公司收购情况 - 2019年12月13日，公司以2377.994万美元收购Kilpatrick Life Insurance Company全部普通股，其中140万美元存入托管账户，当前可支付给前所有者的金额为59.8949万美元[47][48] - 2019年2月15日，公司以331.5647万美元收购Probst Family Funerals and Cremations和Heber Valley Funeral Home的业务和资产，其中15万美元存入托管账户，2019年8月结算时支付给前所有者13.755万美元[49][50] 公司资产开发情况 - 公司开发或正在开发的资产初始开发成本超过1亿美元[51] - 公司新企业园区Center53项目占地近20英亩，全面开发后将有五栋建筑近100万平方英尺，三个停车场约4000个车位；一期2017年7月完成，面积近20万平方英尺，748个车位，目前96%已出租；二期2020年3月开始，有一栋近21.8万平方英尺的六层建筑和一个约870个车位的停车场，预计2021年9月公司入驻[52] 公司业务竞争与监管情况 - 美国约有800家法定储备人寿保险公司，公司保险子公司在该行业竞争激烈[61] - 公司保险子公司在犹他州、阿肯色州、路易斯安那州、密西西比州和得克萨斯州等州受保险控股公司立法监管，2020年所有寿险子公司被选中进行检查[55] - 公司墓地和殡仪子公司受联邦贸易委员会和各州法规监管，殡仪馆和墓地需按年提交包含销售空间数量和捐赠护理信托基金资金等财务信息的报告以获取许可证[56] 公司员工情况 - 截至2020年12月31日，公司有1511名全职员工和197名兼职员工[64] 公司业务销售对象与范围 - 公司墓地和殡仪产品的预购销售对象一般为45岁及以上人群，销售地理范围限于殡仪馆和墓地约20英里半径内[40] - 公司住宅抵押贷款服务主要面向房地产经纪人、建筑商和消费者，在犹他州、佛罗里达州、得克萨斯州、内华达州和亚利桑那州有强大的零售业务，并在全国多个州快速增长[45] 公司财务数据关键指标变化 - 2020年总资产为15.49亿美元，2019年为13.34亿美元，同比增长16.1%[206] - 2020年总负债为12.85亿美元，2019年为11.38亿美元，同比增长12.9%[208] - 2020年股东权益为2.64亿美元，2019年为1.97亿美元，同比增长34.2%[208] - 2020年总营收为4.81亿美元，2019年为2.83亿美元，同比增长70.1%[210] - 2020年总收益和费用为4.10亿美元，2019年为2.69亿美元，同比增长52.4%[210] - 2020年税前收益为7145.01万美元，2019年为1394.39万美元，同比增长412.5%[210] - 2020年净收益为5559.66万美元，2019年为1089.35万美元，同比增长410.4%[210] - 2020年A类普通股每股净收益为2.95美元，2019年为0.59美元，同比增长400%[210] - 2020年综合收益为6511.32万美元，2019年为2462.29万美元，同比增长164.4%[212] - 2020年净利润为55596613美元，2019年为10893519美元[217] - 2020年经营活动净现金使用量为129627207美元，2019年为75602075美元[217] - 2020年投资活动净现金提供量为36144441美元，2019年为38099531美元[217] - 2020年融资活动净现金提供量为71212179美元，2019年为24301544美元[218] - 2020年末现金及现金等价物等为115465086美元，2019年末为137735673美元[218] - 2020年支付利息（净额）为8385270美元，2019年为7284078美元[218] - 2020年支付所得税为11813120美元，2019年为4861318美元[218] - 2020年贷款持有待售转投资性抵押贷款为16960549美元，2019年为31881851美元[218] 公司审计情况 - 公司自2017年起由德勤会计师事务所担任审计[203] 公司业务板块情况 - 公司运营包括人寿保险、墓地和殡仪馆、抵押贷款三个业务板块[221] 公司投资分类与评估情况 - 公司对投资的固定到期证券和权益证券在收购日确定分类，并在每个资产负债表日重新评估[226] 公司抵押贷款业务情况 - 公司通过抵押子公司向第三方投资者出售抵押贷款，贷款购买承诺结算日期为交付后30至45天，可根据市场情况延期[241] - 公司对贷款文件问题有长达六个月的补救期，若补救无果，贷款将以成本或公允价值孰低转入长期投资组合，并冲销相关抵押手续费收入[242] - 公司需为贷款提前还款、违约等情况向第三方投资者赔偿，贷款损失准备金基于历史损失经验和可能的贷款损失负债估算[249] 公司受限资产情况 - 受限资产包括信托账户中的现金、等价物、参与的抵押贷款、基金、证券等，还包括代管资金和医疗福利安全港限额资金[255] 公司墓地信托投资情况 - 公司为四座墓地设立永久护理信托投资，部分墓地销售款用于投资，收益用于未来维护[256] 公司成本摊销情况 - 递延保单获取成本按相关保单保费支付期摊销，业务收购价值按类似方式摊销[258][260] 公司抵押服务权情况 - 公司在出售抵押贷款时产生抵押服务权，收取约0.250%的年服务费，根据现金流分析记录资产或负债[264] - 