市场风格 - 近期市场风格在成长、消费中摆动，顺周期风格回暖，风格阶段性回归平衡，预计强势风格转入震荡、弱势风格补涨[3][4] - 顺周期风格缺乏大幅向上突破基础，今年广义财政赤字率提升约2个百分点，不及此前多轮的5个点以上[5] - 成长风格情绪接近安全区间，当前为34.25%，理论支撑位在31%附近，3 - 4月催化较多[6] 公司业绩与前景 - 招商证券预计金沃股份2024 - 2026年净利润分别为0.32亿、0.72亿、1.65亿，同比增长 - 15%、168%、92%[2] - 中邮证券预计晶丰明源2025 - 2027年归母净利润分别为0.8/1.3/2.0亿元，同比增长349.40%/61.90%/52.54%[2] - 广发证券预计天望申气2025 - 2027年归母净利润6.52/8.44/10.51亿元[2] - 东兴证券预计兴森科技2025 - 26年归母净利润分别为1.41/4.02亿元，同比增长177.04%/184.51%[2] - 民生证券预计博实结2024 - 26年实现归母净利润1.87/2.31/2.79亿元，同比增长7.1%/23.8%/20.9%[2] 行业动态 - Meta引领碳化硅光波导应用，新能源等多领域使碳化硅受关注，国内三安光电等有相关进展，2024年AR眼镜折算6英寸衬底需求约75万片/年，市场规模10.8亿元[2][9][10] 研报数据 - 今日全市场机构研报发布320篇，深南电路评级上调，10家公司获首度覆盖[1] - 近一周个股机构关注度前五：平安银行(19)>宝丰能源(19)>爱美客(17)>东鹏饮料(16)>华利集团(14)，行业关注度前五：信息技术(168)>医药生物(168)>电子设备(166)>金融(139)>机械设备(138)[12]