财务数据对比（2024年第一季度与2023年同期） - 2024年第一季度总营收4.0374亿美元，2023年同期为4.8007亿美元[11] - 2024年第一季度毛利润882.1万美元，2023年同期为188万美元；净利润156.2万美元，2023年同期为2134.3万美元[11] - 2024年第一季度基本每股收益0.05美元，2023年同期为1.30美元；摊薄后每股收益0.05美元，2023年同期为 - 0.12美元[11] - 2024年第一季度经营活动产生的净现金为388.7万美元，2023年同期为114万美元[13] - 2024年第一季度投资活动使用的净现金为15.2万美元，2023年同期为15.7万美元[13] - 2024年第一季度融资活动使用的净现金为441.1万美元，2023年同期为81.8万美元[13] - 2024年第一季度总营收4.0374亿美元，较2023年的4.8007亿美元下降16%，其中产品收入3.9106亿美元，服务收入126.8万美元[73] - 2024年第一季度销售成本3.1553亿美元，较2023年的4.6127亿美元下降32%，其中有形商品销售成本2.7025亿美元，服务成本9.4万美元，其他成本443.4万美元[74] - 2024年和2023年第一季度，公司分别确认合同资产摊销130万美元，预计2024 - 2032年总摊销7.3388亿美元[76] - 2024年和2023年第一季度租赁总费用分别为104.7万美元和91.5万美元，其中经营租赁费用分别为78.4万美元和86.9万美元[79] - 2024年第一季度有效所得税税率为13.5%，截至2024年3月31日，公司有美国净运营亏损结转1.948亿美元，某些州净运营亏损结转9610万美元，第163(j)条利息限制结转70万美元，税收抵免结转380万美元[104] - 2024年第一季度基本每股收益为0.05美元，2023年为1.30美元；摊薄后每股收益（亏损）2024年为0.05美元，2023年为 - 0.12美元[120] - 2024年第一季度利息支付为21万美元，2023年为1.8万美元[121] - 2024年第一季度来自ProFrac Services, LLC的收入为2720万美元，2023年为3640万美元；销售成本2024年为1860万美元，2023年为3490万美元[129] - 2024年第一季度化学技术和数据分析业务外部客户产品收入分别为1115.9万美元和93.3万美元，服务收入分别为52.6万美元和56.2万美元[133] - 2024年第一季度美国地区收入为3925.9万美元，2023年为4612.6万美元[134] - 2024年第一季度来自主要客户ProFrac Services, LLC的收入占总收入的67.4%，2023年为75.7%[135] - 2024年第一季度向主要供应商Supplier A和Supplier B的支出分别占总支出的29.7%和19.2%，2023年分别为40.1%和16.9%[136] 公司运营部门 - 公司有化学技术（CT）和数据分析（DA）两个运营部门，由研究与创新先进实验室提供支持[16][17][18] 公司资金来源与运营资金情况 - 公司目前用手头现金、资产支持贷款（ABL）额度和其他流动资产为运营提供资金[20] - 公司认为基于未来运营现金流展望、手头现金及资产支持贷款额度，有足够资金维持未来十二个月运营并满足资本需求和预期债务[21] 关联方收入与应收账款 - 2024年第一季度关联方收入包含870万美元合同短缺费，截至2024年3月31日关联方应收账款包含1370万美元应计合同短缺费[20] - 2023年剩余的500万美元合同短缺费已于2024年4月收回，2024年的870万美元应计合同短缺费将于2025年第一季度到期[20] 资产相关情况 - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，受限现金均为0.1百万美元[26] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，应收账款信用损失准备余额分别为372千美元和745千美元[31] - 合同资产按ProFrac协议期限（原10年）基于预测收入摊销[32] - 存货按加权平均成本法确定成本与可变现净值孰低计量[34] - 财产和设备按成本计量，折旧或摊销采用直线法[35] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，合同资产净额分别为7.3388亿美元和7.4655亿美元，长期合同资产分别为6.6369亿美元和6.882亿美元[75] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，存货净额分别为1387.1万美元和1283.8万美元，2024年和2023年第一季度CT和DA部门额外储备分别为31.3万美元和20万美元[77] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，财产和设备净额分别为506.1万美元和512.9万美元，2024年和2023年第一季度折旧费用均为20万美元[78] - 