核心观点 - 2025 年 2 月 27 日国家金融监督管理总局办公厅与中国人民银行办公厅联合发布《银行业保险业绿色金融高质量发展实施方案》，旨在推动银保业助力经济绿色转型，为“双碳”目标及全球应对气候变化贡献金融力量 [2] - 《方案》设定 5 年量化目标，构建绿色金融体系，提升金融机构服务能力，扩大绿色金融业务占比，任务布局涵盖多方面，组织保障确保实施，短期为绿色产业供资，中期优化银保业务结构，长期健全绿色金融体系，提升国际地位 [2] - 与此前政策相同点是目标都助力碳达峰、碳中和，重视风险防控；不同点是政策覆盖范围拓展、任务要求更细化、机制建设深化 [2] - 《方案》聚焦四大领域支持，银行业面临挑战与机遇，保险业也面临挑战与机遇 [2] 政策描述 政策出台背景与导向 - 在全球应对气候变化、我国推进碳达峰碳中和背景下，国内经济处于绿色转型关键阶段，政策围绕相关会议精神制定，是对过往指导意见的深化与细化 [3] 总体要求与发展原则 - 以习近平新时代中国特色社会主义思想为根本遵循，融合经济与生态文明思想，突出政治性和人民性；发展原则包括“先立后破、分类施策”“市场导向、创新驱动”“监管引导、风险可控”“系统观念、协同发力” [4] 明确量化发展目标 - 设定未来 5 年目标，构建全方位、多层次绿色金融体系，提升银行保险机构专业服务能力，扩大绿色金融业务规模占比，为碳达峰提供支撑 [5] 全方位任务布局 - 加强重点领域金融支持，包括产业结构优化升级、能源体系低碳转型、生态环境质量改善和生物多样性保护、碳市场建设等领域 [6] - 完善绿色金融服务体系，包括优化银行信贷供给、完善绿色保险体系、丰富金融产品服务、拓宽绿色融资渠道 [7] - 推进资产组合和自身运营低碳转型，包括开展碳核算、降低资产组合碳排放、推进自身绿色低碳运营 [7] - 增强金融风险防控能力，包括完善风险管理机制、强化全流程风险管理、有效应对气候风险、维护良好市场秩序 [8][9] - 深化绿色金融机制建设，包括健全内部管理、夯实数据基础、强化信息披露、优化激励约束、加强人才储备 [9] 组织保障与实施路径 - 组织保障包括加强责任落实、监督评价、协同合作、宣传交流；政策实施短期为绿色产业供资，中期优化业务结构，长期健全绿色金融体系，提升国际地位 [10] 政策点评 与此前政策相同点 - 政策目标一脉相承，都助力碳达峰、碳中和，引导金融机构支持绿色经济 [12] - 重视风险防控，都要求金融机构将相关风险纳入全面风险管理体系 [12] 与此前政策不同点与变化 - 政策覆盖范围拓展，从侧重某一领域转向全面覆盖银行业和保险业 [13] - 任务要求更细化，对重点领域金融支持任务详细划分 [13] - 机制建设深化，在夯实数据基础、优化激励约束机制、加强人才储备等方面提出更深入要求 [13][15] 重点与方向 - 聚焦重点领域支持，包括产业结构优化升级、能源体系低碳转型等四大领域 [15] - 提升金融服务质效，从供给侧发力，优化金融服务，丰富产品服务形式，拓展融资渠道 [15] - 强化风险防控与可持续发展，完善风险管理机制，应对气候风险，维护市场秩序 [15] 银行业面临的挑战与机遇 - 挑战包括绿色信贷标准统一难、风险管理压力增大、专业人才短缺 [16] - 机遇包括业务拓展空间广阔、产品创新驱动、提升行业影响力 [17] 保险业面临的挑战与机遇 - 挑战包括产品研发难度增加、数据基础薄弱、行业竞争加剧 [18] - 机遇包括市场需求增长、创新业务模式、合作机会增多 [18]