公司基本信息 - 公司于2016年8月9日成立，2022年3月1日从有限责任公司转变为股份公司并更名[33] - 公司持有太平洋咨询有限责任公司、猎豹网物流有限责任公司等多家子公司100%股权[34] - 公司业务包括平行进口汽车经销和综合物流仓储业务[39] 财务数据关键指标变化 - 截至2024年3月31日，公司总资产为993.2619万美元，较2023年12月31日的1005.9265万美元下降1.26%[27] - 截至2024年3月31日，公司总负债为281.5046万美元，较2023年12月31日的315.4637万美元下降10.76%[27] - 截至2024年3月31日，公司股东权益为711.7573万美元，较2023年12月31日的690.4628万美元增长3.08%[27] - 2024年3月31日现金为90.3204万美元，较2023年12月31日的43.2998万美元增长108.6%[27] - 2024年3月31日应收账款为493.5009万美元，较2023年12月31日的649.4695万美元下降24.01%[27] - 2024年3月31日应付账款为5.4131万美元，较2023年12月31日的4.043万美元增长33.89%[27] - 2024年第一季度总营收为150.78万美元，2023年同期为1021.44万美元[81][106] - 2024年和2023年第一季度运输和装卸总费用分别为2.06万美元和21.35万美元[114] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，其他应收款分别为94.22万美元和41.09万美元[121] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，使用权资产分别为79.79万美元和19.08万美元；租赁负债分别为78.35万美元和19.08万美元[125] - 2024年和2023年第一季度，公司发生的经营租赁费用分别为8.62万美元和5.56万美元[126] - 截至2023年12月31日，LC融资余额为100.46万美元，2024年3月31日无余额；2024年和2023年第一季度LC融资利息费用分别为2.31万美元和33.04万美元[130] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，长期借款分别为66.95万美元和67.76万美元[133] - 2024年第一季度，公司向刘欢先生还款1.34万美元，截至2024年3月31日，无应付刘欢先生款项[135] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，递延所得税资产分别为28.46万美元和4.79万美元[139] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，循环信贷额度余额为68.8711万美元，2024年第一季度利息费用为3.1336万美元，2023年同期无利息费用[157] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，保费融资分别为7.4908万美元和14.8621万美元，2024年第一季度利息费用为996美元，2023年同期无利息费用[159] - 长期借款方面，2024年和2023年第一季度利息费用分别为7552美元和7945美元[160][161][163] - 2024年和2023年第一季度所得税收益分别为24.5714万美元和4.2988万美元[165] - 截至2024年3月31日，美国联邦累计净运营亏损为100.8541万美元，州累计净运营亏损为113.8074万美元[167] - 2024年第一季度车辆销售收入从2023年第一季度的约1020万美元降至140万美元，减少880万美元，降幅86.0%[192] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，公司在美国金融机构的存款分别为903,204美元和432,998美元[195] - 2024年第一季度单位销量降至13辆，较2023年第一季度减少84.1%，较2023年第四季度减少73.5%，车辆收入为140万美元，净亏损60万美元[208] - 2024年第一季度公司销售13辆车，2023年同期销售82辆[219] - 2024年和2023年第一季度每辆车平均售价分别为110,073美元和124,566美元，下降14,493美元，降幅11.6%[220] - 平行进口车销售总收入成本从2023年第一季度的910万美元降至2024年同期的140万美元，减少760万美元，降幅84.1%[224] - 2024年和2023年第一季度总成本占收入的百分比分别为100.6%和88.9%[224] - 