疫情影响与应对 - 公司无法确定新冠疫情对业务、财务状况、经营成果和现金流的影响程度和持续时间，可能增加信用违约风险[28] - 公司实施风险管理和业务连续性计划，采取预防措施，得以继续开展业务[29] 会计准则影响 - 公司于2020年1月1日采用ASU No. 2018 - 13标准，对财务报表无重大影响[30] - ASU No. 2016 - 13将于2023年1月1日对公司生效，公司正在评估其潜在影响[31] - ASU No. 2018 - 12将于2025年1月1日对公司生效，公司正在评估其潜在影响[32] 总投资数据 - 截至2021年3月31日，公司总投资为7.7921093亿美元[35] - 截至2020年12月31日，公司总投资为7.73945298亿美元[36] 投资资产关键指标变化 - 2021年3月31日较2020年12月31日，固定到期可供出售证券的摊销成本从2.65150484亿美元降至2.56894421亿美元[35][36] - 2021年3月31日较2020年12月31日，权益证券的估计公允价值从1.1324239亿美元降至1.1154495亿美元[35][36] - 2021年3月31日较2020年12月31日，持有的投资性房地产从1.31684453亿美元增至1.57040536亿美元[35][36] - 2021年3月31日固定到期证券未实现总损失为762,474美元，公允价值为27,000,904美元；2020年12月31日未实现总损失为949,845美元，公允价值为16,226,671美元[37] - 2021年3月31日有79只证券，公允价值为摊销成本的97.3%；2020年12月31日有63只证券，公允价值为摊销成本的94.7%[37] - 截至2021年3月31日和2020年3月31日的三个月均未确认信用损失[37] - 2021年3月31日与信用相关的累计其他非暂时性信用减值（OTTI）余额为370,975美元，2020年为0[40] - 2021年3月31日固定到期证券按合同到期日的摊销成本总计256,894,421美元，估计公允价值总计279,550,528美元[41] - 2021年3月31日公司向FHLB质押了面值40,000,000美元的美国国债固定到期证券，无未偿还金额，估计剩余最大借款能力为38,559,265美元[41] 投资收益数据 - 2021年第一季度净实现收益和损失总计1,960,113美元，2020年为 - 3,212,247美元[43] - 2021年第一季度出售固定到期证券所得款项为819,565美元，实现总收益为59,794美元；2020年所得款项为645,750美元，实现总收益为79,411美元[44] - 2021年第一季度净投资收入为14,293,887美元，2020年为13,400,499美元[45] 存于监管机构证券数据 - 2021年3月31日和2020年12月31日存于监管机构的证券分别为9,864,903美元和9,684,409美元[47] 房地产投资与待售数据 - 2021年和2020年第一季度，公司商业地产待售减值损失分别为0美元和31,429美元[54] - 截至2021年3月31日，公司商业地产投资净期末余额为117,288,006美元，总面积488,300平方英尺[54] - 截至2021年3月31日，公司商业地产待售净期末余额为4,400,553美元，总面积222,679平方英尺[55] - 截至2021年3月31日，公司止赎住宅房地产投资和销售净期末余额分别为1,657,285美元和4,327,079美元[58] - 2021年和2020年第一季度，公司住宅房地产投资或待售未记录减值损失[59] - 截至2021年3月31日，公司住宅房地产投资净期末余额为39,752,530美元[59] - 截至2021年3月31日，公司住宅房地产待售净期末余额为1,156,313美元[60] - 截至2021年3月31日，公司自有自用房地产总面积161,450平方英尺，各地点占用比例从18%到100%不等[61] 按揭贷款数据 - 截至2021年3月31日，公司54%、14%、9%、3%、3%和3%的按揭贷款来自犹他州、佛罗里达州、得克萨斯州、加利福尼亚州、内华达州和亚利桑那州的借款人[62] - 公司按揭贷款利率为2.0% - 10.5%，期限9个月 - 30年，一般贷款不超过抵押物公允价值的80%[62][64] 贷款关键指标变化 - 2021年3月31日贷款信用损失准备金期末余额为189.7155万美元，2020年12月31日为200.5127万美元[72] - 2021年3月31日抵押贷款期末余额为2.48782401亿美元，2020年12月31日为2.53771091亿美元[72] - 2021年3月31日逾期30 - 59天的抵押贷款为465.373万美元，2020年12月31日为622.6896万美元[73] - 2021年3月31日逾期60 - 89天的抵押贷款为334.4105万美元，2020年12月31日为286.0928万美元[73] - 2021年3月31日逾期超过90天的抵押贷款为333.9743万美元，2020年12月31日为781.841万美元[73] - 2021年3月31日处于止赎程序的抵押贷款为236.5667万美元，2020年12月31日为246.406万美元[73] - 2021年3月31日减值贷款的记录投资为570.541万美元，2020年12月31日为1028.247万美元[75] - 2021年3月31日执行中抵押贷款为2.43076991亿美元，2020年12月31日为2.43488621亿美元[77] - 2021年3月31日非执行中抵押贷款为570.541万美元，2020年12月31日为1028.247万美元[77] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，未计提利息分别约为32.1万美元和49.1万美元[77] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，待售贷款的合计公允价值分别为3.04030372亿美元和4.22772418亿美元，合计未偿还本金余额分别为2.94207728亿美元和4.06407323亿美元[81] - 