公司发展历程与战略规划 - 公司自2001年扎根民办学前教育行业，2012年涉足民办小学及初中教育行业，2020年计划进军职业教育领域[5] - 公司将专注四川省独立高中及职业教育扩展，发展新业务[24] - 公司考虑将“混合高中”转为“独立高中”，旗下南江、旺苍及乐至学校计划在义务教育段学生毕业后转中等职业技术学校，现有非营利性幼儿园致力转营利性，截至最后实际可行日期，丽都及河滨幼儿园已完成转型[49] - 自2001年起，四川博爱和成都幼狮幼教公司在成都成功举办六所幼儿园，公司将与六所幼儿园深度合作并计划输出综合教育管理[53] - 公司在2021年开始探索营地教育服务行业[54] - 2019年国务院印发《国家职业教育改革实施方案》，2021年10月两办印发《关于推动现代职业教育高质量发展的意见》，公司于2021年12月8日订立股权转让协议收购职业教育实体股权[48] - 2021年12月8日，公司收购从事职业培训的两家公司各51%股权，目标公司A总代价283,050,000元，目标公司B总代价26,010,000元[147] 公司基本信息 - 公司股份代号为1758，公司网址为http://bojuneducation.com[9] - 公司投资者关系电话为+86 - 28 - 86006028，电邮为BJJY@bojuneducation.com[9] - 公司主要往来银行包括中国农业银行香港分行、中国农业银行成都沙河堡支行、中国银行成都金沙支行、中国银行(香港)有限公司[9] - 公司于2016年6月14日在开曼群岛注册成立，2018年7月31日于联交所主板上市[161] 公司管理层变动 - 王惊雷自2020年11月26日起担任公司董事会主席兼行政总裁[9] - 大信梁学演(香港)会计师事务所有限公司自2022年7月22日起解去公司核数师一职，中汇安达会计师事务所有限公司自2022年7月29日起获委任为公司核数师[9] - 2022年5月31日，唐鹏先生接替王淳国先生任财务总监[152] 财务数据关键指标变化 - 2021年公司收益为398,774千元人民币，毛利为109,497千元人民币，年内亏损758,656千元人民币，经调整净亏损9,761千元人民币[10] - 2017 - 2021年公司毛利率分别为32.6%、26.7%、26.6%、27.8%、27.5%[12] - 2017 - 2021年公司纯利/（净亏损）率分别为19.3%、6.6%、8.6%、4.1%、 - 190.2%[12] - 2017 - 2021年公司经调整纯利/（净亏损）率分别为20.9%、11.4%、8.6%、4.2%、 - 2.4%[12] - 2021年总收益增长约6.13%至人民币398.8百万元，年内亏损至人民币758.7百万元，经调整净亏损减少约161.9%至人民币9.8百万元[21] - 2021年经营活动所得现金净额为人民币127,681千元[16] - 2021年非流动资产为人民币886,787千元，流动资产为人民币308,974千元，流动负债为人民币227,601千元[15] - 2021年流动比率为1.36，资产负债比率为213.0%[15] - 2021年银行结余及现金为人民币93,214千元，合约负债（递延收益）为人民币7,296千元，借款为人民币179,000千元[15] - 公司收益由2020年约375.7百万元增加约23.1百万元（或6.1%）至2021年约398.8百万元，主要因总入学人数增加[64] - 服务成本由2020年约271.3百万元增加至2021年约289.3百万元，占总收益比例分别约为72.2%及72.5%[68] - 员工成本由2020年约171.2百万元增加约13.5百万元（或7.9%）至2021年约184.7百万元[68] - 教师培训费用由2020年约1.4百万元增加约0.9百万元（或64.3%）至2021年约2.3百万元[69] - 维修及维护费用由2020年约5.4百万元增加约3.9百万元（或72.2%）至2021年约9.3百万元[70] - 其他收入由2020年其他开支约3.5百万元增加约6.1百万元（或174.3%）至2021年其他收入约2.6百万元[77] - 发放资产相关政府补贴由2020年约1.3百万元增加约0.2百万元至2021年约1.5百万元[77] - 营业外支出从2020年约480万元变为2021年约57520万元，变动约58000万元（或121倍）[80] - 行政开支从2020年约5620万元减少约620万元（或11.0%）至2021年约5000万元[81] - 财务成本从2020年约2060万元增加约930万元（或45.1%）至2021年约2990万元[82] - 所得税开支2020年约为1370万元，2021年约为1250万元[83] - 年内溢利从2020年约1520万元减少约77390万元（或50.9倍）至2021年亏损约75870万元[87] - 合约负债从2020年约36930万元减少约36200万元（或98.0%）至2021年约730万元[88] - 经调整净亏损2021年为980万元，较2020年约1580万元减少约2560万元或162.0%[91] - 其他支出从2020年约370万元增加约540万元或145.9%至2021年收入净额约170万元[95] - 行政开支从2020年约2310万元增加约840万元或36.4%至2021年约3150万元[97] - 2020年出售金融资产收益约550万元及金融资产公平值变动约370万元，2021年无此类收益；2021年确认金融担保190万元，2020年为零；2021年物业等减值约54630万元，2020年为零[96] - 财务成本从截至2020年8月31日止年度的约270万元人民币增加至截至2021年8月31日止年度的约530万元人民币[98] - 截至2021年8月31日止年度，除税前亏损约为6.302亿元人民币[102] - 