已售车辆总成本从2023年第一季度的850万美元降至2024年同期的130万美元，减少720万美元，降幅84.5%[225] - 2024年第一季度平均每辆车采购价为110,787美元，2023年同期为110,626美元，基本保持稳定[225] 各条业务线数据关键指标变化 - 平行进口汽车海外市场营收从855.62万美元降至143.10万美元，物流和仓储美国国内市场营收从0增至4.95万美元，海外市场营收从0增至2.74万美元，平行进口汽车美国国内市场营收从165.82万美元降至0[81] - 2024年3月31日应收账款总计493.50万美元，2023年12月31日为649.47万美元，其中平行进口汽车应收账款从649.47万美元降至489.95万美元，物流和仓储应收账款从0增至3.55万美元[90] - 2024年3月31日平行进口汽车应收账款中，150天以内为81.38万美元，151 - 180天为45.96万美元，181 - 210天为60.03万美元，超过210天为302.58万美元[91] - 2023年第一季度平行进口车总收入的83.3%来自海外销售，2024年第一季度直接销售给中国市场的收入占比达100%[221] 公司业务相关事项 - 平行进口汽车经销业务收入在车辆控制权转移给经销商时确认[58] - 公司按美国公认会计原则编制未经审计的简明合并财务报表，管理层需对资产、负债、收入和费用进行估计，实际结果可能与估计不同[61][63] - 公司采用资产负债法核算所得税，根据财务报表和税基差异确认递延所得税资产和负债，按两步法处理不确定税务状况[84][85] - 公司按ASC 606五步模型确认收入，物流和仓储服务中货运代理服务按相对运输时间确认，仓储服务按实际存储天数确认[77][78][79] - 2024年和2023年第一季度，公司与三家第三方公司签订贷款协议，信用证融资应付贷款以平行进口汽车海外销售信用证作抵押，年利率18.0%[101] - 截至2024年3月31日和2023年12月31日，无应收账款坏账准备、贷款减值准备、存货储备、使用权资产减值和不确定税务状况[65][66][67][72][85] 公司经营风险与转型 - 公司业务受中美政治、经济、法律环境及自然灾害、疫情等因素影响，可能对业务和财务状况产生不利影响[188][189] - 公司正从平行进口汽车贸易商向多元化国际贸易服务提供商转型，收购Edward是重要一步[181] 公司收购与股权相关 - 2024年1月24日公司签订股票购买协议，2月2日完成收购，以150万美元收购Edward 100%股权，其中现金支付30万美元，发行价值120万美元的127.23万股A类普通股，交易时股票对价公允价值为900万美元[99] - 2022年6月27日，公司与投资者签订认购协议，出售最多166.6万股A类普通股，每股1.8美元，总收益约300万美元，扣除费用后净收益约270万美元，已收到约240万美元，剩余60万美元付款日期延至2024年9月30日[145] - 截至2024年3月31日，A类普通股已发行和流通股数为1093.8329万股[146] - 截至2024年3月31日，已发行并流通的A类普通股为10,938,329股，B类普通股为8,250,000股[200] - 2023年8月3日，公司完成1,250,000股A类普通股的首次公开募股，发行价为每股4.00美元，总收益500万美元[198] - 2024年2月2日，公司完成对Edward的收购，总价包括30万美元现金和127.2329万股A类普通股，初始估值120万美元[173] 公司其他事项 - 其他应收款中包含通过第三方代收的67.30万美元应收账款[95] - 截至2024年3月31日，公司确定有四个账户延迟付款逾期超过150天，约320万美元，占410万美元总延迟付款余额的约78%；2024年第一季度成功收回2023年12月31日逾期余额约180万美元[117] - 截至2024年3月31日，平行进口汽车业务板块的三家经销商占应收账款余额的97.4%（分别为54.5%、27.3%和15.6%）[143] - 2024年第一季度公司未购买车辆，2023年第一季度一家美国汽车经销商占公司总采购的约10.2%[171] - 公司于2023年10月2日与原告达成和解协议，承诺支付55,000美元，2023年12月26日支付27,500美元，2024年3月15日支付剩余27,500美元[175] - 2023年2月23日，公司起诉Stefanie A. Rehfeld，涉及一辆价值102,593.50美元的2023款梅赛德斯 - 奔驰GLS 450汽车，截至报告日期，车辆已被警方找回并归还公司[203] - 截至2023年12月31日，三家平行进口汽车经销商约占应收账款余额的98.0%（分别为58.1%、28.2%和11.7%）[197]