2021年和2020年第一季度，抵押贷款手续费收入分别为7299.8612万美元和4028.1761万美元[82] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，贷款损失准备金余额分别为220.4983万美元和2058.3618万美元[84] - 2021年第一季度，公司按每笔贷款4.5个基点的比率增加了66.0663万美元的准备金，相当于每发放100万美元贷款增加450美元；2020年同期比率为2.5个基点，相当于每发放100万美元贷款增加250美元[84] 股票期权数据 - 2021年和2020年第一季度，公司股票期权计划的补偿费用分别为3.9153万美元和6.5877万美元[86] - 截至2021年3月31日，A类和C类股票期权的未行使数量分别为103.9938万股和66.2666万股，加权平均行使价格分别为4.34美元和4.73美元[88] - 2021年和2020年第一季度，行使股票期权的总内在价值分别为13.9035万美元和7.3072万美元[90] 每股收益与流通股数据 - 2021年和2020年第一季度，基本每股收益分别为0.63美元和0.08美元，摊薄每股收益分别为0.61美元和0.08美元[91] - 截至2021年3月31日，A类和C类流通股数量分别为1667.2236万股和263.1076万股[92] 业务板块信息 - 公司有三个可报告业务板块：人寿保险、墓地和殡仪馆、抵押贷款[93] 公司整体财务关键指标变化 - 2021年第一季度外部客户收入为1.22658606亿美元，2020年同期为7960.8949万美元，同比增长54.08%[96] - 2021年第一季度分部税前利润为1635.5055万美元，2020年同期为147.4234万美元，同比增长1009.40%[96] - 2021年3月31日可辨认资产为14.84707938亿美元，2020年同期为13.72641249亿美元，同比增长8.17%[96] - 2021年3月31日总资产为14.88227526亿美元，2020年同期为13.76160837亿美元，同比增长8.14%[96] 公允价值计量数据 - 2021年3月31日按公允价值计量的经常性资产总计6.12514856亿美元，其中Level 1为1606.7337万美元，Level 2为2.79554431亿美元，Level 3为3.16893088亿美元[112] - 2021年3月31日按公允价值计量的经常性负债总计30.8114万美元，其中Level 1为7.9567万美元，Level 3为22.8547万美元[112] - 2020年12月31日按公允价值计量的经常性资产总计7.48145493亿美元，其中Level 1为1590.232万美元，Level 2为2.94676908亿美元，Level 3为4.37566265亿美元[114] - 2020年12月31日按公允价值计量的经常性负债总计250.7159万美元，其中Level 1为4.3097万美元，Level 3为246.4062万美元[114] - 公司采用第三方估值服务提供商、经纪人和内部估值模型确定公允价值[97] - 公司对不同金融工具采用不同的估值方法，如固定到期证券、权益证券等[98][99] - 截至2021年3月31日，待售贷款公允价值为3.04030372亿美元，投资者合同定价占未偿还本金余额的权重平均为103.0%[116] - 截至2020年12月31日，待售贷款公允价值为4.22772418亿美元，投资者合同定价占未偿还本金余额的权重平均为104.0%[116] - 2020年12月31日至2021年3月31日，待售贷款新增起源和购买额为14.49841009亿美元，销售、到期和偿还额为16.14880058亿美元[117] - 截至2021年3月31日，非经常性按公允价值计量的资产中，减值的投资性抵押贷价值为117.4242万美元[119] - 截至2020年12月31日，非经常性按公允价值计量的资产中，减值的投资性抵押贷价值为129.7356万美元，减值的待售房地产价值为424.9万美元[120] - 截至2021年3月31日，投资性住宅抵押贷账面价值为8529.673万美元，估计公允价值为9094.0077万美元[123] - 截至2021年3月31日，投资性住宅建设抵押贷账面价值为1.05251376亿美元，估计公允价值为1.05251376亿美元[123] - 截至2021年3月31日，投资性商业抵押贷账面价值为5440.3846万美元，估计公允价值为5501.45万美元[123] - 截至2021年3月31日，银行及其他应付贷款账面价值为 - 2.45973378亿美元，估计公允价值为 - 2.45973378亿美元[123] - 截至2021年3月31日，保单持有人账户余额账面价值为 - 4372.8587万美元，估计公允价值为 - 4214.187万美元[123] - 截至2020年12月31日，投资性抵押贷款中住宅、住宅建设、商业贷款的账面价值分别为92757613美元、110849864美元、45736459美元，估计公允价值分别为100384283美元、110849864美元、45259425美元[124] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，贷款承诺的名义金额分别为817802853美元、659245038美元，资产公允价值分别为10671623美元、12592672美元，负债公允价值分别为228547美元、2464062美元[139] - 截至2021年3月31日和2020年12月31日，买入期权的名义金额分别为2042500美元、1873200美元，负债公允价值分别为79567美元、43097美元[139] 期权与贷款承诺收益数据 -