纪要涉及的行业和公司 - 行业：AI、云计算、运营商行业 - 公司：中国电信、中国移动、中国联通、阿里云、华为、百度、中国石化、湖南省人民医院、中国石油、佛山市政数局、中山市政府局、佛山市政府 纪要提到的核心观点和论据 - 核心观点：三大运营商将受益于国产算力需求爆发，云业务有增长空间 - 论据： - 国产大模型性能提升推动技术革新和需求爆发，阿里云 2024 年 Q4 收入 317 亿元，同比增长 13%，计划未来三年投入 3800 亿元用于 Capex，预示云计算市场强劲增长，为运营商带来算力需求机遇[2] - 2024 年上半年，中国电信、移动、联通云业务收入分别达 552 亿、504 亿、317 亿元，增速均超 20%，联通增速最快；三大运营商累计计算规模接近 32 亿 TFLOPS，同比翻倍，计划到 2027 年合计投入超 1000 亿元，占总资本开支 31%[2][4] - 中国电信构建 4GAI 战略网络，发布自研平台和框架，截至 2024 年底，自建算力规模达 22 亿 TFLOPS，总计可用计算规模约 50 亿 TFLOPS[2][5] - 中国移动进入公有云 PaaS 市场前五，发布大模型，截至 2024 年底，计算规模接近 20 亿 TFLOPS，自研平台优化国产芯片推理成本超 10%[2][6] - 中国联通在公有云 PaaS 及 IaaS 领域排名第九，专属云领域排名第三，总体算力超 15 亿 TFLOPS，建成万卡智算中心[2][7] - 三大运营商凭借全栈自主可控等优势，与政企客户合作密切，市级以上政府机构每年新增算力支出至少百万量级，国央企至少千万量级，将推动国产计算需求高涨，运营商云业务估值或达 4 到 5 倍，预计平均增长空间 20% - 30%以上[2][11][12] 其他重要但可能被忽略的内容 - 2024 年上半年电信和移动的公有云业务市场份额分别为 13%和 9%，位列第三和第四位[4] - Deep Yellow 的大模型接入显著提升计算利用率，提升幅度至少 15%[4] - 中国电信自 2022 年起实施“云转数改”战略，2027 年 10 月发布国内首个自研单集群万卡训练平台伏羲，并完成大规模 lama 3.1,405B 大模型训练[5] - 中国移动 2024 年上半年通过 AI + Base 计划整合计算资源，下半年发布九天善智多模态基座大模型及 30 多个行业大模型[6] - 中国联通在全国 230 多个城市覆盖 530 万核通用算力[7] - 中国电信助力中国石化完成全尺寸满血 AI 国产化部署，中石化编制测试题，深度模型回答正确率超 80%；助力佛山市政数局和中山市政府局完成大模型本地化部署并应用[10] - 中国联通通过新罗云计算平台实现多种规格模型落地，湖南省人民医院完成本地化部署并与 OA 系统融合，与佛山市政府合作实现智能审批和政策匹配等应用[10] - 中国移动自 2 月 5 日起全面支持 DIP - SIK 全版本各种规格尺寸模型部署，帮助中国石油完成全栈国产化训练适配和私有化部署[10]