公司整体财务数据关键指标变化 - 截至2023年9月30日，公司总资产为69.22238亿美元，较2022年12月31日的65.14188亿美元增长6.26%[12] - 截至2023年9月30日，公司股东权益为13.74332亿美元，较2022年12月31日的15.22131亿美元下降9.71%[12] - 2023年前三季度，公司净保费收入为31.29483亿美元，较2022年同期的29.47亿美元增长6.19%[14] - 2023年前三季度，公司净投资收入为1.71287亿美元，较2022年同期的1.18469亿美元增长44.58%[14] - 2023年前三季度，公司净亏损为9505.8万美元，较2022年同期的5.05902亿美元有所收窄[14] - 2023年前三季度，公司经营活动产生的现金流量净额为2.27653亿美元，较2022年同期的2.84871亿美元下降20.08%[20] - 2023年前三季度，公司投资活动使用的现金流量净额为1.84897亿美元，较2022年同期的1.95493亿美元有所减少[20] - 2023年前三季度，公司融资活动产生的现金流量净额为1.21404亿美元，而2022年同期为使用8904.9万美元[20] - 2023年前三季度，公司支付利息1953.4万美元，较2022年同期的1661.2万美元增长17.59%[20] - 2023年前三季度，公司所得税净退款64万美元，而2022年同期支付179万美元[20] - 2023年和2022年第三季度每股股息为0.3175美元，2023年和2022年前九个月每股股息分别为0.9525美元和1.5875美元[26] - 2023年和2022年第三季度递延保单获取成本摊销分别为1.816亿美元和1.689亿美元，前九个月分别为5.188亿美元和4.874亿美元[27][28] - 2023年3月31日，公司出售佛罗里达州办公楼，售价1960万美元，确认损失180万美元；2023年5月出售加利福尼亚州办公楼，售价2230万美元，确认收益790万美元[29][30] - 截至2023年9月30日和2022年12月31日，应收保费信用损失备抵余额分别为520万美元和600万美元[42] - 2023年9月30日和2022年12月31日，金融工具公允价值中，投资分别为49.97428亿美元和49.108亿美元，应付票据分别为5.49539亿美元和3.75631亿美元[46] - 2023年9月30日和2022年12月31日，公司对非合并可变利益实体的未出资承诺分别约为800万美元和900万美元[50] - 2023年9月30日和2022年12月31日，公司公开交易的3.75亿美元无担保票据，以及分别提取的2亿美元和2500万美元无担保信贷额度的公允价值，从第三方定价服务机构获取[53] - 2023年第三季度和2022年同期，因公允价值变动产生的总投资损失分别为1.00244亿美元和1.27219亿美元；2023年前九个月和2022年同期分别为9268.1万美元和5.49775亿美元[56] - 2023年9月30日，公司从独立定价服务机构获得其98.2%的公允价值投资组合的未调整公允价值[60] - 2023年9月30日和2022年12月31日，公司持有的商业抵押贷款支持证券公允价值分别为2550万美元和2730万美元[66] - 2023年9月30日，公司投资的五只私募股权基金中，三只策略相关基金的合并公允价值约为8920万美元，另一只公允价值约为0，还有一只公允价值约为170万美元[71] - 2023年9月30日，公司对按资产净值计量的私募股权基金有大约800万美元的未出资承诺[72] - 截至2023年9月30日，公司按公允价值计量的资产总额为5007316千美元，负债总额为512千美元；截至2022年12月31日，资产总额为4910800千美元，负债总额为162千美元[74][75] - 截至2023年9月30日，应付票据的账面价值为573629千美元，公允价值为549539千美元；截至2022年12月31日，账面价值为398330千美元，公允价值为375631千美元[77][78] - 2023年9月30日和2022年12月31日，公司公开发行的3.75亿美元无担保票据的公允价值基于无风险收益率曲线的利差[79] - 2023年9月30日和2022年12月31日，公司在无担保信贷安排下提取的2亿美元和2500万美元的公允价值基于活跃市场中类似票据的未调整报价[80] - 截至2023年9月30日，期权出售的公允价值为512千美元；截至2022年12月31日为162千美元。2023年第三季度期权出售净实现投资损失为2968千美元，2022年同期为1311千美元；2023年前九个月为5793千美元，2022年同期为3939千美元[82] - 2023年和2022年截至9月30日的三个月和九个月内，商誉账面价值无变化，且无累计商誉减值损失[83] - 截至2023年9月30日，其他无形资产净额为8553千美元；截至2022年12月31日为9212千美元[85] - 2023年和2022年截至9月30日的三个月，其他无形资产摊销费用分别为0.2百万美元和0.3百万美元；九个月分别为0.7百万美元和0.8百万美元[86] - 截至2023年9月30日，其他无形资产未来估计摊销费用总计7153千美元[86] - 2023年和2022年截至9月30日的三个月和九个月内，公允价值层次的第1、2、3级之间无转移[75] - 截至2023年9月30日的九个月，未确认与2015计划授予的股票期权相关的补偿费用，也未授予基于股份的补偿奖励[92] - 截至2023年9月30日的九个月，未确认的税收优惠总额减少约210万美元，原因是与加州特许税委员会2012 - 2013年税务审计达成和解[94] - 2023年九个月内，损失和损失调整费用准备金相关数据：年初总准备金25.8491亿美元，年末27.23776亿美元；年初净准备金25.59588亿美元，年末26.97206亿美元等[99] - 2023年和2022年九个月内，公司分别发生约2.23亿美元和6200万美元的巨灾损失，2023年主要源于加州、德州和俄克拉荷马州的冬季风暴和暴雨等，2022年源于德州和俄克拉荷马州的冬季风暴等[100] - 