁和声誉损害[225] - 公司使用第三方供应商和其他第三方业务关系面临越来越严格的监管要求和关注，若监管机构认为公司对第三方供应商监督不足或供应商表现不佳，公司可能面临行政罚款等[230] - LIBOR管理机构宣布，最常用的美元LIBOR设定将于2023年6月30日后停止发布或不再具有代表性，公司无法预测LIBOR停用的影响[231] - 不同市场参与者和金融产品从LIBOR向替代利率过渡的不一致方法可能导致市场混乱和运营问题，对公司产生不利影响[233] - 若公司未能确保个人身份信息（PII）的收集、使用等符合法律法规，可能面临诉讼、监管制裁，导致客户流失和收入减少[229] - 若公司未能设计、实施和维护有效的财务报告内部控制，可能无法准确报告财务结果或防止欺诈[240] - 联邦银行机构对商业房地产贷款集中的机构发布指导，若公司被认定有商业房地产贷款集中风险，可能需加强风险管理和维持更高资本水平[234] 公司财务指标 - 截至2022年12月31日，贷款损失准备金为2020万美元，占贷款总额（扣除未实现收入）的1.13%[156] - 截至2022年12月31日，公司无不良资产[160] 公司股价情况 - 公司普通股在2022年12月31日结束的12个月内，股价在每股19.09美元至29.65美元之间波动[240] 税收政策影响 - 《2022年降低通胀法案》对年收入超过10亿美元的公司征收15%的最低税，对“涵盖公司”自2022年12月31日后的股票回购征收1%的不可抵扣消费税[218] 会计标准变更 - 公司于2023年1月1日采用新的会计标准CECL，该标准要求前瞻性方法，可能导致信贷损失准备金水平波动更大[159]