集团的所得税开支由截至2020年8月31日止年度的约300万元人民币减少约410万元人民币至截至2021年8月31日止年度抵免净额的约110万元人民币[103] - 2021年学费收入3.87242亿元人民币，占比97.1%；膳宿费收入1153.2万元人民币，占比2.9%；2020年学费收入3.65007亿元人民币，占比97.1%；膳宿费收入1073.3万元人民币，占比2.9%[106] - 截至2021年8月31日，受影响实体合约负债约为3.513亿元人民币[108] - 受影响实体贡献的溢利由截至2020年8月31日止年度的约5430万元人民币减少约1.839亿元人民币或338.7%至截至2021年8月31日止年度的亏损约1.296亿元人民币[109] - 2021年8月31日，银行借款约为1.79亿元人民币，短期银行借款固定利率为7.0%；2020年12月31日约为5000万元人民币[113] - 2020年及2021年8月31日，现金及现金等价物分别约为4.268亿元人民币及9320万元人民币[113] - 资产负债比率由2020年8月31日约48.7%上升至2021年8月31日约213.0%[120] - 计息银行结余的利率上升/下降10个基点，集团于截至2021年8月31日止年度的除税后溢利将减少/增加约7万元人民币（2020年：32万元人民币）；计息借款的利率上升/下降10个基点，集团于截至2021年8月31日止年度的除税后溢利将减少/增加约0元（2020年：27.5万元人民币）[121] - 2021年8月31日银行结余及现金（港元）为17,843千元，2020年为167,932千元[125] - 2021年除税后溢利增加892千元，2020年为6,297千元[126] - 上市所得款项净额约494.0百万港元（相当于约人民币428.9百万元），已动用416.0百万元，未动用结余12.9百万元[138] - 截至2021年8月31日，集团持有成都同兴万邦企业管理中心约33.3%股权，投资额为17.5百万元，分摊亏损约6,000元[140] - 2020年成都博骏同意认购深圳弘远245.0百万元新股本，协议于2021年8月11日失效，已预付款项73.5百万元[145] - 2021年8月31日，集团有1,751名雇员，2020年8月31日为1,732名；截至2021年8月31日止年度员工成本约186.3百万元，2020年为172.8百万元[155] - 2021年8月31日，公司可供分派储备为人民币约76.9百万元[185] - 公司上市发行223,510,000股新股份，发行价每股2.36港元，所得款项净额约494.0百万港元（约人民币428.9百万元），已动用约人民币416.0百万元，未动用约12.9百万元[180] 各条业务线数据关键指标变化 - 小学、初中及高中毛利率由2020年约31.2%降至2021年约27.9%[76] - 幼儿园毛利率由2020年约 - 6.2%增至2021年约24.5%[76] 学校运营相关数据 - 截至2021年9月1日，学生入学总人数为12,697名，按年增长约4.7%[22] - 2021年中考约88%应届应考初中毕业生成绩达成都重点高中录取线（2020年：89.5%），高考约98%高中生获大学录取（2020年：98.1%），约90%获重点大学录取（2020年：90.8%）[23] - 截至2020年9月1日，公司共招收12126名学生，包括1160名幼儿园学生、1885名小学生、8315名初中生及766名高中生[36] - 2019年9月1日至2020年9月1日，幼儿园学生人数减少123人，降幅9.6%；小学减少65人，降幅3.3%；初中增加151人，增幅1.8%；高中增加81人，增幅11.8%；总计增加44人，增幅0.4%[37] - 2021年3月天府高中正式成立，设计容量1500人，2021年秋季计划招200人，2022年秋季计划招400人，之后每年按500人扩招[39] - 天府高中2021/2022学年秋季招生151人，学费每学年42000元[39] - 截至2020年9月1日，公司共有1015名教师，小学、初中及高中教师中约97.5%拥有学士或以上学历，约19.6%拥有硕士或以上学历[43] - 2020年幼儿园教师126人，小学162人，初中652人，高中75人；2019年幼儿园119人，小学153人，初中659人，高中65人[43] - 学校入学人数由2019年9月1日的12,082名增加约0.4%至2020年9月1日的12,126名[65] 公司股权与股东相关 - 截至2021年8月31日，王惊雷先生通过受控制法团权益持有公司股份233,920,000股，概约股权百分比为28.46%[199] - 截至2021年8月31日，吴继伟先生作为实益拥有人持有公司股份46,000股，概约股权百分比为0.01%[199] - 除上述披露外，2021年8月31日董事或公司最高行政人员无其他须披露权益或淡仓[200] 公司重大事件与协议 - 2021年8月31日，三名学校举办者与受影响实体订立还款协议，确定欠款约人民币8.52195亿元还款期，其中约人民币6.52185亿元分类为非流动负债[17] - 公司于2021年8月31日失去对受影响实体的控制权[30] - 自2021年9月1日起，公司不再控制受影响实体[44] - 成都铭贤与弘德光华终止合作协议，弘德光华及彭州博骏学校应退回投资资金41,164,941.29元[132] - 自2022年8月19日起，集团不再拥有彭州博骏学校51%股权[133] - 2022年5月31日，公司为半岛等幼儿园提供管理服务，6月30日协议续期扩大服务范围至2022/25学年[153] - 公司股份自2021年11月30日上午九时起于联交所暂停买卖[154] - 2021年5月13日，公司以每股0.598港元行使价授出1,000,000份购