截至2023年9月30日，公司应付票据本金总额为5.75亿美元，总债务为5.73629亿美元；截至2022年12月31日，本金总额为4亿美元，总债务为3.9833亿美元[102] - 2017年3月8日，公司完成3.75亿美元高级票据公开发行，年利率4.4%，2027年3月15日到期，发行成本约340万美元，有效年化利率约4.45%[104] - 2022年11月18日，公司将无担保循环信贷额度从7500万美元增至2亿美元，2026年11月16日到期，截至2023年9月30日，债务与总资本比率为29.5%[104] - 加州保险部指控公司违规并寻求处罚，公司正与该部门继续进行和解讨论，无法预测听证程序或行政行动的可能性、时间或结果及处罚金额[104][105] - 公司需向加州私人乘用车保单持有人额外退款约5200万美元，已返还保费约1.28亿美元，还将提供2500万美元信用额度[106] - 公司小合并子公司Orion Indemnity Company就类似问题于2023年5月15日与加州DOI单独和解，支付约25万美元[106] - 截至2023年9月30日，公司现金及短期投资合计6.657亿美元，2023年前九个月经营活动提供的净现金为2.277亿美元，较2022年同期减少5720万美元[170][171] - 截至2023年9月30日，未来五年内到期的固定到期证券估计公允价值合计11.54087亿美元[172] - 2023 - 2025年每年，公司在巨灾参与再保险合同下的总假定保费为1500万美元，可能承担的最大损失为3000万美元；2022年分别为1000万美元和2500万美元[174] - 截至2024年6月30日和2023年6月30日的12个月，巨灾再保险条约分别提供约11.11亿美元和9.36亿美元的保障[175] - 截至2024年6月30日和2023年6月30日的12个月，巨灾再保险条约的年度保费分别为9900万美元和7400万美元[176] - 2023年巨灾事件致公司损失约2.27亿美元，主要源于加州、德州和俄克拉荷马州的冬季风暴和暴雨，以及加州希拉里飓风的影响；2022年巨灾事件截至2023年9月30日致公司损失约1.06亿美元，主要源于德州、俄克拉荷马州和佐治亚州的极端天气事件、加州冬季风暴和佛罗里达州伊恩飓风的影响[180][181] - 2024年6月30日和2023年结束的12个月内，公司每次巨灾事件自留限额分别为1亿美元和6000万美元；2023年和2022年结束的12个月内，该限额分别为6000万美元和4000万美元，因2022年和2023年的巨灾事件损失均未超限额，无再保险赔偿[180][181] - 截至2023年9月30日，公司总投资组合成本为5.198393亿美元，公允价值为4.997428亿美元，其中固定到期证券成本4.306573亿美元，公允价值4.114657亿美元；权益证券成本67910.5万美元，公允价值67099.3万美元；短期投资成本2.12715亿美元，公允价值2.11778亿美元[185] - 截至2023年9月30日，公司总投资组合公允价值的46.6%和固定到期证券公允价值的56.6%投资于免税州和市政债券；短期投资的83.8%由高评级的每日或每周可赎回短期证券组成[185] - 2023年9月30日，不包括短期投资，固定到期证券名义平均期限为11.9年，含短期投资为11.3年；2022年12月31日，对应数据分别为12.4年和12.0年[189] - 2023年9月30日，不包括短期投资，固定到期证券经调整平均期限为7.5年，含短期投资为7.2年；2022年12月31日，对应数据分别为4.9年和4.8年[189] - 2023年9月30日，不包括短期投资，固定到期证券修正久期为3.9年，含短期投资为3.7年；2022年12月31日，对应数据分别为3.6年和3.5年[189] - 2023年9月30日，固定到期证券公允价值加权平均信用质量评级为A+，与2022年12月31日一致；市政债券持有量占固定到期证券投资组合公允价值的56.6%，其中88.0%免税[189] - 2023年9月30日，固定到期证券中低于投资级和未评级债券公允价值分别为640万美元和1280万美元，分别占固定到期证券总额的0.2%和0.3%；2022年12月31日，对应数据分别为660万美元和2650万美元，分别占0.2%和0.6%[191] - 2023年前九个月，公司固定到期证券投资组合整体信用评级相对稳定，公允价值的82.9%评级无变化，14.9%升级，2.2%降级[192] - 美国政府债券和机构债券在固定到期证券投资组合中占比3.9%，2023年9月30日和2022年12月31日修正久期分别为1.2年和1.4年[196] - 市政证券公允价值在2023年9月30日和2022年12月31日分别为26.5亿美元和27.4亿美元，占固定到期证券投资组合的64.3%和67.0%，其中投保金额分别为3.773亿美元和3.952亿美元[197] - 2023年9月30日和2022年12月31日，69.5%和65.5%的投保市政证券由提供信用增级的债券保险公司承保，平均评级为A+，剩余部分未评级或低于投资级[198] - 抵押贷款支持证券公允价值在2023年9月30日和2022年12月31日分别为1.76亿美元和1.663亿美元，占固定到期证券投资组合的4.3%和4.1%，加权平均评级均为AA[200][201] - 公司证券公允价值在2023年9月30日和2022年12月31日分别为59054.5万美元和56955.3万美元，占固定到期证券投资组合的14.4%和13.9%，加权平均评级均为A[202] - 担保贷款凭证公允价值在2023年9月30日和2022年12月31日分别为43621.7万美元和32025.2万美元，占固定到期证券投资组合的10.6%和7.8%，加权平均评级分别为AA -和A+[203] - 其他资产支持证券公允价值在2023年9月30日和2022年12月31日分别为10476.6万美元和13645.6万美元，占固定到期证券投资组合