公司将抵押服务权分为30年期和15年期两类，采用摊销法核算，摊销费用计入其他费用[265] 公司物业和设备核算情况 - 物业和设备按成本记录，折旧采用直线法，租赁改良按较短期限摊销[269] 公司贷款风险与套期保值情况 - 公司面临贷款承诺的价格风险，通过历史数据估算贷款发放概率和公允价值[273][275] - 公司采用远期承诺对未偿还抵押贷款承诺的价格风险进行经济套期保值[276] 公司保险业务相关情况 - 传统人寿保险政策储备假设利率范围为4%至10%，利率敏感型保险产品利息计入率范围为3%至6.5%[290][291] - 参与型业务在2020年和2019年占有效保险的2%[295] - 公司对超过10万美元的风险进行再保险[297] - 公司对未来保单福利储备采用不同计算方法，传统人寿保险用净水平法，利率敏感型保险产品用追溯存款法[290][291] 公司墓地收入确认情况 - 建造墓地财产的收入和相关成本需递延至收取销售价格的10%后确认[301] 公司股权证券操作情况 - 公司通过出售股权证券的“价外”看涨期权和看跌期权来获取收入或现金[280] 公司贷款损失准备金情况 - 公司为投资性抵押贷款设立贷款损失准备金，其由集体评估减值准备和个别评估减值准备两部分组成[283] 公司每股收益计算情况 - 公司计算每股收益需列报基本和摊薄每股收益[313] 公司会计准则采用情况 - 公司于2020年1月1日采用ASU No. 2018 - 13标准，该标准未对公司财务报表产生重大影响[317] - 公司于2019年1月1日采用修改追溯过渡法采用ASU 2016 - 02标准，无留存收益期初余额累计影响调整[321] - 公司未将确认要求应用于短期租赁，采用实用权宜过渡方案[321] - 公司实施第三方租赁会计系统，2019年1月1日确认使用权资产和相关租赁负债约1207.6万美元[322] - ASU 2016 - 13预计2023年1月1日对公司生效，公司正评估其潜在影响[323] - ASU 2018 - 12预计2025年1月1日对公司生效，公司正评估其潜在影响[324] - 公司审查其他近期会计准则声明，认为不会对经营成果或财务状况产生重大影响[325] 公司投资数据关键指标变化 - 截至2020年12月31日，公司总投资为7.73945298亿美元[328] - 截至2019年12月31日，公司总投资为7.81876605亿美元[330] - 2019年12月31日，公司将债券和优先股投资从持有至到期重新分类为可供出售[332] - 2019年12月31日，公司持有至到期证券账面价值为3.3862981亿美元，确认净未实现收益1.731577亿美元[332] - 2020年末固定到期证券未实现损失为949,845美元，公允价值为16,226,671美元；2019年末未实现损失为737,831美元，公允价值为68,596,609美元[333] - 2020年末63只证券公允价值为摊销成本的94.7%；2019年末93只证券公允价值为摊销成本的98.9%[333] - 2020年和2019年信用损失分别为370,975美元和0美元[333] - 2020年末固定到期可供出售证券摊销成本为265,150,484美元，估计公允价值为294,656,679美元[339] - 2020年公司向FHLB质押40,000,000美元美国国债，最大借款能力为39,102,336美元[339] - 2020年和2019年净投资收益分别为56,329,803美元和43,019,473美元[343] - 2020年和2019年监管部门要求存放的证券分别为9,684,409美元和9,633,818美元[346] 公司商业房地产数据关键指标变化 - 2020年末和2019年末商业房地产作为银行贷款抵押的净余额分别为71,517,902美元和87,814,860美元，相关银行贷款账面价值分别为46,153,283美元和54,917,279美元[352] - 2020年和2019年公司对持有的商业房地产确认减值损失分别为897,980美元和2,768,979美元[353] - 2020年末和2019年末公司商业房地产投资净余额分别为106,840,710美元和90,226,640美元[355] - 截至2020年12月31日，公司待售商业地产净期末余额为440.0553万美元，2019年为607.6321万美元[356] - 2020年和2019年公司待售商业地产总面积分别为234,979平方英尺和239,779平方英尺[356] - 2020年亚利桑那州待售商业地产净期末余额为0美元，2019年为2500美元[356] - 2020年堪萨斯州待售商业地产净期末余额为400万美元，2019年为480万美元[356] - 2020年密西西比州待售商业地产净期末余额为15.1553万美元，2019年为31.8322万美元[356] - 2020年内华达州待售商业地产净期末余额为0美元，2019年为65.5499万美元[356] - 2020年得克萨斯州待售商业地产净期末余额为24.9万美元，2019年为30万美元[356] 公司住宅房地产相关情况 - 截至2020年12月31日，SNRE管理美国5个州的11处住宅物业[358] - 2020年和2019年公司待售住宅房地产减值损失分别为4.3394万美元和70.0134万美元[359] - 截至2020年和2019年12月31日，计入投资或待售住宅房地产的止赎住宅房地产净期末余额分别为432.7079万美元和1243.3986万美元[359]