核心观点 - 日韩股市开盘涨跌不一，韩国KOSPI指数涨超1%，存储双雄SK海力士、三星电子股价直线拉升[2] - 韩国券商警告三星电子、SK海力士的内存库存本季度已不足10天，两大存储半导体龙头难以为突发性需求挤出更多供应[7] - 机构预计全球超大规模数据中心企业在2027年的AI基础设施投资规模将达1.3万亿美元，同比增长60%[7] - 存储半导体在AI基础设施投资中的占比将从2025年的14%一路上行至2027年的57%，两年翻四倍[7] - 高盛明确2027年存储供给紧张程度会超过2026年，即便行业所有已宣布的产能全部落地，紧平衡状态至少延续到2028年[7] 韩国股市与存储双雄表现 - 韩国KOSPI指数涨超1%，至7067.13点，今开7045.79点，最高7067.13点，最低7018.53点，振幅0.69%，昨收6995.39点[3] - SK海力士股价直线拉升，最新报1816000，今开1799000，最高1818000，最低1777000，涨幅1.85%，换手0.05%，总量36.90万股，总值1323.62万亿韩元，52周高2987000，52周低325000[4] - 三星电子股价直线拉升，最新报271750，今开272000，最高272500，最低269000，涨幅0.65%，换手0.02%，总量124.0万股，总值1784.76万亿韩元，52周高374500，52周低75900，市盈率12.04[6] 日本股市表现 - 日本股市低开高走，日经225指数现跌0.46%，最新报66094.73点[8] - 受强劲的企业利润和紧俏的劳动力市场推动，日本名义工资创近30年来最大升幅，料支持日本央行下周加息[9] - 日本第二季度经济增速高于初值，进一步佐证市场普遍预期的日本央行下周加息的合理性[9]