财务指标 - 截至2023年3月31日，公司每股净资产值为13.42美元，与2022年12月31日的13.47美元相比保持稳定[149] - 2023年第一季度，公司每股净投资收入为0.37美元，超过了每股0.33美元的季度分红[150] - 2023年第一季度，公司总投资收入从上个季度的1400万美元增至1430万美元，主要因股息收入增加[150] - 2023年第一季度，公司债务投资的加权平均收益从上个季度的11.5%增至12.3%，加权平均债务利息成本从5.5%增至5.8%[150] - 2023年第一季度，公司确认投资净亏损110万美元，即每股0.09美元[150] - 截至2023年3月31日，公司资产覆盖率为163%，超过了1940年法案规定的150%的最低要求[150] - 2023年第一季度总投资收入增至1430万美元，主要因股息收入增加50万美元；利息收入减少10万美元，因结构化金融证券加权平均收益降至15.5%[170] - 2023年第一季度利息费用增加10万美元，因BNP信贷安排有效利率上升；收入激励费用增加10万美元，因净投资收入增加[171] - 2023年第一季度投资净损失110万美元，主要因某些债务投资和结构化金融证券特定发行人价值下降，部分被股权投资未实现增值抵消[172] - 2022年第四季度投资组合净损失230万美元，主要因非应计投资组合公司债务和股权投资未实现折旧400万美元[172] - 2023年第一季度赎回500万美元SBA债券，确认债务清偿损失2万美元；2022年同期赎回1900万美元，确认损失10万美元[173] - 2023年第一季度净投资收入现金为305.5万美元，2022年同期为42.8万美元，增长260万美元，主要因现金利息收入增加270万美元[177][178] - 2023年第一季度投资组合净购买和发起额为90.2万美元，主要因购买投资组合用现金990万美元，获现金流入1080万美元；2022年同期为2481.2万美元[177][178] - 2023年第一季度调整后净投资收益（Adjusted NII）为495万美元，每股0.37美元；2022年同期为407.7万美元，每股0.30美元[173] 投资组合情况 - 截至2023年3月31日，公司贷款组合中有五笔非应计贷款，总公允价值为1150万美元，占总投资公允价值的2.3%[150] - 截至2023年3月31日，公司债务投资约2.922亿美元（公允价值），即94%为浮动利率，其中46%基于LIBOR[150] - 截至2023年3月31日，公司债务投资组合公允价值总计3.099亿美元，股权投资公允价值约为1.028亿美元，结构性金融证券投资公允价值为8700万美元[159] - 2023年第一季度，生息投资加权平均收益增加，因94%的贷款组合为浮动利率贷款[162] - 截至2023年3月31日，投资组合公司投资中高级担保债务投资摊余成本33.4903亿美元，公允价值30.9789亿美元；投资组合公司数量为58家；约99%的贷款组合和62%的总投资组合为高级担保贷款[163] - 截至2023年3月31日，结构化金融证券中次级票据摊余成本6669.5万美元，公允价值5238.5万美元；非执行结构化金融证券摊余成本和公允价值分别为980万美元和820万美元[165] - 2023年第一季度，债务和股权证券投资990万美元，结构化金融证券投资为0；投资本金支付、销售和分配所得款项总计1380万美元[165] - 截至2023年3月31日，投资组合公司债务证券（不包括结构化金融证券）中，平均风险类别公允价值2.86184亿美元，占比92.3%[167] - 2023年第一季度无新增贷款进入非应计状态；截至2023年3月31日，非应计贷款摊余成本和公允价值分别为3650万美元和1150万美元[168] - 截至2023年3月31日，公司约81%的投资为符合条件的资产，可将最多30%的投资组合用于机会性投资[182] - 截至2023年3月31日，公司94%的债务投资按公允价值计算为浮动利率[190] - 截至2023年3月31日，公司持有本金总额为3.114亿美元的可变利率贷款，利率与LIBOR或SOFR挂钩[190] 分红相关 - 2023年5月2日，董事会宣布2023年第二季度每股分红0.33美元，将于6月30日支付[150] - 公司董事会维持可变股息政策，目标是季度分红不少于季度应税收入或特定年份潜在年收入的90 - 100%；2023年5月2日，董事会宣布2023年第二季度每股分红0.33美元[187] 信贷安排 - 2023年3月31日，PWB信贷安排未使用承诺额度为2000万美元，BNP安排未使用承诺额度为4900万美元，合计可动用未使用信贷额度6900万美元[175] - 截至2023年3月31日，PWB信贷安排未偿还金额为500万美元，未使用承诺额度为2000万美元，有效利率为8.55% [179] - 截至2023年3月31日，BNP信贷安排已提取1.01亿美元，有效利率为8%，未使用承诺额度为4900万美元；OFSCC - FS总资产约1.689亿美元，占公司合并总资产约33%[181] - 2022年6月24日修订BNP信贷安排，将再投资期延长至2025年6月20日，到期日延长至2027年6月20日，基准利率从LIBOR转换为SOFR，穆迪行业集中度上限提高，适用利差和利差下限增加[181] 现金与资产情况 - 2023年3月31日，公司持有现金1080万美元，其中SBIC I LP持有310万美元，OFSCC - FS持有360万美元；第一季度母公司从SBIC I LP获得250万美元READ，从OFSCC - FS获得280万美元现金分红[174][175] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，SBIC I LP未偿还债券分别为4590万美元和5090万美元；2023年第一季度赎回500万美元2025年3月1日到期的债券[173][179] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，SBIC I LP总资产分别为1.753亿美元和1.765亿美元，分别占公司合并总资产约34% [179] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司无担保票据均为1.8亿美元[180] - 截至2023年3月31日，公司有1080万美元现金及现金等价物，PWB信贷安排和BNP信贷安排分别有2000万美元和4900万美元未动用承诺额度[185] - 截至2023年3月31日，公司有2130万美元未偿还承诺用于资助投资组合投资，长期合同义务如BNP信贷安排到期时可通过出售OFSCC - FS投资组合偿还[186] - 截至2023年3月31日和2022年12月31日，公司现金余额存于第三方金融机构且超过联邦存款保险公司保险限额[192] 利率影响 - 截至2023年3月31日，1个月和3个月SOFR分别为4.80%和4.91%[190] - 利率基点上调25个点，利息收入增加93.2万美元，利息支出减少15.9万美元，净变化为77.3万美元[191] - 利率基点上调50个点，利息收入增加178.2万美元，利息支出减少42.4万美元，净变化为135.8万美元[191] - 利率基点上调75个点，利息收入增加263.2万美元，利息支出减少68.9万美元，净变化为194.3万美元[191] - 利率基点上调100个点，利息收入增加348.2万美元，利息支出减少95.4万美元，净变化为252.8万美元[191] - 利率基点上调125个点，利息收入增加433.1万美元，利息支出减少121.9万美元，净变化为311.2万美元[191] - 利率基点下调25个点，利息收入减少76.7万美元，利息支出增加37.1万美元，净变化为减少39.6万美元[191] 人员变动 - 2023年4月21日，首席会计官罗斯·图恩辞职，凯尔·斯皮纳被任命为新的首席会计官[187] 法规相关 - 2019年5月3日起，公司最低资产覆盖率要求从200%降至150%[183] 股票回购 - 截至2023年3月31日，股票回购计划剩余可购买股票的近似美元价值为964万美元[184] 高级证券 - 截至2023年3月31日，公司发行的高级证券未偿还总额为3.319亿美元，资产覆盖率为163%[184]