宏观与贸易政策 - 国务院以健全多层次社会保障体系为主题进行第二十二次专题学习，强调深化社会保障制度改革，健全覆盖全民、统筹城乡、公平统一、安全规范、可持续的多层次社会保障体系 [2] - 商务部表示中美“300亿对300亿”对等降税框架安排有利于稳定和拓展双边贸易，两国工商界抱有较高期待，双方就实施安排保持密切沟通，并就贸易、投资等领域关切问题保持沟通，有关进展将适时公布 [2][4] - 针对欧盟有关国家禁用中国企业设备问题，商务部已向相关国家政府表达严重关切，坚决反对将技术问题政治化、泛安全化，希望相关国家纠正错误做法，为中国企业提供公平、公正、非歧视的营商环境 [2] 能源与大宗商品 - 国家发改委发布消息，自11月12日24时起国内汽、柴油（标准品）价格每吨分别下调645元、625元，全国平均92号汽油、95号汽油和0号柴油每升分别下调0.51元、0.54元和0.53元，车主用92号汽油加满50升油箱将少花25.5元 [3] - 国际油价上涨，12月交割的WTI原油期货上涨2.6%，结算价为每桶88.74美元；1月布伦特原油上涨3.3%，收于每桶95.82美元 [16] - 国际贵金属走低，现货黄金价格跌2.87%报3873.42美元/盎司，现货白银价格跌3.29%报49.95美元/盎司 [17] 电子布与PCB产业链 - AI算力需求大增拉动下，PCB上游电子布行业行情正被推向新的高点，供需错配是本轮电子布涨价的主导因素，目前行业呈现“常规布缺口+特种布严重缺货”的双紧格局，叠加新增产能短期内难以放量，预计电子布价格短期内将继续上行 [3][4] 医药与GLP-1 - 国家药监局官网显示，礼来的1类新药奥氟格列隆钙片（商品名：穆优达）在国内获批上市，为首个在国内获批的口服GLP-1减重药物 [3][4] 半导体与存储 - 中国信通院人工智能研究所具身智能测试实验室于2026年9月20日-10月26日组织开展EAI Bench工业场景专项评测，针对7项代表性任务、7个开源模型和3款本体，累计完成147次、3234轮大规模真机测试 [6] - 存储超级涨价周期持续超一年，行业研究机构、存储上市公司高管等纷纷表态预计存储芯片涨价潮仍将延续、短期难以缓解，但不同下游市场产品需求现分化，预计将持续抑制消费电子市场需求；集邦咨询显示10月通用型DRAM产品平均合约价格较上月的26美元上涨5.77% [6] - 长鑫科技副总裁骆晓东在第二十三届中国国际半导体博览会上指出，受全球算力需求激增影响，超级周期正进入全新“分层时代”，服务器市场需求占比已超50%，汽车市场预计到2030年复合增速约30% [7] - 中芯国际公告第三季度净利润28.47亿元，同比增长87.6%，预计四季度收入环比增长4%-6% [8] - 华虹宏力公告拟3亿元至5亿元回购股份用于注销 [8][4] - 安集科技公告科创半导体ETF华夏增持公司股份至5% [8] - 海光信息公告取得不超过7.2亿元股票回购专项贷款承诺函 [11][4] - 拓荆科技公告发行股份购买资产并募集配套资金事项获上交所审核通过 [14] - 颀中科技公告拟募资不超20亿元用于多芯粒异构集成封测技术项目 [12] 通信与AI算力 - 中国移动联合合作伙伴基于230GBaud关键技术完成单波1.6Tb/s信号在骨干长距G.652.D光纤上的实时传输，创下中国移动单波1.6T传输最长纪录，历经两年攻关实现从130GBaud到230GBaud的技术跨越，完成基于常规G.652.D光纤的960km单波1.6T传输试验，标志着1.6T技术能力边界迈入千公里量级 [21] - 天风证券表示，后续伴随国产算力持续发展、大厂如阿里字节等对AI的持续投资，仍然看好AI行业以及围绕AIDC产业链的持续高景气 [22] - 天孚通信公告首次回购10万股，耗资1454.34万元 [9][4] 脑机接口 - 工信部发布2026年第五批行业标准制修订计划，由脑机接口标准化技术委员会归口的9项脑机接口领域行业标准获批立项，涵盖产品分级分类、风险管理、交互界面、侵入式无线通信、数据与算法管理等方面，以及体育运动辅助训练、注意力监测等应用场景 [23] - 华福证券认为，2026年脑机接口在医疗场景已完成从“技术可行”到“产品可用”的关键一跃，短期看运动功能代偿、神经疾病诊疗与康复预计将是确定性相对较高、有望率先落地的场景，中长期有望从医疗深耕走向消费电子、教育训练、工业控制等更广阔市场 [23] 新能源与电力 - 国家铁路局正式批准发布我国铁路行业首个新能源机车整车级行业技术标准，填补我国新能源机车领域行业标准空白，为铁路装备绿色转型提供技术支撑 [6] - 天赐材料公告子公司拟投资不超50亿元建设年产50万吨电解液及配套材料项目 [8] - 立新能源公告拟投资73.2亿元建设250万千瓦风电项目 [14] - 黔源电力公告股东国新产业资本增持1%公司股份，拟继续增持不少于600万股 [12] - 钧达股份公告终止阿曼年产5GW高效电池生产基地项目 [12] 指数与ETF - 中证指数有限公司在上海证券交易所国际投资者大会上发布《指数与指数化投资发展白皮书》，截至2025年底境内指数产品规模达7.23万亿元，同比增长44.32%；全球ETF规模达19.8万亿美元，年度净流入1.87万亿美元 [6] 公司动态 - 恒逸石化公告拟12.01亿元收购绍兴恒鸣51%股权 [13] - 鸿海表示预计全年业绩将超出此前预期，向好趋势将延续至明年 [10] - 日出东方、大东方分别收到上交所关于股价波动事项的监管工作函 [12] 海外市场与公司 - 美股三大指数集体收跌，纳指跌0.39%，道指跌0.36%，标普500指数跌0.35%；芯片股多数下跌，费城半导体指数跌0.%，英伟达跌4.34%，市值蒸发1820亿美元（约合人民币1.2万亿元），闪迪跌4.1%，应用材料、Cerebras跌超3%，英伟达GPU竞争对手博通、AMD涨超5% [15] - 英伟达宣布CEO黄仁勋即日起辞去总裁、首席执行官及董事会成员职务，特朗普表示库克应接替黄仁勋担任英伟达首席执行官 [5][19] - 思科盘后一度上涨8%，上调2027财年调整后每股收益指引至5.47至5.53美元（此前指引5.05至5.11美元，市场估计5.10美元），营收指引上调至748亿至758亿美元（此前722亿至734亿美元，市场估计731.5亿美元） [17] - Cerebras Systems盘后一度上涨10%，第三财季核心营收2.309亿美元高于预估的2.147亿美元，预计第四季度核心营收3.1亿至3.3亿美元（市场预估2.712亿美元） [17] - 应用材料盘后上涨2%，第四财季净销售104.1亿美元同比增长53%高于预估的102.7亿美元，预计第一财季净销售106亿至116亿美元（预估108.7亿美元） [17] - 特朗普表示美国不需要与伊朗达成协议，如有必要可能会对伊朗动用武力，被问及是否可能对古巴动用武力时回答会考虑 [5][18] - 美联储更新2027年联邦公开市场委员会会议日程，取消10月的利率会议安排 [20]