截至2024年3月31日，公司租赁负债现值为9217000美元，其中经营租赁9204000美元，融资租赁13000美元[80] - 2024 - 2030年转租租金收入总计5049000美元，可抵消每月86000美元的租赁费用[81] - 截至2024年3月31日，公司资产支持贷款（ABL）未偿还金额为310万美元，可用借款额度约为600万美元，利率为11.0%[81][83] - 截至2024年3月31日，公司流动应计负债为3365000美元，较2023年12月31日的5890000美元有所减少[81] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，或有盈利支付对价分别为3万美元和5.6万美元[99] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司总资产分别为1.5585亿美元和1.57513亿美元[134] 负债与权益相关情况 - 可转换应付票据和合同对价可转换应付票据在2023年转换为公司普通股[44] - 2021年10月，公司薪资保护计划贷款（PPP）到期日延至2025年4月15日，2023年1月440万美元本金及10万美元应计利息获豁免[85][86] - 截至2024年3月31日，PPP贷款长期债务净额为15000美元，计划在2024 - 2025年偿还194000美元[87] - 2022年2月，公司发行2120万美元可转换应付票据，2023年到期时部分转换为普通股或认股权证[87][88][89] - 2022年2月，公司与ProFrac Services签订长期供应协议，获1000万美元合同对价可转换应付票据，2023年到期转换为认股权证[90][92] - 2022年5月，公司修订协议并向ProFrac发行5000万美元合同对价可转换应付票据，2023年到期转换为10582821股普通股[93][95] - 公司将金融资产和负债分为三个公允价值层次，部分金融工具账面价值近似公允价值[96][98] - 初始ProFrac协议合同对价可转换应付票据于2022年2月2日初始公允价值为1000万美元，2023年2月2日到期时重新计量公允价值为1510万美元[99][100] - 修订后的ProFrac协议合同对价可转换应付票据于2022年5月17日估计公允价值为6950万美元，2023年3月31日重新计量产生公允价值收益2690万美元，2023年5月17日到期时重新计量公允价值为4060万美元[101][102] - 2024年和2023年第一季度末Level 3负债余额分别为3万美元和4402.4万美元[104] - 2023年9月25日完成1比6的反向股票拆分，1.84438695亿股普通股转换为3077.2837万股普通股[107] - 2023年2月2日，部分可转换应付票据转换为1033.584万股普通股（反向股票拆分后为172.264万股），账面价值900万美元；ProFrac Holding, LLC持有的可转换应付票据转换为1268.328万份认股权证，账面价值1100万美元[111][113] - 2023年5月17日，修订后的ProFrac协议合同对价可转换应付票据转换为6349.6922万股普通股（反向股票拆分后为1058.2821万股），公允价值4060万美元[115] - 2022年6月21日，ProFrac Holdings II, LLC支付1950万美元购买预融资认股权证，可购买1310.4839万股普通股（反向股票拆分后为218.414万股），行使价格为0.0001美元/股，需支付450万美元行使费用[116] 收入确认与成本核算 - 公司按五步模型确认收入，满足相关标准时确认[46] - 公司将运输和处理成本计入销售成本，研发支出在发生时计入费用，所得税采用资产负债法核算[54][57][58] 业务付款期限 - CT和DA业务段国内产品或服务付款期限为30 - 60天，国际为60 - 90天[51] 会计准则影响评估 - FASB发布的ASU 2023 - 09将于2024年12月15日后年度生效，公司正评估其对相关披露的影响[68][70] - FASB发布的ASU 2023 - 07于2023年12月15日后财年生效，公司正评估其对相关披露的影响[71] 重大事项说明 - 截至2024年5月9日，未发生需要在2024年3月31日中期财务报表中确认或披露的重大事项[137] 市场风险 - 公司主要面临原材料价格、运费和外汇汇率变化带来的市场风险[185] - 公司2023年年报中关于市场风险的定量和定性披露无重大变化[186] 合同短缺费相关 - 2024年第一季度公司预计未达到最低采购要求，确认合同短缺费可变对价870万美元，将于2025年第一季度支付[125]